2016-2020年中国页岩气行业深度调研及投资前景预测报告

中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第1页2016-2020年中国页岩气行业深度调研及投资前景预测报告中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第2页内容简述页岩气特指从页岩层中开采出来的天然气，是一种重要的非常规天然气资源。与常规天然气相比，页岩气开发具有开采寿命长和生产周期长等优点，能够长期地以稳定的速率产气，开发潜力巨大。页岩气资源研究和勘探开发最早始于美国，目前美国和加拿大是页岩气规模开发的主要国家。页岩气已成为全球油气资源勘探开发的新亮点，影响世界油气资源勘探开发格局。中国页岩气富集地质条件优越，具有与美国大致相同的页岩气资源前景及开发潜力。经过多年的探索，我国页岩气资源开发已具备了一定基础，页岩气勘探开发取得积极成果，页岩气产业扶持政策也已基本成型。大力推进页岩气资源战略调查和勘探开发，已成为我国油气资源领域重要而迫切的战略任务。中国页岩气资源勘探开发蓬勃开展，商业化进程不断加速。尤其是在2012年下半年，第二轮页岩气区块招标顺利推进，页岩气开发利用补贴政策出台，国土资源部加强页岩气资源勘查开采和监督管理。2013年国家能源局发布《页岩气产业政策》，将页岩气开发纳入国家战略性新兴产业，加大对页岩气勘探开发等的财政扶持力度，并提出多项财政、税收减免政策加以扶持。2015年4月，国家财政部《关于页岩气开发利用财政补贴政策的通知》提出：2016年至2020年，中央财政对页岩气开采企业继续给予补贴，其中：2016年至2018年的补贴标准为0.3元/立方米；2019年至2020年补贴标准为0.2元/立方米。2014年全国页岩气产量13亿立方米，同比增长5.5倍。2015年2月，位于内蒙古自治区鄂尔多斯市境内的一个页岩气勘探项目，喷出了高质量的页岩气工业气流，这标志着中国北方地区页岩气勘探取得重要突破。相对石油和煤炭能源，页岩气更为绿色环保，随着中国能源消费量的不断攀升，页岩气将会发挥越来越重要的作用，成为常规能源的重要补充。中投顾问发布的《2016-2020年中国页岩气行业深度调研及投资前景预测报告》共十二章，报告首先介绍了页岩气行业的发展潜力及外部环境；其次，报告从商业化、应用市场、重点区域发展、竞争格局、前沿技术等多方面多角度阐述了页岩气市场的总体发展状况；再中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第3页次，报告对页岩气相关设备、替代品市场进行深入细致的透析；最后，报告对中国页岩气市场的投资风险和发展前景进行科学的分析和预测。本研究报告数据主要来自于国家统计局、能源局、发改委、财政部、中投顾问产业研究中心、中投顾问市场调查中心以及国内外重点刊物等渠道，数据权威、详实、丰富，同时通过专业的分析预测模型，对行业核心发展指标进行科学地预测。您或贵单位若想对页岩气产业有个系统深入的了解、或者想投资页岩气行业，本报告将是您不可或缺的重要参考工具。中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第4页报告目录一、中国页岩气资源储量.......................................................................................................4二、中国页岩气资源地域分布...............................................................................................5三、页岩气产业链综述...........................................................................................................6四、中国页岩气各环节投资机会分析...................................................................................7五、我国页岩气勘探开发重点方向.......................................................................................9六、中国页岩气产业前景预测.............................................................................................11附：报告详细目录.........................................................................................................................13一、中国页岩气资源储量我国页岩气储量丰富。经初步评价，我国陆域页岩气地质资源潜力为134.42万亿立方米，可采资源潜力为25.08万亿立方米（不含青藏区）。其中，已获工业气流或有页岩气发现的评价单元，面积约88万平方公里，地质资源为93.01万亿立方米，可采资源为15.95万亿立方米，是目前页岩气资源落实程度较高，较为现实的勘查开发地区。总体上，我国页岩气资源基础雄厚。按省(区、市)统计，全国页岩气资源主要分布在四川省、新疆吾尔族自治区、重庆市、贵州省、湖北省、湖南省、陕西省等，这个省(区、市)占全国页岩气总资源的68.87%。全国共优选出页岩气有利区180个，累计面积为111.49×104km2因部分地区不同层系有利区在垂向上的重叠，有利区叠合面积为66.93×104km2。其中，上扬子及滇黔桂区有利区累计面积62.42×104km2，占全国总量56%；中下扬子及东南区累计面积为17.44×104km2，占16%；华北及东北区累计面积27.01×104km2，占全国总量24%；西北区累计面积4.62×104km2，占全国总量4%。按照页岩气显示情况对有利区进行了分类。I类有利区11个，面积10.18×104km2；II类有利区89个，面积80.90×104km2；III类有利区80个，面积20.39×104km2。在我国陆域共划分出页岩气规划区36个，面积150.05×104km2。其中，油气矿业权区块外35.34×104km2，占23.55%，其余均在油气矿权区块内。其中，上扬子及湛黔桂区8个，面积为55.72×104km2；中下扬子及东南区8个，面积为38.57×104km2；华北及东北区10个，面积为32.47×104km2；西北区10个，面积为23.71×104km2。中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第5页二、中国页岩气资源地域分布我国的地质条件有利于页岩气的富集。我国海相沉积面积广，烃源岩发育良好、演化程度高。在四川盆地、鄂尔多斯盆地、渤海湾盆地、松辽盆地、吐哈盆地、江汉盆地、塔里木盆地、准噶尔盆地等均有页岩气成藏的地质条件，局部有机碳含量在30%以上，发现了典型页岩层中局部的天然气富集。富集层位主体存在于中、古生界地层中，以及东部地区的新生界。中国南方海相页岩地层是页岩气的主要富集地区，除此之外，松辽、鄂尔多斯、吐哈、准噶尔等陆相沉积盆地的页岩地层也有页岩气富集的基础和条件。重庆綦江、万盛、南川、武隆、彭水、酉阳、秀山和巫溪等区县是页岩气资源最有利的成矿区带，因此被确定为首批实地勘查工作目标区。四川盆地下志留统烃源岩约60×108m3/km2，预计下古生界海相页岩气平均可采资源量约3.0~3.5×108m3/km2。在四川盆地华蓥山以西的下寒武统筇竹寺组和以东的下志留统龙马溪组厚层页岩发育区，其页岩具有干酪根生烃、成岩作用以及构造应力产生裂缝的条件，是未来页岩气资源的勘探方向。该地区页岩气资源相当于整个四川盆地的常规天然气资源总量。在吐哈盆地吐鲁番坳陷水西沟群地层广泛发育了暗色泥岩和炭质泥页岩，炭质泥岩累积平均厚度在30m以上，有机碳含量一般介于6%~30%，非常有利于页岩气藏的形成和发育。青藏地区中一古生界泥页岩地层厚度大，有机质含量高，有机质热演化程度适中，也是页岩气发育的前景地区。济阳坳陷古近系沙河街组普遍发育泥页岩，页岩厚度均在100m以上，有机质丰度高，有机碳含量最高可达10%以上，有机质类型以腐泥型一混合型为主，有机质成熟度处于未熟一高成熟阶段，分布范围宽，具备大量形成页岩气藏的物质基础。且各凹陷泥页岩发育大量的顺层、低角度和垂向、高角度裂缝，页岩层段普遍出现气测异常，其间可能蕴含着巨大的天然气资源量。济阳坳陷古近系页岩层在整个渤海湾盆地具有可比性，是值得关注的页岩气勘探新领域。中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第6页图表中国页岩气资源分布情况资料来源：中投顾问产业研究中心三、页岩气产业链综述页岩气产业链是一个高度集中的上中下游一体化的系统，页岩气产业链主要分为勘探、开采与储运、利用三个环节。不同于石油产业上游开发下游加工的清晰分工，页岩气产业链中的各个环节紧密相扣，呈现为一体化的集中系统。从技术和成本角度分析，页岩气的勘探开发大致涉及勘探、钻井及测井、井下作业和采气等4个主要阶段。水平钻井技术和压裂技术是最核心的技术，目前仅美国等少数国家掌握；而页岩气能否商业化的关键在于开采成本的下降，其中，最主要的成本来自于取得矿权、钻井和压裂部分，三者合计占整个生产成本的85.86%。中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第7页图表页岩气产业链分解资料来源：中投顾问产业研究中心四、中国页岩气各环节投资机会分析页岩气区块的开发流程可划分为勘探、钻井和采气三个阶段，产业链中的企业将在相应阶段受益。取得探矿权和采矿权的油气企业将负责勘探、钻井、开采、以及储运销售油气资源整个过程的组织工作。但是，由于专业技术以及特种设备需求的原因，页岩气区块开发的勘探、开发设计、钻井等工作一般会由油气企业外包给勘探公司与油服公司，而特种设备制造商则在采购钻井设备阶段进入分利群体。在页岩气区块投产并稳定产气，形成规模化的产能后，储运商凭借管道网络、加压设施等在储运阶段获得收益，而油气企业也在稳产阶段才逐渐获利。（一）勘探阶段目前国内页岩气探矿权招标仍以大型国有油气企业为主体。中石油、中石化等均以全产业链经营模式，国内勘探企业基本集中于这两家公司内部。同时考虑到开发商在开发初期处于纯投入无获利阶段，此阶段仅有特种设备制造商则在采购钻井设备阶段获益。中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第8页图表页岩气开发各阶段受益企业资料来源：中投顾问产业研究中心（二）设计开发阶段页岩气开发勘探阶段，预计阶段结束前，利益重心提前向牛设备制造商与技术领先的油服公司转移。由于页岩气开采对水平井及水力压裂瞿用技术存在较高要求，设备生产公司在油气企业采购阶段中获利的关键是技术塔与稳定合作关系。只有满足开采的专用技术要求，设备生产商的产品获得订单，而凭借产品质量与服务形成稳定、良好的合作关系，得到来自油气企业的长期，输送。此外，中国设备制造商还凭借成本优势获得了广阔的出口市场空间，有王全球页岩气开发市场中获利。譬如，杰瑞股份的压裂车与宏华集团的水平钻机出口并成功应用到北美页岩气开发中。（三）钻井阶段2015年后页岩气开发将进入钻井与产能建设阶段，技术领先的匀公司将在此阶段先拔头筹。（四）采气阶段中投顾问产业研究中心中投顾问·让投资更安全经营更稳健第9页当页岩气井采气投产，随着天然气产能与消费需求的大幅增加，运输仓储和下游厂商也将从中获利。2015年之前，页岩气开发仍将处于勘探与产能建设阶段，产量比重较低，储运商更多从常规天然气与进口管道天然气的供应链上受益。另一方面，对于远离管网设施的勘探开发区，国家能源局的开发规划中明确指出通过建设小型LNG或CNG利用装置的方式存储，防止防空浪费。因此可以预期储运商受益阶段处于页岩气开发进程相对靠后部分，未来短时段内仍以设备制造商与油服企业为主要受益群体。五、我国页岩