证券投资分析模拟考试题(一)

座位号1.证券的特征中和是证券应当具备的两个最基本特征。2.证券市场的交易方式一般实行经纪人，买卖双方不直接见面而是委托经纪人达成交易。3.证券投资基金的当事人有、和。4.外汇期货交易主要有两种：和。5.与证券投资相关的所有风险称为总风险。总风险可分为和两大类。1.一般地，最受投资者关心的指标是（）。A、每股收益B、每股净资产C、市盈率D、净资产收益率2.下列证券投资品种中（）是风险最大的。A、公司债券B、国债C、普通股票D、金融债券3.股份公司发行的股票具有（）的特征。A、提前偿还B、无偿还期限C、非盈利性D、股东结构不可改变性4.在下列债券中筹资成本最高的是（）。A、政府债券B、金融债券C、国债D、企业债券5.按组织形式投资基金可分为（）和公司型投资基金。A、封闭型投资基金B、开放式投资基金C、契约型投资基金D、指数基金1.按发行主体的不同，债券主要分为（）三大类。A政府债券B金融债券C公司债券D国际债券2.反映上市公司资本结构的指标主要有（）等。A资产负债率B现金比率C资本化比率D固定资产净值率3.期货交易的功能有（）。A套期保值B投机C赚取利润D价格发现4.证券发行市场由（）机构构成。A证券发行人B证券投资者C证券发行中介D证券监督机构E证券也协会一、填空题（每空2分，共20分）密封线内不要答题题号一二三四五总分分数学号姓名分校（工作站）得分评卷人考试方式：开卷试题证券投资分析证券投资分析考试题第1页共6页第2页共6页得分评卷人二、单项选择题（每题2分，计10分）得分评卷人三、多项选择题（每题3分，计12分）密封线内不要答题证券投资分析考试题第3页共6页第4页共6页3.支撑线和压力线的涵义和作用。4.股票投资收益包括那些？1.监事会如何形成？其权利有那些？2.调节货币供应量对证券市场的影响。得分评卷人四、简答题（每题10分，计40分）密封线内不要答题座位号学号姓名分校（工作站）证券投资分析考试题第5页共6页第6页共6页1.论述证券投资基金的投资风险。五、论述题18分得分评卷人证券投资分析试题答案及评分标准证券投资分析考试题答案第1页共2页第2页共2页一、填空题（每空2分，计20分）1.法律特征书面特征2.代理制3.基金持有人、基金管理人、基金托管人4.套期保值、投机套利5.系统性风险、非系统性风险二、单选题（每题2分，计10分）1.A2.A3.B4.D5.C三、多选题（每题3分，计12分）1、ABC2、ACD3、ABD4.ABCDE四、简答题（每题10分。共40分）1.监事会如何形成？其权利有那些？监事会是监督检查公司董事会及经理业务执行状况的常设机构，它由股东大会选出，代表股东大会执行监督职能。监事会处于与公司董事会相独立的地位，以防止董事会滥用职权，危及股东和第三者利益。2.调节货币供应量对证券市场的影响当中央银行降低法定存款准备金率时，会增加商业银行体系创造衍生存款的能力，因而通过货币乘数的作用，使货币供应量大量增加，推动证券价格上涨；反之，提高法定存款准备金率时，效应相反。当中央银行降低再贴现率时，商业银行从中央银行融资的成本降低，这会刺激商业银行多融资，并降低对企业的贴现率，其结果就是货币供应量增加，推动证券价格上涨；反之，提高再贴现率时，效应相反。3.支撑线和压力线的涵义和作用（1）支撑线又称抵抗线，当价格趺到某个价位附近时，价格停止下跌，甚至有可能还有回升，这是因为多方在这个位置买入造成的。支撑线起阻止价格继续下跌的作用。这个起着阻止价格继续下跌或暂时阻止价格继续下跌的价位就是支撑线所在的位置。（2）压力线又称阻力线。当价格上涨到某价位附近时，价格就会停止上涨，甚至回落，这是因为空方在此抛出造成的。压力线起阻止价格继续上升的作用。这个起着阻止或暂时阻止价格继续上升的价位就是压力线所在的位置。4.股票投资收益包括那些？（1）股息收益股息是指股票投资者依据股票从公司分取的盈利。股息作为股东的投资收益，以股份为单位的货币金额表示，但股息的具体形式可以有多种。主要有现金股息、股票股息、财产股息和负债股息等。（2）股票交易收益上市股票具有流动性，投资者可以在股票交易市场上出售持有的股票，以收回投资、赚取盈利，也可以利用股票价格的波动低买高卖赚取差价收入，即资本利得。五、论述题18分1.证券投资基金的投资风险（1）流动性风险就开放式基金而言，部分基金为了避免行情急转直下时投资人的大量赎回而损及基金的操作，故在基金信托契约中订有限制赎回条款，会规定某日赎回金额占基金总资产净值超过规定比例时，基金公司有权暂时停止投资人的赎回。（2）折价风险封闭式基金挂牌上市后，便如一般股票的交易，挂牌后的市价会受到股市中供求关系的影响，价格的波动不一定与净值同步。当股市处于行情低迷阶段时，封闭式基金一般呈现折价（即市价低于净值的情形）。由于是封闭式基金，投资人不能向基金公司申请以净值赎回，因此在集中交易市场上出现折价风险。（3）管理风险投资人若选错了基金经理公司，也有可能发生因管理、操作不善使得基金绩效表现落后于同类型基金的情况。管理风险的大小主要取决于基金管理人的专业知识水平和业务经验，证券投资基金本身的风险程度，因所确定的投资方向和所追求的目标不同而有所差异。（4）市场的风险一般来说，证券市场的各种风险将引起证券价格的波动，进而导致证券投资基金价格的波动和收益的变化，证券投资基金利用投资组合，虽然可以分散个别股票的特定风险，但仍然无法免除属于整个市场的风险。