新昌农商行经济资本管理案例分析

新昌农村合作银行经曾中国社会科学曾2013经济资本管理案例分析-刚院金融研究所刚3年9月目录目录1、新昌合行经济资本管理2、新昌合行经济资本管理3新昌合行经济资本管理、新昌合行经济资本管理3、新昌合行经济资本管理4、新昌合行经济资本管理5、新昌合行经济资本管理理平台探索背景理平台整体框架理平台重点应用理平台探索背景理平台重点应用理平台实施路径理平台实施关键及效果2新昌合行经济资本管理的探索背景新昌合行经济资本管理的探索背景新昌地处浙江省东部隶属绍兴市县域面新昌农合行转型内外部特征新昌地处浙江省东部，隶属绍兴市，县域面征:“八山半水分半田”，是典型的山区小县新昌农合行转内外部特征¾外部特征：新昌二元经济结构矛盾突出。城花股份京新药业万丰奥威日发数码花股份、京新药业、万丰奥威、日发数码、区，则仍然存在着传统的生产生活方式。20，农民人均纯收入11968元，城乡差距较大。，农民人均纯收入元，城乡差距较大。¾内部特征：人才少，底子薄，风险积聚等造点分布于偏远农村科技手段缺乏等客观现点分布于偏远农村、科技手段缺乏等客观现替制度，习惯代替规则，信任代替监督的情范意识和法律意识淡薄，无章可循或有制度范意识和法律意识淡薄，无章可循或有制度患。如2006年、2007年爆发的信用风险、操景典型域农合机构主动转型的典范景：典型县域农合机构，主动转型的典范面积1213平方公里人口436万地貌特面积1213平方公里，人口43.6万，地貌特县。城区工业较发达，辖内有新和成、浙江医药、三美盛文化等七家上市公司，而在广大的农村地美盛文化等七家上市公司，而在广大的农村地012年，全县城镇居民人均可支配收入30808元造成管理基础薄弱。员工受教育程度低、很多网现实造成了管理上的诸多不便和问题人情代现实，造成了管理上的诸多不便和问题，人情代情况难以消除，银行内控体系薄弱，员工风险防度不执行的情况时有发生，积累了较大的风险隐度不执行的情况时有发生，积累了较大的风险隐操作风险、声誉风险事件，等。3新昌农合行经济资本管理探索新昌农合行经济资本管理：探索¾根源：自身发展的内在管理要求、日益转型升级，提升精细化管理水平¾动因：2008年新昌农村合作银行被浙动因年新昌农村合作银行被浙¾抓手：以经济资本管理为抓手，建立全¾理念先进性实用性经济性¾理念：先进性、实用性、经济性¾路径：中国社会科学院、对外经济贸杭州融为科技/瑞华融信（北京共同合作开发以经济资本为核索与实践背景索与实践背景益提升的监管要求及玩不竞争压力迫使银行浙江省农信联社列为经济资本管理试点行浙江省农信联社列为济资本管试点行全面的风险管理体系，推动银行的转型升级贸易大学、京）核心的综合管理系统4新昌合行经济资本管理探索与实新昌合行经济资本管理探索与实·与对外经济贸易大学合作进行系全面试资本管理大学合作，进行系统性培训，·被浙江省农信联被浙江省农信联社列为经济资本管理试点行·与瑞华·内外部因素促成与中国·与瑞华行实施·建立统·内外部因素促成与中国社科院合作开始研究经营转型抓手、探索经济平台，模块化资本管理实践背景探索历程实践背景：探索历程试运行经济理全面实施经济华融信合作进全面实施经济资本管理华融信合作，进施指导和科技支持统一数据库管理初步完成各系统化建设5实施“新昌合行管理转型”的手段实施新昌合行管理转型的手段„经济资本管理：•通俗的讲就是以银行价值增加为导向配置„经济资本管理：通俗的讲就是以银行价值增加为导向配置心的管理体系，实现成本、收益和风险协•核心经营理念：基于战略导向的价值最大•核心指标：EVA（经济增加值），RARO新昌农合行经济资本管理•“做农、做小，服务三农”：考虑本地社区„新昌农合行经济资本管理：务中小企业”，并非通常意义的价值最大化•“先进性、适用性、经济性”：结合巴塞尔昌农村合作银行的现状进行设计，并考虑其力，避免复杂的不适用并需要大量人力、物：经济资本管理：经济资本管理置资本，形成以经济增加值、风险调整后的收益为核置资本，形成以经济增加值、风险调整后的收益为核协调一致。大化，保证银行的可持续发展。OC（经风险调整后资本回报率）。区、国家政策、社会责任需要，“服务‘三农’、服化为目标。尔协议和银监会的要求及国外管理先进经验，针对新其实际的需求,考虑到新昌农村合作银行经济承受能物力模型。6目录目录1、新昌合行经济资本管理1、新昌合行经济资本管理2、新昌合行经济资本管理3新昌合行经济资本管理2、新昌合行经济资本管理3、新昌合行经济资本管理4、新昌合行经济资本管理5、新昌合行经济资本管理理探索与实践背景理探索与实践背景理平台整体框架理平台重点介绍理平台实施框架理平台重点介绍理平台实施路径理平台实施关键及效果7实施管理框架：整体管理框架设计考实施管理框架：整体管理框架设计考当时思想观念落后•当时思想观念落后•数据不够完善现•各系统间数据共享差状针对当时新昌农合行的管理需求和现状，结合国内外借助外脑（专业研究机构、专业咨询公司）、以先进计计。先进性：采用巴塞尔协议和银适用性：针对新昌农合行的现状规划原则经济性：考虑到新昌农合行的经人力、物力模型。原则考虑考虑相比大行专业人才缺乏•物力财力不够•相比大行专业人才缺乏•………………………外的一系列监管文件，并参考国内外先进的管理经验，进行、实用性、经济性为原则进行标准管理平台的设银监会的要求及国外管理先进经验。状进行设计，并考虑其实际的需求。经济承受能力，避免复杂的不适用并需要大量8新昌农村合作银行标准化管理新昌农村合作银行标准化管理经济资本管理以EVA为核心结合KPI的12以风险评估为基础目以EVA为核心结合KPI的绩效评价体系以各1342以风险评估为基础的利率定价体系以各维度风险为基础的限以各标以各65额管理体系本分资金转移定价模块成本分摊模块内部评级模块风险监管模块：理念体系平台：理念、体系、平台理以经济资本为核心的核心理念以经济资本为核心的目标分解、资源配置体系各风险点各维度风险指管理体系各风险点、各维度风险指标为基础的监控管理体系各维度作业时间为基础的成管理体系分摊和工作效能评价体系块块信用风险计量模块操作风险计量模块市场风险计量模块系统平台9实施管理框架：农村银行标准化实施管理框架：农村银行标准化信用风险管控薪酬绩效考核应用层利息收资金转移非利息层专业管利息收入/支出资金转移成本/收入非利息成本/支出运营成本管理会计资金转移定价成本分摊内部评级零售评级对公评管理模型成本分摊对公评型农村银行标准管农村银行标准管化管理整体框架化管理整体框架基于农村银行实施经验，参控操作风险管控考国内外先进银行领先实践，考虑监管部门的要求研发的要求，研发了农村银行标准化管理平台来应对农村银经济资本预期损失经济资本EVA/RAROC行日益竞争的压力，包括农村银行规范化建设以及专经济资本信用风险操作风险市场风险评级建设，以及专业化及精细化管理，逐步达到先进银行管市场风险评级理平台理水平。理平台10实施管理框架农村银行标准化实施管理框架：农村银行标准化模块分类标准化管理平台模块第一应用管理薪酬绩效考核以EVA为核心核方式（为了操作风险管控对超过200管理模块操作风险管控对超过200信用风险管控小微贷技术、险点经济资本信用风险系数操作风险专业管理模块资本计量操作风险市场风险收益资金转移定价存贷利收益成本计量资金转移定价存贷利运营成本分摊指标分摊法（化管理关键模块化管理关键模块主要方法及演进一阶段第二阶段，结合KPI的考了分钱而考核）结合银行战略目标的EVA昀大化考核（为了战略目标而考核）0风险点监控风险点增加和更新0风险点监控风险点增加和更新利率定价、风点监控信用风险的动态管理数法内部评级初级法“个性版”标准法个性版标准法VaR方法（方差/协方差方法）利差分割法期限匹配法利差分割法期限匹配法（如人数、余额）作业时间分摊法11目录目录1、新昌合行经济资本管理1、新昌合行经济资本管理2、新昌合行经济资本管理3新昌合行经济资本管理3新昌合行经济资本管理3、新昌合行经济资本管理3、新昌合行经济资本管理¾全面风险管理¾薪酬绩效考核4新昌合行经济资本管理¾薪酬绩效考核¾银行综合管理4、新昌合行经济资本管理5、新昌合行经济资本管理理探索与实践背景理探索与实践背景理平台整体框架理平台重点介绍理平台重点应用理平台重点介绍理平台重点应用理平台实施路径理平台实施路径理平台实施关键及效果12重点应用全面风险管控重点应用：全面风险管控风险信用风险信用集中度风险市场风险剩余操作风险操作风险对农村中小银行来说，信用风险险分类银行账户利率风险经营环境的变化外部风险流动性风险声誉风险战略风险有实质影响的其他风险险是重点，操作风险是基础！13实施管理框架：农村银行标准化实施管理框架：农村银行标准化信用风险管控薪酬绩效考核应用层利息收资金转移非利息层专业管利息收入/支出资金转移成本/收入非利息成本/支出运营成本管理会计资金转移定价成本分摊内部评级零售评级对公评管理模型成本分摊对公评型农村银行标准管农村银行标准管化管理整体框架化管理整体框架基于农村银行实施经验，参控操作风险管控考国内外先进银行领先实践，考虑监管部门的要求研发的要求，研发了农村银行标准化管理平台来应对农村银经济资本预期损失经济资本EVA/RAROC行日益竞争的压力，包括农村银行规范化建设以及专经济资本信用风险操作风险市场风险评级建设，以及专业化及精细化管理，逐步达到先进银行管市场风险评级理平台理水平。理平台14重点应用：全面风险管理信用重点应用：全面风险管理-信用农村银行信用风险是最重要的风农村银行信用风险是最重要的风以利率定价为抓手，辅助信用风险点的业务的动态的全过程管理。用风险管控用风险管控风险风险的监控，落脚薪酬绩效考核，实现信贷15信用风险管控：信贷业务的前期信用风险管控：信贷业务的前期信息获取内部评级具对客户进行评级通过技术客户经理获取具体信贷级，通过技术模型分析，得出预期损失和非预期损失客户经理获取客户信息如何确保客户信息的真实？贷业务非预期损失信息的真实尽职调查（现金流分析及交内部评级体系客户评级务金流分析及交叉检检验）客户评级债项评级期过程期过程经营决策贷款定价评术决定业务发预期利润资金成本术得和决定业务发展方向和业务结构资金成本营运成本预期损失非预期损失非预期损失：发展战略、风险偏好市场贷款利率险偏好、市场竞争等定价系统2013/7/2916信用风险管控：贷款利率定价示信用风险管控：贷款利率定价示银行发违约损失率银行发违约概率预期损失•客户评级内部评级系统风险暴露违约概率非预期损失•客户评级•债项评级•量化模型尽职调查期限尽职调查(现金流分析与交叉检验)如图所示，经济资本管理的理念和技术融入了贷款利率定价体合行客户“小、散、农”的特点，真实信息难以取得，通过细验为核心的调查技术，以确定客户真实的还款能力和还款意愿示意图示意图发展战略和风险偏好发展战略和风险偏好资金成本内部资金转移定价系统贷款定价体系营运成本作业成本系统营运成本预期利润作业成本系统预期利润市场竞争情况体系，以确保风险和收益的合理匹配。另一方面，由于新昌农细分市场，并对每一客户群体探索出了以现金流分析和交叉检愿，也支撑了针对性产品和服务的研发推广。2013/7/2917信用风险管控：客户经理利率定价谈信用风险管控：客户经理利率定价谈如图所示客户经理和客户谈判时借助简易的如图所示，客户经理和客户谈判时，借助简易的易理解的借款人评级、资产负债、担保方式、现模型，这样既保持了客观合理的贷款利率，又容谈判示意表谈判示意表的利率谈判定价表(把复杂的计量结果转化为容的利率谈判定价表(把复杂的计量结果转化为容现金流缓释、违约记录等因素)，而不是复杂的容易理解，公开透明。2013/7/2918信用风险管控：贷款定价应用示例信用风险管控：贷款定价应用示例贷款担保内部损失贷款总额放贷方式担保方式内部利润损准备金全贷给1家AA级中型500万全贷给1家AA级中型企业，利率9%抵押17万7.5万每笔100万分贷给5500万每笔万分贷给家A级微小企业，利率11%联保18万8万战略