黄金投资技术分析

黄金投资—之技术分析1.黄金投资交易概况2.黄金价格走势的分析1.基本面分析：影响黄金价格的因素2.技术面分析1.技术分析概念2.K线技术分析（重点结合盘面）5.K线技术分析的三原则3.指标技术分析（重点结合盘面）4.划线工具分析1.K线历史2.K线形成3.常见K线基本形态4.常见K线组合基本形态1.移动平均线MA2.MACD指标线3.KDJ指标线4.布林线BOLL3.构建交易体系（重点）1.止盈止损（结合交易系统）2.控制仓位（结合交易系统）3.顺势而为4.尊重客观依据4.投资者（客户）教育（重点）1.新手实盘操作黄金注意事项2.黄金投资技巧之投资前需要做好准备4.从人性弱点到投资误区3.客户盈亏原因分析提纲：第一节：黄金投资概况现在全球的每一个国家都以纸币暂时取代了黄金作为货币的特殊地位！那么黄金作为国际社会最重要的财富储备之一，现阶段能给我们人类带来什么样的贡献呢？在人类社会的发展过程中黄金以其独特的自然特点以及特殊用途逐渐形成了同时具有商品属性和货币属性的贵金属物品！黄金的增值、保值以及避险功能正向我们每个人的财富梦想招手致意！它的投资价值自20世纪以来在全世界呈现了前所未有的繁荣景象！全球重要的黄金交易市场：黄金由其商品交易向金融产品交易转变的今天，我们如何去对它进行研究和分析呢？我们需要学习一些什么样的技能来实现帮助我们的客户进行黄金投资？如何面对客户的盈亏问题？1、供给方面:（1）地球上的黄金存量。（2）年市场供求量。（3）新的金矿开采成本。（4）黄金生产国的政治、军事和经济的变动状况。（5）央行的黄金抛售。2、需求方面：（1）黄金实际需求量（首饰业、工业等）的变化。（2）增值、保值的需要。（3）投机性需求。3.黄金与美元的关系（反比）。4.黄金与原油的关系（正比）。第二节：黄金走势的分析方法一.基本面分析：影响黄金价格的因素。1.技术分析是借助心理学、统计学等学科的研究方法和手段，通过对以往黄金价格的研究，预测出黄金价格的未来走势。2.技术分析的基本假设就是市场包容和消化一切，K线作为技术分析的重要手段，是所有职业投资者必须掌握的。3.技术分析的构成要素很多，但是主流理论是围绕着K线分析来研究的。主要包括K线组合、形态分析、技术指标、波浪理论等等。二.技术面分析：K线图又称蜡烛图、日本线、阴阳线、棒线等。（一）.K线技术分析：起源于日本十八世纪德川幕府时代（1603～1867年）的米市交易，用来计算米价每天的涨跌。因其标画方法具有独到之处，人们把它引入黄金市场价格走势的分析中，经过300多年的发展，已经广泛应用于黄金、股票、期货、外汇，期权等证券市场。时间价格时间价格1.K线历史渊源：2.K线形成原理：a.用K线图记录黄金走势形成了黄金的K线技术分析:b.K线图根据时间需要可分为：5分钟K线图，15分钟K线图，30分钟K线图，60分钟K线图，日K线图，周K线图，月K线图等。c.伴随K线图的均线介绍：在“蜡烛图”上，还覆盖着几条不同颜色的曲线，就是均线，有5日均线（就是每天以以往5日的收盘价的平均值画一个点，这些点的连线）、有10日均线，20、30、60、120、250日均线，还可以自己定日期，比如14日、25日......。阳线基本形态名称意义大（全）阳线开盘价与最低价相同，收盘价与最高价相同。没有下线影线。表示市场内多方占据着绝对的主力，涨势强烈，气势如虹大阳下影线收盘价与最高价相同，小段下影线。金价稍作下探即被拉回，表示多方力量占优，下档买盘强劲。下影线的长度越长，表示多方力量越强。大阳上影线开盘价与最低价相同，小段上影线。金价试图创下高点，但上方卖出压力沉重，金价回落。此形态表示多方占优，但上方价位卖压很大，有反转的意味，应引起警觉。上影线越长，表示卖压越大，反转意味更大。3.K线基本形态分析：阳线基本形态名称意义小阳线上下影线长度基本相同。此形态表示多空双方争夺激烈，多方仍占据一定优势，但空方的力量不可小视。上影阳线（顶部：射击之星或流星形态）（底部：倒锤线形态）上影线很长，至少是阳线实体长度的二到三倍。此形态表示多方仍处于优势，但已经处于强弩之末，是强烈的反转形态。此形态如出现在近期金价的顶部，反转意义更强。下影阳线（顶部：上吊线形态）（底部：锤子线形态下影线很长，至少是阳线实体长度的二到三倍。此形态表示多方处于优势，并且有多方买盘不断加入，推高金价。此形态如出现在近期金价底部，是强烈的反转信号，应引起注意。阴线基本形态名称意义大（全）阴线开盘价与最高价相同，收盘价与最低价相同。没有下线影线。表示市场内空方占据着绝对的主力，金价持续走跌。大阴下影线开盘价与最高价相同，小段下影线。金价试图创下低点，但下方买盘压力沉重，金价回升。此形态表示空方占优，但下方价位买压很大，有反转的意味，应引起警觉。下影线越长，表示买压越大，反转意味更大。大阴上影线收盘价与最低价相同，小段上影线。金价稍作上扬即被拉回，表示空方力量占优，上档卖盘强劲。下影线的长度越长，表示空方力量越强小阴线上下影线长度基本相同。此形态表示多空双方争夺激烈，空方仍占据一定优势，但多方的力量不可小视。上影阴线（顶部：射击之星或流星形态）（底部：倒锤线形态）下影线很长，至少是阴线实体长度的二到三倍。此形态表示空方仍处于优势，但已经处于强弩之末，是强烈的反转形态。此形态如出现在近期金价的底部，反转意义更强。阴线基本形态名称意义下影阴线（顶部：上吊线形态）（底部：锤子线形态）下影线很长，至少是阴线实体长度的二到三倍。此形态表示空方仍处于优势，但已经处于强弩之末，是强烈的反转形态。此形态如出现在近期金价的底部，反转意义更强。字形基本形态名称意义十字线开盘、收盘价相同。多空势均力敌。若此形态出现在顶部或底部，是强烈的反转形态；出现在长期盘整时期，是强烈的突破信号。十字线开盘、收盘价相同。多方力量占优。应密切注意后期K线形态发展。十字线开盘、收盘价相同。空方力量占优。应密切注意后期K线形态发展。—一字线开盘、收盘、最高、最低价相同。此形态极少出现，若出现就是暴涨或暴跌的前兆。字形基本形态名称意义T字线开盘、收盘价相同。收盘价下方多方买盘积极，此价位多方有很强的支撑。底部出现此形态为强烈反转信号。倒T字线开盘、收盘价相同。收盘价上方空方卖盘积极，此价位空方有很强的支撑。顶部出现此形态为强烈反转信号。4.常见的组合K线形态分析：基本形态名称意义红三兵它的出现预示着后市大幅上升的可能性很大组合基本形态名称意义圆弧底随着金价逐渐被打低，空方能量消耗极大，多空双方进入对峙阶段，此时金价走势平稳，成交量萎缩。继而多方进一步反攻，伴随着成交量的放大，金价逐步上升，连续突破三条移动平均线的压力，并创出近期新高，说明多方已占据主导优势，金价后市必将上涨“V”字型底部当空方连续将股价打低做空能量耗竭时，多方立即发起反攻，不非空方喘息的机会，在成交量的配合下，将金价逐步推高，形成“V”字形上升趋势。反转十字星在下跌行情中出现十字星，说明下档承接力较强，随着后面阳线的出现，表明多方不仅在十字星处有效阻挡住空方的进攻，并发起了反攻，此时可以确认这是“反攻十字星”，后市将被多方控制逐渐走高。组合基本形态名称意义“W”底（双重底）空方连续三根阴线，打压能量殆尽，多方发起反攻，但在前期密集成交区的高度受阻回落，但金价却未跌破前期低点，接着，多方再次发起反攻，一举突破前期阻力位逐步走高。当金价从第二谷底上升超过顶点价格的3%，可视为有效突破。金价的这种走势形成双底，为后市上升打下伏笔头肩底经过长期下跌后，金价走缓并略有反弹，形成左肩。紧接着继续下跌探底，遇到多方反攻，金价回升超过左肩低价位，形成头肩底，又再次回档下探，形成另一个底部即右肩，此底部不低于头肩底。此后多方反攻，金价拉起，如金价上升超过颈线位3%则可确认后市的上升走势，其金价上升的最小幅度为底部至颈线的金价垂直距离。其他：芝麻开花、背水一战、趁热打铁、直上青云、弹剑长啸、乌云盖顶等等等都有一定的寓意和解释帮助我们在黄金的战场上获得丰厚回报！1）.长期形态比短期形态更重要。短期红三兵排列无力抵御下跌中的长期态势。2）.位置比形态更重要头肩底在低位出现时预示后市反转行情到来，但是要是出现在高位行情时，成熟的投资者宁可退市观望！5.K线技术分析的三个基本原则：3）.市场方向比位置更重要！“金价的高低不重要，金价的趋势才是最重要的”。也许金价已经达到很高或很低的区域，但只要投资者能够准确判断金价的趋势，就仍然可以买进或者持有。投资者要分析的最重要的，最难的就是分析市场的走势方向。虽然我们掌握了一定的k线分析技术在做好技术分析之前，请一定要读懂、吃透、牢记这三大原则，它是技术分析的基础，是无数前人经验和教训的结晶，切记！切记！小结：技术指标分析，是依据一定的数理统计方法，运用一些复杂的计算公式，来判断金价走势的量化的分析方法。主要有动量指标、相对强弱指数、随机指数等等。由于以上的分析往往需要一定的电脑软件的支持，所以对于个人实盘买卖交易的投资者，只作为一般了解。但值得一提的是，技术指标分析是国际黄金市场上的职业黄金交易员非常倚重的黄金分析与预测工具。常见实用的技术指标：一.移动平均线MA：移动平均线是当今运用最为广泛的技术指标，它是对收盘价进行平均后生成的一条曲线。（二）技术指标分析：MA是连续若干天的价格的算术平均，时间周期就是MA的参数。用法：1.参数的选择上，短线操作宜用56小时、36小时、18小时为长线、中线、短线指标；中线操作上宜用6天、20天、60天为中线指标；2.阻力及支撑位的选择。二.MACD指数平滑异同平均线：1.MACD定义：ＭＡＣＤ是根据移动平均线较易掌握趋势变动的方向之优点所发展出来的，它是利用二条不同速度（一条变动的速率快──短期的移动平均线，另一条较慢──长期的移动平均线）的指数平滑移动平均线来计算二者之间的差离状况（ＤＩＦ）作为研判行情的基础，然后再求取其ＤＩＦ之９日平滑移动平均线，即ＭＡＣＤ线。快线值减去慢线值等于直柱值，即所图所示的零轴上下方的红绿竖线，直柱值的表示方法更加直观，若是直柱值大于0，即MACD在零轴止方出现红柱，这时快线位置比慢线高，说明短期趋势已经突破长期趋势的压力，市场气氛偏多。若是直柱值小于0，MACD在零轴下方出现绿柱，说明市场气氛偏空。2.金叉和死叉：这时快线从下向上突破慢线是买入信号，称为：“金叉”；如果快线从上向下跌穿过慢线是卖出信号，称为“死叉”。3.MACD背离的意义：如果快线和慢线的走向与价格走向相背离，则是采取行动的信号。金价走势在创出新高或新低的时候，MACD图上并没有配合走势形成新低或是新高，这时底背景买进，顶背离卖出.背离状态：三.随机指数KDJ：1.定义：随机指数，是期货和股票市场常用的技术分析工具。它在图表上是由％Ｋ和％Ｄ两条线所形成，K线作为快线指标，D线作为慢线指标，因此也简称ＫＤ线。J=3K-2D，J线大于90为超买，小于10为超卖，但J线指标过于敏感，需与KD线一起使用。2.KDJ指标的使用|：（1）KD取值大小。KD超过80考虑卖出，低于20考虑买入。但实际投资中投资者还要结合形态来分析。在较高或较低的位置形成双峰反转或头肩顶时，是采取行动的信号。（2）KDJ金叉和死叉的形成条件：①金叉出现的位置应该比较低，是在超卖区的位置，越低越好。②相交的次数。有时候K线和D线在低位要交叉好几回，交叉最少二次以上才是买进信号越多越好。③K线在D线已经抬头向上才与D线相交，比D线还在下降时与之相交要可靠得多，换句话说：右侧相交比左侧相交好。3.KDJ背离意义：顶部背离和底部背离都预示着反转行情即将到来，底部买入，顶部卖出！四.布林线BOLL：布林线是一个路径型指标，由上限和下限两条线，构成一个带状的路径。股价超越上限时，代表超买，股价超越下限时，代表超卖。布林线指标的超买超卖作用，只能运用在横向整理的行情。当金价突破整理格局；开始进行趋势行情时，布林线指标两条界限的距离会扩张。金价走势若较强劲时，金价会紧贴着上限或下限，忽而突破，忽而跌破。这种