第六讲---国际企业内部贸易与税务

第六讲国际企业内部贸易与税务联合国跨国公司中心提供的报告中指出：发达的市场经济国家的进出口额中有1／5～1／3是公司内部的交易，而不是市场上的交易。联合国贸发会跨国公司与投资司更是进一步指出：“世界贸易中约有1／3属于企业内贸易(其构成主要是中间产品)，约80％的技术转让费支付发生在同一企业内部，这样的事实证明了跨国公司的共同管理。”本讲内容国际企业内部贸易国际企业的内部转移价格企业国际化与国际税务一、跨国公司内部贸易的含义和特征二、跨国公司内部贸易的动因三、跨国公司内部贸易的决定因素四、跨国公司内部贸易的类型第一节国际企业内部贸易一、跨国公司内部贸易的含义和特征跨国公司内部贸易是指在跨国公司内部开展的国际贸易，即跨国公司母公司与分支机构之间，以及同一体系子公司之间产生的相互提供商品与劳务的交易。这种交易虽然导致商品的跨国流动，但是交易行为主体是同一个所有者。国际上对跨国公司内部贸易范围的确定尚有争议。跨国公司的内部国际贸易在本质上仍属于国际贸易，但实际上又不过是跨国经营的一种方式。它具有一般国际贸易的特征，又具有一般国际贸易没有的特征。从以下几个方面来具体考察跨国公司内部贸易的特征。1.内部贸易受跨国公司全球战略的统筹规划2.内部贸易不转移或不完全转移标的物的所有权3.内部贸易采取“转移价格”的定价策略二、跨国公司内部贸易的动因从理论上讲，内部贸易是外部市场内部化的结果；从经济实践上看，跨国企业内部贸易的开展是现代国际经济发展的一种必然趋势。内部市场能够在一定程度上克服外部市场的缺陷，通过内部贸易企业可以使其利益达到最大化。具体来说，跨国公司大力开展内部贸易有以下几方面的动因。1．消除外部市场的不确定性2．维持技术垄断的需要3．满足跨国公司生产体系对中间产品、原材料的特定需求4.降低交易费用5.利用转移价格获得更多的利益6.增强了跨国公司在国际市场上的垄断地位7.解决跨国公司内部相对利益中心之间交换的矛盾三、跨国公司内部贸易的决定因素贸易内部化程度，是指内部贸易占整个贸易的比例大小，我们可将其称为内部贸易程度。决定内部贸易程度的因素：1.产品因素：产品的技术密集程度、产品的生产条件、产品的市场条件、产品的生命周期等。2.地区因素：地区的资源优势、地区分布、地区的经济发展水平等。3.公司因素：企业的资源条件、对子公司的控制能力等。4.政府因素：政府对直接投资的政策、政府的相关经济政及法律环境等。衡量公司内部贸易的指标又可分为两种：一种是宏观内部化率，即一国公司内部进出口总额在一国进出口总额中的比重；另一种是微观内部化率，即单个跨国公司一体化体系内部的国际贸易在该跨国公司国际贸易总额中的比重。1．宏观内部贸易程度宏观内部化率可以进一步分为宏观进口内部化率和宏观出口内部化率。在全球经济一体化的今天，由于任何国家既是投资国又是引资国，因此在一国境内就必然存在自己跨国化经营企业与其海外子公司的内部贸易，以及外商投资企业与其母公司或第三国境内的兄弟公司的内部贸易。所以，一国宏观内部进口总额应该是自己跨国化经营企业内部进口额与外商投资企业进口额之和；同样，一国宏观内部出口总额是自己跨国化经营企业内部出口额与外商投资企业内部出口额之和。影响一国宏观内部化率的主要因素：(1)经济发展水平。(2)市场开放程度。(3)市场规模。(4)市场供应。(5)经济全球化程度。(6)区域经济一体化程度。2．微观内部贸易程度不同的跨国公司，其贸易的内部化率差别很大，其影响因素主要有：(1)跨国公司所经营的产品。(2)跨国公司的经营规模。(3)跨国公司的跨国化经营时间。(4)跨国公司的战略意愿。四、跨国公司内部贸易的类型1．按内部贸易的性质分类跨国公司的内部贸易可以分为以下三种类型。(1)投资性内部贸易。是指贸易的客体被折价并取得了资本的形式，被注入到海外投资项目，这些被当做资本使用的贸易客体一般是技术、相关设备、物品等。(2)经营性内部贸易。是指贸易的客体没有取得资本的形式，而仅仅因为满足跨国公司内部成员的日常经营秩序而进行的跨越国界流动。(3)管理性内部贸易。是指跨国公司内部的有关会计、法律、宣传、服务、会议及督导控制等活动的跨越国界的开展。2．按企业跨国经营的发展历程分类从单个企业跨国经营的发展历程来看，其内部贸易大体要经历简单内部贸易、纵向内部贸易、横向内部贸易、混合内部贸易和战略联盟内部贸易等几个阶段。(1)简单内部贸易企业刚刚跨入跨国化经营的征程时，其海外投资的规模和范围很有限，海外分支机构的数量也很少，且其从事海外直接投资的初衷是绕过各种贸易壁垒、减少运输成本、提高产品在当地市场的竞争能力，或是为了弥补国内相关资源短缺。其基本特征是：①只是母公司与子公司的贸易往来，各子公司之间没有贸易往来，相互之间也没有任何合作形式；②贸易的客体，母公司主要提供投入品，而子公司主要提供产出品；③以跨国公司实施两种海外投资战略为基本条件：市场寻求导向战略和自然资源开发导向战略；④若在跨国公司仅仅实施市场战略条件下，这种贸易仅仅是单向的，即只是母公司向子公司出售投入品，子公司的产出品在当地销售，不存在返销行为。(2)纵向内部贸易随着企业跨国化经营的发展，跨国公司为充分利用各个国家的优势资源，便以产品价值链的各个环节为基础分设海外分支机构，在其中，处于价值链前一环节的企业为后一环节的企业提供投入品，占主体的是大量的中间产品和单向贸易。这种纵向内部贸易是跨国公司实施垂直一体化的主要内容和重要的支持因素。其基本特征是：①各子公司之间以垂直分工为基础，内部贸易又使其各自的业务联系在了一起。每一个子公司都集中从事产品价值链上的一个环节的业务，即一个子公司的产出形成另一个子公司的投入；②贸易的客体以中间产品为主；③贸易的流向主要是单向的。在简单内部贸易中，母公司分别与其海外的各个子公司之间进行贸易，而各个子公司就像是一个个的散点，相互之间没有任何联系。然而，在纵向内部贸易中，进行的主要是海外的各个散点之间的贸易，是其供产销之间相互衔接的垂直型贸易，是其垂直型分工与协作的统一。当然，这中间也存在母公司与各个子公司之间发生的以垂直分工协作为主要目的的内部贸易。(3)横向内部贸易企业跨国化经营的程度进一步深化，跨国公司为了追求各个企业的规模效益，一方面根据国际市场的差异性，在不同国家或地区各个子公司专门生产有特色的产品，即在同行业的最终产品生产上实行水平分工；另一方面，在中间产品的生产上，各个子公司之间也实行水平分工，分别专门生产不同的零部件或原材料；同时，为追求跨国公司主体的规模经济和范围经济，跨国公司将在全球范围内实行跨行业的生产与经营，各个海外分支机构生产不同的产品。由以上各种水平分工而产生的各子公司之间的产品交叉销售是一种横向内部贸易。横向内部贸易的基本特征：①跨国公司各子公司在相同的行业内生产有差别化的相似产品，或在不同行业间生产完全不同的产品，它们形成了横向内部贸易的客体；②横向内部贸易是在水平分工的基础上产生的，其中一方的产出并不构成另一方的投入；③子公司之间之所以要进行水平分工，从市场角度来看，是因为市场有相应的需求，从企业角度来看，是为了取得规模经济和范围经济；④尽管各个子公司根据当地的市场特征在行业内或行业间分别生产差异性产品，但它们也要根据各自市场需要，进行互通有无的交易。而这种交易通过内部化的手段，借助公司成员在当地的销售，更有利于产品的成功。纵向内部贸易是在行业内垂直分工的基础上形成的，而横向内部贸易是在行业内或行业间横向分工的基础上形成的。其中，各子公司或母公司分别生产不同的产品，从而根据当地市场的需要进行产品的相互交易或交叉销售。(4)混合内部贸易在实际中，当跨国公司发展到相当的规模和水平时，以上三种内部贸易模式将同时存在，即既有母公司与子公司之间的投人品或产出品的简单内部贸易，也有子公司与子公司之间的价值链中前后各环节上的垂直协作的纵向内部贸易，同时更有建立在子公司与子公司之间的水平分工基础上的横向内部贸易。混合内部贸易是跨国公司实施全球一体化经营和全球战略的黏合剂，它使内部贸易发展到了极点。(5)战略联盟内部贸易国际战略联盟的产生，使一般的跨国公司内部贸易发生了变异。与一般的内部贸易相比，国际战略联盟内部贸易既有相同之处，又有不同的地方，这种变异的程度依战略联盟内各跨国公司的联合形式及关系程度而定。其特征有：①地位的平等性。战略联盟双方是在资源共享、优势互补、相互独立的基础上，通过事先达成协议而形成的，尽管双方从总体上也许有经济实力的强弱之分，但在合作中双方的地位是平等的，即没有一方属于另一方，这与一般意义上的合资企业是不一样的。②目标的战略性。尽管任何业务都可以进行联盟，但其合作是公司出于战略考虑、为了长远的生存和发展而采取的重大举措。③合作的竞争性。由于联盟双方一般同属于一个行业，因此合作和竞争是共存的。双方合作领域的存在并不排斥非合作领域之间的竞争。④联合的优化性。在互补型的战略联盟中，合作的目的是为了建立一种趋向最优的联合体，以充分发挥各自的优势，并产生一种靠单方难以形成的合力，从而达到快速创新、扩张市场、降低风险的目的。一、转移价格的含义二、转移价格的作用三、转移价格的决定机制四、转移价格的应用条件第二节国际企业的内部转移价格跨国公司内部贸易所使用的价格就是转移价格。即一个跨国公司内部，母公司与子公司、子公司与子公司之间相互进行的出口和采购商品、劳务以及其他经营资源相互转让时所使用的价格。转移价格涉及的交易内容既包括有形产品又包括无形产品。一、转移价格的含义1．降低跨国公司的整体税负减少所得税和关税，利用避税地。案例某跨国公司的海外子公司以l00美元的单价购买商品，然后重新包装，将其以200美元的价格出口到母公司；母公司再以300美元的单价将货物售出。公司总利润为东道国子公司所获得的100美元，加上母公司获得的100美元，共200美元。二、转移价格的作用子公司需要交纳20％的公司税，即20美元；母公司的公司税为60％，即60美元，一共80美元，这使得总利润由200美元变为l20美元，子公司税后利润为80美元，母公司税后利润为40美元，母公司税后利润小于子公司。如果转移价格定为280美元，则可以把税前利润从母公司转移到子公司，总共可以交纳较少的税款，即36(180×20％)+12(20×60％)=48美元。税前利润还是200美元，税后利润为200-48=152美元，大于之前的l20美元。如果将转移价格定为300美元，母公司以300美元进货，再以300美元卖出，利润为0，所得税也为0。子公司利润为200美元，需交纳的总税款为40美元，税后利润为l60美元。公司可以利用转移价格使得总的纳税额降低至一定的水平。2．规避经营风险政治风险、外汇风险、外汇管制风险。3．获得竞争优势4．规避价格管制5．回避与东道国的目标冲突与矛盾6．调拨资金跨国公司从事对外直接投资，进行多国型经营，需要利用众多的资本市场，并实现资金的自由调拨与配置。但是，东道国往往对资金的调出加以种种限制，如限制汇回利润、严格的外汇管制等。因此跨国公司设法利用转移价格在公司内部配置资金。(1)由各子公司分担集中开发的开支。公司实行集中研究开发新产品，而产品销售地分布世界各个市场，于是母公司要求各子公司对集中开支要进行分担，采用转移价格调拨内部各单位的资金。(2)转移资金以求厚利。公司把资金由低利国家转向高利国家，或者当某国外币市场出现投资良机，便抬高转移价格，以此将资金调往最有利可图的市场。(3)避免东道国对资金的限制。公司使用转移价格，提前调回资金，或者减少直接投资额，利用高利贷款方式将资金以利息方式调回，这样可以规避东道国对资金调出的限制。一般来说，各国的外汇管制都不限制贷款和利息的汇出。1．制定转移价格的原则跨国公司制定转移价格虽然有较大的随意性，但还是要遵循一定的原则。(1)内部贸易的双方都是经济实体，要强调经营绩效，转移价格水平必须能够使交易双方有合理的利润收入。(2)从长期的角度来看，总利润在不同经营单元之间的分配要合理，内部交易赢利与外部交易不能长期存