第11章 商业银行绩效评估

第十一章商业银行绩效评估关键词：绩效评估绩效评估指标体系多重指标体系比率分析法杜邦分析法经济增加值法（EVA）平衡计分卡法第一节：绩效评估概述第二节：绩效评估指标体系第三节绩效评估方法第四节绩效评估案例本章结构学习目标了解商业银行绩效评价的目的和主要内容熟悉银行业绩评价体系中的各种指标了解银行业绩评价的主要方法第十一章商业银行绩效评估一、商业银行绩效评估的意义•发现和防范风险•优化资源配置•创造公平的金融环境•提供监管依据第一节：商业银行绩效评估概述什么是绩效评估是采用一组财务指标和一定的评估方法，对银行经营目标实现程度进行考核、评估的活动与过程。二、商业银行绩效评估的基本原则•对绩效评估体系的重要性要有科学定位•坚持效益性、安全性、流动性相协调•坚持业务稳健经营与积极拓展相统一•坚持自我激励与自我约束相结合三、商业银行绩效评估的主要内容1．是否有能力达到管理层和股东选定的目标2．能否实现公司价值最大化（1）评价公司股票价值（2）预期红利持续增长条件下股票的价值（3）投资期期末卖出股票时股票的价值TnE(D)预期未来红利银行股票价值(p)=折现因素(1+k)01()/()PDKg银行股票价值nnttrPrDP1/1/0第二节商业银行绩效评估指标体系单一指标体系主要是通过计算银行某一具体的财务比率，如资产规模（重点是存款规模、贷款规模）、资本充足率、净资产收益率等，并将其与历史情况纵向对比或与其他类似机构进行横向对比，据此对银行的整体经营情况做出评价和判断。多重指标体系多重绩效评估指标体系是通过对商业银行在安全性、流动性和盈利性等方面设定多个分项指标，并运用多元统计或者其他方法将这些指标所包含的信息进行合理的加工挖掘而最终得出一个综合评价值，然后通过综合得分来比较和判断不同银行在综合经营绩效以及某方面能力上的差异。1、盈利性指标资产总额净利润资产收益率＝资本总额净利润资本收益率＝盈利性负债利息支出－盈利性资产利息收入息差＝总资产非利息收入＋总资产利息收入营业收入比率＝总收入净利润银行利润率＝盈利资产利息收入－利息支出银行利差率＝资产总额出非利息收入－非利息支净非利息收益率＝资产总额利息收入－利息支出净利息收益率＝盈利性指标盈利能力指标总资产盈利性资产资产的收益基础率＝2、流动性指标资产总额现金资产现金资产比率＝资产总额短期债券短期债券比率＝负债总额易变负债易变负债比率＝易变负债短期资产短期资产负债比率＝资产总额证券资产证券资产比率＝资产总额一年期以内的贷款短期贷款资产比率＝资产流动性指标负债流动性指标现金流出现金流入预期现金流量比率＝综合性指标3．风险分析流动性风险利率风险信用风险其他风险①低质量贷款/贷款总额②贷款净冲销额/贷款余额③每年提留的贷款损失准备/贷款总额④累计贷款损失准备/贷款总额①现金资产国库券/总资产②净贷款/总资产③证券资产/总资产④易变负债/负债总额⑤短期资产/易变负债⑥预期现金流量比①利率敏感比例=利率敏感性资产/利率敏感性负债②利率敏感性缺口=利率敏感性资产－利率敏感性负债③银行账面资产/该资产估计的市场价值④固定利率贷款和证券/浮动利率贷款和证券⑤固定利率负债/浮动利率负债⑥股本资本的账面价值/股本资本的市场价值①欺诈风险②通货膨胀风险③汇率风险④国家风险⑤犯罪风险资产总额资本总额资本－资产比率＝4．清偿力和安全性指标风险资产资本总额资本－风险资产比率＝核心资本增长率资产增长率率＝资产－核心资本增长比银行净利润现金股利现金股利－利润比率＝第三节商业银行绩效评估的方法比率分析法是以上述指标体系为核心，从盈利能力、流动性、风险性和清偿力及安全性四个方面对银行经营绩效分别做出评估，最后形成完整的结论。杜邦分析法是一种典型的综合分析法，其核心是权益报酬率（ROE），是将商业银行的经营绩效看作一个系统，从系统内盈利能力和多风险因素的相互制约关系入手进行分析的方法。经济增加值法经济增加值衡量了减去所有成本支付（包含机会成本）后企业经营产生的利润，是评价经营效率和资本使用效率的综合指数平衡计分卡法是一系列财务绩效衡量指标和非财务绩效指标的综合体，包括四个方面：财务方面、客户方面、内部业务方面和学习与成长方面。经济资本方法一、杜邦分析法杜邦分析法是是一种典型的综合分析法，由美国杜邦公司的经理创造的。杜邦分析法将银行经营业绩看作一个系统，从系统内盈利能力和风险因素的相互制约关系入手进行分析，从而对银行经营绩效作出比较全面的评估。杜邦分析法的核心是股本收益率（ROE）。两因素的杜邦分析法总资本总资产总资产税后利润＝总资本税后利润股本收益率＝)()()(EMROAROE权益乘数＝资产收益率股本收益率两因素模型显示股本收益率(ROE)受资产收益率(ROA)、权益乘数(EM)的共同影响。资产收益率是银行盈利能力的集中体现，权益乘数体现了的银行风险状况。提高权益乘数也可以改善股本收益率水平，但带来较大风险。一方面权益乘数加大，银行资本的比重降低，清偿力风险加大，资产损失较易导致银行破产清算；另一方面权益乘数会扩大ROA的波动幅度，较大的权益乘数导致ROE更加不稳定。三因素的杜邦分析法总资本总资产总资产总收入总收入税后利润总资本总资产总资产税后利润股本收益率＝)()()()(EMAUPMROE权益乘数资产运用率＝银行利润率股本收益率该模型显示，银行股本收益率指标取决于银行利润率、资产运用率、权益乘数这三个因素。银行利润率的提高要通过合理的资产和服务定价来扩大资产规模、增加收入和控制费用开支来实现，因而指标体现了银行资金运用和费用管理的效率。资产运用率体现了银行资产管理效率。银行资产组合包括了各种不同期限、收益率的资产，各类资产都会起一定的作用，良好的资产管理可以在保证银行正常经营的情况下提高资产运用率。导致ROA指标的上升。权益乘数体现了的银行风险状况。风险因素资产管理效率效率＝资金运用和费用管理ROE银行税前利润是其营业中的应税所得，不包括免税收入和特殊的营业外净收入。“纯利润/税前利润”越高，反映银行的税赋支出越小，税赋管理较为成功。“税前利润/总收入”也反映了银行的经营效率，是银行资金运用和费用管理能力的体现。四因素的杜邦分析法股本乘数资产利用率总收入税前利润税前利润纯利润股本收益率＝总收入税前利润税前利润纯利润＝总收入纯利润＝银行利润率)(PM风险因素资产管理效率率资金运用和费用管理效＝税赋支出管理效率ROE