商业银行第7章个人贷款

第7章个人贷款引言传统银行贷款业务的主要对象是工商企业，很少对居民个人贷款。二战后，随着经济发展，人民收入水平和生活水平的提高，消费结构、消费观念发生了很大的变化，家庭的收支在时间上严重不匹配，来自家庭和个人的融资需求急剧增加。为了满足个人的资金需求，银行纷纷开办个人信贷业务。教学目的本章的教学和学习目的在于：了解个人贷款的涵义、种类和发展的历史背景；掌握个人贷款中个人信用评估的内容、方法和程序；了解个人住房抵押贷款、汽车贷款等主要消费信贷的内容和基本操作规范；了解个人贷款定价的确定。7.1.1个人贷款产生和发展的背景国民经济走向发达。经济学理论发生革命。经济学理论逐步摆脱了传统经济学不主张超前消费、高额消费的理论信条。尤其是生命周期消费理论。消费结构、消费观念发生很大变化。商业银行盈利空间缩小。利率管制的放松。个人信用制度的完善。生命周期消费理论该理论认为人们在特定时期的消费并不是与当期可支配收入相联系的。在人的生命周期中，年轻时期和老年时期收入低，但消费高，常常入不敷出；不如壮年和中年后，收入会逐渐增加而超过消费，收支相抵并有盈余。因此，从经济效用最大化角度看，人们应该从恒久收入出发，在固定的时间范围内安排消费支出，使得自身的消费与恒久收入相匹配。实现个人收入效用最大化的路径是个人贷款。7.1.2对商业银行的意义个人贷款可以改善银行的资产结构，降低经营风险。抵消金融脱媒化冲击。个人贷款是商业银行一个新的利润增长点。利率较高。个人贷款是提高商业银行竞争力的重要途径。个人贷款与个人存款、个人理财等相互影响。7.1.3个人贷款的种类个人住房贷款个人汽车贷款个人综合消费贷款国家助学贷款个人经营贷款信用卡贷款我国商业银行开办的主要消费贷款产品（一）个人住房贷款1、个人一手房贷款2、个人二手房贷款3、个人住房公积金贷款4、个人商业住房贷款（二）汽车贷款1、个人消费类汽车贷款2、个人营运类汽车贷款3、法人购车贷款7.1.4个人贷款的特点高风险性，因为：个人贷款的还款来源不稳定，波动较大利率风险大违约风险大高收益性周期性利率不敏感性7.1.5个人贷款的风险控制在个人贷款早期的发展中，不少银行家认为个人贷款分布广泛、利率较高，是银行重要的利润增长点，而忽视了个人贷款的高风险特征。以至于随着个人贷款的增长，其风险更快的增长，给商业银行的发展带来了一系列问题。因此，如何控制并防范个人贷款的风险成为商业银行开展个人贷款业务的重点。控制消费信贷风险的主要措施建立覆盖全社会的个人信用系统，建立以资信评估为基础的个人贷款决策机制。选择合适的合作机构实行五级分类管理贷后监测与检查通过二级市场出售贷款个人贷款风险分散的主要措施贷款人分散——避免每一类个人贷款的借款人过分集中。贷款期限的分散——强调不同贷款期限的合理搭配。通过二级市场出售个人贷款。个人贷款资产证券化。近期和当前的发展状况增长速度快，规模不断扩张初步形成了多元化的个人贷款体系地区之间发展不平衡，城乡差距较大7.2个人贷款的个人信用评估由于个人的经济状况、财务状况变化比较大，决定了个人贷款的违约率比较高。这就要求银行在发放贷款之前严格把关，进行全面的个人财务与资信分析，选择有偿还能力的客户。如果银行发放贷款时不够审慎，使还款违约率超过一定的限度，银行就会蒙受巨大损失。7.2.1个人信用评估的含义和意义信用评估也被称为征信。制约个人贷款发展的关键因素是高风险，控制这一高风险的前提在于个人征信。个人征信是指了解、调查、验证他人的信用，使信贷活动中的贷款人能够比较充分地了解借款人的真实资信情况和如期偿还能力。个人信用评估的意义只有正确地评价借款人的信用水平，银行才能制定科学的信贷政策，通过有效的手段切实消除信息不对称带来的逆向选择和道德风险。因此，个人征信是确保个人贷款业务风险与收益相匹配、健康发展的坚实基础。个人信用评估的主要内容可分为两个方面：一是个人的财务状况；二是非财务因素评估。其中，非财务因素评估包括：个人基本情况分析性格和目的就业与居住情况抚养人数贷款目的的合法性分析工作和住所稳定性证明继续工作的良好前景个人财务评估通过个人财务分析，银行可以掌握潜在的借款人的资产总额、可支配的资产净额、可变现的资产数量和种类、资产价值的稳定性、1年内需要清偿的债务总额、经常性的收入来源及其他收入，综合这些财务信息，银行能够比较客观地评估潜在借款人的偿债能力。非财务因素评估非财务因素分析包括借款人从事的行业、职务、职称、受教育程度、家庭结构、年龄、就业历史、人品、生活方式、消费习惯、朋友圈子、与银行的交往等等，这些因素有助于银行评价借款人主要收入来源的稳定性、承受风险的能力、愿意接受的贷款方式、是否具有欺诈性、获得担保的可能性、还款的主动性。7.2.2个人财务分析的主要内容和目标个人财务状况分析始终是个人信用分析的核心。个人财务分析的主要内容：未来的还款来源或抵押品；负债和费用，明确客户的还款方式综合分析个人财务分析的目标确定借款客户各种资产的价值和可靠性；明确客户的财务状况和战略，确定可能的还款来源确定一个或几个可能作为抵押品的流动性资产比较财务报表的各部分信息，确定客户的总体负债情况和流动性，同时确定担保人偿还负债或满足贷款服务要求的能力。7.2.3个人财务报表分析的内容和方法个人财务分析的内容十分广泛，包括个人资产分析；个人收入分析；个人负债分析；其它财务信息等内容。个人资产分析的任务价值和稳定性。作为贷款抵押品或担保品的资商变现时能否保值?在贷款期限内其价值可能发生多大的变化?流动性。资产是否有现成的市场?变现是否比较容易?所有权和控制权。客户是否拥有并控制着这些资产?客户对资产的所有权是否真实?个人资产分析的范围客户是否有银行认可的用来作为抵押品的资产?许多私人财产因没有转卖价值或者难以变现而不能充当抵押品，这些资产应该被排除在分析范围之外。客户是否计划将资产变卖来偿还贷款?如果是，银行才需要分析该资产的价值和变现能力。客户从资产获得的收入是其重要的收入来源吗?如果是，银行需要分析该资产能否不断地带来收入。某项资产占客户总资产的比重是否超过10％?如果超过了，银行应将其视为重要的资产而进行分析。流动性资产分析流动性资产具有较强的变现能力，是偿还贷款的重要来源，银行评估该类资产的重点是资产的价值、稳定性和流动性，同时也要确定借款人对流动资产的所有权和控制权。流动性资产包括现金、大额可转让存单、储蓄存单和可转让证券。不动产分析对不动产的审查，首先要确定该财产是否真实存在并属于借款人。其次，银行应该取得这些不动产的所有权和其他一些留置权的所有权证明书。将这些不动产出售作为还款来源的风险非常大，一方面，市场情况瞬息万变，售出的速度和财产的价值都会受到影响；另一方面，这些不动产往往是客户的家产，银行一般不忍心、不愿意卖掉客户的家产来偿还贷款。最后，进行正式评估时，客户通常会高估不动产的价值应收帐款分析应收账款是借款人向其他人或企业实体贷款后形成的资产，它往往也构成借款人的主要资产。银行是否需要或者需要花多少时间来审查应收账款取决于两个条件：一是应收款的规模；二是借款人是否提出将应收款作为还款来源或抵押品。人寿保险分析人寿保险在规定的时间内也是客户的一项资产确定其保险单是终身保险（具有退保金额）退休基金分析养老保险或者退休计划的既得收入也形成借款人的财产一般情况下，只要借款人愿意支付罚金和税金，可以提前提取这部分资产，这部分资金可以计入财务报表的所有者权益私人财产分析私人财产的价值通常对银行的贷款分析没有明显作用，因为大多数客户都会大大高估其私人财产的价值。如果个人财务报表中私人财产占了客户总资产的很大比例，就需要更为仔细地分析。一般来说，私人财产没有任何抵押价值，其出售后也不能作为可靠的还款来源。然而也有少数私人财产，例如汽车、游艇、马、艺术品或收藏的珠宝，具有稳定的价值，可作为抵押品或还款来源。即使在这种情况下，银行也必须考虑这些资产的市场变现能力。借款人职业和收入分析对于经常性收入的资料，银行必须依赖客户提供，客户常常夸大贷款申请表上的收入，因为他们认为银行很少非常仔细地审查申请表。收入分析的关键在于确定客户的所有收入来源，尤其是要核实收入金额的准确性及稳定性。银行审查的收入范围包括工资和其他经常收入(包括客户的工资、佣金、奖金和小费)、利息收入、股息收入、应收赡养费、退休基金收入、失业救济和社会保障福利。其中，工资和其他经常收入通常是第一还款来源，是重点审查对象；利息和股利收入是第二还款来源。借款人的负债分析在分析客户的负债科目时，银行需要特别注意审查以下几点：客户是否列出其所有的负债?哪些负债有资产做担保?客户对哪些票据进行了背书、担保或联合承兑?有什么悬而未决的诉讼或要求牵涉到客户?客户的杠杆率有多高?负债中有无拖欠?客户有无任何商业上的负债?7.2.4个人财务综合分析综合分析就是将客户的财务信息和其他方面的信息有机地组织起来，更加全面地分析客户的信用状况。个人财务综合分析方法包括比率分析和趋势分析。财务综合分析最常用的两个比率指标是速动比率和调整后的所有者权益与资产比率。速动比率速动比率=（现金+可转让证券）/流动负债速动比率强调了资产变现的这种时间差异，说明了当客户遇到危机时的清偿能力。通常，速动比率为1.00或高于1.00被认为是合理的，因为它说明了每1元流动负债至少有1元流动资产做保证。需要注意的是，速动比率只是反映客户财力的一个指标，任何一项信贷决策都不能仅依靠一个比率或一条信息来决定。调整后的所有者权益与资产比率调整后的所有者权益与资产比率说明了客户个人完全占有的可变现资产的比重，该比例可以帮助信贷员了解客户的融资杠杆率以及债权人得到偿还的最低资产额。调整后的所有者权益与资产比率计算公式为：调整后的所有者权益与资产比率=调整后的所有者权益/调整后的资产总额根据经验，如果客户完全占有的资产超过50％，表明该客户拥有很强的财力，如果客户完全占有的资产比例低于50％，银行必须对所有的流动性资产再次进行仔细的检查。7.2.5个人信用评估方法信用分析的基本方法有两种：判断性信用分析系统和经验性信用分析系统。判断性信用分析系统判断性信用分析系统依赖于信贷员在评估借款人的还款能力与还款意愿时的经验与见解。这一分析系统属于定性分析方法。信贷员要根据申请人的信用纪录以及工作的年限于稳定性、居住的时间、诚实与否等因素评估其品格。信贷员必须坚持公平、客观的原则，不得在评估中掺杂个人倾向等主观因素。判断性分析系统主要作用是判断客户提供的信息以及其他渠道取得信息的一致性和真实性。比如通过面对面谈话，可以判断客户的社会经验、人生信念、生活方式、财务管理技巧等。专栏：“5C”判断法一些银行选择的评估个人信用的参数使人们熟悉的“5C”：品质能力资本担保品环境经验性信用分析系统经验性信用分析系统，就是通常所说的“资信评分系统”，属于定量分析方法。这种分析方法的基本思路是赋予申请人特征的不同方面以不同的分值，将分值之和同预先确定的接受或者拒绝标准相比较，低于这个标准的，则不能接受该项贷款申请。两种信用分析系统互有优劣，可以取长补短。一般认为资信评分系统十分客观，不过，该系统涉及的因子有限；判断性分析系统虽然有失精确，但所涉及的因素很多。专栏：杜兰德9因素评分体系信贷计分法最早出现于20世纪40年代初，在美国阿尔登斯公司工作的著名统计师亨利.威尔士首先采用数量化方法对消费信贷申请者的个人信用进行打分评估。信贷计分法在消费信贷领域中的广泛运用是20世纪60年代以后的事。较早的评分系统是杜兰德9因素消费信贷评分体系。该体系通过统计分析找出与发生消费信贷违约事件相关的9各因素，并运用打分的方法刻画个因素与风