股权激励方案设计

为了让您更清晰股权激励方案的原理和框架，特别整理出我们老学员的真实案例来帮助您阅读，以下简称S公司。2企业简介–成立于1988年–主营：空调研发、制造、销售一体化–区域：总部位于安徽，销售网络分布遍及全国各地及世界80多个国家和地区–2家参控股公司，占地面积400余亩，1200名员工，多次获得省民营企业100强、市直优秀工业企业等殊荣–主要问题：1、非国企但国企意识较重，从上至下缺少积极性、能动性；2、不离不弃跟随企业的老员工多；3、公司面临二次创业，老业务新做；4、高层衣食无忧，对钱敏感度不高。S公司简介1、增强管理者的主人翁责任感，留住核心人才；2、改善企业文化，消除股东与非股东之间的明显差异；3、创造事业平台，吸引优秀人才；4、到退休年龄的股东合理退出管理岗位；5、减少浪费，提高公司利润。股权激励目的S公司股东B18%股东C股东D3%股东A61%18%S公司股权结构时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算事业部模拟平台商用事业部模拟平台…S公司股权布局与激励平台设计S公司股东B股东C股东D股东A持股公司大股东代表激励对象投资商公众股20%海外事业部模拟平台子公司激励平台总公司激励平台时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算激励工具有关特征性质分红权增值权决策权出资退出适合情况业绩奖金/干股虚拟股权√×××容易适合成熟、有稳定利润的企业期权/增值权一种权利×√××容易适合于前景好、发展空间大，暂时没有利润或现金流紧张的企业期股虚拟股权√√×√容易适合于发展空间大、有利润的企业实股真实股权√√√√复杂适用于处于创业初期（关键时期）或成熟期的企业适用于公司核心高管和跟随企业多年的员工股——选对股权类型是成功的一半S公司定股：不同激励平台采用不同激励方式母公司期股事业部期股事业部干股时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算S公司的定人：股权激励是着眼未来，激励对象必须是未来对公司发展起关键作用的人人员类型人员细分激励理由拟激励批次第一层面核心决策层/决策层董事长、总裁、副总裁事业部总经理从战略上把握公司/事业部经营管理的方向，对公司/事业部经营业绩的达成起关键作用第一批第二层面管理层/核心技术经理、部长、主管战略执行层面，维系整个公司系统高速运转的核心人才第二批第三层面骨干层骨干员工为满足下列条件之一者：年度综合考核成绩为A等；对公司有特殊贡献；掌握特殊技能，培养周期较长或培训投入较大；属于市场稀缺人才，招聘难度较大。高附加值或难以取代第二批时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算S公司定时——激励周期3年太短8年太长，一般以5年为一个周期公司整体周期规划第一周期第二周期第三周期第四周期…2011-2015年2016-2020年2021-2025年2026-2030年…增发20%增发10%-20%增发10%-20%增发10%-20%增发10%-20%员工入股周期第一年第二年第三年第四年第五年第六年锁定期考察期期股激励1、1/3期股转实股（暂不做工商登记）2、可兑现1/33、继续持有1、1/3期股转实股（暂不做工商登记）2、兑现1/33、继续持有1、1/3期股转实股（全部做工商登记）2、可兑现1/33、继续持有时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算股价由两个因素决定，公司价值和总股本数量，总股本数量容易确定，最令各位头疼的是公司到底值多少钱。常用确定公司价值的方法如下，哪种方法更好呢？净资产净利润销售额注册资本外部投资价格（评估价值）内定价格股价计算方法公司注册资本为3000万元，考虑到该子公司设立时间不长，注册资本与公司净资产基本相等，因此按注册资本计算公司内部价值为3000万元。按员工对原始股的认知，将公司初始股价设定为1元/股，根据公司3000万元的内部价值折算总股本为3000万股。公司价值确定方法公司每年股价根据净利润和销售额的加权增长率确定，净利润增长率占40%权重，销售额增长率占60%权重。公司股价=上年股价×（利润增长率×40%＋销售额增长率×60%＋1）S公司的定价17时：激励周期人：激励对象股：激励方式布局：持股平台价：出资价格系统设计方案量：收益测算总股本：公司注册资本3000万元，按1:1折为3000万股，增发20%（总股本变为3600万股）用于股权激励，其中部分用于现有人员激励；部分作为预留，用于后续的激励。激励股总量与分配S公司的定量——做到既不缺乏激励力度,又避免过度激励退出机制调整机制考核机制管理机构方案管理股权激励这个事谁说了算？股东会董事会/总经理办公会审计委员会薪酬与考核委员会股权激励小组总经理监事会提名委员会秘书处表决方案审议方案、激励对象入选资格；批准业绩指标激励对象提名拟定业绩指标日常事务拟定方案战略委员会退出机制调整机制考核机制管理机构方案管理1/21/2020为什么要考核？考核避免抱怨，是对有能力人、对兄弟感情的一种保护留退路分责任保护考核能够让大家同心协力，共同挑担子实现战略目标。为退出留下接口1/21/2020考核体系考核周期考核指标指标权重年度考核销售额、利润率、回款额根据发展阶段和预期战略目标由董事会确定兑现考核分红考核转实股考核公司层面考核个人考核指标是公司层面考核指标的分解，其目的是为了确保公司经营目标的达成。核心决策层/决策层的考核办法由董事会确定，并签订《业绩合同》进行明确规定。其他岗位的分项考核采用打分制，综合考核成绩划分为A、B、C、D四等。A为优秀，B为良好，C为合格，D为不合格。个人层面考核231/21/2020加权完成率F区间分红比例调整办法60%＞F当年不分红80%＞F≥60%当年分红比例调整为拟定分红比例的80%F≥80%按原计划分红比例分红公司层面考核a)个人层面考核不合格（D等或未达到业绩合同所约定的保底目标）的激励对象，当年不参与分红。b)若激励对象连续两年考核不合格（D等或未达到业绩合同所约定的保底目标），则公司有权按原始出资额收回所授期股/干股。个人层面考核考核结果的应用241/21/2020退出机制调整机制考核机制管理机构方案管理1/21/2020在激励期内，若激励对象职位发生变换，参照新岗位的激励标准增加或者减少激励股。激励对象职位发生变化激励对象持有股的激励股数量不变，但持股比例稀释。公司追加投入或引进风投激励股数量调整办法261/21/2020退出机制调整机制考核机制管理机构方案管理1/21/2020特殊情况期股处理办法（锁定期）实股处理办法1）激励对象因自身原因与公司提前解除劳动合同而离职。2）公司有证据证明激励对象存在严重失职、索贿、受贿、贪污、盗窃、侵占公司财产、泄漏公司经营和技术秘密、损害公司声誉或利益等情形而对其予以停职或开除。公司按激励对象的本金收回期股（扣除相应赔偿金）转让给持股公司普通合伙人指定的对象，转让价格为原始出资额3）激励对象因公司人员调整而被辞退。4）合同到期，双方友好协商不再续约。公司收回期股，给予原始出资额和增值收益，分三年支付，每年三分之一转让给持股公司普通合伙人指定的对象，按照上年末每股净资产计算，分三年支付，每年三分之一5）激励对象因退休而离职。6）激励对象丧失劳动能力而离职。公司按当期股价收回期股，分三年支付，每年三分之一继续持有5年，5年后转让给持股公司普通合伙人指定的对象，按照公允价值计算，分三年支付，每年三分之一7）其他情况董事会决定合伙人会议裁决退出时的股权调整机制281/21/2020您仔细看了吗？S公司从2011年实施方案3年来，核心骨干没有1人离开，面对行业龙头企业的步步紧逼，仍然实现了6千万利润！两天一夜的《股权激励落地班》专家团将通过亲自操作的案例进行分析、互动、提问、解答，帮助企业家制定出适合自己的股权激励落地方案。方案落地实施部分企业案例第一部分主讲老师介绍第二部分部分企业案例第三部分落地班的流程介绍32主讲老师介绍李明星◇中国股权激励落地第一人、激励型股权激励专家。◇熟悉连锁、商贸、多元化集团业务，首创“有限股权、无限分配”模型。◇曾为100多家企业提供过股权激励相关的管理咨询服务，其中既有营业额上千亿的多元化集团，也有小到一个门店、一两个人的激励，他真正把股权激励在企业各个发展阶段该如何落地吃透了！黎水金◇资深顾问，治理型股权激励专家。◇6年企业管理实战经验，熟悉传媒、直复营销、保险、餐饮、网络营销等行业。◇擅长海外上市股权布局、家族企业股权激励等领域。◇曾为30余家企业提供过股权激励相关的管理咨询服务。第一部分主讲老师介绍第二部分部分企业案例第三部分落地班的流程介绍1/21/2020云天化业务：锂电池隔膜分类：生产科技类实施前规模：生产线刚投产实施后情况：行业第一名实施效果：云南最大国企云天化子公司纽米科技创办之初开始实施股权激励，在方案推动下，公司在锂电池隔膜生产领域全国居首，打破外企对该产品的国内垄断，填补国内该领域多项空白，创造多个第一，被列入科技部重点扶持企业。朗凯奇业务：建材实施前规模：销售额7600万元分类：制造类实施后规模：销售额3亿实施效果：方案实施一年后，销售额实现翻翻，达到3亿元。分公司由4个增加到9个，每次招商会现场均能成交2000万元以上。随着销售额的翻翻，公司利润增长了200%，上了一个大台阶。阿罗餐饮业务：餐饮实施前情况：外地80%店利润差分类：连锁类实施后情况：外地店仅有1家店未盈利实施效果：阿罗餐饮起源于克拉玛依，占据当地市场份额超过60%，公司一直致力于“走出去”战略的实施。方案实施后，公司迅速在乌鲁木齐开店10多家，全疆各地也“遍地开花”。2014年1月阿罗餐饮已在上海闪亮登场。部分企业案例1/21/2020英科国际业务：环保材料、医疗器械规模：销售额数十亿分类：综合类实施时间：2011年9月实施效果：2011年9月至今，“融智+融资”的股权方案帮助英科环保迅速在上海、淄博、六安、镇江建成四大生产基地，客户拓展至80多个国家和地区，已成为全球领先的可再生PS塑料解决方案提供商；英科医疗在上海、洛杉矶建成两大营销与行政中心，在上海、淄博、青州、镇江等地建成六大生产基地。飞新达业务：机械分类：制造类实施前规模：销售额1.4亿元实施后规模：销售额2.1亿元实施效果：方案实施后，2013年下半年公司销售额同比增长50%，与第二名的第三名的距离大大拉开（公司本来就是行业第一名，但和第二名差距不大）。公司用股权吸引高端人才效果明显，近5个月内就吸引到业内顶尖的研发和销售人才各一位。扬子空调业务：空调实施前规模：利润额500万分类：家电制造类实施后规模：利润额超过6000万实施效果：1、公司整体运营能力上了一个台阶，制造成本降低1%。2、核心骨干对企业归属感和销售战斗力明显增强，核心骨干3年内无1人流失。3、企业面对行业龙头企业的步步紧逼仍然逆势上扬，3年利润增长超过12倍。1/21/2020裕丰威禾业务：覆铜板分类：电子制造业实施前规模：企业亏损实施后规模：2014年预计利润达600万实施效果：1、坚定创业团队与企业共同成长的信念。2、员工主动降薪30%，并缴纳500万购股金帮助企业成功挺过资金危机。热脉文体业务：文体商贸实施前规模：销售额5亿分类：商贸类实施后规模：销售额月均同比增长50%实施效果：老板摆地摊起家，文体贸易利润率低，成本低是公司一大优势。方案沿袭公司“地摊成本”优势，在不降低公司利润率的前提下大幅提升优秀员工收入，销售额每年保持50%的增长。2013年获得国内文体销售额第一名的殊荣，2016年在办公用品和体育用品市场将呈现得力、晨光、热脉三足鼎力。网鱼网咖业务：网吧、咖啡实施前规模：80多家门店分类：连锁类实施后规模：近200家门店实施效果：高端网吧投资大，一家店投资500万元以上，经过几年的奋战，公司直营店80多家，抢占了上海90%以上的高端