法人账户透支在供应链金融业务中的应用

法人账户透支在供应链金融业务中的应用二零一零年三月总行公司银行部1/32目录法人账户透支业务概述法人账户透支业务在供应链金融中的应用法人账户透支业务操作2/32一、法人账户透支业务概述（一）法人账户透支业务的定义部门集成阶段定义及理解法人账户透支业务是指银行根据客户申请，在客户综合授信额度内核定一个透支额度，当其结算账户存款不足以支付时，在核定的透支额度内直接透支取得信贷资金以满足客户短期融资和结算便利的一种授信业务。法人账户透支是为客户提供的短期外部融资工具，仅限于满足客户日常资金周转出现的临时性资金需求，不应作为企业的常规融资工具。法人账户透支是客户进行流动性管理和财务管理的重要手段。3/32（二）法人账户透支业务的主要特点使用便利在核准的透支额度内可循环使用，无需单笔审批，方便客户灵活安排使用账户资金随用随借，随存随还，按日终透支余额计息，日间透支不计算利息结算时如遇账户资金临时不足，可直接通过透支予以结算，最大限度降低在银行的无效资金沉淀，提高资金使用效率。降低财务成本提高资金使用效率对企业而言，产品的主要优势：一、法人账户透支业务概述1．属表内资产业务（融资性业务）2．短期性：满足客户临时性资金需求(核心客户单笔透支不长于三个月、汽车金融网络业务下经销商单笔透支不长于6个月）4/32一、法人账户透支业务概述（三）法人账户透支与流动资金贷款的区别法人账户透支流动资金贷款设计目的支付便利，降低融资成本短期融资审批流程在透支额度内无需单笔审批，可不经过放款中心审核随时用在审批额度内每笔放款须经分行放款中心审核贷款使用先用先还，随用随还。可在核定的透支额度内循环使用按照合同约定，可分次使用，对部分重点客户可考虑循环使用期限额度有效期为一年，单笔透支期限最长不超过90天（汽车金融法人账户透支期限为6个月）分为临时贷款（3个月内）、短期贷款（1年内）币种人民币、美元、日元、英镑、港币、欧元等主要结算币种同左支付方式可通过柜台办理，客户也可以通过电子银行直接透支通过柜台办理计息方式根据日终实际透支金额按日匡计利息，透支资金在日终营业结束前归还，不计收透支资金的利息，利随本清按照与借款人合同规定和实际使用情况收本收息其他费用按年收取不低于透支额度0.2%的额度使用费无贷款用途用于解决客户日常资金周转出现的临时性资金需求用于满足客户正常声场经营过程中的经营周转性资金需求贷款管理按照贷后管理办法执行，重点监控资金流向按照贷后管理办法执行5/32一、法人账户透支业务概述法人账户透支业务与一般的流动资金贷款相比，简化了企业获得银行短期融资的手续，满足了企业临时资金周转的需求，减少了企业资金的无效闲置，提高了资金使用效率。另外很重要的一点，它能帮助企业节省大量的财务支出。我们从图中可以看到，A企业日常的资金需求起伏性比较大而且都不相同。我们假定资金日需求量最大可以达到50M，最低点可达到20M。（目前银行六个月贷款利率为4.86%，银行通常会根据企业的实际情况上下浮动10％，我们假设银行给予企业优惠的贷款利率为4.37%）我们来看一个简单的案例成本分析—核心企业6/32一、法人账户透支业务概述第一种情况：流动资金贷款由于企业的资金需求不可预见，为了维持良好信用，企业不得不向银行借入一段时间的50M，以维持日常的开支。假定这段时间为10天，那么企业这段时间内的贷款利息支出：50M×4.37％÷360×10＝60.69K但是企业也可以有另一种选择，就是稳定的资金需求选择银行贷款，每日浮动的部分通过银行法人账户透支。这样的话，利息支出：20M×4.37%÷360×10＋平均日透支金额（15M）×4.86%÷360×10≈44.53K第二种情况：法人账户透支通过比较我们可以很明显的发现，企业通过运用了法人账户透支，使得其利息开支节约了16.16K，整体的利息支出下降了26.62%。7/32一、法人账户透支业务概述（二）法人账户透支业务的主要特点优势劣势1、以此为切入点，获取与大型优质企业开展业务合作的机会；2、深化与优质企业的合作关系，带动结算量，获取中间业务收入；3、与其他银行产品结合使用，有利于提高我行金融服务综合竞争力。1、不利于银行流动性管理；2、对负债业务产生一定的影响；3、按日计算利息，且日间透支不计算利息，贷款收益下降。对银行而言，产品的主要优劣势：8/32一、法人账户透支业务概述（三）开展法人账户透支业务的意义外因：1、客户有降低成本的需求；2、同业竞争的需要。内因：1、长远来看，单一的产品不具备市场竞争力，从而导致客户流失银行；2、银行需要不断丰富完善融资产品体系，提高综合竞争力，通过产品的交叉运用，提高综合收益。市场驱动9/32目录法人账户透支业务概述法人账户透支业务在供应链金融中的应用法人账户透支业务操作及贷后管理10/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用（一）法人账户透支业务的客户对象核心厂商经销商中信银行供应商经销商经销商法人账户透支11/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用1、信誉良好、经营情况正常、财务管理规范我行目标客户，以此作为突破口进行营销2、存款余额或结算量较大未来可为我行带来较大的中间业务收入，同时带动日均存款3、融资金额较小，有间歇性、临时性融资需求4、集团客户或大型跨国公司对我行流动性管理不会造成太大影响使用我行现金管理系统，实行资金归集，统一对外支付（一）法人账户透支业务的客户对象—核心厂商准入条件12/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用北京某石油化工集团公司法人账户透支案例该公司获得外管局批准，允许对其下属成员单位开展外汇资金集中管理，并获得结售汇业务经营资格；该公司对其下属成员实行资金归集，由集团下属财务公司统一对外支付；其财务公司资金较充裕，日均资金沉淀达到30亿元人民币。每日成员单位都有大量的外汇支付及外汇回款，外汇收入到账时间不等，且外汇市场价格波动较为频繁；其石油、化肥进口具有单笔金额巨大，支付实效性强的特点。案例集团公司成员单位13/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用通过法人账户透支优化其财务管理财务公司通过我行现金管理系统作为资金归集和对外划拨的系统平台。财务公司使用我行日间透支额度透支外汇资金向其成员单位支付用自有外汇及结售汇外汇收入偿还透支贷款一天内多个时点通过我行完成结售汇，于当日下午4点半前偿还透支款项，不计收利息集团公司下属财务公司子公司A子公司B子公司C供应商A供应商B采购商B供应商C采购商C采购商A资金流中信银行集团统一授信综合授信额度下给予美元法人账户透支额度14/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用为客户在一天内选择合适的时间进行结售汇交易，有效规避了外汇风险；提高客户对外支付的时效性，占领一定的市场先机；强化了集团对子公司经营状况的把控；为客户节约了大量的财务成本。实现效果通过运用法人账户透支产品巩固与集团的整体合作；为我行带来了20亿美元的结算量带动240万元中间业务收入；集团内的资金沉淀带动了我行日均存款。客户银行15/32二、法人账户透支在供应链金融中的应用1.适用于销售周转较快、单笔融资金额较小的经销商;2.核心厂商偏好现金购货，提前实现销售收入。经销商在我行已经开立结算账户的供应链金融网络。……准入原则1.资信较好，无不良纪录；2.销售业绩较好；3.与我行合作时间较长，对我行综合收益贡献较大。……适用范围（二）法人账户透支业务的客户对象—经销商16/32一、法人账户透支业务概述不同点法人账户透支银行承兑汇票银行收益1.法透额度使用费（年费率一般为2‰）2.贷款利息收入3.将带动网络主办行的厂商存款，体现银行总体收益４.协办行保证金存款1.开票手续费0.05%(中间业务收入)2.承诺费(月敞口金额的1‰,按月收取)3.对贴现网络,有贴现利息收入(利息收入)4.带动经销商/厂商存款业务经销商保证金存款沉淀较低高协议各方仅厂商、经销商、经办行三方协议三方协议/四方协议（贴现模式）合同/协议授信批复后，经办行与经销商双方签署一次《法人账户透支合同》经销商仅在首次开票前须签定《银行承兑汇票额度协议》放款流程首次透支须到放款中心审核办理；后续透支可通过柜台或电子银行直接办理每次均须到备齐资料到放款中心开票，在我行信贷管理系统中每次开票录入信贷合同及协议逾期处理系统自动转逾期处理，并控制经销商再不能发生透支业务出现垫款，入表内账保证金比例及收取方式依实际透支额按比例收取按开票票面金额的一定比例收取，首付保证金比例依据网络额度批复条件融资期对经销商成本的影响透支时间越短越好按网络批复/协议规定办理，不直接影响经销商融资成本，与厂商的商务政策有关（三）法人账户透支与银行承兑汇票的区别17/32一、法人账户透支业务概述汽车金融网络业务下,使用法人账户透支模式与银行承兑汇票贴现模式经销商成本比较分析:假定：经销商需要的日均融资额为1000万，银行承兑汇票开票金额A=1000万元，期限T=90天（3个月），贴现利率RD=3.84%，采用即开即贴模式。法人账户透支金额A=1000万元，利率RI=5.34%（按半年期贷款利率4.86%上浮10%计算），实际透支天数为D银行承兑汇票贴现息ID=1000*3.84%*90/360=9.6万元利息平衡天数的计算：3.84%*90/360=5.34%*D/360D=65天（四）成本分析—经销商结论：当经销商资金周转天数大于65天，运用银行承兑汇票进行融资成本较低；当经销商资金周转天数小于65天，运用法人账户透支进行融资成本较低。18/32二、法人账户透支在供应链金融中的应用在供应链金融的下游环节，法人账户透支业务可与其他预付款类产品结合使用，如我行目前广泛开展的钢铁金融和汽车金融网络业务。须特别注意的是，预付款类供应链金融产品要求资金封闭运作，因此法人账户透支业务在钢铁、汽车、家电等网络业务中应用时具有一定的特殊性。经销商法人账户透支额度获批后，须在经办行开立四种账户：透支账户、首付保证金账户、回款保证账户以及一般结算账户。首付保证金账户回款保证金账户一般结算账户透支账户（五）法人账户透支账户管理19/32二、法人账户透支在供应链金融中的应用透支账户用于经销商向厂商采购支付，不得用于其它用途……首付款保证金账户用于记录经销商首次保证金入账情况回款保证金账户用于记录回款保证金入账情况……一般结算账户用于与其他三类账户进行资金划转……（二）法人账户透支业务的客户对象—经销商20/32二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用某手机制造大型跨国公司手机销售投资回报率较低，经销商对融资成本较为敏感；该核心厂商生产的手机市场占有率较大，手机回款周期较短，一般为15天。该公司资金较充裕，不需要银行贷款；该大型上市跨国公司要求销售采用现金收款，以便提前实现销售收入，优化财务报表；该跨国公司有大量的国际结算业务，为多家银行的目标客户。该公司对下属一级经销商有严格的管理及准入，并动态进行销售情况跟踪，控制力较强；为扩大销售，核心企业大力扶植下属一级经销商。案例21/32供应链金融家电行业法人账户透支的运用——在总量控制模式下使用法人账户透支进行融资第三方监管企业（指定仓库）中信银行经销商核心厂商二、法人账户透支业务在供应链金融中的应用（1）（2）（3）（4）（5）（6）（7）货物信息货物信息1、通常情况下，银行基于核心厂商的信用给予一个家电销售网络额度，直接借款人为手机经销商，通过存货质押控制风险，使用银行承兑汇票作为融资工具；2、由于经销商资金占用周期仅为15天，使用银行承兑汇票相对成本较高；3、该手机厂商为某国际跨国公司，生产的全球手机市场占有率达到40%，核心企业非常重视对整个供应链的管理，大力支持经销商的经营；4、该手机厂商有大量的国际结算业务，是多家银行的目标客户，本身没有融资需求。还款原则：（1）从回款保证金账户中扣收首笔尚未结清透支款项本金；（2）从一般结算户中扣收相应的利息。分析22/32二、法人账户