联通X年度业绩

254758-00612014年2月27日中国联合网络通信（香港）股份有限公司主要内容总体业绩业务及财务表现3254758-0064254758-0064总体业绩(1)由于存在不可分摊项目，营业收入不等于移动营业收入和固网营业收入之和，移动、固网营业收入为外部营业收入(2)由于存在不可分摊项目，服务收入不等于移动服务收入和固网服务收入之和（亿元人民币）20122013同比营业收入2,489.262,950.3818.5%其中：移动营业收入1,647.712,075.2625.9%固网营业收入832.77865.663.9%服务收入2,101.272,385.6713.5%其中：移动服务收入1,260.361,511.3319.9%固网服务收入832.13864.873.9%EBITDA726.58839.6315.6%EBITDA占服务收入百分比34.6%35.2%0.6pp净利润70.96104.0846.7%每股基本盈利（元人民币）0.3010.44046.2%每股派息（元人民币）0.120.1633.3%(2)(1)4254758-00652013年度业绩概要规模效益实现新的突破服务收入快速增长1服务收入增速领先行业幅度扩大至4.8pp服务收入市场份额提升0.9pp效益水平显著提升2EBITDA增15.6%，净利润增46.7%经营现金流增11.1%，自由现金流盈余50.2亿结构优化成效明显33G和宽带分别成为移动、固网收入第一来源非语音占服务收入达56.2%网络能力持续增强43G全网多载波区域升级至HSPA+42Mbps宽带接入端口中FTTH/B占比达到71%5254758-0066服务收入快速增长（1）行业平均同比为国家工业与信息化部当期对外披露行业电信业务收入同比增长数据；2010、2011年公司增速剔除初装费因素（2）为分析目的并保持与工信部行业数据口径一致，此处将公司服务收入加回“相应营业税金及附加”形成“经调整服务收入”，服务收入份额=（公司经调整服务收入）/（工信部公布行业电信业务收入），分母采用工信部2014年1月披露数据计算公司服务收入同比服务收入增速服务收入份额21.1%20.2%20132012+0.9pp(2)(1)2011行业平均同比2013公司较行业高出20122010+4.8pp+4.1pp+3.4pp+1.9pp6254758-00671254758-0067效益水平显著提升（亿元人民币）EBITDA净利润经营现金流（亿元人民币）（亿元人民币）净利润占服务收入百分比3.4%4.4%+1.0ppEBITDA占服务收入百分比34.6%+0.6pp35.2%自由现金流较2012年改善341.93亿-291.7050.23（亿元人民币）7254758-00681254758-00688结构优化成效明显（亿元人民币）3G驱动移动服务收入持续高速增长宽带对固网服务收入贡献超过50%（亿元人民币）201220131,511.331,260.363G2G12.0pp20122013864.87832.13宽带固网其他3.2pp（1）非语音业务收入指的是服务收入中除通话、月租及网间结算以外的收入（2）对宽带口径调整如下，并对同期数字相应重述：普通专线用户纳入宽带用户，LAN专线用户不再折算，相应的将普通专线收入纳入宽带服务收入服务收入中非语音占比56.2%服务收入中移动占比63.4%8.7pp服务收入中3G及宽带占比56.9%3.4pp3.1pp为2013年到达数为同比变化(2)(1)254758-00691254758-00699网络能力持续增强资本开支及占服务收入比3G基站：全网多载波区域HSPA+42Mbps传输网络：分组传送网络覆盖全部城市，满足LTE和综合业务接入承载需求3G基站数：40.7万+23.0%宽带接入端口数：1.19亿+11.8%其中，FTTH/B端口占比：71%+12ppCAPEX占服务收入百分比47.5%30.8%-16.7pp着眼于未来，打造领先客户数据体验的网络，为4G时代奠定坚实基础为2013年到达数为同比变化（亿元人民币）254758-006101254758-006102014年展望中国联通仍处于机遇大于挑战的重要战略机遇期•信息通信技术继续引领全球创新浪潮，行业内外部正在发生极为广泛而深刻变化•国家“宽带中国”战略、促进“信息消费”、推进4G运营等一系列政策的深入实施•大数据、云计算、物联网等新业务新技术的普及应用发展空间更加广阔•建设运营五年全球最大WCDMA3G网，已确立上网快、覆盖广、体验好领先优势，为打造“上网更快、覆盖更广、体验更好”3G+4G移动宽带网络奠定坚实基础•统一运营、流量经营、产业链合作、全业务电子商务等方面积累的丰富运营经验，将继续巩固和扩大公司在4G时代的差异化优势发展基础更加稳固10254758-006111254758-006112014年展望中国联通将在快速发展中为股东持续创造更大价值全面实施移动宽带领先•网络领先：实现3G全国覆盖，构建4G/3G协同领先优势移动宽带网络•业务领先：推进移动宽带一体化运营，深化流量经营•服务领先：线上线下一体化销售服务，提升服务感知收入增长高于行业水平•移动宽带（3G+4G）服务收入持续快速增长•固网宽带服务收入继续保持较快增长•创新型业务收入实现新的突破利润增长高于收入增长•净利润继续以高于服务收入的增速持续快速增长•EBITDA继续保持较快增长投资结构效益持续优化•深入推进投资管理改革，优化投资结构，提升投资精准性•围绕市场需要，继续保持积极稳健的投资策略企业运营能力持续增强•一体化运营改革•用工分配改革•激发基层单元活力改革……11(1)（1）对于展望内容的不确定性请参见本文件最后一页“前瞻性陈述”254758-00612254758-006主要内容总体业绩业务及财务表现12254758-00613总体业务3G与宽带业务驱动收入持续快速增长本地电话293.30262.81597.96897.9720123G固网宽带ICT20132G数据通信及其它(2)收入拉动：+14.3pp+2.1pp-1.5pp+0.4pp-2.3pp+0.5pp662.40613.36415.68459.86服务收入（亿元人民币）+13.5%(1)对宽带口径调整如下，并对同期数字相应重述：普通专线用户纳入宽带用户，LAN专线用户不再折算，相应的将普通专线收入纳入宽带服务收入(2)含本地语音、长途、固网增值、网间结算(1)13254758-006141254758-006142013201236.0%51.3%移动短信使用量（亿条）+15.3pp142013201239.7%50.3%移动通话时长（亿分钟）+10.6pp29.5%21.6%33.7%22.8%移动业务移动业务收入和用户规模快速增长（亿元人民币）移动服务收入3G2G移动用户到达及净增份额201320123G短信使用量占比（万户）移动用户数20132012(1)(1)移动用户到达、净增份额计算分母分别采用国内三家上市电信公司披露的移动用户到达数总和、移动用户净增数总和3G通话时长占比20132012用户到达份额用户净增份额254758-006151254758-006153G2G移动业务积极探索与互联网企业合作，推进流量经营……………推广前向定向流量Wo+音乐：Wo+视频：探索后向流量模式试点腾讯微信沃卡探索社会互联网渠道Wo+电子商务：Wo+微信：Wo+APP渠道：移动手机业务数据流量（亿MB）2,698.001,224.763G手机月户均数据流量（MB）15254758-006161254758-00616移动业务推动2G/3G融合发展，用户和业务结构不断改善2G/3G区隔运营2G/3G融合运营移动业务一体化运营推动2G/3G融合发展移动用户中3G渗透率2013201220132012移动用户ARPU（元）为同比变化（1）非语音业务收入指的是服务收入中除通话、月租及网间结算以外的收入移动服务收入中非语音占比+3.9pp(1)45.6%16•推广2G/3G融合套餐，加速2G用户向3G网络迁移•2G/3G融合用户ARPU、月户均数据流量水平显著高于2G用户平均水平254758-006171254758-00617移动业务3G业务持续高速增长（亿元人民币）3G服务收入3G用户数（元人民币）3G用户ARPU（万户）20132012201320122H2013终端拉动渠道拉动融合拉动服务拉动•深度定制差异化21M/42M终端产品，发挥产业链优势•推进移动业务一体化战略，加快2G/3G融合发展•深化体验式营销，激发销售活力•扩大社会渠道规模，依托全国统一渠道集中管理系统，提升渠道产能•推进大服务运营提升客户需求响应能力，拓展互联网服务渠道提升窗口服务水平20133,643.77,645.64,614.412,260.02012用户到达用户净增1H201317254758-00618移动业务3G业务发展模式进一步优化18•优化完善合约政策•丰富合约模式，新推出“存费送业务”合约推进合约用户规模发展•手机补贴聚焦96元及以上套餐，拉动中高端合约用户快速增长拉动中高端用户发展“补贴与用户贡献挂钩”逐步降低终端补贴比例，提高终端补贴效益提升手机补贴使用效率手机补贴占3G服务收入比20132012•3G手机用户中，合约用户占比、96元及以上套餐用户占比持续提升•手机补贴占3G服务收入比进一步下降（1）计算过程剔除2G/3G融合用户(1)254758-006191254758-00619沃家庭用户及渗透率2013201229.0%34.3%在家庭宽带用户中占比（万户）固网服务收入+5.3pp固网业务宽带加快升级提速，固网服务收入增长3.9%宽带固网语音其他20122013(2)(3)+3.2pp（亿元人民币）832.13864.87（1）2013年对宽带口径调整，并对同期数字相应重述：普通专线用户纳入宽带用户，LAN专线用户不再折算，相应的将普通专线收入纳入宽带服务收入（2）含通话、月租及网间结算收入；（3）其他包括固网增值、ICT、数据通信及其他等(1)（万户/元）宽带用户及ARPU2013201262.461.4宽带用户ARPUFTTH宽带用户宽带用户中，FTTH用户占比同比提升+8.5pp19254758-006201254758-00620重点行业应用用户超过3,900万重点行业应用领域的核心竞争力持续增强智慧城市签约数175个集团客户业务打造行业应用核心能力，驱动集团客户业务规模发展20行业应用物联网云计算智慧城市热点行业中小企业解决方案规划设计系统集成专业化运营整体响应核心能力技术布局重点市场支撑能力254758-006211254758-00621创新型业务强化布局，培育新业务增长点物联网云数据移动支付加快面向互联网产品创新转型建设中国联通物联网业务孵化平台物联网行业应用终端用户发展数超过1,000万户发布“沃云”品牌及全系列云计算产品，布局规划十大云数据中心签约客户包括百度、阿里巴巴、爱立信等基于云平台推广智慧城市建设建成一级金融能力平台、互联网支付平台、移动支付平台与国内金融、支付机构深入合作探索建立一体化产品创新体系在产品和渠道上与互联网企业深度合作注册用户超过1亿户沃商店阅读量同比增长228%沃阅读手机音乐注册用户达2,547万户手机电视开创Wo+流量合作产品21254758-00622（亿元人民币）2013同比增减额同比%营业成本合计2,792.71419.4717.7%其中，经调整营业成本合计2,236.53252.6712.7%网间结