基础押题卷三(解析)

基础押题卷三（解析）单选题1.下列说法错误的是（）。A基金管理人依法向中国证监会办理基金备案手续，基金合同生效B基金募集期限届满，不能满足法律规定的条件，无法办理基金备案手续，基金合同不生效C基金募集失败，基金管理人不需要承担因募集行为而产生的债务和费用，由投资人自己承担D投资人交纳认购的基金份额的款项时，基金合同成立参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：96解析：基金募集失败，基金管理人应当承担下列责任：①以其固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用；②在募集期限届满后30日内返还投资人已交纳的款项，并加计银行同期存款利息。2.根据市场条件的不同，通常有三种指数复制方法，即完全复制、抽样复制和优化复制。三种复制方法跟踪误差大小的顺序为（）。A完全复制＜抽样复制＜优化复制B完全复制＞抽样复制＞优化复制C优化复制＜完全复制＜抽样复制D优化复制＞完全复制＞抽样复制参考答案：A测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：305解析：根据市场条件的不同，通常有三种指数复制方法，即完全复制、抽样复制和优化复制。三种复制方法所使用的样本股票的数量依次递减，但是跟踪误差通常依次增加。3.关于保证金交易业务，下列表述正确的是（）。A保证金交易能够减少资金占用，降低投资杠杆和风险B卖空交易表明投资者认为股票价格会下跌C融券没有资金成本D融券业务会放大投资收益和损失，融资业务不会参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：323解析：融资、融券业务都会放大投资收益率或损失率，如同杠杆一样增加了投资结果的波动幅度。融券交易没有平仓之前，投资者融券卖出所得资金除买券还券外，是不能用于其他用途的。4.关于全额结算，以下表述错误的是（）。A全额结算的结算成本较低B全额结算的结算机构不对结算完成进行担保C全额结算也就是逐笔结算D全额结算有助于降低结算本金风险参考答案：A测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：54解析：全额结算的缺点碍于会对频繁交易的做市商有较高的资金要求，其资金负担较大，结算成本较高。5.下列属于我国债券市场的场外交易场所的是（）。A融资融券市场B上海证券交易所C深圳证券交易所D银行间市场参考答案：D测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：209解析：目前，我国债券市场形成了银行间债券市场、交易所市场和商业银行柜台市场三个基本子市场为主的统一分层的市场体系。场内交易场所主要是指交易所市场。6.某投资者信用账户中有现金40万元保证金，该投资者选定证券A进行融券卖出，证券A的最近成交价为每股8元，该投资者融券卖出10万股。第二天，该股票价格上升到每股10元，不考虑利息和费用，该投资者需要追加（）保证金才能维持130%的担保比例。A10万元B50万元C5万元D不需要追加参考答案：A测试方向：计算题难易程度：易测试教材：上册教材页码：322解析：维持担保比例=（8×10+40+x）÷（10×10）=130%，解得x=10万元。7.证券投资基金财务报表包括（）。I.资产负债表II.利润表III.净值变动表IV.现金流量表AI、IIBI、II、IIICII、III、IVDII、IV参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：82解析：基金会计报表包括资产负债表、利润表和净值变动表等报表。8.当一个行业技术已经成熟，产品的市场基本形成并不断扩大，公司利润开始逐步上升，股价逐步上涨时，表明该行业处于生命周期的（）。A成长期B成熟期C初创期D衰退期参考答案：A测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：186解析：在成长期，各项技术已经成熟，产品的市场也基本形成并不断扩大，公司利润开始逐步上升，公司股价逐步上涨。在这个阶段，行业的领导者开始出现。整个成长期，可以进一步再细分成高速成长期、稳健成长期和缓慢成长期。9.（）是指包含对通货膨胀补偿的利率。A浮动利率B固定利率C名义利率D实际利率参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：151解析：名义利率是指包含对通货膨胀补偿的利率，当物价不断上涨时，名义利率比实际利率高。10.2002年11月5日，经国务院批准，中国证监会和中国人民银行发布了《合格境外机构投资者境内证券投资管理暂行办法》，并于（）正式实施。A次年1月1日起B当年12月1日起C发布当月起D发布之日起参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：232解析：2002年11月5日，经国务院批准，中国证监会和中国人民银行发布了《合格境外机构投资者境内证券投资管理暂行办法》，并于当年12月1日正式实施。11.关于政策风险，以下表述错误的是（）。A宏观政策包括财政政策、产业政策、货币政策等都会对基金收益造成影响B市场风险即政策风险C政策风险的管理主要在于对国家宏观政策的把握和预测D政策风险是指因宏观政策的变化导致的对基金收益的影响参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：332解析：市场风险包括政策风险、景气周期波动风险、利率风险、购买力风险、汇率风险等。12.关于风险分散化，以下说法错误的是（）。A不同地区或者国家的资产组合后风险分散化的潜力会更大B不同类别的资产组合可以降低投资组合的风险C投资组合的风险分散化效果与资产数量成反比D资产收益之间的相关性影响投资组合的分散化效果参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：288解析：风险分散化的效果与资产组合中资产数量是正相关的，但这并不意味着投资组合的收益风险会随着资产树龄的增加而逐渐降到零。事实上，由于无法分散化的系统性风险的存在，随着资产数量的增加，投资组合的风险会逐渐将到某个稳定的水平，该水平取决于无法分散化的系统性风险。13.市盈率等于每股价格与（）的比值。A每股股息B每股净值C每股收益D每股现金流参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：194解析：市盈率是每股市价与每股收益的比率。14.以下不属于盈利能力指标的是（）。A净资产收益率B利息倍数C销售利润率D总资产收益率参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：147解析：评价企业盈利能力的比率有很多，其中最重要的有三种：销售利润率（ROS）、资产收益率（ROA）、净资产收益率（ROE）。15.CAPM模型的主要思想是（）。A只要承担风险，均能够获得收益补偿B只有非系统性风险才能得到收益补偿C只有系统性风险才能获得收益补偿D只有在超出一定风险的基础上，才能够获得收益补偿参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：286解析：资本资产定价模型认为只有证券或证券组合的系统性风险才能获得收益补偿，其非系统性风险将得不到收益补偿。16.关于投资决策委员会，以下表述错误的是（）。A投资决策委员会对基金公司的重大投资活动进行管理B投资决策委员会负责制定投资组合的具体方案，向交易部下达投资指令C投资决策委员会审定公司投资管理制度和流程D投资决策委员会是基金公司管理基金投资的最高决策机构参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：314解析：投资部负责根据投资决策委员会制定的投资原则和计划制定投资组合的具体方案，向交易部下达投资指令。17.关于投资品种的估值，以下表述错误的是（）。A交易所上市的股指期货以当日结算价估值B交易所上市的可转债按第三方估值机构提供的估值净价估值C交易所上市的权证以当日市价估值D交易所上市的私募债按成本估值参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：74解析：对在交易所上市交易的可转换债券按当日收盘价作为估值全价。18.以下不属于银行间债券市场交易制度的是（）。A公开市场一级交易商制度B共同对手方制度C结算代理制度D做市商制度参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：52解析：银行间债券市场的交易制度：①公开市场一级交易商制度；②做市商制度；③结算代理制度。19.我国银行间债券市场的现券交易品种不包括（）。A超短期融资债券B可转债C企业债D资产支持证券参考答案：B测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：52解析：债券的交易品种主要有：国债、央行票据、地方政府债、政策性银行债、企业债、短期融资券、中期票据、商业银行债、资产支持证券、非银行金融债、中小企业集合票据、国际机构债券、政府支持机构债券、超短期融资债等。20.目前银行间债券市场债券结算主要采用（）的方式。A纯券过户B见款付券C见券付款D券款对付参考答案：D测试方向：常识题难易程度：易测试教材：下册教材页码：56解析：根据中国人民银行2013年12号文的规定，目前银行间债券市场债券结算主要采用券款对付的方式。21.如果某债券基金的久期为3年，市场利率由5%下降到4%，则该债券基金的资产净值约（）。A减少12%B减少3%C增加12%D增加3%参考答案：D测试方向：计算题难易程度：中测试教材：上册教材页码：341解析：根据久期的定义，债券价格的变化即约等于久期乘以市场利率的变化率，方向相反。因此当市场利率下降1%时，该债券基金的资产净值将增加3%。22.关于基金的下行风险，以下表述错误的是（）。A股票型基金的下行风险一定高于债券型的基金的风险B基金的下行风险越大，基金的保本能力越差C基金的下行风险越大，基金投资者可能承担的损失越大D下行风险衡量当市场下跌时基金所面临的风险参考答案：A测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：336解析：“股票型基金的下行风险一定高于债券型的基金的风险”说法过于绝对。23.所有者权益包括（）。I.股本II.资本公积III.盈余公积IV.债务AI、II、IIIBI、II、III、IVCI、IVDII、III、IV参考答案：A测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：137解析：所有者权益包括以下四部分：一是股本，即按照面值计算的股本金。二是资本公积，包括股票发行溢价、法定财产重估增值、接受捐赠资产、政府专项拨款转入等。三是盈余公积，又分为法定盈余公积和任意盈余公积。四是未分配利润，指企业留待以后年度分配的利润或待分配利润。24.以下不属于目前最常用的风险价值估算方法的是（）。A参数法B历史模拟法C蒙特卡洛模拟法D最小二乘法参考答案：D测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：337解析：目前常用的风险价值模型技术主要有三种：参数法、历史模拟法和蒙特卡洛法。25.在有异常的情况下，中位数和均值哪个评价结果更合理和贴近实际（）。A不确定B均值C中位数D中位数和均值无区别参考答案：C测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：159解析：与另一个经常用来反映数据一般水平的统计量-均值相比，中位数的评价结果往往更为合理和贴近实际。26.关于基金公司投资管理部门设置，以下表述正确的是（）。A交易部是基金投资运作的基础部门，负责建立股票池，提出行业资产配置建议B投资部是基金公司管理基金投资的最高决策机构C投资决策委员会向交易部下达交易指令D研究部是基金投资运作的基础部门，向基金投资决策部门提供研究报告及投资计划建议参考答案：D测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：314解析：投资决策委员会是基金公司管理基金投资的最高决策机构；研究部是基金投资运作的基础部门，通过对宏观经济形势、行业状况、上市公司等进行详细分析和研究，提出行业资产配置建议，并选出具有投资价值的上市公司建立股票池，向基金投资决策部门提供研究报告及投资计划建议。27.（）是测量债券价格相对于利率变动的敏感性指标。A基点价格值B加权平均投资组合收益率C价格变动收益率值D久期参考答案：D测试方向：常识题难易程度：易测试教材：上册教材页码：215解析：久期是测量债券价格相对于收益率变动的敏感性指标。28.某基金年度平均收益率为20%，假设无风险收益率为3%（年化），该基金的年化波动率为25%，贝塔系数为0.85，则该基金的特雷