工程经济

工程经济翟彦博第一章工程经济分析的基本经济要素第一节现金流量一、现金流量的概念什么是现金？即：指企业的库存现金和银行存款，还包括现金等价物（即企业持有的期限短、流动性强、容易转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资）。包括现金、可以随时用于支付的银行存款和其他货币资金。现金流量在某一时间上，将流出系统的实际支出（费用）称为现金流出，而将流入系统的实际收入（收益）称为现金流入，把现金流入与现金流出的差额称为净现金流量。现金流出、现金流入和净现金流量统称为现金流量。现金流量是以项目作为一个独立系统，反映项目在整个寿命周期内实际收入（收益）和实际支出（费用）的现金活动。只计算现金收支（包括现钞、转账支票等结算凭证），不计算项目内部的现金转移（如折旧等）。另外，现金流量应准确反映现金收支的实际发生时间。二、现金流量图的绘制现金流量图是反映工程项目在整个研究周期内，各年现金流入和现金流出状况的图解。现金流量图的具体画法如下：（1）画一条带有时间坐标的水平线，表示一个工程项目，每一格代表一个时间单位（一般为年），时间的推移从左向右；（2）画与带有时间坐标水平线想垂直的箭头，表示现金流量。其长短与收入或支出的数量基本成比例。箭头向上表示现金流入（收益），箭头向下表示现金流出。为简化计算，一般假设投资在年初发生，其他经营费用（支出）或收益（收入）均在年末发生例1某工程项目预计初始投资1000万元，第3年开始投产后每年每年销售收入抵消经营成本后为300万元，第五年追加投资500万元，当年见效且每年销售收入抵消经意成本后为750万元，该项目的经济寿命为10年，残值为100万元，试绘制该项目的现金流量图。例2在下面的现金流量图中，若横轴的时间单位为年，则大小为40的现金流量的发生时点为（）。A．第二年年末B．第三年年初C．第三年年中D．第三年年末现金流量的三要素（大小、方向和时点）均可在现金流量图中表达，现金流量图的横轴为时间轴，轴上的序数采用期末习惯法标注，即所标注的序数表示该序数时期的期末，例如，序数3表示第3期的期末。故本题正确选项为D。第二节投资一、投资的基本概念与构成（1）投资的基本概念（2）工程项目总投资的构成（3）工程项目总投资形成的资产（2）工程项目总投资的构成工程项目总投资固定资产投资：按拟定建设规模、产品方案、工程内容建设所需费用固定资产投资方向调节税建设期借款利息流动资金建筑工程费设备购置费安装费工程建设费等固定资产投资方向调节税是指国家对在我国境内进行固定资产投资的单位和个人，就其固定资产投资的各种资金征收的一种税。1991年4月16日国务院发布《中华人民共和国固定资产投资方向调中国税务节税暂行条例》，从1991年起施行。自2000年1月1日起新发生的投资额，暂停征收固定资产投资方向调节税。系指建设项目在建设期内为筹措资金向金融机构借款而发生的借款利息。广义的流动资金。指企业全部的流动资产，包括现金、存货（材料、在制品、及成品）、应收帐款、有价证券、预付款等项目。以上项目皆属业务经营所必需，故流动资金有一通俗名称，称为营业周转资金。狭义的流动资金＝流动资产－流动负债。流动负债：流动负债指企业在一年内或者超过一年的一个营业周期内需要偿还的债务合计，其中包括短期借款、应付及预收款项、应付工资、应交税金和应交利润等。•流动负债主要包括短期借款、应付票据、应付账款、预收账款、应付工资、应付福利费、应付股利、应交税金、其他暂收应付款项、预提费用和一年内到期的长期借款等。•其典型的组成有：短期银行借款，例如银行透支(BankOverdraft)，应付商业本票，应付票据，应付帐款，应付费用，长期借款于一年到期的部分，付给债权人(Creditors)的款项，以资金的观点，可将其分为两类，一为非自发性的融资，如应付票据，应付帐款，应付费用，这些都是营运上自然产生的企业付款义务，大多数情况企业针对这类融资是不需额外支付利息，其中应付票据与帐款为供应商的融通，而应付费用如应付薪资，应付租金，应付利息，则是企业对于取得资产或享受服务而产生的未来支付义务；另外一类则为自发性的融资，如银行借款，应付商业本票，这些都是企业为珠筹措资金而主动取得,其特性为支应短期的资金需求，这类融资是需要支付资金成本(利息)。长期借款将于一年内到期的部分，也应转列为流动负债。（3）工程项目总投资形成的资产主要有：固定资产、无形资产、递延资产、流动资产•固定资产的构成：•1)使用期限超过一年的机器、机械、运输工具，以及其他与生产有关的设备、工具、器具；•2)单位价值在2000元以上，并且使用年限超过2年的不属于生产经营主要设备的物品•固定资产的特点：•1）实务形态：能以同样的形态产生周期性的服务；•2）价值形态：随着固定资产的使用磨损，以折旧的形式分期分批地转移到新产品的价值中去，构成新产品价值的组成部分；•3）资金运动：通过折旧补偿与收回的部分转化为货币资金。无形资产：是指没有物质实体，但却可以使用有者长期受益的资产。主要包括专有技术、专利权、商标权、著作权、土地使用权、经营特许权、商誉权等等。递延资产：递延资产是指不能全部计入当年损益，应在以后年度内较长时期摊销的除固定资产和无形资产以外的其他费用支出，包括开办费、租入固定资产改良支出，以及摊销期在一年以上的长期待摊费用等。流动资产：流动资产是指企业可以在一年或者越过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产，是企业资产中必不可少的组成部分。流动资产在周转过渡中，从货币形态开始，依次改变其形态，最后又回到货币形态(货币资金→储备资金、固定资金→生产资金→成品资金→货币资金）二、投资的估算（一）固定资产投资的估算1、生产规模指数法生产规模指数法亦称0.6指数法。利用已知的投资指标概略地估算同类型但不同规模项目或设备的投资额。计算方法：2211()nQKKQK1——已知工程（或设备）的投资估算值K2——新建工程（或设备）的投资额Q2——新建工程（或设备）的生产能力Q1——已知工程（或设备）的生产能力N——工程能力指数当规模扩大是以提高工程（或设备）的主要设备的效率、功率等达到时，n=0.6～0.7；当规模的扩大是以增加工程项目的设备数量时，n=0.8～1.例2、已知某钢厂年产200万吨钢，投资为15亿元，现要新建一年产量为400万吨的钢铁厂，估算投资为多少？2、分项类比法分项类比法是将工程项目的固定资产投资分为三项：①机器设备的投资；②建筑物、构筑物的投资；③其他投资。在估算时，首先估算出机器设备的投资额，然后根据其他两部分对它的（机器设备的投资）比例关系分别逐项估算。然后再考虑施工费用和预备费用（1）机械设备的投资估算1(1)--0.43nmmimimiimmimimiKQDkKQiDikn机器设备的投资估算第种设备的数量第种设备的出厂价格运输安装系数，一般取机器设备种类（2）建筑物、构筑物的投资估算fmfffKKkKk建筑物、构筑物的投资估算同类工程建筑物、构筑物部分投资占机器设备的相对比重1）厂房建筑物费用，露天取0.1～0.2，露天——室内取0.2～0.6，室内取0.6～1.0；2）附属设施费用，取决于供水、供电等附属设施的来源，利用原有的取0，少量扩建取0～0.05，大量扩建取0.05～0.25，新建取0.25～1.03）仪表费用，取决于工厂自动化程度，无自控装置取0.03～0.05，部分自控取0.05～0.12，广泛自控取0.12～0.204）工艺管线费用，取决于产品的性质，固体取0.07～0.10，固——流体取0.10～0.30，流体取0.30～0.60.（3）其他投资估算其他投资一般指独立的单项费用，如土地购置费、青苗赔偿费、居民迁移费、建设单位管理费、设计费、人员培训费、负荷试车费等，其计算公式是：wmwKKk（4）施工费用和预备费用()=0.200.35=0.350.60()5%10%30%ssmfwssssbbmfwbbKKKKKkkkkKKKKKkk施工费用其中，取决于工程施工的复杂程度，简单的，～，复杂的～预备费用为考虑不可预见因素而设定的费用系数，一般取～，最多（5）工程项目固定资产投资总额的估算值tmfwsbKKKKKK3.工程概算法该方法为国内应用较为广泛的一种方法，具体如下：（1）建筑工程投资：根据工程项目结构特征一览表，套用概算指标进行计算；（2）设备投资：查阅相关手册或标准例如，机械类可查阅《机械厂生产概算与成本核算实用手册》切削设备安装工程概预算的编制、锻压机械安装概预算的编制、铸造设备安装工程预算编制、起重设备安装工程概、预算编制、起重机轨道安装工程预算编制、输送设备安装工程预算编制、电梯安装工程预算编制、通风机安装及拆装检查预算的编制、泵安装及拆装检查预算编制、压缩机安装工程预算的编制、工业炉设备安装预算的编制、煤气发生设备安装工程预算的编制化工设备可查阅《石油化工建设工程概算定额与概算编制校审实施手册》•第二篇化工机械设备安装工程概算定额•第一章钢制塔整体吊装工程概算定额第二章钢制塔分段组装工程概算定额第三章钒制塔分片组装工程概算定额第四章工艺金属结构制作安装工程概算定额第五章钔制带筛板、浮阀塔盘大型塔安装工程概算定额第六章钢制带他塔盘的大型塔安装工程概算定额第七章铸铁塔安装工程概算定额第八章碳训、不锈钢热交换器安装工程概算定额第九章备嚣安装工程概算定额第十章反应器安装工程概算定额……第三篇工业炉窑安装及砌筑工程概算定额•第一章乙烯裂解炉安装工程概算定额第二章一段转化炉安装工程概算定额第三章二段转化炉安装工程概算定额第四章甲烷蒸气转化炉安装工程概算定额第五章化肥装置加热炉(圆筒)安装工程概算定额第六章气化炉安装工程概算定额第七章芳烃装置重整炉、加热炉安装工程概算定额第八章芳烃装置直管式圆筒加热炉安装工程概算定额第九章煤气发生炉安装工程概算定额第十章合成氯装置废热锅炉系统安装工程概算定额……•第四篇工艺金属结构制作安装工程概算定额•第一章地上拱顶金属储罐制作安装工程概算定额第二章无力矩顶储油罐制作安装工程概算定额筇三章取蕊式、浮船式浮丁币金属储罐制作安装工程概竹定额第四章内浮顶拱顶金属储罐制作安装工程概算定额第五章双盘浮顶大型金属储罐(埋弧焊)制作安装工程概算定额第六章双层低温大型金属储罐(埋弧焊)制作安装工程概算定额第七章不锈钢地上拱顶储罐制作安装工程概算定额第八章卧式金属储罐安装工程概算定额第九章球形储罐组对安装工程概算定额第十章不锈钢球形储罐(低温)组对安装工程概算定额……第五篇工艺管道安装工程概算定额•第一章焊接钢管工程概算定额第二章碳钢板卷管安装工程概算定额第三章低压碳钢无缝钢管安装工程概算定额第四章低压碳钢无缝钢管安装工程概算定额第五章中压碳钢无缝钢管安装工程概算定额第六章高压碳钢无缝钢管安装工程概算定额……（3）其他费用（各种管理费用）：按主管部委、省、市、区的取费标准或按建筑工程费用的百分比计算（4）预备费用：按建筑工程、设备投资和其他费用之和的一定百分比计算，一般取上述之和的5%～8%。（二）流动资金投资的估算1、扩大指标估算法扩大指标估算法一般可参照同类企业流动资金占销售收入、经营成本、固定资产投资的比率。一般按固定资产投资的15%～25%估算。2、分项详细估算法流动资金=流动资产-流动负债式中流动资产=应收帐款+存货+现金流动负债=应付帐款第三节成本费用及其构成一、总成本费用总成本费用是指项目在一定时期内（一般为一年），为生产和销售产品而花费的全部成本和费用。总成本费用由生产成本、管理费用、财务费用和销售费用组成。生产成本：直接支出（直接材料、直接工资和其他直接支出）和制造费用管理费用：企业行政管理部门为管理和组织经营活动而发生的各项费用。包括由企业统一负担的管理人员工资和福利费、折旧费、修理费、无形及延递资产摊销费及其他管理费用（办公费、差旅费、劳动保护费、技术转让费、土地使用税、房产税等）财务费：企业为筹集资金而发生的各项费用。包括生产经营期间发生的利息净支出及其他财务费用（外