某公司财务分析报告

某公司财务分析报告【导读】这篇文档“某公司财务分析报告”由三一刀客最漂亮的网友为您分享整理，希望这篇范文对您有所帮助，喜欢就下载吧！报告题目****股份有限公司财务分析报告系部会计系专业财务管理班级B16622姓名**学号2016406A418一、公司基本情况介绍河北****股份有限公司，总部坐落于河北**高新技术产业开发区。其前身是**市罐头食品厂，始建于1950年。1997年11月公司在深交所上市，成为国内饮料行业首批上市公司之一。公司的经营范围是饮料（蛋白饮料类）的开发、生产；马口铁包装罐生产与销售，主导产品是植物蛋白饮料—“**”牌杏仁露。2006年经过国企改制，万向三农集团有限公司持有公司42.55%股份，成为公司第一大股东。公司建立了符合标准的质量管理体系，“**”商标被认定为中国驰名商标，**杏仁露也获得中国名牌产品的荣誉称号，是一家成长成熟期的企业。二、资产负债表分析(一)水平分析****股份有限公司资产负债表水平分析表表2-1单位：元项目20182017变动情况对总额的影响变动率（%）流动资产：货币资金1,927,143,014.431,905,659,309.8721,483,704.601.120.76应收账款162,329.33264,529.79-102,200.46-38.630预付款项26,494,591.5622,170,550.754,324,040.8119.500.15其他应收款245,895.40302,067.43-56,172.03-18.600存货283,150,044.02258,314,175.9724,835,868.959.610.88其他流动资产300,416.5384,910.06215,506.47253.810流动资产合计2,237,496,291.272,186,795,543.8750,700,747.402.321.80非流动资产：可供出售金融资产900,000.00900,000.00000长期股权投资3,859,857.265,383,810.89-1,523,953.63-28.31-0.05固定资产248,048,556.99259,745,973.19-11,697,416.20-4.50-0.42在建工程25,736,742.7922,667,158.263,069,584.5313.540.11无形资产307,105,910.91317,053,097.28-9,947,186.37-3.14-0.35商誉2,814,000.002,814,000.00000长期待摊费用625,770.20902,888.88-277,118.68-30.690递延所得税资产16,265,368.3015,379,598.42885,769.885.760.03非流动资产合计605,356,206.45624,846,526.92-19,490,320.5-3.12-0.69资产总计2,842,852,497.722,811,642,070.7931,210,426.931.111.11流动负债：应付票据及应付账款105,741,839.61197,452,887.51-91,711,047.9-46.45-11.78预收款项624,970,970.31391,556,519.59233,414,451.7259.6129.98应付职工薪酬50,076,234.5266,115,309.85-16,039,075.33-24.26-2.06应交税费32,880,543.6943,069,799.13-10,189,255.44-23.66-1.31其他应付款22,927,578.0032,212,690.58-9,285,112.58-28.82-1.19流动负债合计836,597,166.13730,407,206.66106,189,959.4714.5413.63非流动负债：递延所得税负债49,682,500.0048,026,416.751,656,083.253.450.21非流动负债合计49,682,500.0048,026,416.751,656,083.253.450.21负债合计886,279,666.13778,433,623.41107,846,043.7313.8513.85所有者权益：股本978,562,728.00978,562,728.00000资本公积17,308,439.1117,308,439.11000盈余公积400,737,142.12358,344,555.4942,392,586.6311.832.08未分配利润525,534,583.87644,151,221.11-118,616,637.24-18.41-5.83归属于母公司所有者权益合计1,922,142,893.101,998,366,943.71-76,224,050.61-3.81-3.75少数股东权益34,429,938.4934,841,503.67-411565.18-1.18-0.02所有者权益合计1,956,572,831.592,033,208,447.38-76,635,616.79-3.77-3.77负债和所有者权益总计2,842,852,497.722,811,642,070.7931,210,426.931.111.111.水平分析报告（1）该公司总资产本期增加31210426.93元，相比上期有1.11%的增长，说明**公司资产有一定的增长但幅度较小，趋势较为平缓。1）流动资产本期增加50700747.40元，增长幅度为2.32%，使总资产规模增长了1.80%；相反，非流动资产本期减少19490320.5元，相比上期减少了3.12%，使总资产规模减少了0.69%。2）本期资产的增长主要受流动资产的影响较大，其变动主要体现在如下几个方面：一是应收账款的大幅度减少。应收账款本期减少102200.46元，比上期减少了38.63%，但是货币资金和营业收入均处于上升趋势，说明企业销势良好，应收账款减少，现金流在增加，说明坏账损失的风险在降低。二是预付款项的增加。预付款项本期增加4324040.81元，相比上期增加19.5%，同时，存货也比上期同比增加9.61%，这说明公司对库存和原材料的需求逐渐增加，生产方面稳步上升。三是其他应收款相比去年减少了56172.03元，相比上期减少了18.60%，说明债务人归还了全部或部分欠款，同时，在其他应收款中，一年以内账龄的保险赔款占比16%。四是存货相比去年增加24835868.95元，增长幅度为9.61%，由附注可知存货的增长主要是因为原材料的影响，说明企业的生产销售规模扩大。3）非流动资产中固定资产、无形资产等变动较大。一是固定资产相比去年减少了11697416.20元，比上期减少了4.5%，其中，主要是因为企业报废或清理导致固定资产减少16231545.30元。二是在建工程相比去年增加3069584.53元，增长幅度为13.54%，大约90%用于北京的**厂房危房改造。无形资产减少主要是由于累计摊销且没有研发支出。(2）该公司权益总额较上年增加31210426.93元，相比上期有1.11%的增长，说明**公司本年权益总额有一定增长但幅度较小。1）本期权益总额增长主要体现在负债的增长上，流动负债增长是其主要方面。流动负债本期增长106189959,47元，增长幅度为14.54%，对权益总额的影响为13.63%，这种变动可能导致公司偿债压力的加大及财务风险的增加。其中预收款项较上期增加233414451.72元，增长幅度为59.61%，这说明公司的规模逐渐扩大，对库存和原材料的需求逐渐增加。应付职工薪酬较上年减少16039075.33元，减少幅度为24.26%，是因为当期发放上期应发薪酬、代缴职工“五险一金”等。同时，应付款项、应交税费均有一定程度的下降。2）所有者权益总额较上期减少76635616.79元，减少幅度为3.77%，其中股本和资本公积没有变化。盈余公积较上期增加42392586.63元，增长幅度为11.83%，同时未分配利润减少18.41%，是由于提取较多的盈余公积的原因。(二)垂直分析****股份有限公司资产负债表垂直分析表表2-2单位：元1、垂直分析报告（1）资产结构分析表2-3项目201820172018（%）2017（%）变动情况（%）流动资产2,237,496,291.272,186,795,543.8778.7177.780.93非流动资产605,356,206.45624,846,526.9221.2922.22-0.93资产总额2,842,852,497.722,811,642,070.7910010001)从静态方面分析，企业流动资产变现能力强，其资产风险较小；非流动资产变现能力较差，其资产风险较大。该公司本期流动资产比重高达78.71%，非流动资产比重仅为21.29%。根据该公司的资产结构，可以认为该公司的资产流动性较强，利于企业灵活调度资金，资产风险较小。2)从动态方面分析，本期该公司流动资产比重上升了0.93%，非流动资产比重下降了0.93%，结合各资产项目的结构变动情况来看，除存货的比重上升了0.77%，预付款项上升了0.14%，其他项目变动幅度不是很大，说明该公司的资产结构相对比较稳定。3)固流结构：本年度：固定资产/流动资产*100%=248,048,556.99/2,237,496,291.27*100%=11.08%上年度：固定资产/流动资产*100%=11.88%由计算可知，该企业采用的是保守的固流结构政策。采用这种策略，流动资产的比例较高，企业资产的流动性提高，资产风险会因此降低，但可能导致盈利水平的下降。本年度固流比为11.08%，上年度固流比为11.88%，固流比例比较稳定。4)经营资产与非经营资产：本年度：经营资产/资产总额*100%=99.10%非经营资产/资产总额*100%=0.90%上年度：经营资产/资产总额*100%=99.07%非经营资产/资产总额*100%=0.93%由计算可以看出，该企业2018年经营资产占比高达99.10%，2017年占比99.07%，经营资产较上年有所增长同时非经营资产占比呈下降趋势，表明该公司的实际经营能力有一定的增长但涨幅不大。（2）资本结构分析表2-4项目201820172018（%）2017（%）变动情况（%）负债总额886,279,666.13778,433,623.4131.1827.693.49流动负债836,597,166.13730,407,206.6629.4325.983.45非流动负债49,682,500.0048,026,416.751.751.710.04所有者权益总额1,956,572,831.592,033,208,447.3868.8272.31-3.49权益总额2,842,852,497.722,811,642,070.7910010001）从静态方面分析，该公司股东权益比重高达68.82%，而负债比重仅有31.18%，流动资产可以完全补偿负债的缺口证明财务风险较小。2）从动态方面分析，该公司股东权益比重下降了3.49%，负债比重上升了3.49%，各项目变动幅度不大，表明该公司资本结构还是比较稳定的，财务实力略有下降。（3）资产负债表整体结构表2-5流动资产流动负债非流动负债所有者权益非流动资产从整体结构可以看出，稳健型的资产负债表整体结构的财务结果是，足以使企业保持相当有益的财务信誉，通过流动资产的变现足以满足偿还短期债务的需要，企业风险较小；企业可以通过调整流动负债与非流动负债的比例，使负债成本达到企业目标标准。（4）权益结构1）负债与所有者权益比率：本年：所有者权益/负债总额*100%=220.76%上年：所有者权益/负债总额*100%=261.19%经计算可以看出，本年的负债与所有者权益比率较上年减少40%，但是财务风险依然不大，每一元的负债都有2.2元