国内贸易融资业务-王玲

11国内贸易融资产品与政策体系介绍工商银行甘肃省分行2009年6月22目录贸易融资概述贸易融资相关概念及特点我行贸易融资发展现状我行现行国内贸易融资产品体系国内信用证（打包贷款、卖方融资、买方融资）国内保理发票融资商品融资我行国内贸易融资政策体系核心企业管理灵活的授信核定方式信贷政策支持业务流程33（一）贸易融资概述——概念贸易融资（tradefinancing）：《巴塞尔协议》的贸易融资是指在商品交易中，银行运用结构性短期融资工具，基于商品交易(如原油、金属、谷物等)中的存货、预付款、应收账款等资产的融资。结构融资：指企业将拥有未来现金流的特定资产剥离开来，并以该特定资产为标的进行融资。结构融资的对象是特定的资产而非资产所有者，注重的是资产所衍生的未来现金流，而非企业的资信。企业对流动资金的两类需求：正常生产经营的经常占用、短期的临时性和季节性的融资需求。企业还款来源：综合收益（事先无法确定）、特定交易项下收入。44（一）贸易融资概述——特点（1）•区别于传统信贷管理的三个转变：（一）从客户层面深入到交易层面；（二）将贷前风险控制延伸到对贷款操作环节及单据的控制、贷款发放后对物流、资金流的跟踪监控；（三）从对单个企业的考察转向对上下游交易对手、整个交易链的考察，更加全面地、动态地把握和控制风险。□银行的营销、调查、审查、审批、贷后监控要适应贸易融资业务的要求，实现由关注客户信用风险为主的风险控制到关注操作风险管理为主的转变。55（一）贸易融资概述——特点（2）传统流动资金贷款贸易融资1.背景：基于企业生产经营周转具有真实的贸易背景：针对具体交易2.偿债：关注企业的综合偿债能力自偿性：交易对应的物流、资金流3.用途：资金进入企业体内循环，难以跟踪监控融资用途明确、可控4.期限：融资伴随企业生产经营周期，易铺底占用融资期限短、周转快，流动性高5.监控：注重贷前准入注重操作控制和过程管理6.收益：产品功能和收益来源单一产品功能丰富，带动结算、资金、理财等中间业务，综合回报较高66（一）贸易融资概述——发展意义（银行）•开拓新的信贷市场•逐步替代一般流动资金贷款•深化信贷结构调整，减少经济资本占用•丰富融资产品，提高综合服务能力和收益水平•依托交易链拓展客户群•与企业交易过程结合紧密，有利于及时进入和退出77（一）贸易融资概述——发展意义（客户）•提高应收账款周转率，提高资金流动性•确保资金及时回笼，降低坏账风险•购销双方可以更好地控制风险•企业改善财务指标，美化财务报表的需求•降低企业资金占用，降低资产负债率•企业降低融资成本和担保难的需求•降低银行准入门槛•免费的信息调查服务•小企业可充分利用银行信用做大业务88（一）贸易融资概述——同业竞争形势•传统信贷市场竞争日趋饱和，贸易融资成为中外资银行争相切入的市场热点，谁能尽快抢占这一新兴市场，就能取得未来业务发展的竞争优势。姜董事长批示：随着金融改革发展，目前的信贷市场将产生极大变化，贸易融资将会成为信贷需求的主体。•同业情况中行:“市场领导者”战略，着力实现“两个延伸”建行：“战略思想、组织架构、产品创新”，供应链金融深发展：“面向中小企业，面向贸易融资”民生：“走专业化道路、做特色贸易金融”招行：“电子供应链金融”汇丰、渣打等外资银行：以贸易融资为市场切入点•我行目标：打造国内第一贸易融资银行99•结算基础：最大的结算银行•客户资源：最大的人民币贷款行•存量优势：改造传统流动资金贷款，存量替代潜力巨大•渠道优势：机构网点分布广，可随供应链延伸提供全过程、一体化配套服务•科技优势：信息科技领先，贸易融资电子化服务和管理具有较好基础•产品优势：基础产品体系日渐形成（一）贸易融资概述——我行的优势和条件1010（一）贸易融资概述——主要风险•交易风险：交易不能实现，导致贸易融资出现风险。•企业资信风险：融资主体不愿意和不能偿还融资的风险。•单证风险：信用证结算方式下的融资面临信用证下单证的风险。•法律风险：属于新兴业务，面临较多尚待明确的法律问题。•市场风险：市场环境变化，商品价格波动导致交易履约意愿下降。•关联风险：利用内部的关联交易，虚构贸易背景套取银行融资。1111（一）贸易融资概述——调查、审查要点根据企业主要交易商品的供求状况、价格波动趋势、企业规避价格波动的措施判断行业风险根据企业销售规模、创现能力、营运效率、盈利水平及负债水平判断企业的财务实力和综合偿债能力根据企业上下游交易对手的集中度、稳定性、付款实力及贸易结算方式、周期、历史纪录判断企业的议价能力和销售回款能力。根据企业提供的抵/质押物、保证人担保能力判断第二还款来源的可靠性根据企业贸易总量、资金周转期、货物流转期、季节性因素及自有资金情况判断企业的合理融资需求根据企业的贸易从业经验、专业人员素质、生产能力、工艺技术、历史交易记录判断企业的履约交货能力根据企业与交易对手是否存在关联关系及关联交易、关联担保、关联资金占用对业务监控及销售回款的影响判断关联风险1212（一）贸易融资概述——我行贸易融资占流贷比例序号分行累放占比余额占比序号分行累放占比余额占比序号分行累放占比余额占比1深圳79.02%53.02%14河北23.98%8.31%27湖南8.24%4.68%2山东47.34%30.63%15广西15.09%7.90%28北京7.20%4.41%3安徽48.88%18.53%16湖北16.46%7.88%29陕西15.45%4.00%4厦门43.48%17.99%17上海14.99%7.74%30贵州14.39%3.99%5广州52.06%17.59%18宁夏17.59%7.68%31新疆6.02%3.93%6天津51.82%17.26%19吉林16.17%7.51%32四川7.35%3.05%7江苏23.33%15.52%20宁波12.33%6.27%33辽宁12.71%2.34%8广东27.27%11.69%21海南3.58%6.26%34黑龙江6.60%1.63%9苏州28.10%10.60%22河南18.24%6.17%35青海0.00%1.49%10重庆24.98%10.45%23福建13.15%5.99%36内蒙0.55%0.23%11大连22.53%10.12%24江西11.40%5.37%37甘肃2.50%0.11%12青岛17.93%9.78%25浙江9.85%5.26%13山西29.54%8.84%26云南14.96%4.98%全行22.53%11.12%1313（二）国内贸易融资产品体系——主要产品（现行）国内贸易融资国内信用证国内保理国内发票融资商品融资打包贷款卖方融资买方融资1414交易链贸易融资全产品示图（国际+国内）采购到货付款生产销售收款采购端销售端进口采购：-进口开证-进口保理国内采购●国内信用证●银行承兑汇票●订单融资●未来货权项下商品质押融资进口采购：-进口押汇-进口T/T融资-进口代付国内采购：●买方融资●预付款融资出口销售：-出口押汇/贴现-出口发票融资-出口保理国内销售：●卖方融资●国内发票融资●国内保理●应收账款池融资进口采购：-提单担保-提单背书国内采购●商品融资●打包贷款●商品融资偿还银行融资企业的生产经营活动是一个持续的经营管理过程，包括采购、运输、存储、加工制造、配售与销售等环节，贸易融资就是紧跟这些环节提供融资。1515（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（概念）•信用证的概念：国内信用证是指开证行依照申请人（购货方）的申请开出的，凭符合信用证条款的单据向受益人（销货方）支付的付款承诺。适用对象：国内贸易的购货方，需要银行信用支持以获得销货方对其支付能力的信任进而达成交易。•信用证的优势：购销双方控制交易风险的理想工具（解决先款后货和先货后款的矛盾）●购货方：确保销货方履约交货，付款同时即取得代表货物的单据。●销货方：履约交货并提交符合规定的单据，即可保证回收货款。1616•国内信用证为不可撤销、不可转让的跟单信用证。●不可撤销：在信用证有效期内，非经信用证各有关当事人（即开证行、开证申请人和受益人）的同意，开证行不得撤销或修改。●不可转让：受益人不能将信用证的权利转让给他人。•按付款方式分为即期付款信用证和延期付款信用证。●即期付款是指开证行审单后即向受益人支付信用证款项的付款方式。●延期付款信用证的付款期限为货物装运日后或货物收据签发日后（不含装运日和签发日）定期付款。（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（分类）1717（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（办理条件）•开证申请人：资信良好，具有支付信用证款项的可靠资金来源和能力；近两年在我行无不良贷款、欠息及其他不良信用记录。•保证金和担保：对符合信用贷款条件的客户，可免保证金、免担保办理开证业务；对不符合信用贷款条件的客户，按信用等级收取相应比例的保证金，差额部分提供担保。1818（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（期限和费率）•期限规定：信用证有效期：为受益人向银行提交单据的最迟期限，从开证日起最长不得超过6个月。交单期：信用证所注明的货物装运后必须交单的特定日期（不能晚于信用证有效期）；未规定该期限的，装运日后15天为交单期（不含装运日）。延期付款信用证的付款期限最长不得超过6个月。•费率：开证手续费按开证金额的0.05%-0.15%收取，最少不低于100元；通知手续费按每笔50元收取。1签订购销合同2申请开证8来单通知9付款赎单3开立信用证7寄单索偿10付款4来证通知6交单并委托收款11付款开证申请人（购货方）受益人（销货方）受益人开户行开证行5发货国内信用证（即期）业务流程1签订购销合同2申请开证9来单通知10到期付款3开立信用证7寄单提示付款11付款4来证通知6交单并委托收款12付款开证申请人（购货方）受益人（销货方）受益人开户行开证行5发货国内信用证（延期付款）业务流程8到期付款确认书2121（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（主要风险点及控制措施）•主要风险点：•没有真实的交易背景；•商品价格变化导致购货方违约；•开证申请人不能付款赎单，银行垫付资金；•单证风险。•控制措施：•调查核实交易真实性；•严格控制价格波动大的热炒商品；•审查开证申请人资信及履约记录；•收取一定比例保证金和担保；•严格审单标准，确保单单一致、单证一致。2222（二）国内贸易融资产品体系——国内信用证（与银票区别）国内信用证银行承兑汇票开证条件开立方式金额付款日记载信息手续费修改授信核定占用授信转让实物风险付款条件融资方式低高银行电开或信开实物票据签章允许一定溢短装比例，可分次来单、定额，一次付款付款即期付款或延期付款指定的到期日付款，最长不得超过6个月无限制受制于票面容量0.05%—0.15%(最少不低于100元)0.05%经卖方同意可增额、展期或其他条不可款的修改较易较难0.80.9不可转让可多次转让低高单据相符才需付款开出就相当于付款可办理信用证项下打包贷款、卖方贴现融资、买方融资2323（二）产品体系——国内信用证下打包贷款（定义与功能）•定义：是指我行应卖方（国内信用证受益人）的申请，以其收到的信用证项下的预期销货款作为还款来源，为解决卖方在货物发运前，因支付采购款、组织生产、货物运输等资金需要而向其发放的短期贷款。•适用对象：国内贸易的销货方，用于信用证对应交易项下的生产、备货。•产品功能：1.用于卖方在国内信用证项下备货装运的短期资金融通需求；2.还款来源为国内信用证项下收款，有开证行有条件的信用保障；3.资金用途和还款来源明确，适合封闭管理。2424（二）产品体系——国内信用证下打包贷款（业务准入条件）1.信用等级BBB+（含）以上（已核定国内贸易融资授信额度的核心企业的供应商不受信用等级限制）；2.履约记录良好，有稳定的供销关系；3.提供全额低风险担保的，不受客户准入条件限制。1.不可撤销、不可转让信用证，不包含限制议付的条款；2.信用证项下应收账款无瑕疵，不存在转让、质押以及其他优先权利；3.开证行为我行分支机构或签署合作协议的