对当前城市商业银行市场经营环境的探析

1对当前城市商业银行市场经营环境的探析随着金融体制改革的不断深入我国商业银行体系由国有商业银行一统天下的单一形式逐步向多元化转变商业银行结构呈现出三个层次一是工、农、中、建四大国有商业银行；二是跨区域的股份制银行如交通、民生、招商、深发展、浦发展、广发展、华夏、光大、兴业等股份制商业银行和独资的中信实业银行；三是地方性的城市商业银行改革开放20多年我国国民经济成功地从封闭的计划经济体制转变为开放的市场经济体制21世纪的第一年中国入世历经15年漫长谈判也终于得以成功不难预见在未来数年、数十年的时间内整个国民经济体系将进入一个全新的、更为开放的外向型经济时代其最直接的表现就是国内市场国际化和国际市场国内化中国的市场环境将更为复杂多样金融业所代表的资本市场是国民经济的命脉而银行业无疑又在整个金融行业中占据了核心地位在互动作用下国民经济体系的巨大变化市场经营环境的改变自然也会给这一支柱行业带来重大影响有机遇也有挑战有推动也有冲击最终必将从深层次上促进银行业的蓬勃发展在这里笔者就当前市场经营环境来探讨城市商业银行未来的发展一、当前城市商业银行面临的市场经营环境1.国家调控2宏观经济银行经营风险增大①国家经济运行机制发生根本性改变银行业原有的经营优势逐步丧失从我国国内的经济环境来看随着改革的推进和深化经济运行机制发生了重要变化主要表现在市场供求结构由卖方市场转向买方市场经济增长的主导因素由供给制约转向需求制约经济波动的周期也由计划周期转向商业周期经济运行机制的根本性转变导致市场竞争加剧企业销售困难国有企业出现大面积亏损国民经济生活中的系统性风险增大开始逐步进入高增长之后的大调整时期经济增长速度放慢结构和效益有待改善社会平均利润率降低这都将深刻地影响到城市商业银行业务的发展方式和盈利能力使城市商业银行原有的经营优势逐步丧失②国家宏观调控目标到位国内金融环境暂时陷入萧条一方面受国内外错综复杂的经济因素影响1990年代末我国市场物价曾连续几年出现负增长对企业生产发展、经济效益和投资信心都产生了明显的不利影响致使我国金融运行中出现了比较严重的通货紧缩现象通货紧缩对商业银行的直接影响就是各层次货币供应量增速偏低和金融深化过程放慢这导致银行负债业务资金来源减少具体对城市商业银行而言一是国有商业银行普遍惜贷和企业投资信心不足派生存款减少给城市商业银行存款负债业务的增长带来较大阻力；二是大中型企业普遍经营困难企业改革滞后、效益低下且负债率较高使部分城市商业银行在发展中累积的不良资产总额迅速攀升有的银行甚至已经接近国有3商业银行水平由于城市商业银行储蓄存款所占比例很小资金来源稳定性差通货紧缩更加大了其经营风险另一方面为启动内需和拉动消费推动经济增长国家采取了一系列积极的财政政策和稳健的货币政策如2001年起对储蓄收入征收20%的利息税从宏观上来看这一政策的确起到了预期的效果储蓄存款增长率明显回落社会经济也有了新的起色然而在微观上却对商业银行特别是城市商业银行的经营带来了很大的挑战其直接表现就是储蓄存款增幅急剧下降有的甚至在存款总额上也出现了负增长这部分稳定性较好的存款减少既给城市商业银行的资金匹配带来了很大难度也对其流动性管理提出了更高的要求2.加入WTO业界竞争日趋激烈①金融业对外逐步开放外资银行开始竞争国内市场长期以来银行业在缺少竞争的情况下导致服务产品单一服务质量较差政府不得不设置大量壁垒以分隔内外金融机构的服务范围随着我国加入WTO金融市场的开放和全球金融服务贸易壁垒的逐步消除技术先进、装备精良的外资银行无疑对我国银行业特别是城市商业银行构成了极大威胁面对世界金融服务贸易自由化的浪潮银行业面临着日益增强的竞争压力从目前已经对外开放的长江、珠江三角洲的实践情况来看外资银行的引进已经给当地的城市银行业带来了冲击其主要表现在市场份额下降中间业务量减少大批业务骨干和优质客户群流失“南京爱立信投奔花旗银行事件”就是一个实例此外从世界金融发展的态势来看与经济4全球化伴随而至的金融一体化辅之计算机网络、通信技术的广泛应用对传统的银行业务都提出了挑战金融业未来将面临着国际化、市场化和知识化的三大发展趋势就城市商业银行而言国际化意味着其要面对国内大商业银行和发达国家跨国银行的双重竞争；市场化则意味着金融管制的放松城市商业银行将失去政府在业务、地域等方面的保护；知识化虽有助于降低交易成本但对城市商业银行却可能意味着经营成本、融资成本的扩大因为其资金实力能否支撑设备的更新与网络的维持是一个问题②适应形势发展需要国内竞争加剧从严格意义上来说我国商业银行间的竞争并非是在外资银行进入国内市场后才产生的其实在1980年代末和1990年代初我国政府对金融业进行深化改革时便已经开始只不过一则遵循的是潜移默化渐进式发展模式另一则又都是国内企业因而并未引起人们的普遍关注事实上就算是在入世五年后我国金融市场完全对外开放外资银行也可能会因种种客观条件的限制只能在某些领域内（如信用卡）与国内各商业银行展开厮杀真正意义上的全面竞争只可能发生在国内各商业银行之间随着国内外市场经营环境的改变各商业银行根据自身市场定位重新部署战略城市商业银行来自国内其他商业银行的竞争压力也将越来越明显首先是国有四大商业银行由于历史和体制上的原因我国传统的大宗业务绝大部分仍集中在四大国有商业银行办理如现在国有大中型企业、国家级企业集团（部委）结5算往来、事业经费拨付等基本仍由指定银行办理资金的趋利性原则在计划指令和政策干预下不能充分发挥作用市场竞争的不平等仍然存在同时由于国有独资商业银行加快改革转轨步伐并将业务发展中心转移到中心城市使平均的市场份额越来越小城市商业银行业务开拓的难度也越来越大而且城市商业银行业务经营的重点被局限于传统的存贷款和结算领域与国有商业银行的规模优势和网点优势相比明显处于相对劣势地位竞争的结果必将导致城市商业银行在利润和收益上付出代价其次是跨区域的股份制商业银行由于承担着四大国有独资银行所不具有的生存发展压力因而从一开始就注重按照标准的现代商业银行管理运营模式确立内部管理机制、规范企业行为基本上都确立了以公有制为主体的股份制结构产权清晰制约力强它们虽然没有政府补贴但不承担国家政策性贷款业务很少有政府干预在企业利润最大化和生存发展的行为目标指引下管理严密、机制灵活、经营规范、服务完善利用竞争手段开拓市场其行为特征的市场化和竞争性远较国有独资商业银行为甚中国银行业的并购重组行为也首先出现在这些银行之间如1996年广东发展银行收并中银信托投资公司1999年3月中国光大银行整体收购原有中国投资银行29个分支行的137家营业网点这些都表明区域性银行通过克服自身所处的不利境况初步打破了国有独资商业银行高度垄断的状态并以优于国有独资商业银行的经营业绩确立了竞争优势③6金融体制改革的推进和深化政策环境日趋严格第一国家利率连续下调和财税制度改革使银行利润空间缩小1993年7月到2002年3月不足十年的时间里央行连续八次下调利率而且从我国新发行的国债利率低于银行利率的情况来看在近期内央行极可能将继续下调利率由于我国金融产品的单一现状银行的主营收入是存贷利差利率的迅速走低致使存贷利差明显缩小银行失去了高利润收入的政策空间此外金融新政策出台使金融业利润趋于平均化；而财税新政策的施行包括“坏”或“呆”帐准备金提取办法的改革和税率结构的调整又进一步压缩了银行业的利润空间使得城市商业银行的经营形势日益严峻第二国家大力培育和发展资本市场银行资金与用户大量分流近年来为促进资本市场的成熟与完善我国采取了一系列的措施鼓励三类企业、投资机构、保险公司和个人投资者入市这给商业银行的发展带来了两方面的影响一是大大分流了银行的资金来源特别是保险资金入市后对银行的资金来源和经营管理影响巨大；二是分流了银行的优质客户一些公司直接通过一级或二级市场筹资后其对银行贷款的依赖性明显削弱而这些企业通常是效益较好且具有发展前景的客户这部分客户的分流和退出使得银行贷款客户资质相对下降尽管这种情况带有一定的普遍性但在目前分业经营的条件下其对城市商业银行的冲击要远远大于国有银行可以预见随着开放基金的推出其对城市商业银行的影响更大第三国家对银行监管力7度加大限制了城市商业银行的创新能力一方面1997年亚洲金融危机后金融安全防范引起各国政府的高度重视；另一方面我国部分城市商业银行在快速发展过程中所暴露的问题更引起了央行的注意出于防范金融风险和维护金融安全的考虑中国人民银行全方位加大了对城市商业银行的监管力度《商业银行法》、《贷款通则》、《担保法》、《票据法》的颁布实施以及一系列专门的法规性措施的出台都表明了金融当局对商业银行业务监管日益加强和规范但由于现行法规在很大程度上过于粗略以及政策执行本身存在随意性与模糊性又制约了城市商业银行业务在公平、有序、健康的原则下拓展其最直接表现在产品品种和网点的设置上现行政策限制了城市商业银行的创新能力使城市商业银行的政策优势已经基本丧失在市场份额较低的条件下造成其经营困难和优势下滑陷入不利的竞争地位二、对城市商业银行未来发展的对策建议1.积极争取上市筹资提高资本充足率银行企业与传统的企业不同它的发展往往是通过资本金的增加来扩大规模进而提高效益银行最大的无形资产是“信用”银行最大的风险是经营风险而风险是大是小信用度是高是低关键要看银行的资本充足率根据《巴塞尔协议》商业银行的资本充足率应达到8%核心资本的充足率至少应达到4%.从目前我国城市商业银行的状况来看虽然远比四大国有商业银行要好但与发达国家的城市银行相比仍然存在相当大的差距市场经营环境的变化提高资本充足8率成为城市商业银行的当务之急而与国有四大商业银行不同由于种种原因国家不可能对城市商业银行注入太多的资金因此争取上市成了其提高资本充足率、提高抗风险能力的关键和不得不走的一招棋从已经成功上市的我国四个股份制银行深发展、浦发展、民生和招商银行的情况来看上市后其资本充足率得到了跨越式的增长如深发展2001年底和2002年上半年资本充足率分别为20.72%和18.96%；而浦发展1999年11月在上海证交所挂牌上市资本充足率即从不足8%大幅跃至19%远远超出了《巴塞尔协议》中规定的8%的标准2.努力增强自身实力寻求资本重组与合并“大企业是有效率的规模成为效率的代名词”在20世纪中叶以前经济学界流行着“以大取胜”的主导观念虽然到1970年代以后这种观念受到了来自企业规模大小取决于“平均成本”与“边际成本”关系的冲击并且根据美国银行规模管理实践当资本超过10亿美元时再扩大规模单位成本反而会增加尽管如此随着金融全球化、一体化步伐的加快银行并购案依然层出不穷规模越来越大走资本重组与合并的道路依然是银行提高企业核心竞争力、抵御市场经营风险的重要手段而这一手段对于总资产只有一两百亿的我国许多城市商业银行来说则显得尤其重要城市商业银行寻求重组与合并主要的形式有三种一是增资扩股由金融投资人发起兼并、重组降低地方财政的控股比例把自身建成真正意义上的企业；二是由个别相对而言较大的城市商业银9行牵头多家城市商业银行成功实现联合组建强有力的新兴的银行集团；三是引入外资银行参股投资不过资本具有趋利性银行与其他微观经济主体一样遵循利润最大化原则因此不管是哪一种重组合并的方式其必不可少的前提就是千方百计壮大自身实力只有这样才可能获得更多合作对象的青睐和更多的合作机会也只有这样才能够在重组与合并中获得更大的“话语权”3.准确进行市场定位夹缝中求发展市场定位是指银行对其核心业务或产品、主要客户群以及主要竞争地的认定或确定从而根据自身特点扬长避短选择、确定“客户—产品—竞争地”最佳组合的系统步骤和方法以达到银行资源的最优配置和最佳利用简而言之就是银行根据自己的特点和优势正确选择自己的服务对象、服务区域、服务行业和业务品种等纵观我国城市商业银行的发展历程无不经历了激烈市场竞争的洗礼从幼稚到成熟从实力薄弱到发展壮大逐步形成了适合自身特点的市场定位一是体现在客户群体上多数中小商业银行都将自身定位于“为中小企业服务”实践也证明城市商业银行在自身改革、发展的过程中支持了大量资信低、规模小、风险大、难以从国有商