金融机构体系

•第一节金融机构概述•第二节西方发达国家的金融机构体系•第三节我国的金融机构体系•第四节国际金融机构第一节金融机构概述一、现代银行的产生与功能（1）银行来历银行一词，源于意大利Banca，其原意是长凳、椅子，是最早的市场上货币兑换商的营业用具。英语转化为Bank，意为存钱的柜子。在我国，之所以有“银行”之称，则与我国经济发展的历史相关。在我国历史上，白银一直是主要的货币材料之一。“银”往往代表的就是货币，而“行”则是对大商业机构的称谓。把办理与银钱有关的大金融机构称为银行，最早见于太平天国洪仁轩所著的《资政新篇》。（2）银行的起源和发展•公元前2000年前，巴比伦的寺庙即已代人保管金银，收取管理费用，可将其贷出收取高利。•近代银行产生于中世纪的意大利，由于威尼斯特殊的地理位置，使它成为当时的贸易中心。1171年，威尼斯银行成立，这是世界上最早的银行，随后意大利的其他城市以及德国、荷兰的一些城市也先后成立了银行。•中国的货币经营业和银行业也具有悠久的历史，南北朝时（公元420－589年），寺院就经营质押业务，并利用聚集的资财放高利贷银行是商品货币经济发展到一定阶段的产物。它的产生大体上分为三个阶段：第一阶段：出现了货币兑换业和兑换商。第二阶段：增加了货币保管和收付业务即由货币兑换业演变成货币经营业。第三阶段：兼营货币保管、收付、结算、放贷等业务，这时货币兑换业便发展为银行业。（3）现代银行•现代西方银行是随着资本主义生产方式的产生和发展而建立起来的，最早出现的股份银行是1694年成立的英格兰银行，至今已有三百多年的历史。•其发展途径基本上有两条：由早期高利贷性质的银行演变而成；以股份制形式组织起来的新型商业银行。现代银行的特点•符合资本主义发展的需要，是资本家之间的信用中介机构•贷款利率较低•组织形式多为股份制•可以发行代替金属货币流通的银行券•实行部分准备制，具有货币创造功能现代银行的功能•1.作为信用中介。这是银行最基本的功能。•2.充当支付中介。•3.创造信用货币。•4.提供金融服务。二、金融机构的概念和特征（一）金融机构的概念金融机构是指以货币资金为经营对象，从事货币信用、资金融通、金融交易以及相关业务的组织机构。（二）金融机构的特征1.金融机构是以金融商品为经营对象的金融企业。2.金融机构是以融通资金为己任，促使资金盈余单位与资金不足单位联系起来的金融媒介体。3.金融机构是为全社会提供金融服务的社会公共服务机构。4.金融机构是最具风险性、最需加强风险管理的经济组织。三、金融机构的分类（一）从融资方式来看，金融机构可以分为间接融资金融机构和直接融资金融机构间接融资金融机构是指在间接融资领域中的金融机构，作为资金余缺双方进行金融交易的媒介体，例如各种类型的银行和非银行金融机构。直接融资金融机构是指在直接融资领域中的金融机构，为筹资者和投资者牵线搭桥，建立联系，例如证券公司和证券交易所等，他们的收益主要来自于各种佣金和手续费。两者之间的根本区别在于是否通过各种负债业务集聚资金并通过资产业务活动分配资金。间接金融机构的功能：（一）节约交易成本避免重复的信息搜寻、信用调查等活动带来的交易成本降低交易规模扩大带来的交易成本降低业务技能提高（专业化）带来的交易成本降低范围经济带来的交易成本降低（二）缓解信息不对称信息不对称带来的问题：逆向选择和道德风险银行与借款人之间的信用关系银行和储蓄者之间的信用关系（三）风险分担（四）充当流动性中介（二）按照金融机构的性质和主要业务类型可以分为：存款性金融机构和非存款性金融机构存款性金融机构是指从个人和企业单位吸收存款筹集资金，从事贷款投资等运用资金的中介机构。包括商业银行、储蓄机构和信用社等。非存款性金融机构的资金来源和存款性金融机构吸收公众存款不一样，主要是通过发行证券或以契约性的方式聚集社会闲散资金。非存款性金融机构一般包括：保险公司、养老基金、证券公司、共同基金、金融公司等。（三）以银行为中心，金融机构可分为银行和非银行金融机构两大类，这是最为常见的一种分类方法银行是通过存款、贷款、汇兑、储蓄等业务，承担信用中介的金融机构。它是最主要的金融机构，它主要的业务范围有吸收公众存款、发放贷款以及办理票据贴现等。非银行金融机构，是指经营各种金融业务，但不具备创造货币能力且又不称为银行的金融机构。包括信托、证券、保险、融资租赁等机构以及财务公司等。非银行金融机构与银行金融机构的主要区别资金来源和运用不同信用创造功能不同监管方式和程度不同地位和作用不同业务范围和服务对象不同起初，两类金融机构的界限比较清楚，但是随着商品经济的发展，货币化和信用化程度的提高，以及金融创新的推进，两类金融机构之间业务交叉逐渐增多，差异逐步缩小。（四）按照金融机构经营目标可以分为：商业性金融机构和政策性金融机构商业性金融机构是按照现代企业制度改造和组建起来的，以营利为目的的银行和非银行金融机构，它们承担了全部商业性金融业务。包括商业银行、证券公司、保险公司等。政策性金融机构是指那些由政府或政府机构发起、出资创立、参股或保证的，不以利润最大化为经营目的，在特定的业务领域内从事政策性融资活动，以贯彻和配合政府的社会经济政策或意图的金融机构。1994年，我国组建了三家政策性银行，即国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行，均直属国务院领导。四、金融机构的发展（一）金融机构的种类不断增加；（二）金融机构的规模不断扩大；（三）金融机构的作用不断增强；（四）金融机构的业务经营不断创新。第二节西方发达国家的金融机构体系一、金融机构体系的概念•现代市场经济中的货币运动、信用关系和金融市场活动都离不开各种类型的专门从事金融服务的金融机构，这些金融机构相互协作，相互联系，构成具有整体功能的金融机构体系。•所谓金融机构体系，是指在一定的历史时期和社会经济条件下，各种不同的银行和金融机构形成不同层次的系统及其相互关系。一国的金融体系，如果着重从金融机构角度来分析，便是金融机构体系。它实际上是金融体系的基础。西方发达国家金融机构体系的构成西方发达国家商品经济高度发达，市场经济体制较为完善，与此相适应，各国都有一个规模庞大、分工精细的金融机构体系。这一体系规模庞大，形式各异，归纳起来可以分为：管理性金融机构存款性金融机构投资性金融机构契约性金融机构政策性金融机构其他金融机构（一）管理性金融机构管理性金融机构是指专门对金融中介机构和金融市场进行监督管理的金融机构，在金融机构体系中处于核心地位，具有行政管理机关的性质，一般代表国家制定和执行有关金融政策。管理性金融机构中，最主要的是中央银行，其次还有证券监管机构和保险监管机构。各国由于金融监管体制不同，管理性金融机构的设置也不同，例如英国的英格兰银行，美国的联邦储备体系、证券交易委员会等中央银行中央银行是各国金融机构体系的中心和主导环节。对内代表国家对整个金融体系实行领导和管理，维护金融体系的安全运行，实施宏观金融调控，是统治全国货币金融的最高机构；对外它是一国货币主权的象征。中央银行的制度形式：单一的中央银行制度；二元的中央银行制度；跨国中央银行制度；准中央银行制度（二）存款性金融机构存款性金融机构包括商业银行、储蓄银行、信用合作社等，有的国家还有储蓄贷款协会、互助银行等。1.商业银行商业银行是以经营工商业存、放款为主要业务，以获取利润为主要目标的信用机构。由于它主要依靠吸收存款作为其放款的主要来源，因此也称为“存款银行”。同时商业银行因其机构多、规模大、业务广、功能全而居于重要地位，是金融机构体系的主体和骨干力量。2.储蓄银行办理居民储蓄（闲置小额货币）并以吸收储蓄存款为主要资金来源的信用机构。例如，互助储蓄银行、信托储蓄银行等。资金运用主要是为居民提供消费信贷和其他贷款等3.信用合作社信用合作社是由个人集资联合组成，以互相帮助为主要宗旨的合作金融组织。最早的信用社创建于1849年的德国农村。（三）投资性金融机构投资性金融机构是在直接金融领域内为投资者提供中介服务或直接参与投资活动的金融机构。主要的投资性金融机构1.证券经营机构2.证券投资咨询服务机构3.证券交易所4.证券结算登记机构5.证券金融公司6.投资基金7.投资银行投资银行投资银行是专门对工商企业，主要从事证券发行、承销、交易、企业重组、兼并与收购、投资分析、风险投资、项目融资等多种业务的投资性金融机构。基本特征：综合经营资本市场业务投资银行和商业银行的比较1.市场定位：投资银行是资本市场的核心，商业银行是货币市场的核心2.融资方式：投资银行服务于直接融资，商业银行服务于间接融资3.业务重心：投资银行的业务重心是证券承销，商业银行的业务重心是存款和贷款4.利润来源：投资银行的利润来源主要是佣金，商业银行的利润来源主要是存贷款利息差5.经营管理策略或方式：投资银行倾向于业务开拓和获取风险收益，商业银行倾向于稳健经营（四）契约性金融机构契约性金融机构是以契约方式吸收持约人的资金，然后按契约规定向持约人履行偿付或资金返还义务的金融机构契约性金融机构主要有：保险公司、养老基金和退休基金等契约性金融机构的特征：1.资金来源具有相当的可靠性和稳定性2.流动性较弱(五）政策性金融机构政策性金融机构是由政府出资组建，服务和服从于国家经济和社会政策，不以利润最大化为经营目的，从事政策性金融服务的信用机构。政策性金融机构的特点：(1)与政府联系密切，有政府的财力支持和信用保证(2)经营目标的非盈利性。(3)业务领域和服务对象基本固定。(4)特殊的融资原则。政策性金融机构按业务领域和服务对象特征的不同有以下几种：1.经济开发政策性金融机构：指那些专门为经济开发提供长期投资或贷款的金融机构。例如美国福星金融公司、德国复兴信贷银行2.农业政策性金融机构：指专门为农业提供中长期低息贷款，以贯彻和配合国家农业扶持和保护政策的政策性金融机构。例如，英国农业信贷公司3.进出口政策性金融机构：是一国为促进进出口贸易，促进国际收支平衡，尤其是支持和推动出口的政策性金融机构。例如，美国进出口银行4.住房政策性金融机构：指专门扶持住房消费，尤其是扶持低收入者进入住房消费市场，以贯彻和配合政府的住房发展政策和房地产市场调控政策的政策性金融机构。例如美国联邦住房贷款银行（六）其他金融机构除上述五种金融机构外，还有一些其他金融机构1.财务公司财务公司是专营耐用品的租购或分期销售业务的机构。一般以接受定期存款、兼营外汇、联合贷款、包销证券、不动产抵押、投资咨询服务为其主要业务2.租赁公司租赁公司是专门经营租赁业务的经济组织。他通过融物的形式达到融资的目的。租赁公司的三种类型：I.由银行或者与银行有关的金融机构所组成的租赁公司II.属于制造商的租赁公司III.综合经营并独立开展业务的租赁公司美国的金融机构体系银行联邦储备体系12家联邦储备银行和25家分行一级二级储备委员会公开市场委员会咨询委员会商业银行国民银行州银行会员银行非会员银行专业银行农业信贷体系存款类金融机构住房信贷体系进出口银行投资银行非银行金融机构融资租赁公司企业集团财务公司共同基金财产与灾害保险公司人寿保险公司第三节我国的金融机构体系一、旧中国的金融机构我国的金融业出现在唐朝，那时出现了旧式的金融机构最早出现的现代银行是1945和1948年英国丽如银行在上海和香港设立的分行19C末中国民族资本银行开始出现，第一家民族资本银行—中国通商银行建立于1897年，民族资本银行主要从事公债地产等投机活动国统期，官僚资本“四行二局一库”占有垄断地位。四行：中央银行、中国银行、交通银行、中国农民银行二局：邮政储蓄金汇业局和中央信托局一库：中央合作金库二、新中国金融机构体系的演变（一）新中国金融机构体系的建立（1948—1953）新中国的社会主义金融机构体系，是通过组建中国人民银行，统一合并各解放区银行，没收官僚资本银行，取消帝国主义银行在华特权，改造民族资本银行与钱庄，以及建立农村信用社等途径实现的。主要途径如下：1.统一合并根据地银行，建