财务报表分析方法及局限性浅谈

有关财务报表的论文关于财务报表的论文：财务报表分析方法及局限性浅谈[摘要]财务报表是企业有关重要经济活动的综合反映,为企业经营者,投资人,债券人等提供了所需要的信息。本文对就有关财务报表常见的分析方法及局限性进行了简要的探讨,以有利于有关利益相关者认真解读与分析财务报表,得到自己相关有用信息。[关键词]财务报表分析比例分析现金流量财务报表分析是以三大财务报表及附注等为对象,从偿债能力、盈利能力和营运能力等角度对企业等经济组织进行分析从而系统地认识和掌握企业全貌的过程,是财务报表功能得以充分发挥的必要条件,为相关利益群体了解企业的经营状况并预测未来做出正确决策提供必要的信息。一、财务报表分析的常用方法1.比较分析法。比较分析法是通过比较不同的数据,从而发现规律性的东西并找出预备比较对象差别的一种分析法,用于比较的可以是绝对数,也可以是相对数,其主要作用在于揭示指标间客观存在的差距,并为进一步分析指出方向。比较形式可以是本期实际与计划或定额指标的比较、本期实际与以前各期的比较,可以了解企业经济活动的变动情况和变动趋势;也可以将企业相关项目和指标与国内外同行业进行比较。比较分析法可采用横向比较法,纵向比较法。2.比率分析法。比率分析法是指将财务报表相关项目的金额进行对比,得出一系列具有一定意义和逻辑关系的财务比率,以此来揭示企业的财务状况、经营成果和现金流量的情况的一种分析技巧;比率分析法是报表分析中最重要、最常用的一种分析方法,如运用比率分析法来评价企业的资产的流动性和企业的偿债能力、营运能力、盈利能力以及发展能力。3.趋势分析法。趋势分析法是指将两个或两个以上会计期间的财务报表中的相同项目进行比较分析,分析其变动方向和变动原因,以揭示财务状况和经营成果的变动趋势,重点在于比较不同期间同一项目的变动情况,它刻画了财务报表项目随着时间而变化。4.项目分析法。按分析项目的不同,财务报表分析还可以分为可分为资产负债表分析、利润表分析和现金流量表分析。资产负债表分析是对企业资产、负债和所有者权益各个构成项目的比重、分布、资产的流动性和偿债能力进行的分析;利润表分析是指对利润的各个构成要素、收入与费用是否配比、利润的发展趋势等进行的分析;现金流量表分析对现金流量表上的有关数和据财务信息进行比较、分析和研究,从而了解企业的财务状况和现金流量情况。5.结构分析法。结构分析法是在项目分析法上发展而来的,是以财务报表的某个具体指标作为100%,再计算各组成项目占总体指标的百分比,从而比较各个项目百分比增减的变动,以此来判断整个财务活动的变化趋势,提示各个项目的相对地位和总体结构关系。6.图表分析法。图表分析法是指将企业的经济活动的数字采用图表的形式列示出来进行对比分析,采用图表分析法具有一目了然、思路清晰的优点。严格说来,图表分析法并不是一种独立的财务分析方法,而是各种财务分析方法的直观表现形式,直观反映了财务活动的过程或结果,将复杂的经济活动及其效果以通俗易懂的形式表现出来。7.因素分析法。因素分析法是指几个相互联系的因素共同影响某一经济指标时,用来测定各因素变动对经济指标发生总变动的影响程度的一种方法。它是以确定的因素替代顺序等一系列假定为前提的,其计算结果不仅具有一定程度的假定性,而且要受因素替代顺序的影响,所以,各指标的分析顺序一经确定,即不能随便更改,以使持续不断的该类分析结果具有可比性。该方法在成本费用专题分析中应用最为广泛。无论报表分析者出于何种目的、采用何种分析方法,最终结果是要了解企业的财务状况、经营成果和现金流量,以便做出科学决策。二、目前财务报表及其分析的局限性1.报表分析本身的滞后性。财务报告对外披露的财务信息的有用性在很大程度上取决于它的及时性,对于会计信息的使用人来讲,会计信息的披露和传递是越快越好。就企业年度财务报表而言,所披露的会计信息间隔时间越长,就越缺乏有用性。2.财务报表里有些指标的相对滞后。流动比率、速动比率分别是企业流动资产、速动资产与流动负债之间的比值,其资料来自反映时点状况的资产负债表,但由于流动负债在不断偿债的同时又新的到期债务出现,所以只有当债务的出现与资产的周转完全均匀发生时,这些比率才能正确反映偿债能力。另外也不能量化的反映潜在的变现能力。如可随时运用的银行贷款指标、准备变现的长期资产、企业偿债能力的声誉等。3.现行分析比率的比较标准的局限性。现行企业能力分析,其比较标准主要是按照国际惯例,如流动比率为2:1,速动比率为1:1,而现实中,一方面由于企业存在行业、生产周期、经营规模、经营复杂程度等诸多差别,如果都使用统一的“2”、“1”标准显然不合理;另一方面,企业的有关指标即使达到了上述要求也不能说明其财务状况就处于优良状态。4.现金流量比率的局限性。分析中所采用的现金流量指标一般是以经营活动现金流量为基础来讲的,但是不同企业或同一企业不同会计期间的经营活动现金流量有很大差别,使上述指标在横向和纵向可比性上都存在较大的缺陷。5.会计方法本身的局限性。列入报表的仅仅是可以利用的、可以用货币计量的经济资源,我们对报表的分析仅仅是分析了那些报表中列示的经济资源,实际上,企业有许多经济资源或是受客观条件制约、或是受会计方法的制约而并未在报表中得到体现。6.财务报表的真实性问题。在很多情况下,企业出于各种目的,会出现人为操纵的结果,这极有可能使信息使用者得到的报表信息与企业实际状况相距甚远,从而误导信息使用者。7.会计计量方法的局限性。会计所提供的主要是企业经济活动是可以用货币计量的数据和信息。然而就用货币单位作为会计统一的计量尺度,实质上存在着货币是稳定的这一假设,然而由于通货膨胀,财务报表所提供的财务信息也就不能反映当时真实的成本费用和收益状况。由于这些局限性,在具体应用以上分析方法时,除根据分析的目标,选择合适的分析方法外,还要讲究成本与效益原则,注意一些具体事项。如在进行年度财务报告的分析时要适当结合中期财务报告与报表附注的相关内容。如:在进行无形资产的分析时,就要注意报表附注中有无相关信息的披露。另外注意资产负债表、损益表、现金流量表等各种报表间的联动分析以及相关内容的互相印证等等。参考文献:[1]王淑萍.财务报告分析北京:清华大学出版社,2003.[2]陈信华.财务报表分析技巧上海:立信会计出版社,2000.