03第三章商业银行的资产业务

1第三章商业银行的资产业务学习目的学习重点导入新课本章小结内容提要复习思考2商业银行的放款业务商业银行的投资业务第三章商业银行的资产业务内容提要3了解商业银行贷款的种类、贷款的基本程序、贷款的政策、贷款的经营；了解信用贷款、担保贷款、消费贷款；了解证券投资的对象、证券投资的收益与风险、证券投资的管理。第三章商业银行的资产业务学习目的4贷款的发放及其管理证券的收益与风险第三章商业银行的资产业务学习重点5第三章商业银行的资产业务导入新课6第三章商业银行的资产业务一、贷款的概念贷款是商业银行作为贷款人，将一定数量的货币资金提供给借款人使用的一种借贷行为。第一节商业银行的放款业务7二、贷款的种类贷款业务的一般分类：第一类按期限不同可分为定期贷款和活期贷款。定期贷款是指有固定偿还期的贷款，可分为短期贷款、中期贷款和长期贷款。活期贷款是指未规定固定偿还期的贷款，银行可以随时通知客户归还贷款，顾客也可以随时偿还贷款，但贷款收回时需提前通知，使客户有所准备，因此又称通知放款。第三章商业银行的资产业务8第二类按保障程度可分为信用贷款、担保贷款、票据贴现与票据抵押贷款等。第三类按用途可分为流动资金贷款和固定资产贷款。第四类按偿还方式可分为一次偿还贷款和分期偿还贷款。第五类按风险程度与质量可分为正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑贷款和损失贷款五类，其中后三项合称为不良贷款。第六类按发放的自主程度可分为自营贷款、委托贷款与特定贷款。第三章商业银行的资产业务9在美国将商业银行的贷款根据贷款目的划分为七大类：第一类，房地产贷款。第二类，金融机构贷款。第三类，农业贷款。第四类，商业和工业贷款。第五类，个人贷款。第六类，杂项贷款。第七类，应收账款融资租赁。第三章商业银行的资产业务101995年7月中国人民银行印发的《贷款通则》将贷款按不同标准划分为三类。第一类，按期限划分：分为短期贷款、中期贷款和长期贷款。第二类，按保障划分：分为信用贷款、担保贷款和票据贴现。第三类，按是否自主发放划分：分为自营贷款和委托贷款。第三章商业银行的资产业务11三、贷款的程序1、贷款申请2、贷款调查3、对借款人的信用评估4、贷款审批5、借款合同的签订和担保6、贷款发放7、贷款检查8、贷款收回第三章商业银行的资产业务12四、贷款的政策1、贷款业务的发展2、贷款业务的管理3、贷款业务工作规程第三章商业银行的资产业务13五、贷款业务的经营策略1、基本内容贷款目标、授信权限、贷款数量、贷款范围、贷款类型、抵押物和抵押率、补偿余额、特殊贷款的处理、贷款的清偿和贷款的分散化。2、影响贷款策略的因素资本规模、对待风险和收益的态度、存款的稳定性、经济环境、政府的宏观经济政策、银行信贷人员的经验和特长、银行所处地区的经济特点。第三章商业银行的资产业务14六、几种主要的贷款1、信用贷款信用贷款是银行完全凭借款人的良好信用而无需提供任何财产抵押或第三者担保而发放的贷款。2、担保贷款担保贷款是指银行要求借款人根据《担保法》规定的担保方式提供贷款担保而发放的贷款。我国《担保法》中规定的担保方式主要有保证、质押和抵押三种。第三章商业银行的资产业务15（1）保证与保证贷款保证是指保证人与银行约定，当债务人不履行债务时按照约定履行或承担责任的行为。银行根据《担保法》中的保证方式向借款人发放的贷款称为保证贷款。（2）质押权与质押贷款质押权是一种特别授予的所有权。在质押方式下，受质押人在债务全部清偿以前具有债务人用作抵押财产的权力，而且在某些情况下，受质押人还有出卖该财产的权力。以《担保法》中规定的质押方式发放的贷款称为质押贷款。第三章商业银行的资产业务16（3）抵押与抵押贷款抵押是指债务人或者第三人不转移抵押财产的占有作为债权的担保，抵押贷款是指银行以抵押方式作担保而发放的贷款。3、消费贷款消费贷款是银行以消费者个人为对象，以个人消费为用途而发放的贷款。第三章商业银行的资产业务17第三章商业银行的资产业务一、证券投资概述1、证券的概念和种类证券是指具有一定票面金额，表明持有者对财产拥有的所有权或债权的书面凭证。通常所说的有价证券包括“货币证券”和“资本证券”两种。证券种类货币证券是指一般的可代替货币使用的支付工具，如汇票、支票等。资本证券是指投资的凭证和收益的请求权，包括股票和债券。第二节商业银行的投资业务182、商业银行的投资对象第一类，政府债券。分为中央政府债券和地方政府债券。（1）中央政府债券通常按期限长短分为两种：在一年以内到期的债券称为国库券；一年以上到期的债券称为公债。（2）地方政府债券可分为由政府税收支出利息的普通债券和由地方政府所属的企业、机构为某个特定工程或项目发行并以其收入作为所付利息来源的债券。第三章商业银行的资产业务19第二类，公司、企业发行的证券。包括公司股票和公司债券。（1）公司股票是商业银行被限制的证券持有种类。股票是股份公司发给股东的所有权证书，表示股东拥有公司一定部分的财产和权利。（2）公司债券也是西方国家限制商业银行购买的证券种类。公司债券是企业为筹集资金而对外发行的一种债务凭证。第三章商业银行的资产业务四点：前三点（盈利、安全、流动性）与三大原则相联系。第四点，发展市场，增强央行的宏观调控。银行投资的意义第三章商业银行的资产业务银行投资的特点i.较强的独立性ii.更高的流动性（资产变现能力）iii.具有更大的挑战性第三章商业银行的资产业务22二、证券投资的收益与风险1、商业银行证券投资的收益包括利息收入和资本收益利息收入是指商业银行购买有价证券后，依证券发行时的利率从发行者那里取得的收益。第三章商业银行的资产业务23利息的取得有两种形式：一种是按证券上标明的利率按期向证券发行者索取的利息。例如，某银行购买了600万元的政府债券，期限3年，票面利率为8%，则该银行每年可获得48万元的利息收入，3年共获得144万元的利息收入。另一种是以贴现方式取得的利息收入。例如，某银行购买1年期的国库券80万元，贴现率为6.8%，购进时的价格是74.56万元，到期收回本息80万元，其中54400元即为利息收入。第三章商业银行的资产业务24证券的资本收益是银行购入证券后，在二级市场上出售时收到的本金高于购进价格的余额，也就是通过贱买贵卖获得的差价收入。例如，某银行在证券市场上购买某种股票1000股，每股的价格为10元。一个月之后，该行以每股15元的价格将全部股票售出，其中每股差价为5元，该商业银行的资本收益为5000元（即5×1000)。第三章商业银行的资产业务举例说明证券投资的收益i.票面收益率在证券上表明的收益率一张面值1000元的证券，如果标明年收益率为10%这10%就是证券的票面收益率。即持券人一年可获得100元的利息收入。第三章商业银行的资产业务ii.即期收益率购买债券的利息所得与债券实际发行价格的比率某种债券面值1000元，票面利率为10%，实际发行价格980元，问该债券的即期收益率是多少？%100债券发行价格债券年利息收入即期收益率第三章商业银行的资产业务思考：即期收益率与票面收益率的关系当债券等价发行时当债券折价发行时当债券溢价发行时第三章商业银行的资产业务iii.持有期收益率债券未到期时将债券转让后所获得收益与购买债券所付本金的比率某种债券面值1000元，票面利率为10%，偿还期10年，第5年后转让，卖出价990元，当初买入价970元，问持有期收益率是多少？%100买入价格持有期限买入价格卖出价格年利息收入持有期收益率第三章商业银行的资产业务iv.到期收益率又称最终收益率某种债券面值1000元，发行价格985元，偿还期10年，票面利率8%，问到期收益率是多少？%100买入价格持有年限买入价格偿还本金年利息收入到期收益率第三章商业银行的资产业务v.贴现债券收益率以低于面值的价格发行，按面值金额偿还某贴现债券面值1000元，发行价格980元，期限半年，问该贴现债券的收益率是多少？%100持有年限买入价格买入价格偿还价格贴现债券收益率第三章商业银行的资产业务课堂练习一一张1000元面额的证券，期限10年，年息6%，每年付息一次，金额60元，问票面收益率是多少？第三章商业银行的资产业务课堂练习二一张1000元面额的证券，票面利率6%，如市场行情分别为950元及1050元，问即期收益率分别是多少？第三章商业银行的资产业务课堂练习三一张1000元面额的债券，期限5年，票面利率10%，现以950元的发行价向社会公开发行，银行认购后持有至第三年末以995元市价出售，问持有期收益率是多少？第三章商业银行的资产业务课堂练习四一张1000元面额的债券，期限5年，票面利率10%，现以950元的发行价向社会公开发行，银行认购后持有至期满收回本金，问到期收益率是多少？第三章商业银行的资产业务课堂练习五一张1000元面额的债券，发行价格为947.5元，期限180天，问该贴现债券收益率是多少？第三章商业银行的资产业务362、商业银行证券投资的风险是指商业银行在进行证券投资中存在的本金或收益损失的可能性。证券投资遭受损失的可能性越大，风险就越大。（1）根据风险能否通过证券组合加以消除，证券投资的风险可以分为系统风险和非系统风险。（2）根据风险的来源，可以将证券投资风险分为信用风险、市场风险、利率风险、购买力风险和流动性风险。第三章商业银行的资产业务37例如，某银行以l000元的价格购入一张票面收益率为l0%的证券，如果持有该证券期间通货膨胀率为8%，则银行实际收益率只有2%。如果通货膨胀率为12%，则银行就要亏损2%。这是用简单的公式(实际收益率=名义收益率－通货膨胀率)来计算证券投资的实际收益率。公式为：实际收益率=[(1+名义收益率)/(1+通货膨胀率)]－1我们仍以上例来说明，如果通胀率为8%，计算实际收益率为：实际收益率=[(1+10%)/(1+8%)]－1=0.0185=1.85%第三章商业银行的资产业务38三、证券投资管理策略1、分散投资法（1）梯形期限法（2）地域分散法（3）类型分散法（4）发行者分散法第三章商业银行的资产业务392、分散化投资法（1）短期投资战略（2）长期投资战略（3）杠铃投资战略3、灵活调整法4、证券调换法第三章商业银行的资产业务40贷款业务是商业银行资产业务的核心。商业银行证券投资，是指商业银行在金融市场上购买有价证券获得盈利的经济行为。第三章商业银行的资产业务本章小结411、贷款的构成要素有哪些?如何划分贷款种类?2、什么是信用贷款?信用贷款有哪些特点?银行如何发放信用贷款?3、担保贷款有哪些种类?银行如何操作这类贷款？如何选择和处置抵押质物?4、证券投资的目的与功能是什么?5、商业银行通过哪些种类进行证券投资?6、商业银行证券投资面临怎样的风险?7、商业银行证券投资可运用哪些策略?第三章商业银行的资产业务复习思考目录