01第1章财务管理总论

财务管理主讲财务教研室杨民军QQ:495489569电话：[phone]财务管理一、课程代码：BM1003二、课程名称：财务管理三、学分：4四、授课对象：12财务信息管理专业1-5班（专科）五、先修课程：《基础会计》、《财务会计》、《成本会计》、《统计学原理》、《税务会计》同修课程：《行业会计比较》六、课程性质：必修、考试财务管理七、课程简介：本课程是财务信息管理专业学生的必修课程。《财务管理》本门课程主要阐述内容是企业筹集和组织资金来源，安排和监督资金使用，控制和考核资金耗费，计算和分配资金积累。财务管理属会计学专业主干课程，用经济学和数学的原理分析、解决和处理企业实际问题，研究方法主要是定量分析。本课程强调定量分析和定性分析相结合、理论与实际的结合，注重原理学习以及分析问题、解决问题的能力训练。教学内容第1章财务管理总论第2章资金时间价值第3章资金的筹资方式第4章资本成本和资本结构第5章项目投资决策第6章证券投资决策第7章营运资金管理第8章收益分配管理总复习课程性质《财务管理》是财务信息管理专业的专业必修主干课程，它是建立在高等数学、统计学、会计学等课程知识的基础上，以企业筹资管理、投资管理、营运资金管理、利润及其分配管理为主要内容，课程特别体现资金的获取和有效使用的基本概念与基本理论，并侧重于理论分析和实践操作能力的一门经济类学科教学目的和要求：《财务管理》是会计学专业的专业主干课程，它是建立在数学、经济学、会计学等课程知识的基础上，研究资金的获取和有效使用的一门经济类学科，是会计学专业的专业必修课程。教学目的和要求是：财务管理课程是以企业筹资管理、投资管理、营运资金管理、利润及其分配管理为主要内容，课程体现资金的获取和有效使用的基本概念与基本理论，并侧重于理论分析。通过本课程学习使学生掌握企业筹集和组织资金来源、安排和监督资金使用、控制和考核资金耗费、计算和分配资金积累等方面的专业基本知识，强调用经济学和数学的原理分析、解决和处理企业实际问题，强调定量分析和定性分析相结合、理论与实际的结合，提高学生在财务管理领域的分析问题和解决问题能力。课程的重点本课程侧重于学生应具备的基础理论与方法及其分析能力与应用能力的培养。我们围绕知识模块确定的课程重点教学内容包括：企业价值最大化的理财目标；货币的时间价值、风险价值；资本结构决策方法；长期投资决策及证券投资决策方法；现实中的利润分配政策及公司股利政策确定的依据。课程的难点：本课程的难点主要是财务管理决策基本方法的理解及运用，包括：企业价值最大化的理财目标的理解；资金时间价值的计算；资本成本的计算；资本结构决策的方法；长期投资决策方法，如净现值法、内含报酬率法等；财务的综合分析。股份制企业组织结构图股份制企业财务部组织结构图公共基础课程《财务信息管理》专业课程设置专业必修课程专业选修课程大学生就业指导沟通与演讲计算机应用基础大学英语及口语财经应用文写作投资理财EXCEL在财务中的应用审计基础外贸企业会计政府与非营利组织会计财经法规与职业道德基础会计统计基础财务会计经济法律基础财务软件应用基础ERP财务信息系统会计实训及电子报税成本会计税务会计财务报表的编制与分析综合实践行业会计比较财务管理管理会计教学设计教学方式——理论与实践并行，边学边练作品展示与分享——学生参与，激发学习热情实践训练及讨论——在思想的碰撞中学习相关知识案例中的运用——动手能力培养教学模式任务驱动：选择几个创业项目方案，运用学过的知识从成本效益角度进行分析，优选方案进行决策及后续控制和评价。模块式教育1.财务预测2.财务决策3.财务预算4.财务控制5.财务分析教学特色任务驱动全真实践环境，现在的调查环境就是以后的工作环境效果说话，以实际效果作为能力考评依据学生作业展示，既是动力也是压力学习方法课前预习课堂认真听讲，学会独立思考和分析，举一反三，融合贯通有问题必问，讨论中解决疑惑，认真完成作业复习总结，形成知识体系考核内容考核内容百分比平时成绩作业40%考勤10%课堂表现10%期末考试40%考核标准：考核内容（项目）百分比考勤10%课堂表现10%综合作业一10%综合作业二10%综合作业三10%综合作业四10%期末考试40%合计100%通过此门课程必须总评成绩在60分（含60分）以上。《财务管理》考核内容与要求及评分标准1、考勤（占10%）此项目考核学生出勤情况，满分为100分，旷课1次扣10分，迟到、早退1次扣5分，事假1人次扣1分，病假不扣分。2、课堂表现（占10%）此项目考核学生课堂听讲情况、课堂教学活动的参与情况以及课堂回答老师提问情况。满分为100分，上课不认真听讲、玩手机、做与课堂教学不管的事情被老师点名批评一次扣5分，课堂积极、正确回答问题，得到老师表扬一次者加5分。《财务管理》考核内容与要求及评分标准《财务管理》考核内容与要求及评分标准《财务管理》考核内容与要求及评分标准《财务管理》考核内容与要求及评分标准《财务管理》考核内容与要求及评分标准考核方法作品展示出勤及课堂表现作业效果分析期末理论考试教学资源运用笔记本大学真实市场模拟教学系统Baidu、Taobao、Alibaba、Yahoo、My3q、博客网等著名网站的运用1、教材，《财务管理》，作者：张玉英高等教育出版社，2011年12月，ISBN号978-7-04-033829-4；2、参考书，《财务管理》，作者：上海立信会计学院，高等教育出版社，2006年4月，ISBN号7-04-014092-6；3、参考书，《财务管理》，作者：财政部会计资格评价中心，中国财政经济出版社，2008-12-1，ISBN号9787-5095-1088-9。4、参考书，《财务管理》，作者：谷祺，刘淑莲，东北财经大学出版社，2007-2-1，ISBN号9787810849777；5、参考书，《财务管理》，作者：卢家仪，蒋冀主编，清华大学出版社，2006-6-1，ISBN号9787302127857；6、参考书，《财务管理》，作者：陆正飞主编，东北财经大学出版社，2006-12-1，ISBN号9787810847858。第一章财务管理总论[学习目的与要求]1.掌握财务管理的概念；2.掌握财务管理的目标；3.掌握财务管理的原则；4.熟悉财务管理的环节；5.了解财务管理的环境；6.了解财务管理的组织机构。§1财务管理的概念财务管理是企业管理的重要组成部分，是企业管理的核心。财务管理是组织企业财务活动、处理财务关系的一项经济管理工作。财务管理既是科学，也是艺术。财务=资金运动+财务关系一、企业的资金运动工业企业的资金运动供应生产销售G――W――P――W’――G’(G+△G)货币资金商品资金生产资金成品资金货币资金企业的商品物资运动构成企业的业务活动，企业的资金运动，构成企业经济活动的一个独立方面，具有自己的运动规律，构成企业的财务活动。通过企业财务活动实现企业的资金运动。二、企业财务活动资金运动形式是通过一定的财务活动内容来实现的。财务活动是指资金的筹集、投放、使用和收回及分配等一系列行为。从整体上讲，包括四个方面：企业财务活动的内容1.企业筹资引起的财务活动；2.企业投资引起的财务活动；3.企业经营引起的财务活动（采购材料或商品、支付工资和其他营业费用、出售后取得收入、短期借款等资金收支）；4.企业分配而引起的财务活动。企业财务活动之间的关系上述的财务活动，不是相互割裂、互不相关的，而是相互联系、相互依存的。它们构成了完整的企业财务活动，是财务管理的基本内容。三、财务关系财务关系是指企业在组织财务活动过程中与有关各方所发生的经济利益关系。谁应该自动协调各利益关系？本质是责权利相统一谋求利益的动态均衡主要财务关系内部部门政府被投资企业(受资者）销货商或用户（债务人）债权人银行供货商投资者大股东小股东员工经营者管理者一般员工企业主要财务关系1.企业与投资者的关系体现了所有权和经营权的关系2.企业与债权人的关系体现了债务与债权的关系3.企业与受资者的关系体现了所有权性质的投资与受资的关系4.企业与债务人的关系体现了债权与债务的关系5.企业与内部各部门的关系体现了企业内部各部门之间的利益关系6.企业与职工的关系体现了职工个人和集体在劳动成果上的分配关系7.企业与国家的关系体现了强制和无偿分配关系四、财务管理的概念和内容1.财务管理的概念：是基于企业再生产过程中客观存在的财务活动和财务关系而产生的，是企业组织财务活动，处理与各方面财务关系的一项经济管理工作。2.内容：筹资管理、投资管理、营运资金管理、收入管理、分配管理财务管理内容与表1财务管理内容与表2四，财务管理的环节财务管理的环节是指财务管理的工作步骤与一般程序财务规划和预测——财务决策——财务预算——财务控制——财务分析、业绩评价与激励五，财务管理的方法财务预测方法财务决策方法：优选对比法，数学微分法，线性规划法，概率决策法。财务预算方法财务控制法财务分析法§2财务管理的目标企业进行财务活动所要达到的根本目的，是财务管理预期实现的结果，也是评价财务管理效果的基本标准。人们对理财目标的认识尚未统一。企业不同阶段有不同的主要问题，企业目标对财务管理的要求不同，不同企业、不同阶段财务管理的目标是不同的。一、企业目标企业目标可以细分为生存、发展和获利。要求一：力求保持以收抵支和偿还到期债务的能力，减少破产的风险，使企业能够长期、稳定地生存下去。要求二：及时筹集企业发展所需的资金。要求三：使资产获得超过其投资的回报。二、财务管理目标的概念与特点1.财务管理目标的概念2.财务管理目标的基本特点：①财务目标在一定时期具有相对稳定性②财务目标具有多元性主导目标、辅助目标③财务目标具有层次性整体目标、分部目标、具体目标三、财务管理的整体目标理财目标的主要观点：1.总产值最大化2.利润最大化3.资本利润最大化（每股利润最大化）4.股东财富最大化5.企业价值最大化6.利益相关者财富最大化总产值最大化传统集权管理模式的产物缺点：1.只讲产值，不讲效益；2.只求数量，不求质量；3.只抓生产，不抓销售；4.只重投入，不重挖潜。利润最大化利润最大化观点在西方经济理论中是根深蒂固的。西方经济学家都是以利润最大化这一概念来分析和评价企业行为和业绩的。优点：直接明了，可操作性、可比较性强，与经营绩效有很大的相关性，易被理解和接受。利润最大化目标的缺点没有考虑资金时间价值没有考虑预期利润的风险因素没有反映与投入的资本之间的关系可能导致企业短期行为忽视企业所承担的社会责任客观性差股东财富最大化现代西方财务管理理论普遍公认的财务目标，是衡量企业财务行为和财务决策的合理标准。股份公司中演变为“股票市场价格最大”。财务目标不仅要与业主的利益一致，而且要兼顾利害关系的各种集团。现代财务理论认为，财富最大化的目标也能满足这一要求。股东财富最大化的主要不足只强调股东的利益，而对其他关系人的利益重视不够。股票价格受多种因素影响，不一定能够揭示企业的获利能力。而且存在有效市场假定。不少企业采用环形持股的方式,法人股东对股价最大化没有足够的兴趣。非上市企业,确定价值须专门评估，不易做到及时、客观和准确。企业价值最大化企业价值指企业本身值多少钱。是企业全部财产的市场价值。通过市场评价来确定企业的市场价值时,看重的是企业潜在的获利能力。股份公司，表现为公司股票市值。其他形式的企业，企业价值表现为企业在市场上出售时的价格。社会责任企业是否应承担社会责任，这是一个争论很久的问题。有时承担社会责任会造成利润和股东财富减少。社会责任分担没有一个明确的标准和界限，很难公平合理地在公司之间进行分配。公司必须承担法律规定的社会责任。四、财务管理目标的协调代理关系即为一种契约或合同关系。在这种关系下，一个和