中国银行业理财市场年度报告(2015年)

中国银行业理财市场年度报告（2015年）中央国债登记结算有限责任公司全国银行业理财信息登记系统二〇一六年二月二十五日1目录一、概述............................................................................................................2二、银行业理财产品存续情况...........................................................................4（一）总体情况.........................................................................................................................4（二）不同运作模式产品余额情况.........................................................................................4（三）不同机构类型产品余额情况.........................................................................................5（四）不同投资者类型产品余额情况.....................................................................................6（五）不同收益类型产品余额情况.........................................................................................7（六）不同期限类型产品余额情况.........................................................................................8三、银行业理财产品发行情况..........................................................................10（一）总体情况.......................................................................................................................10（二）不同投资者类型产品发行募集情况...........................................................................10（三）不同期限类型产品发行募集情况...............................................................................11（四）不同风险等级产品发行募集情况...............................................................................12四、银行业理财产品投资资产情况..................................................................13（一）总体情况.......................................................................................................................13（二）理财资金投资债券及货币市场工具情况...................................................................13（三）理财资金投资非标资产情况.......................................................................................14（四）理财资金支持实体经济情况.......................................................................................15五、银行业理财产品收益情况..........................................................................18（一）理财产品客户收益兑付情况.......................................................................................18（二）银行通过理财业务实现收益情况...............................................................................22六、银行业理财信息登记工作情况..................................................................24附注....................................................................................................................26声明....................................................................................................................272一、概述2015年，宏观经济增速放缓，互联网金融风起云涌，债券市场打破刚兑，存贷款利率不断下调，A股市场跌宕起伏，但中国银行业理财市场在这样复杂的环境下稳定较快发展，并呈现出以下突出特点：（一）规模持续增长截至2015年底，共有426家银行业金融机构存续理财产品1，理财产品数60,879只，理财资金账面余额23.50万亿元，较2014年底增加8.48万亿元，增幅为56.46%。其中，开放式理财产品存续余额10.32万亿元，较去年底增长5.08万亿元，增幅为96.95%。2015年，银行业理财市场有465家银行业金融机构发行了理财产品，共发行186,792只，累计募集资金158.41万亿元，其中开放式产品累计募集资金（含各开放期内的申购）115.55万亿元。（二）理财资金投资的资产结构保持稳定截至2015年底，理财资金投资资产结构和去年大体一致，仍然以债券及货币市场工具、银行存款、非标准化债权类资产三大类资产为主，共占理财产品投资余额的89.10%。（三）理财业务积极支持实体经济截至2015年底，共有15.88万亿元的理财资金投入实体经1本报告所称的理财产品是指银行业金融机构自主设计开发、在全国银行业理财信息登记系统（以下简称“理财登记系统”）中登记，并有统一登记编码的理财产品。理财登记系统是在银监会指导下，由中央国债登记结算有限责任公司（以下简称“中央结算公司”）依托于自身的业务与技术平台，自主设计、开发建设和营运管理，供银行业金融机构进行理财产品报告、登记及相关业务操作的电子化系统。3济，占各类资产余额的67.09%，比2014年增加5.17万亿元，增长48.27%。主要方式是通过加大购买债券、非标资产和权益类资产的力度支持实体经济发展。投向涉及国民经济90多个二级行业，主要有土木工程建筑业、公共设施管理业、房地产业、道路运输业、电力热力生产和供应业等。同时配合落实国家和监管部门的改革，“两高一剩”行业和地方政府融资平台的规模都出现了明显的下降，分别较去年末下降22.85%和46.92%。（四）理财产品为客户带来丰厚回报2015年，银行业理财市场累计兑付客户收益8,651.0亿元，比2014年增长1,529.7亿元，增幅21.48%。同时，相关银行业金融机构实现理财业务收益约1,169.9亿元。（五）理财业务风险总体可控银行理财产品实现了全流程的集中登记。2015年以来理财登记数据的数据质量得到了明显改善，理财产品的透明度进一步提高。理财资金投资的资产大部分都是优质资产，风险较低，风险等级为“四级（中高）”和“五级（高）”的理财产品募集资金仅占全市场的0.55%。特别是理财产品实行了集中登记后，每个一般个人类产品都有唯一的产品登记编码，都可以在中国理财网上查询，避免了假冒产品。4二、银行业理财产品存续情况（一）总体情况截至2015年底，全国共有426家银行业金融机构有存续的理财产品，理财产品数60,879只，理财资金账面余额23.50万亿元，较2014年底增加8.48万亿元，增幅为56.46%，自7月份开始理财余额突破20万亿元。2015年，理财资金日均余额19.54万亿元，较去年增长5.79万亿元（见图1）。图1：中国银行业理财市场月末存续情况（二）不同运作模式产品余额情况从运作模式看，截至2015年底，开放式理财产品存续4,882只，资金余额10.32万亿元，资金余额占全市场比例为43.91%，占比提高了9个百分点，较2014年底增长5.08万亿元，增幅为96.95%。在全部开放式理财产品中，非净值型理财产品资金余额8.95万亿元，较2014年底增长4.27万亿元；净值型理财产品44000480005200056000600006400010.0012.0014.0016.0018.0020.0022.0024.0026.002013/122014/062014/122015/062015/12存续金额存续只数（右轴）单位：万亿、只5资金余额1.37万亿元，较2014年底增长0.81万亿元，增长幅度为144.64%（见图2）。图2：不同运作模式理财产品资金余额情况（三）不同机构类型产品余额情况截至2015年底，全国性股份制银行存续余额9.91万亿元，较2014年底增长74.78%，市场占比42.17%，较2014年底增长4.43个百分点，自2015年3月份开始，全国性股份制银行理财资金余额超过国有大型银行，占据市场的主体地位。其次为国有大型银行，存续余额8.67万亿元，较2014年底增长34.00%，市场占比36.89%，较2014年底下降6.17个百分点（见表1）。0.005.0010.0015.0020.0025.002013/122014/062014/122015/062015/12封闭式净值型封闭式非净值型开放式净值型开放式非净值型单位：万亿元6表1：不同类型银行业金融机构理财产品月末资金余额情况单位：万亿元国有大型银行全国性股份制银行城市商业银行外资银行农村金融机构其他机构月末余额合计1月6.546.121.780.410.480.3415.672月6.816.491.860.390.520.3516.423月6.326.591.870.370.540.3716.054月7.007.502.030.390.590.4017.915月7.357.932.210.370.650.4218.936月6.678.152.270.340.660.4318.527月7.718.922.470.360.760.4420.668月7.819.322.580.360.810.4921.379月7.819.302.700.340.810.5221.4810月8.179.322.840.330.840.5722.0711月8.259.532.940.310.880.6222.5312月8.679.913.070.290.9