股票基础知识

股票基础知识培训主讲人：司马目录认识什么是股票01股票的分类02股票的交易规则03盘面和盘口相关名词解释04股票的分析方法0501认识什么是股票股票是股份公司发行的一种所有权凭证，是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。每支股票背后都有一家上市公司。同时，每家上市公司都会发行股票的。股票的定义股票的一级市场和二级市场一级市场也称为发行市场，它是指公司直接或通过中介机构向投资者出售新发行的股票的市场；一般为非流通市场。二级市场也称股票交易市场，是投资者之间买卖已发行股票的场所。这一市场为股票创造流动性，即能够迅速脱手换取现值。为流通市场。广大散户交易的场所一般都是在二级市场。股票的价格股票的除权除息除权（XR）上市公司以股票股利分配给股东，也就是公司的盈余转为增资时，或进行配股时，就要对股价进行除权。除息（XD）上市公司将盈余以现金分配给股东，股价就要除息。除权除息日（DR）股票的除权除息•为什么要除权除息除权?•是由于公司股本增加，每股股票所代表的企业实际价值(每股净资产)有所减少，需要在发生该事实之后从股票市场价格中剔除这部分因素，而形成的剔除形为。•除权或除息的产生是因为投资人在除权或除息日之前与当天购买者，两者买到的是同一家公司的股票，但是内含的权益不同，显然相当不公平。因此，必须在除权或除息日当天向下调整股价，成为除权或除息参考价。股票代码•股票代码是沪深两地证券交易所给上市股票分配的数字代码。这类代码涵盖所有在交易所挂牌交易的证券。熟悉这类代码有助于增加我们对交易品种的理解。600开头的就是沪市A股000开头的就是深市A股300开头的就是创业板002打头的就是中小板02股票的分类A股的正式名称是人民币普通股票。它是由我国境内的公司发行，供境内机构、组织或个人（不含台、港、澳投资者）以人民币认购和交易的普通股股票。A股是指那些主要生产或者经营等核心业务在中国大陆、但是在新加坡交易所上市挂牌的企业股票。S股也称为人民币特种股票。是指那些在中国大陆注册、在中国大陆上市的特种股票。以人民币标明面值，只能以外币认购和交易。B股是指那些在中国大陆注册、在纽约（NewYork）上市的外资股。N股也称为国企股，是指国有企业在香港(HongKong)上市的股票。H股一、根据上市地区可分为：大盘股目前沪深两市来看，一般总股本在十亿以上的、总市值超过200亿的，一般都是大盘股。中盘股总股本一般在2亿以上---10亿股以下的，市值一般在100亿－－200亿之间的。小盘股总股本一般在2亿以下，总市值一般在100亿以下的。二、根据股本或市值大小可分为：（没有明确标准）绩优股成长股ST股蓝筹股白马股垃圾股公司经营很好，业绩很好，每股收益0.5元以上的股票市场上，那些在其所属行业内占有重要支配性地位，业绩优良，成交活跃、红利优厚的大公司股票称为蓝筹股。是指发行股票时规模并不大，但公司的业务蒸蒸日上，管理良好，利润丰厚，产品在市场上有竞争力的公司的股票。一般是指其有关的信息已经公开的股票，由于业绩较为明朗，很少存在埋地雷的风险，内幕交易、黑暗操作的可能性大大降低，同时又兼有业绩优良、高成长、低风险的特点。指境内上市公司连续两年亏损，被进行特别处理的股票，带*号*ST指连续三年亏损的。经营亏损或违规的公司的股票。三、按业绩可分为：其它分类权重股：热门股：题材股：概念股：权重股就是总股本巨大的上市公司股票，他的股票总数占股票市场股票总数的比重很大，也就权重很大，他的涨跌对股票指数的影响很大。交易量大、交易周转率高，股份涨跌幅度也较大的股票。顾名思义，题材股是有炒作题材的股票。通常指由于一些突发事件、重大事件或特有现象而使部分个股具有一些共同的特征（题材），这些题材可供炒作者借题发挥，可以引起市场大众跟风。概念股是指具有某种特别内涵的股票，而这一内涵通常会被当作一种选股和炒作题材，成为股市的热点。股市概念具有非常强大的广告效应。一只股票自身或许没多大吸引力，可一旦它被纳入某个概念中，就会受到全体投资者的密切关注。03股票的交易规则市场上海证券交易所是中国大陆两所证券交易所之一，位于上海浦东新区。上证交易所创立于1990年11月26日，同年12月19日开始正式营业。股票代码以600开头。市场深圳证券交易所成立于1990年12月1日，位于深圳福田区。（股票代码000开头）。2004年5月，中小企业板正式推出（股票代码002开头）；2009年10月，创业板正式启动（股票代码300开头）。沪深股市基本交易规则交易时间：周一至周五（法定休假日除外）上行9:30--11:30下午13:00--15:00竞价成交：（1）竞价原则：价格优先、时间优先。价格较高的买进委托优先价格较低买进委托，价格较低卖出委托优先于较高的卖出委托；同价位委托，则按时间顺序优先。（2）竞价方式：上午9:15-9:25进行集合竞价（集中一次处理全部有效委托）；上午9:30-11:30下午13:00-15:00进行连续竞价（对有效委托逐笔处理）。报价单位：股票以“股”为报价单位；基金以“份”为报价单位；债券以“手”为报价单位。交易单位：股票的交易单位为“股”，100股=1手，委托买入数量必须为100股或其整数倍；沪深股市基本交易规则涨跌幅限制在一个交易日内，除首日上市的股票外，每只股票的交易价格相对上一个交易日收市价的涨跌幅度不得超过10%，超过涨跌限价的委托为无效委托。委托撤单在委托未成交之前，投资者可以撤销委托。ST股票在股票名称前冠以“ＳＴ”字样的股票表示该上市公司最近两年连续亏损，或亏损一年，但净资产跌破面值、公司经营过程中出现重大违法行为等情况之一，交易所对该公司股票交易进行特别处理。股票交易日涨跌幅限制５％。“Ｔ＋１”交收＂Ｔ＂表示交易当天，“Ｔ＋１”表示交易日当天的第二天。Ｔ＋１交易制度指投资者当天买入的证券不能在当天卖出，需待第二天进行自动交割过户后方可卖出。沪深股市交易费用04盘面和盘口相关名词解释相关名词解释•主力：指机构参与者多是一些证券公司和信托投资公司，主力军的意思。因为他们的资金雄厚，买卖行为对“个股”会造成一定的波动。•国家队：管理着巨额资金且在股市中投资的国家级政府部门，国家背景的资金，比如汇金公司、证金公司、社保基金、还有今年新增的“外管局系”、以及即将入市的养老金。•散户：一般指个人投资者，特别是中小投资者。•多头：简单的说就是看涨要买入的人。•空头：看跌要卖出的人。•牛市：指较长一段时间内处于上涨趋势的市场。•熊市：指较长一段时间内处于下跌趋势的市场。相关名词解释•开盘价：开盘是指某种证券在交易所第个营业日的第一笔交易，第一笔交易的成交价即为当日开盘价。按上海证券交易所规定，如开市后半小时内某证券无成交，则以前一天的收盘价为当日开盘价。•收盘价：收盘价是指某种证券在证券交易所一天交易活动结束前最后一笔交易的成交价格。•最高价：也称高值，是指某种证券当日交易中的最高成交价格。•最低价：也称低值，是指某种证券当日交易中的最低成交价格。•高开：今日开盘价在昨日收盘价之上。•低开：今日开盘价在昨日收盘价之下。•平开：今日开盘价与昨日收盘价持平。•跳空高开：今日开盘价高于昨日最高价。•跳空低开：今日开盘价低于昨日最低价。相关名词解释•涨停板：交易所规定的股价在一天中相对前一日收盘价的最大涨幅，不能超过此限，否则自动停止交易。我国现规定涨停升幅为10%，（ST类股票为5%）•跌停板：交易所规定的股价在一天中相对前一日收盘价的最大跌幅，不能超过此限，否则自动停止交易。我国现规定跌停降幅为10%，（ST类股票为5%）•成交量：成交量是一种供需的表现，指一个时间单位内对某项交易成交的数量。指当天成交的股票总手数（1手=100股）。大盘成交量指的是成交金额。代表了市场的活跃度和资金规模。成交量*成交价格=成交金额。相关名词解释•股本/流通股本：总股本是股份公司发行的全部股票所占的股份总数，流通股本可能只是其中的一部份。•每股收益：即EPS又称每股税后利润、每股盈余，指税后利润与股本总数的比率。它是测定股票投资价值的重要指标之一，是分析每股价值的一个基础性指标，是综合反映公司获利能力的重要指标，它是公司某一时期净收益与股份数的比率。该比率越高，表明所创造的利润越多。•市盈率PE：=股价/每股收益•市盈率指在一个考察期内，股票的价格和每股收益的比例。投资者通常利用该比例值估量某股票的投资价值，或者用该指标在不同公司的股票之间进行比较。一般来说，市盈率越低越好。•动态市盈率：动态市盈率是综合考虑了目标企业的市盈率水平和未来盈利地成长性。•市净率PB：=股价/每股净资产•市净率指的是每股股价与每股净资产的比率。市净率可用于投资分析，一般来说市净率较低的股票，投资价值较高，但不能太低，通常在三倍左右为好。相反，市净率较高，则投资价值较低。相关名词解释•停牌：股票由于某种消息或进行某种活动引起股份的连续上涨或下跌，由证券交易所暂停其在股票市场上进行交易。待情况澄清或企业恢复正常后，再复牌在交易所挂牌交易。•股票停牌的几种情况：•一、上市公司有重要信息公布时，如公布年报、中期业绩报告，召开股东会，增资扩股，公布分配方案，重大收购兼并，资产重组，投资以及股权变等。•二、证券监管机关认为上市公司须就有关对公司有重大影响的问题进行澄清和公告时。•三、上市公司涉嫌违规需要进行调查时，至时停牌时间长短要视情况来确定。盘口相关名词买盘1、2、3、4、5表示已委托但尚未成交的委托价最高的五笔买进委托价格及数量。其中买1为最高申买价格。。委买手数：某股当前委托在不同价位（五档）欲买入股票的手数。委比：委买委卖手数之差与之和的比值。委比旁边的数值为委买手数与委卖手数的差值。当委比为红色的正值时，表示买方的力量比卖方强，股价上涨的机率大；当委比为蓝色的负值时，表示卖方的力量比买方强，这时股价下跌的机率大。卖盘1、2、3、4、5表示已委托但尚未成交的委托价最低的五笔卖出价格及其数量，其中卖一为最低申卖价格。委卖手数：某股当前委托在不同价位（五档）欲卖出股票的手数。盘面相关名词最新：是指当前时间所显示该股的最新价位，如收盘后就成为收盘价。涨跌：个股当前成交价与前一交易日收盘价之差。涨幅：今日涨跌与昨收盘比。震幅：今日最高价、最低价之差与昨日收盘价的比。总手：即当日开始成交一直到现在为止总成交股数。以手为单位，1手=100股。金额：一日交易下来的总金额，以万元为单位。市盈：指静态市盈率，股价与每股收益之间的比例。总市值：总股本*股价。外盘：又称主动性买盘，即以卖出价成交的累积成交量，外盘的多少显示了多方急于买入的能量大小。开盘：即当日的开盘价，是每个交易日的第一笔成交价。最高：即开盘到现在买卖双方成交的最高价格。最低：即开盘到现在买卖双方成交的最低价格。量比：是衡量相对成交量的指标，是开市后每分钟成交量与过去5个交易日每分钟成交量之比。比值大于1，表示这个时刻的成交总手量已经放大。量比数值越大，表明该股当日流入的资金越多，市场活跃度越高。换手：指在一定时间内市场中股票转手买卖频率，一般是成交总手/发行总股数。换手（实）：即换手率=成交总手/该股的总流通盘。说明：换手率越大说明该个股成交活跃。一个上升波段较好的换手率标准在5%左右。小于这个数，说明不够活跃，太大则有主力出货之疑。若日换手率超过10%，就要格外小心，主力出货迹象明显。市盈（动）：指动态市盈率，综合了当前市盈率水平和未来盈利地成长性。流通值：流通股本*股价。内盘：又称主动性卖盘，即以买入价成交的累积成交量，内盘的多少显示了空方急于卖出的能量大小。•当外盘累计数量比内盘数量大很多，而此时股价上涨时，表示很多人在抢盘买入股票。•当内盘累计数量比外盘累计数量大很多时，而此时股价又在下跌，表示很多在抛售。盘面相关名词解释•成交手数↑（或↓），这是每分钟成交明细表，是观察主力庄家去向的主要窗口。成交手数后的箭头，红箭头表示这一笔成交为主动性买盘，绿色箭头表示这一笔成交为主动性卖盘，白色箭头表示这一笔碰