蓝宝石行业分析报告12

蓝宝石行业分析报告姓名：张楠学号：138308046专业：13Z国贸目录1.蓝宝石行业概况..........................................................................2.蓝宝石行业特点分析....................................................3.蓝宝石行业技术发展分析......................................................4.蓝宝石行业市场分析..........................................................5.蓝宝石行业重点企业分析................................................................6.蓝宝石行业综合分析......................................................................1.蓝宝石行业概况蓝宝石(Sapphire)是一种氧化铝(α-Al2O3)的单晶，又称为刚玉，就颜色而言，单纯的氧化铝结晶是呈现透明无色的，在自然界蓝宝石在生长时，晶体内含有钛离子(Ti3+)与铁离子(Fe3+)时，会使晶体呈现蓝色，而成为蓝色蓝宝石(BlueSapphire)。蓝宝石晶体化学性质非常稳定，一般不溶于水和不受酸、碱腐蚀，晶体硬度很高，为莫氏硬度9级，仅次于最硬的金刚石。它具有很好的透光性，热传导性和电气绝缘性，力学机械性能好，并且具有耐磨和抗风蚀的特点。其独特的晶格结构、优异的力学性能、良好的热学性能使蓝宝石晶体成为LED、大规模集成电路SOI和SOS等最为理想的衬底材料，随着现代科学技术的发展，对蓝宝石晶体材料的尺寸、质量不断提出新的要求。目前，低成本、高质量的大尺寸蓝宝石单晶具有越来越大的市场需求。氧化铝特性表蓝宝石与硅单晶具有相近的热膨胀系数，在蓝宝石晶片上用异质外延方法可以生长出一层硅单晶膜，然后再在硅单晶膜上制作半导体器件，具有高速度、低功耗和抗辐照等优点，在移动电话，台式电脑或笔记本电脑，高速、高频无线电通讯，发展中都具有特别重要的应用。2、蓝宝石行业特点分析报告（1）产业进入门槛较高，产业发展基础较弱近几年，蓝宝石行业处在寡头垄断的竞争阶段，2010年全球90%以上的产能和高端产品的制造技术集中在STC、Rubicon、Monocrystal、Kyocera、Namiki等七八家国际厂商手里，他们集工艺设备、专利技术、研发团队、销售渠道于一体，为后进厂商打入全球市场设置了很高的进入门槛。除了极高技术与设备门槛以外，蓝宝石仍属于资金密集型的产业，粗略估计，年产500万片自动化水平较高的全套生产线建设投资将接近10亿人民币。目前，中国内地能实现长晶、掏棒生产的企业仅有云南蓝晶、哈尔滨奥瑞德、四联光电、元亮科技、成都东骏等少数几家企业，能实现从上段长晶掏棒，到下段切磨抛洗封的企业只有云南蓝晶、四联光电和同人电子，这些企业在生产规模、长晶尺寸、成品率、加工成本等方面与国际大厂还有比较大的差距。从全国范围统计，2010年，中国可满足下游外延生长要求的合格蓝宝石衬底的产量仅有50多万片，不到全球产量的2%。同期，中国下游外延环节对蓝宝石的市场需求超过250万片，潜在市场需求将很快超过500万片。可以看出，中国蓝宝石产业从产业规模、企业数量，到技术实力、人才队伍等方面还处在起步发展阶段，产业发展基础还比较薄弱。（2）投资合作方式较多，成功发展模式较少目前，中国蓝宝石产业投资方式需要从两个层面来看：第一个层面，中国蓝宝石企业的产业切入模式很多。自主研发与独立运作的模式，典型企业有云南蓝晶、成都东骏;对外收购与外援导入的模式，典型企业有四联光电;原始技术积累与外购设备改进的模式，典型企业有哈尔滨奥瑞德、元亮科技、水晶光电等;大资金投入与设备工艺成套购买的模式，典型企业有贵阳工投和协鑫光电。第二个层面，同一家企业涉及的长晶技术多样化。四联光电，除了采用直拉法长晶以外，也在多方尝试泡生法和热交换法。协鑫光电和贵阳工投都在同时探索泡生法和热交换法的制备工艺，只是所用设备的提供厂商和技术团队有所不同。可以看出，中国蓝宝石产业的投资方式呈现多样化的态势，目前看来只有云南蓝晶和哈尔滨奥瑞德的发展步伐比较稳健。产业发展初期，企业发展模式多样化是正常合理的，但能够适合中国国情又顺应产业发展规律的发展模式还比较少，真正成功的发展模式还需要经过未来两到三年市场竞争的遴选。（3）产能提升势能较大，产量输出动能较小据不完全统计，截止2011年第二季度末，中国蓝宝石基片投资项目累计产能超过15000万片(按2英寸晶圆折算)，无论从上游技术设备的供货能力和原材料、加工辅料配套能力来看，还是全球未来三到五年的市场需求来看，即便考虑到未来中国蓝宝石产业国际竞争力的迅速提升、产能利用率和成品率限制等因素，这样的产能提升势能还是比较大。预计未来三到五年，将会从目前四五十家厂商中脱颖而出5~10家实际产量在300~1000万片的企业。值得注意的是，目前中国蓝宝石产业可观的计划产能与滞后的实际产量形成了明显的反差。2010~2011年中国实际产量输出较小主要是两方面的原因，一方面中国蓝宝石产业刚刚起步，许多项目正在筹备建设当中，设备供货调试与风水电气等生产配套的完善需要4~8个月的时间。此外，为了达到满足市场对产品质量和价格的要求，生产工艺的优化和成本控制也需要比较长的时间。另一方面，下游中大尺寸背光源对上游的拉动效应有所衰退，大量产能提前开出将面临较大的市场风险，因此2010~2011年，中国蓝宝石基片产量仍保持在较低的水平，预计到2012年下半年将会较大幅度的增长，2013年将会逐渐满足国内市场的需要，并增加产品出口比重。（4）产业分布范围较大，区位因素影响较小蓝宝石产业位于产业链上游，对于上游原材料和加工辅料的需求量比较少，产品销售物流规模也不大，因此对于产业配套和交通物流的要求并不高，区位因素影响较小，是技术与资金密集型产业，同时也是能源需求密集型的产业。在产业布局中，除了考虑技术与资金因素以外，还会考虑电与水的供应质量与价格，因此蓝宝石衬底生产更趋向于能源供给充足的内地，甚至是中西部地区。因此，蓝宝石产业的项目投资区域范围比较分散，除了华北、华东、华南等产业热点区域，西南、东北、西北也都利用在电力、水力、土地、政策等方面的比较优势，积极布局蓝宝石产业。目前，中国蓝宝石产业已形成了由技术高地向成本洼地分散布局的态势。拒不完全统计，截止2011年第二季度末，中国内地有超过30家企业在进行蓝宝石行业生产方面的新项目建设和改扩建项目建设，产业分布更加分散。3.蓝宝石行业技术发展分析蓝宝石晶体生长技术发展近些年，为了适应科学技术的发展和工业生产对于蓝宝石晶体质量、尺寸、形状的特殊要求，为了提高蓝宝石晶体的成品率、利用率以及降低成本，对蓝宝石的生长方法及其相关理论进行了大量的研究，成果显著。至今已具有较高的技术水平和较大的生产能力，为之配套服务的晶体生长设备——单晶炉也随之得到了飞速的发展。随着蓝宝石晶体应用市场的急剧膨胀，其设备和技术也得了迅速的发展。晶体尺寸从2吋扩大到目前的12吋。低成本、高质量地生长大尺寸蓝宝石单晶已成为当前面临的迫切任务。总体说来，蓝宝石晶体生长方式可划分为溶液生长、熔体生长、气相生长三种，其中熔体生长方式因具有生长速率快，纯度高和晶体完整性好等特点，而成为是制备大尺寸和特定形状晶体的最常用的晶体生长方式。目前可用来以熔体生长方式人工生长蓝宝石晶体的方法主要有焰熔法、提拉法、区熔法、导模法、坩埚移动法、热交换法、温度梯度法、泡生法等。而泡生法工艺生长的蓝宝石晶体约为目前市场份额的70%。4、蓝宝石行业市场分析（1）蓝宝石基板：具有优势性的LED最上游原料基板又称基片、衬底，也有称之为支撑衬底。衬底只要是外延层生长的基板，在生产和制作过程中，起到支撑和固定的作用。对于制作LED芯片来说，衬底材料的选用是首要考虑的问题。应该采用哪种合适的衬底，需要根据设备和LED器件的要求进行选择。在整个LED衬底的可选用材料分别有：蓝宝石、Si、ZNO等。近几年蓝宝石衬底在通过技术等手段不断的改善了晶格失配（过渡层生长技术所克服）、导电性能差（同侧P、N电极所克服）、机械性能差（镭射划片所服）、导热性（小电流工作下没有任何问题）等问题后，性价比占了压倒性的优势，目前蓝宝石衬底的市场占有率高达92%。衬底材料性能比较表（2）下游需求爆增，撬动了蓝宝石产品需求的急速增长（3）LEDNB/Phone的持续高速增长，成为蓝宝石基片需求的另外一重要支点（4）LED照明市场容量巨大，将成为未来蓝宝石基片的主要市场5、蓝宝石行业重点企业分析国内拥有完整的蓝宝石产业链企业云南蓝晶科技股份有限公司（1）公司简介云南蓝晶科技股份有限公司(蓝晶科技)前身为云南省玉溪市蓝晶科技有限责任公司(蓝晶有限)，2010年11月7日，蓝晶有限整体变更为云南蓝晶科技股份有限公司。2010年12月，公司引入国际知名高科技领域投资公司IDG资本入股，公司变更为中外合资股份有限公司。云南蓝晶科技股份有限公司成立于2002年，厂址位于中国云南省玉溪市红塔区北城工业区，专门从事蓝宝石生产设备及生产工艺研究、开发、生产的现代高新技术企业，主要生产LED蓝宝石衬底基片，是目前中国国内规模最大的光电子LED半导体照明衬底片生产及研发企业。（2）重点成果2011年12月，云南蓝晶科技股份有限公司利用“坩埚下降法”，成功制造出C向等径6英寸蓝宝石晶棒，蓝晶科技在大尺寸LED半导体照明衬底片领域的研发及生产又向前迈进了坚实的一步。2011年8月，云南蓝晶科技股份有限公司成功量产C向等径4英寸蓝宝石晶棒及4英寸LED衬底片，标志着蓝晶科技在国内LED半导体照明衬底片领域中的领先地位（3）主要产品展示6英寸蓝宝石晶体棒2英寸蓝宝石晶体棒6、蓝宝石行业综合分析（1）中国蓝宝石行业发展环境分析中国蓝宝石行业PSET分析通过PEST分析可以看出，目前中国蓝宝石行业有着良好的外部发展环境。（2）中国蓝宝石行业风险提示良好的外部发展环境、下游电子行业的高速发展，为中国蓝宝石行业的快速发展带来了很好的行业机会，众多的厂家蜂拥而入、扩大投资，蓝宝石行业有着比较高的资金壁垒、技术壁垒，未来如果电子消费行业需求放缓，对蓝宝石行业中资金、技术较弱的企业将产生一定的风险。