中央财经大学金融学(孙建华)12章 存款类金融机构

金融学第12章存款性金融机构本章主要内容第一节存款性金融机构的种类与运作原理第二节商业银行第三节政策性银行第四节信用合作社第一节存款类金融机构的种类与运作原理存款类金融机构的种类与相互关系基本业务业务运作的主要特点存款类金融机构的种类与创新存款类金融机构间的相互关系存款类金融机构的运作原理业务运作的内在要求商业银行的组织形式商业银行管理的发展与创新商业银行组织形式的类型与创新商业银行组织形式演变的动因商业银行管理理论的变迁商业银行管理目标的发展与创新商业银行管理方法与管理手段的发展与创新商业银行的业务经营商业银行的资产负债业务商业银行的表外业务商业银行的经营原则与经营理念第二节商业银行第三节政策性银行政策性银行的产生与作用政策性银行的经营管理政策性银行的界定政策性银行的作用政策性银行经营管理的特点政策性银行经营管理中的问题政策性银行的种类政策性银行的主要类型现实经济中的政策性银行政策性银行产生的原因第四节信用合作社合作金融与合作金融机构合作金融的业务合作金融的产生与发展合作金融机构与商业银行合作金融的业务活动合作金融的经营管理合作金融结构的种类合作金融的特点与作用本章需要识记的基本概念商业银行总分行制银行资本表外业务资产管理负债管理缺口分析风险管理信用风险流动性风险市场风险操作风险政策性银行合作金融机构全能型商业银行城市信用社农村信用社农村合作银行资产负债综合管理存款性金融机构银行控股公司制第一节存款性金融机构的种类与运作原理(P298)一、存款性金融机构的种类与相互关系◆存款性金融机构是指接受个人与机构存款并发放贷款、办理转帐结算业务、能够创造存款货币的金融机构，主要是商业银行。2006年后，存款性金融机构归入存款性公司的统计口径之中。目前我国的存款性公司包括货币当局和其他存款性公司。◆按照业务活动的目标不同：有管理性、商业性和政策性三类存款性金融机构。◇管理性的存款类金融机构是指中央银行。◇商业性的存款类金融机构主要指商业银行、信贷协会、专业银行、信用社、财务公司等。◇政策性的存款类金融机构主要指政策性银行，如我国农发行。◆按照投资者的国别或业务的地理范围不同：有国际性、全国性和地方性三类存款金融机构：◇国际性存款性金融机构主要是指跨国银行，此外，国际货币基金组织、世界银行以及区域性的开发银行也可归为此类。◇全国性的存款类机构指其主要投资者和业务范围属于本国的存款性金融机构，比如我国的工农中建交通五大银行。◇地方性存款类机构主要指社区银行、城市、农村信用社和农村资金互助社。◆各种存款性金融机构之间既有区别也有交叉，体现在三方面：◇通过提供不同的金融服务，形成在功能上相互补充的有机体系。◇存款性金融机构的规模不同、所服务的区域、对象不同，需要其依据市场需求进行不同的市场定位，需要各自提供差异化的产品和服务才能满足各种客户的不同需求。◇存款性金融机构间相互竞争，在优胜劣汰中不断发展。二、存款性金融机构的运作原理（以下略）◆存款性金融机构的基本业务是资产、负债和表外业务。作为一种高杠杆企业，其自有资本低。所需的资金来源主要依靠外部负债获得，而负债业务的主要形式是各类存款和借入资金。◆在开展资产负债业务的同时，存款性金融机构还承担着提供金融便利的表外业务，这类业务大都属于收取手续费、服务费的项目。原理12.1存款性金融机构通过吸收存款和借入资金形成资金来源，再通过各类贷款与证券投资运用资金，成为资金供求者之间的信用中介。◆存款性金融机构的业务运作特点：◇公众性。资金来源主要通过吸收广大公众存款和发行货币性金融工具获得，负债往往多是短期的、被动的、波动性大，自身必须讲究信用，对公众负责，才能获得公众的信任，保持存款性金融机构正常运营的基础。◇风险性。它与客户之间并非是一般的商品买卖关系；而是一种以借贷为核心的信用关系，存在信用风险、经营风险、公信力风险、竞争风险、市场风险、操作风险等诸多风险。◇服务性。不仅表现在资产负债业务中的中介服务，还通过开展表外业务提供各种服务便利。◆存款性金融机构的职能与作用：◇充当信用中介，实现对全社会的资源配置。◇充当支付中介，对经济稳定和增长发挥重要作用，例如汇兑、结算业务。◇创造信用与存款货币，在宏观经济调控中扮演重要角色，银行券和派生存款。◇转移与管理风险，实现金融、经济的安全运行，例如担保、信用证、福费廷业务。◇提供各种服务便利，满足经济发展的各种金融服务需求，例如代理、托收、理财、福费廷业务。◆存款性金融机构的业务运作可能存在的负面作用亦不可忽视:◇其发挥信用中介的积极作用是建立在市场化条件的基础上，倘若其对资金运用缺乏有效的市场选择，不仅自身出现不良资产，而且导致社会资源配置失当。◇因其自有资本低、高负债经营，资产以金融资产为主，业务的开展遵循信用原则，在实现转移与管理风险的同时，其自身也存在较大的风险。◆存款性金融机构业务运作的内在要求：◇具有公信力。公信力使者获得公众信任的能力。只有公众对存款性金融机构有信心，存款性金融机构才能正常开展业务。◇具有流动性。存款性金融机构需要保持足够的可用资金的能力，以便随时应付客户提存以及支付的需要。◇具有信息收集、辨识、筛选的能力。存款性金融机构通过收集、筛选潜在借款人的信息来确定他们偿还贷款的能力。第二节商业银行（P302)一、商业银行的演进（一）商业银行的起源◇货币经营业：货币兑换商经营货币兑换、保管、收付、结算、汇兑等业务。◇货币经营业向银行业的转变：经营放款和存款业务。1580年成立的意大利威尼斯银行是历史上首家以“银行”命名的信用机构。（二）现代商业银行形成：两种途径◇从旧式的高利贷信用机构和商业机构转变而来，如钱庄、票号、银号等；清末到民国初期，票号曾经有过四次与银行公司有关的改革。1915年重庆的聚兴诚商号（票号）改组为股份两合公司组织的聚兴诚银行。1919年上海豫园钱庄改组为豫园商业银行公司。◇直接组建股份制的商业银行。1694年，英国建立了第一家股份制商业银行——英格兰银行。二、商业银行的组织结构商业银行的外部组织形式可分为总分行制、单一银行制、持股公司制、连锁银行制等数种。◆总分行制是银行在大城市设立总行，在各地普遍设立分支行并形成庞大银行网络的制度。◆单一制商业银行(unitbanks)，也叫单元制，是不设任何分支机构的银行制度，主要在美国采用。◆控股公司制是指由一家控股公司持有一家或多家银行的股份，或者是控股公司下设多个子公司的组织形式。◆连锁银行制是指由某一个人或某一个集团购买若干家独立银行的多数股票，从而控制这些银行的组织形式。四类商业银行外部组织制度有缺点比较表类型优点缺点单一银行制可避免垄断，实现充分竞争；有利于促进地方经济的发展;不利于分散风险，难以取得规模经济效益，资金集聚与运用受限，不利于国际竞争，监管成本和难度大总分行制有利于设备现代化与规模经济，充分有效积聚运用资金，分散风险，便于监管，国际竞争力强易于形成垄断，金融集中度高，对地方经济支持不力，内部矛盾较多，易出现低效率持股公司制用少量资本可支配大量资金，可增强集团实力，扩大市场份额，提高抵御风险的能力，国际竞争力强易形成垄断集中，不利于开展竞争和灵活经营，内部协调困难，连带风险大连锁银行制同控股公司制同控股公司制，并因没有股权公司，扩张受限制●商业银行的类型按照经营模式的不同，商业银行可以分为职能分工型银行和全能型银行。前者与法律规定的金融分业经营与监管体制有关，后者与金融混业经营和监管的体制有关。1933～1999年美、英、日等国商业银行的经营采用职能分工型模式，1999年后美国重新采用全能型模式,英国、日本等国也随之跟进。而德国、奥地利、瑞士等国商业银行传统上则采用全能型经营模式。目前我国国内存款货币银行属于职能分工型的银行，但也在向金控公司方向发展，例如以非银行金融机构为主形成的纯粹型金控公司——中信控股有限公司。以国有商业银行为主体形成的经营型金控公司——中国银行（控股）股份有限公司。三、商业银行业务经营（一）商业银行的业务类型◆商业银行的业务按是否进入资产负债表可分为表内业务和表外业务。◇表内业务包括负债业务和资产业务。◇表外业务包括服务性的中间业务和创新性的表外业务（例如非标业务）。◆商业银行的表内业务◇负债业务(liabilitybusiness)是指形成商业银行资金来源的业务，商业银行的负债业务主要有三种形式：被动负债指商业银行通过吸收存款来筹集资金、主动负债指商业银行通过发行各种金融工具主动吸收资金的业务(☆)、其他负债包括从央行、同业等借入款和临时占用（如汇兑在途资金等）两类。银行负债业务以存款业务为主。募集股本或实收资本属于银行的负债业务（我国银行资本构成。关注巴塞尔资本协议及中国版的巴塞尔协议III以及资本充足率监管对银行非标业务发展的影响）。◇资产业务(assetsbusiness)是商业银行的资金运用项目，包括现金资产、证券投资、信贷资产等资产业务，反映出银行资金的存在形态及其拥有的对外债权，商业银行的资产业务是其取得收入的基本途径。银行资产业务以贷款为主（注意银行信贷资产质量五级分类法）。从原理12.2和一张简化的商业银行资产负债表可以清晰地了解商业银行表内业务的主要种类和相互关系。原理12.2依据会计规则，商业银行的资产=商业银行负债+银行所有者权益(包括一级资本/核心资本）。◆商业银行的表外业务表外业务（offbalancesheetbusiness）这是泛指不列入银行资产负债表而且不影响银行当期资产负债总额的业务。表外业务有广义与狭义之分，主要有以下两类：◇中间业务包括兑换、保管、汇兑等种类，现代发展为各种结算业务、代理业务、信托业务、银行卡业务、理财业务(☆★★★)、信息咨询业务等。★最常见的中间业务有：传统的汇兑、托收承兑（付）、委托收款、票据结算、信用证(国内信用证以及国际信用证：进口信用证、出口议付信用证）、各种代理、保理（即保付代理业务，分为国内保理和国际保理）、保函、银行卡（银行发行的借记卡和贷记卡，具体分类很多）、信托和理财服务（例如理财顾问和综合理财）、贸易融资产品（例如进口押汇、出口押汇、出口贴现、提货担保、打包贷款、福费廷业务）、新兴的商业银行的投资银行业务（如银证转账、基金托管、证券代理业务如银证通以及资金的合作）等。◇创新的表外业务即狭义表外业务是指有一定风险、不会直接引起银行当期资产负债表的金额发生变动，但能够影响银行当期的收益率和损益表，并且可能对银行未来的资产负债表产生影响的业务，又可称为或有资产业务与或有负债业务，如担保、贷款或投资承诺、回购协议、票据发行便利、备用信用证和衍生性的互换、期货、期权、远期合约等（关注非标业务）。巴林银行倒闭事件1995年2月26日，具有230多年历史的英国巴林银行宣布倒闭，在国际金融界引起强烈震动。巴林银行成立于1763年，其创始人是一位名叫汉杰的德国人。巴林银行在英国的历史上有过辉煌的业绩，1818年是欧洲的第六大银行。在1994年7月英国《银行家》杂志公布的1994年世界1000家大银行的排名中，巴林银行的核心资本为4.32亿美元，全球排名列第489位；拥有资产87.96亿美元，全球排名列第466位。巴林银行倒闭是由于该行在新加坡的期货公司交易员里森越权违规交易形成巨额亏损引发的。里森不仅是期货公司在交易所的前台首席交易员，而且是后台结算主管。他一方面瞒着巴林银行总部开立了一个叫88888的错误帐户，另一方面对新加坡国际金融交易所声称该帐户是巴林银行集团的一个交易帐户。通过假帐调整，里森反映在总行其它交易帐户上的交易始终是盈利的，而亏损则掩盖在88888帐户上。最后亏损额高达22.1亿新元，最终导致了巴林银行的破产。衍生性的货币或利率互换、期货、期权、远期合约主要有远期利率协议、利率期货、利率期权、货币或利率互换、外汇远期、外汇择期、外汇超远期、外汇掉期、外汇期货、外汇期权、股价指数期货。中间业务与表外业务的区别★中间业务没有什么风险，或风险较低，例如各种代理业务、理财业务（★★）。而创新性或狭义的表外业务有风险，例如衍生金融工具