金融概论-基础概述

金融概论——金融学基础理论授课：颜瑶章1、金融概述导入金融很重要，是现代经济的核心。金融搞活了，一着棋活，满盘皆活。——邓小平1、金融概述学习目标1、理解金融的含义，掌握金融的构成要素和主要分类，了解我国和国际上对金融的不同界定2、了解金融学的概念、研究对象和学科体系3、了解金融产生和发展的历史，了解金融业发展的趋势4、理解金融在现代经济中的核心地位，掌握金融在经济中的功能和作用1、金融概述案例金融与经济发展1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的含义金融，即资金融通，是与货币、信用、银行和非银行金融机构直接相关的经济活动的总称。资金融通的主要对象是货币和货币资金，融通的主要方式是有借有还的信用方式，融通的主要渠道是银行和非银行金融机构。包括：货币的发行、流通与回笼：货币资金的借贷：资金的汇兑与结算：票据的承兑与贴现：有价证券的发行与流通：保险基金的筹集与运用：信托与租赁；外汇及黄金的买卖；国际的货币支付与结算等。广义“金融”指与物价有紧密联系的货币流通，银行与非银行金融机构体系，短期资金拆借市场、、证券市场、、保险系统以及国际金融等领域。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的三个基本特点融资性自愿性调节性针对收支不平衡的情况为各单位之间进行资金融通提供了客观可能。社会资源的合理使用是在各自追求自己的利益、在自原基础上实现的。使社会上的资金在投资、生产、消费之间合理地进行流动和分配，调节一定时期社会上的货币流量。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融构成五个要素1、由货币制度所规范的货币流通个人企业公司政府金融机构货币流通是金融活动的基本形式，贯穿于整个金融体系之中。它有现金流通和非现金流通两种方式。在现代经济交易中，非现金流通一般都超过90%，是货币流通良的主要形式。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融构成五个要素2、金融机构1、金融机构是金融活动的中介，它是经营货币或货币资本的企业，在金融活动中充当恬用中介和媒介，并提供多种金融服务。2、金融机构是一个种类繁多的群体，通常可分为银行和非银行金融机构两大类。包括中央银行和银行企业两类。包括保险公司、证券公司、信托投资公司等。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融构成五个要素3、金融市场1、金融市场是金融活动开展的场所，它是按特定规则形成的金融市场要素相互联系所构成的整体，是金融工具发行和交易的场所。2、金融市场也是一个庞大的系统，通常可分为货币市场、资本市场、保险市场、外汇市场、衍生性金融工具市场等。3、这些市场的最重要参与者是金融机构，而利率、汇率、股指等构成金融市场价格。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融构成五个要素4、金融工具金融工具是金融市场上交易的对象，它又称为金融产品或金融商品，是信用关系的书面证明、债权债务的契约文书等，是金融机构中和金融市场上交易的对象。商业票据银行票据债券股票银行券存款单保险单期货期权1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融构成五个要素5、金融制度和调控机制金融制度是指一个国家以法律形式所确定的金融体系结构，以及组成该体系的各类金融机构的职责分工和相互关系的总和。调控机制是国家通过中央银行来制定和实施货币金融政策对经济进行宏观调控，以实现社会经济稳定和发展的目标。货币制度汇率制度信用制度利率制度金融机构制度金融市场制度支付清算制度金融监管制度1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类1、按金融活动的方式划分直接金融间接金融1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类2、按金融活动的目的划分政策性金融商业性金融合作性金融1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类3、按金融活动的性质和功能划分银行证券信托保险租赁1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类4、按金融活动是否接受政府监管划分官方金融民间金融是由政府批准并进行监管的金融活动。指个体、家庭和企业之间，通过绕开官方正式的金融体系而直接进行金融交易活动的行为。灰色金融黑色金融1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类5、按金融活动的运行机制划分微观金融宏观金融是指金融市场主体（工商企业、政府、金融中介机构和个人）的投资融资行为及其金融市场价格的决定等微观层次的金融活动。是金融系统各构成部分作为整体的行为及其相互影响以及金融与经济的相互作用，包括货币供求、物价变动、货币财政政策、国际收支等。1、金融概述—1.1.1金融和金融学金融的分类6、按金融活动的地理范围划分国内金融国际金融是由一国之内的资金供求双方直接或间接进行的融资活动。跨越国界的货币流通和资金融通活动。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学的概念金融范畴是一个由多种要素组合的庞大系统，包括微观金融和宏观金融两个层面，冈此，金融学就不能仅研究微观金融运行而不研究宏观金融运行。金融学(finance)是研究货币金融的基本理论及其运动规律的科学，是一门研究货币、信用、金融机构、金融市场等基本范畴及其运作机制的一门经济学科。它既包括以微观金融丰体行为及其运行规律为研究对象的微观金融学的内容，还包括以金融系统整体的运行规律及其各构成部分的相互关系为研究对象的宏观金融学的内容。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学的研究对象金融学的研究对象是社会金融现象，即研究货币、信用、利率、金融机构、金融市场、国际金融、金融宏观调控、金融监管等金融活动规律及其所反映的社会经济关系。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学研究的三项基本内容1、金融范畴的理论分析金融范畴的理论分析包括对货币、信用、利息、利率、汇率等金融基本范畴的基本理论及其运动规律的分析。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学研究的三项基本内容2、金融的微观分析金融的微观分析包括对银行和非银行金融机构实务运作机制和发展趋势的分析，对金融市场实务运作机制的分析，对金融机构与金融市场相互作用的分析，对金融在经济中地位和功能的分析等。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学研究的三项基本内容3、金融的宏观分析金融的宏观分析包括货币需求与货币供给，货币均衡与市场均衡，利率与汇率的形成，通货膨胀与通货紧缩，金融与经济发展，金融体系与金融制度，货币政策与金融宏观调控，国际金融体系与国际宏观政策的协调等。1、金融概述—1.1.2金融和金融学金融学的学科体系金融学的学科体系是由从不同角度研究金融系统的各个方面的活动及其规律的各分支学科综合构成的有机体系。微观金融分析宏观金融分析1、金融概述—1.2金融的产生与发展金融是商品货币关系发展的必然产物，伴随着商品货币关系的发展而发展。银行货币兑换业借贷资本高利贷信用1、金融概述—1.2.1金融的产生与发展1979年开始中国金融体制的发展第一，已经改变了计划纠经济条件下形成的大一统的银行体制，确立了中央银行制度，建立了较为完整的金融组织体系。第二，开拓金融市场，已经形成了货币市场和资本市场，外汇市场也已初具规模。第三，初步建立了以中央银行为核心的、直接调控与间接调控相结合的宏观金融调控体系，并发挥了积极的作用。第四，金融对外开放迈出了较大的步子。1、金融概述—1.3金融在国民经济中的地位金融是现代经济的核心1、随着社会和经济的发展进步，金融在经济中的作用越来越重要。2、传统的货币经济以商品市场为运行中心，经济活动以“实物流”为主导，即围绕商品的生产、分配、交换、消费四个环节展开，以商品价格作为主要调节机制，引导和组合生产资潦源。3、而在现代的金融经济中，“资金流”居于主导地位，资源配置越来越金融化，金融的稳定、发展与安全，直接决定着一国经济的稳定、增长乃至社会的安定。4、在市场经济时代，金融已经渗透到社会经济生活的方方面面，在市场经济中发挥越来越重要的作用。金融是社钍会资金运动的总”枢纽，是国民经济的重要调节器，是发展经济的重要杠杆。1、金融概述—1.3金融在国民经济中的作用金融在国民经济中的功能和作用1、实现资金再配置，筹集融通资金2、引导资金流向，提高资金使用效率3、提供金融服务，创造和扩大社会信用4、调节社会总供求，促进国民经济稳定健康发展5、防范和降低经济风险，进行金融监管6、加强国际经济交流与合作1、金融概述—课程思考如何理解金融范畴？金融学的研究对象是什么？金融体系包括哪些内容？2、货币与货币制度学习目标1、了解货币产生和发展的历史，理解货币的概念和本质，掌握货币的职能2、了解货币形式的演变及未来发展趋势，了解货币层次的划分3、掌握货币制度的含义及基本內容，了解货币制度的类型及其发展历史4、了解国际货币制度的概念、内容、类型及其演变5、了解我国现行的货币制度2、货币与货币制度—2.1.1货币如何认识货币◇日常生活中，与货币意义接近的词很多，如通货、金钱、财富等。◇货币可以解释为起一般等价物作用的特殊商品；◇通货仅指流通中的纸币和辅币，只是货币的一部分；◇一般是指以货币形式拥有的财富；◇财富是指金钱与实物财产之和。2、货币与货币制度—2.1.1货币货币的含义货币是指在购买商品和劳务或清偿债务时，具有普遍可接受性而作为支付手段的任何东西。含义一，货币是用作商品交换的媒介和支付债务的工具，这是货币的两个最基本的功能。含义二，货币发挥作用的一个基本前提是具有“普遍可接受性”。2、货币与货币制度—2.1.1货币货币的层次计量货币一般可分成以下几个层次：Mo=通货（流通中的纸币和硬币）MI=通货+商业银行的活期存款（可以签发支票的存款）M2=MI+商业银行的定期存款+商业银行的储蓄存款M3=M2+商业银行以外金融机构的金融债券M4=M3+银行与金融机构以外所有的短期流动性金融资产2、货币与货币制度—2.1.1货币货币层次的划分在西方国家对货币的统计指标中，货币的范围不仅包括流通中的纸币和辅币，而且包括银行存款，甚至包括有价证券等。不同国家对货币划分的标准各不相同，所以不同国家对货币层次的划分也各不相同。但基本思路都是按照货币的流动性或可接受性来划分，因为变现能力越强的货币其流动性越强，而流动性越强的货币就越容易被人们普遍接受。2、货币与货币制度—2.1.1货币货币层次划分的意义1、划分货币层次是进行货币供应量统计的基础，而公布各层次货币供应量，对加强和改善宏观经济管理具有重要的意义。2、通过对货币供应量指标的分析，可以观察和分析国民经济的变动及各种不同货币性的资产对经济的影响，为中央银行进行金融宏观调控提供决策依据。3、有利于中央银行调控货币供应量，并及时观察货币政策的执行效果，为其调整货币政策、提高政策效果提供依据。2、货币与货币制度—2.1.2货币的产生和发展货币的产生商品交换的土壤萌芽了货币，货币是商品生产和商品交换长期发展的产物。商品价值形式经历了四个阶段：1、简单的和偶然的价值形式；2、总和的和扩大的价值形式；3、一般价值形式；4、货币价值形式；2、货币与货币制度—2.1.2货币的产生和发展货币形式的发展演变货币形式又称货币形态，是指以什么货币材料来充当货币。充当货币材料的物体必须具备以下几个特性：一是普遍接受性二是价值稳定性三是稀缺性四是便于携带和易于分割五是供给富有弹性实物货币金属货币代用货币信用货币电子货币2、货币与货币制度—2.1.3货币的产生和发展货币的本质货币金属论：认为货币是一种商品，必须具有十足的价值，因而货币等同于贵金属。货币名目论：认为货币是商品价值的符号，是观念上的计算单位。马克思对货币本质的论证：认为货币是从商品中分离出来的，固定地充当一般等价物的特殊商品。2、货币与货币制度—2.1.3货币的产生和发展货币的五项职能（1）价值尺度、流通手段、贮藏手段、支付手段和世界货币是货币的五大职能。1、价值尺度货币在表现和衡量商品价值时，便执行价值尺度职能。2、流通手段货币在交换过程中发挥媒介作用时，便执行流通手段职能。3、贮藏手段货币退出流通领域进入贮藏时，便执行贮藏手段职能。2、货币与货币制度—2.1.3货币的产生和发展货币的五项职能（2）4、支付手段在交换价值转移后不是马上支付货币，而是约