期货从业资格考试公式汇总-投资分析

期货从业资格考试公式汇总-投资分析1、资产的远期合约定价eSFrT00eSFrTP00eSFTdr)(002、资产的期货价格eSeSFrTcT000(不支付红利)3、GDP平减指数=名义GDP/实际GDPGDP=C+I+G+Xc消费i投资g政府购买x净出口4、有色金属进口成本=（LME3个月期货价格+现货升贴水+到岸升水）*（1+进口关税率）*（1+增值税率）*汇率+杂费5、指数的市盈率是指数成分股（剔除亏损股）的总市值与指数成分股净利润之比6、指数市净率是指数成分股总市值与指数成分股净资产的比值7、FED模型:国内股市风险溢价为沪深300指数动态PE的倒数与10年期国债收益率之差8、固定利息债券定价公式：23...(1)(1)(1)(1)(1)TTccccAVyyyyy9、样本相关系数的计算公式：111112222222222111111()()()()11()()nnnnniiiiiiiiiiiiinnnnnniiiiiiiiiiiiXXYYXYnXYnXYXYnnXXYYXnYnnXnYiiiiXYXY10、最小二乘法11121211ˆ()nnniiiiiiiniinXYXYnnXiiX，11011ˆˆˆnniiiiYXyxnn回归系数的t值为11()ˆˆtS给定显著性水平，双侧检验的临界值为2(2)nt随机误差：上学吧视频超市判定系数2222111222111ˆˆ()()111()()()nnniiiiinnniiiiiiyyySSRSSESSTSSTyyyyRyyy2211(1)nnkRR11、最佳套保比率等于套保期限内现货价格变动的标准差与期货价格变动的标准差的商乘以两者的相关系数XQR12、Delta=期权价格的变化/期权标的物价格的变化13、Gamma=Delta的变化/期权标的物的价格变化Theta=期权价格的变化/距到期日时间的变化14、Vega=期权价格的变化/标的物价格波动率变化Rho=期权价格的变化/利率变化Delta与Rho都是实值〉平值〉虚值Gamma、Theta、Vega都是平值〉实值/虚值上学吧视频超市15、一阶段看涨期权二叉树定价公式(1)1crcc其中1rdud，uSs,dSs16、二阶段看涨期权的二叉树定价公式(1)1rccc，(1)1rccc(1)1crcc，其中1rdud，uSs，dSs17、B-S期权定价模型的公式12rTcSNNdXed其中21ln2SrTXTd,221ln2SrTXTTdd18、上学吧视频超市上学吧视频超市上学吧视频超市