2001年证券投资基金真题

12001年《证券投资基金》真题一、单项选择题1．证券投资基金的当事人一般是指基金的（）A．发起人、管理人和投资人B．管理人、托管人和份额持有人C．托管人、发起人和投资人D．受益人、管理人和投资人2．证券投资基金的价格主要受（）或基金资产净值的影响。A．投资基金规模大小B．上市公司质量C．市场供求关系D．投资时间长短3．（）又名伞形基金，是指多个基金共用一个基金合同，子基金独立运作、子基金之间可以进行相互转换的一种基金结构形式。A．指数基金B．期权基金C．对冲基金D．系列基金4．（）属于低风险、低回报的基金产品。A．保本基金B．期货基金C．对冲基金D．伞型基金5．基金管理人应当自收到核准文件之日起（）内进行封闭式基金份额的发售。A．3个月B．6个月C．9个月D．12个月6．封闭式基金的基金份额上市交易，基金合同期限为（）以上。A．5年B．10年C．2年D．7年7．以下关于基金产品营销管理的说法，错误的是（）。A．基金产品设计时应选择与目标客户的风险收益偏好相适应的金融工具与组合B．基金产品可以在一定的风险约束下追求高收益的各种金融工具，不需要有明确的投资方向C．基金的营销渠道有直销和代销两类D．一般来说，从股票型基金到混合型基金、债券型基金和货币市场基金，基金产品定价管理的各项费用是递减的8．以下不属于基金管理公司内部控制机制的是（）。A．国家有关基金的法律规章2B．员工自律C．公司总经理及其领导的监察稽核部对各部门和各项业务的监督控制D．董事会领导下的审计委员会和监督员的检查、控制和指导9．托管人对基金的持仓情况编制（）。A．日报B．周报C．季报D．年报10．托管银行向证监会报送内部监察稽核报告的时间可以为（）。A．每周B．每个月C．每季度D．每年11．下列不属于基金销售宣传的禁止规定的是（）。A．虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏B．预测该基金的证券投资业绩C．有明确、醒目的风险提示和警示性文字D．登载单位或者个人的推荐性文字12．关于基金销售渠道，以下说法不正确的是（）。A．基金各销售渠道针对不同的客户，不存在冲突和竞争B．国有商业银行主要是为基金的销售提供了完善的硬件设施和客户群C．相比商业银行，券商网点拥有更多的专业投资咨询人员，可以为投资者提供个性化的服务D．基金管理公司通过建立具备专业素质的直销队伍，为大型的投资机构、一般企业及个人等提供专业化服务13．下列与基金有关的费用不能从基金财产中列支的有（）。A．基金转换费B．基金管理人的管理费C．基金托管人的托管费D．销售服务费14．由基金投资者直接支付的费用有（）。A．申购费B．交易佣金C．过户费D．托管费15．目前，我国对基金管理人运用基金资产买卖股票按照3‰的税率征收（）。A．印花税B．营业税C．企业所得税D．个人所得税16．基金运作发生的费用（）基金净值十万分之一，应采用预提或待摊的方法计入基金损益。A．大于B．小于3C．等于D．大于或等于17．每个季度结束后（）个工作日内，基金管理人应编制完成投资组合公告，经基金托管人复核后予以公告，同时分别报送中国证监会和基金上市的证券交易所备案。A．10B．12C．20D．1518．封闭式基金的资产净值应至少每周在指定的全国性报刊上公告（）次。A．1B．2C．3D．419．（）是市场的保证。A．基金从业者的自律B．投资者的守法C．国家对于基金市场的监管D．证券业协会的监管20．我国基金业经过近9年时间的规范发展，已经初步形成一套以（）为核心、各类部门规章和规范性文件为配套的完善的基金监管法律法规体系。A．《证券投资基金法》B．《基金运作管理办法》C．《基金信息披露管理办法》D．《基金管理公司管理办法》21．（）涉及预测和比较各种不同类型证券的价格走势和波动情况。A．单一化B．个别证券选择C．投资时机选择D．多元化22．（）是指在一定的现实条件下，组建一个在一定收益条件下风险最小的投资组合。A．单一化B．个别证券选择C．投资时机选择D．多元化23．下面各种策略中，投资风险最大的是（）。A．买入并持有策略B．恒定混合策略C．恒定比例投资组合保险策略D．以期权为基础的投资组合保险策略24．下面各种策略中，交易成本最低的是（）。A．买入并持有策略B．恒定混合策略C．恒定比例投资组合保险策略D．以期权为基础的投资组合保险策略425．某股票的120日平均价格为10元，当日开盘价12.5元，收盘价为12.7元，其120日乖离率是（）。A．30%B．25%C．5%D．27%26．下列（）表明股票买卖双方对价格的认同程度大。A．成交量小B．成交量大C．成交量不变D．成交量连续波动27．规避风险是指在市场收益率（）时，组合所蕴含的（）。A．平行变动，经营风险B．非平行变动，再投资风险C．非平行变动，经营风险D．平行变动，再投资风险28．零息债券的规避风险为（）。A．正B．零C．负D．任意29．着重对管理公司本身素质的衡量属于（）。A．基金衡量B．公司衡量C．微观衡量D．绝对衡量30．用公式计算的收益率为（）。A．时间加权收益率B．算术平均收益率C．几何平均收益率D．简单净值收益率31．下列关于夏普指数的说法不正确的是（）。A．夏普指数大的证券组合的业绩好B．夏普指数代表风险投资和无风险投资两种不同资产构成的证券组合的斜率C．夏普指数是证券组合的平均超回报与总奉献之比D．业绩好的证券组合位于CML线的下方32．一国的证券基金组织在他国发行证券基金单位并将募集的资金投资于本国或第三国证券市场的证券投资基金是（）。A．全球基金B．国际基金C．离岸基金D．在岸基金33．在本国募集资金并投资于本国证券市场的证券投资基金是（）。A．全球基金5B．国际基金C．离岸基金D．在岸基金34．基金清算后的剩余资产归（）所有。A．基金发起人B．基金托管人C．基金持有人D．基金管理人35．基金亏损或者终止的有限责任由（）承担。A．基金发起人B．基金托管人C．基金持有人D．基金管理人36．封闭式基金采用上网定价方式发行时，每份基金单位发行价格为（）。A．1.00元B．1.01元C．1.02元D．1.03元37．封闭式基金自批准之日起募集资金必须超过（）方可上市交易。A．1亿元B．2亿元C．3亿元D．4亿元38．基金终止后，由（）对基金资产进行清理和确认。A．基金清算小组B．中国证监会C．证管办D．证券交易所39．基金清算后的全部剩余资产扣除基金清算费用后如有余额，按（）进行分配。A．清算程序中规定的优先次序B．基金持有人持有的基金份额比例C．平均原则D．以上都不正确40．以下不属于基金管理公司主要业务的有（）。A．发起设立基金B．基金管理业务C．股票发行与承销D．基金销售业务41．以下不属于基金管理公司制定内部控制制度的原则的是（）。A．合法、合规性原则B．全面性原则C．审慎、适时性原则D．成本效益原则42．证券投资基金的营销渠道有（）和代销两类渠道。6A．直销B．分销C．银行D．保险公司43．在我国，大众投资群体仍主要以（）为主要金融资产。A．股票投资B．银行储蓄C．基金D．债券44．在我国，基金日常估值由（）进行。A．基金托管人B．基金持有人C．基金管理人D．外部专业机构45．当基金估值出现错误时，（）应当立即公告、予以纠正，并采取合理的措施防止损失进一步扩大。A．基金管理人B．基金托管人C．外部专业机构D．监管部门46．开放式基金资产净值公告的具体时间是（）。A．每周第一个交易日B．每周周一C．每个开放日后一天D．每个开放日当天47．基金管理人或基金托管人主要业务人员一年内变更达到（）时，必须发布临时报告。A．10％以上B．20％C．30％D．50％48．目前，经中国证监会和中国人民银行批准的具有基金托管资格的商业银行共有（）。A．6家B．8家C．10家D．12家49．对基金管理公司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任的是（）。A．董事长B．董事会C．独立董事D．总经理50．资产组合理论的提出者是（）。A．哈理•马柯威茨B．威廉•夏普C．斯蒂芬•罗斯7D．尤金•法玛51．根据满足投资者风险－回报目标的要求，在对主要资产类别的预期回报率、标准差和协方差的长期预测的基础上，设定有关资产组合以控制投资组合的整体风险和实现基金投资计划的长期目标，这称为（）。A．永久性资产配置B．突发性资产配置C．战略性资产配置D．战术性资产配置52．当股票价格保持单方向持续运动时，下列说法正确的是（）。A．恒定混合策略的表现劣于买入并持有策略B．恒定混合策略的表现优于买入并持有策略C．投资组合保险策略的表现劣于买入并持有策略D．以上都不对53．当股票价格由升转降或由降转升，即市场处于易变的、无明显趋势的状态时，下列说法正确的是（）。A．恒定混合策略的表现优于买入并持有策略B．投资组合保险策略的表现优于买入并持有策略C．恒定混合策略的表现劣于买入并持有策略D．以上都不对54．投资者构建股票组合的目的有（）。A．实现其效用的最大化B．降低证券投资风险C．实现证券投资收益最大化D．增加投资对象的数目55．股票的（）风险可以通过构建投资组合得到分散。A．系统性B．市场C．非系统性D．行业56．技术分析是在否定（）的前提下提出的。A．弱式有效市场B．半弱式有效市场C．半强式有效市场D．强式有效市场57．债券投资收益来源不包括（）。A．息票利息B．利息收入的再投资收益C．资本利得D．资本利得再投资58．优先置产理论认为（）。A．远期利率相当于市场参与者对未来短期利率的预期B．利率期限结构和债券收益率曲线是由不同市场的供求关系决定的C．流动溢价的存在使收益率曲线向右上方倾斜D．债券市场不是分割的，投资者会考察整个市场并选择溢价最高的债券品种进行投资859．以下投资策略属于债券互换策略的是（）。A．子弹式策略B．两极策略C．免疫互换D．税差激发互换60．夏普指数考虑的是总风险，而特雷诺指数考虑的是（）。A．全部风险B．不可控制风险C．市场风险D．股票市场风险二、多项选择题。61．1940年，美国政府颁布了两部被认为是关于共同基金投资者保护的最重要法律，它们是（）。A．《共同基金法案》B．《基金投资者保护法》C．《投资公司法》D．《投资顾问法》E．《开放式基金管理条例》62．美国证券投资基金的主要特征包括（）。A．美国证券投资基金在资产总值上占世界各国证券投资基金半数以上B．公司型基金居主导地位C．契约型基金居主导地位D．基金种类多，金融创新层出不穷E．允许雇主发起的养老金计划和个人税收优惠储蓄计划投资于公募的共同基金63．货币市场基金的份额净值固定在1元人民币，基金收益通常用（）和（）表示。A．基金净值B．日每万份基金净收益C．最近7日年化收益率D．基金分红64．国际上比较流行的投资组合保险策略主要有（）和（）。A．对冲保险策略B．浮动比例投资组合保险策略C．固定比例投资组合保险策略D．积极保险策略65．对基金管理公司而言，开放式基金的买人入价指（）。A．基金投资人向基金管理公司申购基金份额的价格B．基金投资人要求基金管理公司赎回基金份额的价格C．基金管理公司向基金投资人卖出基金份额的价格D．基金管理公司向基金投资人赎回基金份额的价格66．开放式基金的成立需满足以下条件（）。A．基金份额总额超过核准的最低基金份额总额B．基金份额总额达到核准的份额总额的80%C．基金份额持有人人数达到1000人以上9D．基金份额持有人人数达到200人以上67．关于基金交易业务控制，下列说法正确的是（）。A．基金交易应实行集中交易制度，基金经理可以直接向交易员下达投资指令或者直接进行交易B．建立交易监测系统、预警系统和交易反馈系统，完善相关的安全设施C．公司应当执行公平的交易分配制度，确保不同投资者的利益能够得到公平对待D．建立完善的交易记录制度，每日投资组合列表等应当及时核对并存档保管68．关于基金管理公司的监察稽核控制，下面说法正确的是（）。A．公司应当设立督察长，对股东大会负责，并报中国证监会核准B．根据公司监察稽核工作的需要和董事会授权，督察长可以列席公司相关会议，调阅公司相关档案C．公司应