第04章 投资

中级财务会计经济管理系会计教研室岳春玲第四章投资第一节概述第二节交易性金融资产第三节持有至到期投资第四节可供出售金融资产第五节长期股权投资学习目标掌握交易性金融资产的初始计量、后续计量方法；掌握持有至到期投资的初始计量、后续计量方法及减值损失的核算；掌握可供出售金融资产的初始计量、后续计量方法及减值损失的核算；掌握长期股权投资的初始计量、后续计量方法及减值损失的核算；第一节概述一、投资的概念1．投资概念2.投资的特点二、投资的分类交易性金融资产持有至到期投资可供出售金融资产长期股权投资按照投资目的和企业风险管理要求按投资性质：权益性投资、债权性投资、混合性投资等；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产交易性金融资产直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产近期出售、短期持有。例：为赚取价差为目的所购的有活跃市场报价的股票/债券投资/基金投资等第二节交易性金融资产一、概述P112满足条件、不得指定条件二、会计处理原则：以公允价值计量且其变动计入当期损益会计科目:交易性金融资产——成本——公允价值变动公允价值变动损益投资收益一、初始计量企业取得交易性金融资产借：交易性金融资产——成本（公允价值）投资收益（发生的交易费用）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利）应收利息（已到付息期但尚未领取的利息）贷：银行存款等[P113例4.1][P115例4.2]7二、后续计量1、持有期间的股利或利息借：应收股利（被投资单位宣告发放的现金股利×投资持股比例）应收利息（分期付息方式，资产负债表日计算的应收利息）贷：投资收益2、资产负债表日公允价值变动公允价值上升借：交易性金融资产——公允价值变动贷：公允价值变动损益(公允价值下降，相反分录)[P113例4.1]（1）-（5）8（三）处置出售交易性金融资产借：银行存款等贷：交易性金融资产-成本-公允价值变动投资收益（差额，也可能在借方）同时：借：公允价值变动损益（原计入该金融资产的公允价值变动）贷：投资收益(或相反分录)[P113例4.1]（6）9[P113例4.1]2007年1月1日，东升公司从二级市场支付价款1020000元（含已到付息但尚未领取的利息20000元）购入某公司发行的债券，另发生交易费用20000元。该债券面值1000000元，剩余期限为2年，票面年利率为4%，每半年付息一次，东升公司将其划分为交易性金融资产。其他资料如下：（1）2007年1月5日，收到该债券2006年下半年利息20000元；（2）2007年6月30日，该债券的公允价值为1150000元（不含利息）；（3）2007年7月5日，收到该债券半年利息；（4）2007年12月31日，该债券的公允价值为1100000元（不含利息）；（5）2008年1月5日，收到该债券2007年下半年利息；（6）2008年3月31日，东升公司将该债券出售，取得价款1180000元（含1季度利息10000元）。假定不考虑其他因素。要求：作出东升公司的相关会计处理。[例题解答]:东升公司的账务处理如下：（1）2007年1月1日，购入债券借：交易性金融资产——成本1000000应收利息20000投资收益20000贷：银行存款10400002007年1月5日，收到该债券2006年下半年利息借：银行存款20000贷：应收利息20000（2）2007年6月30日，确认债券公允价值变动和投资收益借：交易性金融资产——公允价值变动150000贷：公允价值变动损益150000借：应收利息20000贷：投资收益20000（3）2007年7月5日，收到该债券半年利息借：银行存款20000贷：应收利息20000（4）2007年12月31日，确认债券公允价值变动和投资收益借：公允价值变动损益50000贷：交易性金融资产—公允价值变动50000借：应收利息20000贷：投资收益20000（5）2008年1月5日，收到该债券2007年下半年利息借：银行存款20000贷：应收利息20000（6）2008年3月31日，将该债券予以出售借：应收利息10000贷：投资收益10000借：银行存款1170000公允价值变动损益100000贷：交易性金融资产—成本1000000—公允价值变动100000投资收益170000借：银行存款10000贷：应收利息1000013或（6）2008年3月31日，将该债券予以出售借：银行存款1180000贷：交易性金融资产—成本1000000—公允价值变动100000投资收益80000借：公允价值变动损益100000贷：投资收益100000P115例题4.214P170小练习1第三节持有至到期投资一、概述（一）概念持有至到期投资到期日固定回收金额固定或可确定企业有明确意图持有至到期有能力持有至到期例如：符合以上条件的债券投资等（二）特征持有至到期投资可供出售金融资产企业将持有至到期投资在到期前处置或重分类，通常表明其违背了将投资持有至到期的最初意图。后果：（1）比例较大，则剩余的持有至到期投资重分类为可供出售金融资产；（2）且在本会计年度及以后两个完整的会计年度内不得再将该金融资产划分为持有至到期投资。（三）到期前处置或重分类二、会计处理(一)初始计量：公允价值＋交易费用借：持有至到期投资——成本（面值）应收利息（已到付息期但尚未领取的利息）持有至到期投资——利息调整（差额，也可能在贷方）贷：银行存款等(二)后续计量：采用实际利率法，按摊余成本计量1.实际利率法实际利率法，是指按照金融资产的实际利率计算其摊余成本及各期利息收入或利息费用的方法。实际利率，是指将金融资产在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产当前账面价值所使用的利率。19摊余成本：金融资产的摊余成本，是指该金融资产或金融负债的初始确认金额经下列调整后的结果：（1）扣除已偿还的本金；（2）加上采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额；（3）扣除已发生的减值损失。[P119例4.3]2007年1月1日，东升公司支付价款1000元（含交易费用），从活跃市场上购入迅达公司5年期债券，面值1250元，票面利率4.72%，按年支付利息（即每年59元），本金最后一次支付。合同约定，该债券的发行方在遇到特定情况时可以将债券赎回，且不需要为提前赎回支付额外款项。东升公司在购买该债券时，预计发行方不会提前赎回。不考虑所得税、减值损失等因素。要求：计算东升公司该债券投资的实际利率及持有期间各期末的摊余成本。[例题解答]:计算实际利率r：59×（1+r）-1+59×（1+r）-2+59×（1+r）-3+59×（1+r）-4+（59+1250）×（1+r）-5=1000元，由此得出r=10%。各期现金流入（应收利息）=面值×票面利率实际利息=债券期初摊余成本×实际利率债券期末摊余成本=本期期初摊余成本+本期按实际利率计算的利息－分期付息债券本期按票面利率计算的应收利息2.相关会计处理资产负债表日计算利息借：应收利息（分期付息债券按票面利率计算的利息）持有至到期投资——应计利息（到期时一次还本付息债券按票面利率计算的利息）贷：投资收益（反映实际利率计算的利息）（持有至到期投资摊余成本和实际利率计算确定的利息收入）持有至到期投资——利息调整（差额，或在借方）（三）处置（1）出售持有至到期投资借：银行存款等贷：持有至到期投资——成本、利息调整、应计利息投资收益（差额，也可能在借方）（2）将持有至到期投资重分类为可供出售金融资产借：可供出售金融资产（重分类日按其公允价值）贷：持有至到期投资——成本、利息调整、应计利息资本公积——其他资本公积（差额，或在借方）同时结转减值准备[P121例4.4]接[P120例4.3]，要求作出东升公司的相关会计处理。[例题解答]:根据上例数据，东升公司的有关会计处理如下：（1）2007年1月1日，购入债券借：持有至到期投资——成本1250贷：银行存款1000持有至到期投资——利息调整250（2）2007年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等借：应收利息59持有至到期投资——利息调整41贷：投资收益100借：银行存款59贷：应收利息59（3）2008年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等借：应收利息59持有至到期投资——利息调整45贷：投资收益l04借：银行存款59贷：应收利息59（4）2009年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等借：应收利息59持有至到期投资——利息调整50贷：投资收益l09借：银行存款59贷：应收利息59（5）2010年l2月31日，确认实际利息收入、收到票面利息等借：应收利息59持有至到期投资——利息调整54贷：投资收益113借：银行存款59贷：应收利息59（6）2011年12月31日，确认实际利息收入、收到票面利息和本金等借：应收利息59持有至到期投资——利息调整60（250－41－45－50－54）贷：投资收益119借：银行存款59贷：应收利息59借：银行存款等1250贷：持有至到期投资——成本1250三、持有至到期投资的减值（一）金融资产减值损失的确认1、金融资产发生减值的客观证据P1252、判断金融资产是否发生减值损失时的注意点P125（二）持有至到期投资减值损失的计量1、持有至到期投资发生减值时的计量摊余成本与现值孰低法2、持有至到期投资减值损失恢复时的计量转回后的账面价值不应当超过假定不计提减值准备情况下该金融资产在转回日的摊余成本（三）持有至到期投资减值的会计处理1．持有至到期投资发生减值的会计处理借：资产减值损失贷：持有至到期投资减值准备2．持有至到期投资减值恢复的会计处理借：持有至到期投资减值准备贷：资产减值损失[P127例4.7]接[P120例4.3]如2009年底，迅达公司由于经营管理不善，出现了财务困难，预计企业债券只能到期还本，无法支付2010年、2011年的债券利息。东升公司认为这是由于债权人的财务状况出现了严重恶化，因此对迅达公司债券投资计提减值准备。要求：作出东升公司的相关会计处理。[例题解答]:（1）2009年底，东升公司持有至到期投资的账面价值为1136元，但债务人迅达公司的财务状况出现了严重恶化，无法支付2010年、2011年的债券利息，因此东升公司预计未来现金流量按原实际利率（10％）折现后的现值为1250×（1+10%）-2＝1033元，资产减值损失为1136－1033＝103元。借：资产减值损失103贷：持有至到期投资减值准备103年份期初摊余成本（a）实际利息（b）现金流入（c）利息调整期末摊余成本（按10%计算）（d=b-c）（d=a+b-c）200710001005951104120081041104594510862009108610959501033﹡20101033103010311362011113611412501140注：标*数字扣除了已发生的减值损失103元。（2）2010年l2月31日借：持有至到期投资——利息调整103贷：投资收益103（3）2011年12月31日借：持有至到期投资——利息调整114贷：投资收益114借：银行存款等1250持有至到期投资减值准备103贷：持有至到期投资——成本l250持有至到期投资——利息调整103第四节可供出售金融资产一、可供出售金融资产概述出于风险管理考虑等直接指定的可供出售金融资产贷款和应收款项、持有至到期投资、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产在活跃市场上有报价的债券投资在活跃市场上有报价的股票投资、基金投资等等可供出售金融资产Available-for-Sale(AFS)二、可供出售金融资产的会计处理4个名细科目--成本、应计利息、利息调整、公允价值变动（一）初始计量企业取得可供出售的金融资产1.股票投资借：可供出售金融资产——成本（公允价值与交易费用之和）应收股利（已宣告但尚未发放的现金股利）贷：银行存款等2.债券投资借：可供出售金融资产——成本（面值）应收利息（已到付息期但尚未领取