金融学期末

1.简述凯恩斯货币需求理论的主要内容。2.如何正确理解中央银行的独立性问题？3.货币供给的决定因素有哪些？答：货币供给量是由基础货币和货币乘数共同决定的。①基础货币作为整个银行体系内存款扩张、货币创造的基础，其数额大小对货币供给量起决定性的影响。由于货币供给量是基础货币与货币乘数的乘积，因此当中央银行增加基础货币的投放时，货币供给量会成倍的扩张；反之，当中央银行回笼基础货币时，货币供给量会成倍的收缩。中央银行可以采用公开市场业务操作、再贴现、法定准备金政策等工具来调控基础货币，从而调控和控制本国货币供给量。②当中央银行提高法定准备金率、商业银行增加超额准备金持有时，就会引起货币乘数变小，结果货币供给倍数收缩；反之，当中央银行降低法定存款准备金率、商业银行减少超额准备金的持有时，货币乘数变大，货币供给量成倍扩张。中央银行可以通过调控法定准备金率来影响货币乘数，进一步影响货币供给量。4.费雪方程式（现金交易说）和剑桥方程式（现金余额说）的区别是什么？答：现金交易说与现金余额说的相同之处在于两者都将货币数量作为物价变动的原因，并且得出的结论是相同的。但是，两者也存在显著的差异：①现金交易说看重货币的交易媒介功能，强调货币的支出，而现金余额说则强调货币的持有；②现金交易说注重货币的流通速度以及经济社会等制度因素，现金余额说则重视人们持有货币的动机；③现金交易说所指的货币数量是某一时期的货币流通量，而现金余额说所指的货币数量是某一时点人们所持有的货币存量。5.分析各种政策工具的特点。答：①法定存款准备金政策：优点：对货币供给量具有极强的影响力，力度大、速度快、效果明显。缺点：作用力猛烈，对经济震荡大；对各类银行的影响不一样。②再贴现政策：优点：中央银行可以利用它来履行最后贷款人的职责，并在一定程度上体现中央银行的政策意图，既可以调节货币总量，又可以调节信贷结构。缺点：控制货币供给量方面有局限性；再贴现率高低有限度；再贴现政策缺乏弹性。③公开市场业务：优点：中央银行处于主动地位；可进行经常性、连续性的操作，买卖证券的规模可大可小，知道满足中央银行要求为止；中央银行可据金融市场，迅速改变操作方向，精确灵活调节市场货币供给量。6.货币政策中介目标的选择标准是什么？联系我国现状，分析我国应如何选择货币政策中介目标。答：选择标准：①可测性：即信息资料要能够被中央银行迅速而精确的获得，并且变量指标定义的内涵和外延较为明确与稳定；②可控性：通过货币政策工具操作，能够有效的对中介目标变量进行控制；③相关性：中介目标变量必须与最终目标变量之间有密切的联系，作为操作目标的变量又必须与中介目标密切相关。①货币供给量：可通过对中央银行、商业银行和其他金融机构的资产负债表的统计得到，具有较好的可测性；中央银行掌握基础货币的投放，货币供给量在理论上有一定的可控性；货币供给量与最终的目标变量之间有较好的相关性。②利率：中央银行可以直接从货币市场和资本市场上得到各种利率水平和利率结构的信息；中央银行还可以通过公开市场业务、再贴现利率的变动等方法影响货币市场短期利率，进而引导长期利率变化；利率水平的高低直接影响投资和消费行为，从而影响总需求。利率与最终目标变量的相关性强弱主要取决于投资对利率的弹性，弹性高则相关性强；③贷款量，其往往作为辅助变量；④汇率：一般不采用汇率目标。中央银行选择货币政策工具时主要根据不同时期的经济及金融环境等客观条件来确定。目前，我国的货币政策工具主要有：存款准备金制度、再贷款、再贴现、公开市场业务和利率政策等。从1984年起，中国人民银行开始使用存款准备金制度调节货币供应和信贷规模，并推出再贷款工具适应新的需要；1986年开始采用再贴现工具调节货币供应；1994年后开始在公开市场买卖国债、政策性金融债券、外汇等调节货币供应；人民银行规定利率，影响融资成本。此外，政策工具还有优惠利率政策、专项贷款、利息补贴和特种存款等办法。1998年停止使用贷款规模限制性工具。我国现阶段已确立了社会主义市场经济体制，在由计划经济向市场经济转化的过程中，中央银行应大力推进货币政策工具由直接调控为主向间接调控为主转化。指出我国应重点使用公开市场政策和再贴现政策，并通过改革逐步完善这两大政策所需的经济金融条件，从而保证其作用的有效发挥。7.商业银行体系是如何创造存款货币的1.商业银行经营管理三原则为：①安全性原则，②流动性原则③盈利性原则2.“6C”原则：即贷款审查“6C”原则：品德、才能、资本、担保品、经营环境、事业的连续性。3.商业银行的业务：①负债业务②资产业务③中间业务④表外业务4.金融创新的动因有：①金融形势动荡不安；②银行收益率下降，促使银行寻求新的盈利途径；③宏观管理政策的变化刺激银行推出新的金融工具；④客户对资产流动性的需要日益普遍；⑤新的通信和电子技术在金融市场的广泛应用。5.商业银行资产负债理论经历了三个主要发展阶段：①资产管理理论②负债管理理论③资产负债管理理论。第七章中央银行二、单选题]1、世界大多数国家的中央银行采用（）A、单一型B、复合型C、跨国型D、准中央银行型答案:A2、下列中央银行的行为和服务中,体现其银行的银行的职能是（）A、代理国库B、对政府提供信贷C、集中商业银行现金准备D、发行货币答案:C3、中央银行是国家的银行,它代理国库,集中（）A、国库存款B、企业存款C、团体存款D、个人存款答案:A4、中央银行在经济衰退时，（）法定准备率A、调高B、降低C、不改变D、取消答案:B5、各国中央银行货币发行准备基本上包括两种：一是现金准备，二是（）A、商品保证准备B、票券保证准备C、外汇保证准备D、信用保证准备答案:B6中央银行若提高再贴现率,将（）A、迫使商业银行降低贷款利率B、迫使商业银行提高贷款利率C、使商业银行没有行动D、使企业得到成本更高的贷款答案:B7．根据票据交换理论，再多家银行参加的票据交换和清算的情况下，各行应收差额的综合一定（）各行应付差额的总和。A、大于B、小于C、等D、可能大于，也可能小于答案：C8、中国人民银行行行使中央银行职能,于()首次规定各专业银行缴存存款准备金的办法A、1983年B、1985年C、1984年D、1986年答案:C9、商业银行派生存款的能力（）A、与原始存款成正比，与法定存款准备率成正比B、与原始存款成正比，与法定存款准备率成反比C、与原始存款成反比，与法定存款准备率成反比D、与原始存款成反比，与法定存款准备率成正比答案:B10、假定原始存款为200万元，准备率为20％，现金漏损率为30％，存款总额可扩大为（）A、615万元B、750万元C、655万元D、520万元答案：D11、中央银行再贴现率的调整主要着眼于()的考虑。A、短期B、中期C、长期D、年度答案：A12、在中央银行初创时期,最早设立的中央银行是（）A、英格兰银行B、美国联邦储备体系C、瑞典里克斯银行D、德意志银行答案:C13、下列银行中,不同于其他三家银行的是（）A、英格兰银行B、东京---三菱银行C、中国银行D、花旗银行答案：A14、下列针对中央银行负债的变动中,使商业银行体系准备金增加的是（）A、财政部在中央银行的存款增加B、外国在中央银行的存款增加C、流通中的通货减少D、其他负债的增加答案:C15、在下列针对中央银行资产项目的变动中,导致准备金减少的是（）A、央行给存款机构贷款增加B、央行出售证券C、向其他国家中央银行购买外国通货D、中央银行增加在国外存款答案：B三、多项选择题1、中央银行是（）A、发行的银行B、国家的银行C、银行的银行D、监管的银行答案：ABC2、中央银行的作用有（）A、稳定货币与稳定经济B、调节信用于调节经济C、集中清算，加速资金周转D、开展国际金融的合作与交流答ABCD3、中央银行的‘银行的银行’的职能体现在（）A、集中存款准备B、金融监管C、最终的贷款人D、组织全国的清算答案:ACD4、中央银行的活动表正是（）A、不以盈利为目的B、不经营普通银行业务C、制定货币政策是具有相对独立性D、AC选项答ABC5中央银行的三大政策工具是（）A、法定准备金率B、再贴现C、公开市场业务D、信用配额答BC6、中央银行要实现松的货币政策可采取的措施有（）A、提高法定存款准备金率B、降低再贴现率C、提高证券保证金比率D、在公开市场上购买有价证券答案:BD7、以下属于人民币发行保证的有（）A、掌握在国家手中的生产资料和生活资料B、商业票据C、黄金储备D、外汇储备ABCD8、中央银行公开市场业务较其他货币政策工具的优越性明显体现在（）A、直接性强B、主动性好C、作用力大D、灵活性好答案:BD9、中央银行直接信用控制工具包括（）A、利率最高限B、信用配额C、规定商业银行的流动比率D、直接干预答ABCD10、中央银行金融监管的目标包括（）A、金融体系经营安全性B、公平竞争目标C、政策的协调一致目标D、一元化监管答ABC四、判断题1、中央银行国有化已成为一种发展趋势,西方主要国家中央银行国有的有美、英、法、德等国。（X）2、中央银行的公开市场业务都是在二级市场而非一级市场上进行的。（Y）3、美国的联邦储备体系就是典型的单一中央银行制度。（X）4、美国联邦储备银行的资本则由各会员银行认购。（Y）5、中央银行的货币发行在资产负债表中列在资产一方。（X）6、基础货币等与流通中现金与商业银行的存款准备金之和。（Y）7、在中央银行产生之后，货币扩张机制收支与商业银行的贵金属储备。（X）8、当商业银行基层行处现金不足以支付时，，可到上级行帐户余额内提取现金。（X）9、中央银行充当最后的贷款人使其国家的银行职能的表现。（X）10、巴塞尔协议规定，银行的资本对风险加权化资产的标准比率为4％。（X）二、单选题1、1694年，由私人创办的，最早的股份银行是（）A、英格兰银行B、汉堡银行C、纽伦堡银行D、鹿特丹银行答案：A2、中国自办的第一家银行是1897年成立的（）A、中国银行B、中国通商银行C、交通银行D、招商银行答案：B3、同早期的银行相比现代商业银行的本质特征（）A、信用中介B、支付中介C、融通资金D、信用创造答案:D4、银行持股公司旨在（）最为流行A、英国B、美国C、日本D、德国答案:B5、巴塞尔协议中对规定银行核心资本对风险加权资产的标准比率目标至少为（）A、8%B、4%C、5%D、10%答案：B7、商业银行的投资业务是指银行（）的活动。A、贷款B、购买证券C、投资工业企业D、投资房地产答案:B8．就组织形式来说，我国商业银行实行（）A、单元银行制度B、总分行制度C、代理行制度D、银行控股公司制度答案：B9普通居民存款属于（）A、活期存款B、定期存款C、储蓄存款D、支票存款答案:C10、客户以现款交付银行，有银行把款项支付给异地收款人的业务称为（）A、汇兑业务B、承兑业务C、代收业务D、信托业务答案：A12、为了应付提存所需保持的流动性，商业银行可以将其资金的一部分投资于具备转让条件的证券上，这种理论被称为（）A、商业贷款理论B、可转换理论C、逾期收入理论D、负债管理理论答案：B13、下列不属于负债管理理论缺陷的是（）A、提高融资成本B、增加经营风险C、降低资产流动性D、不利于银行稳健经营答案：C14、认为银行只宜发放短期贷款的资产管理理论是（）A、可转换理论B、逾期收入理论C、真实票据理论D、超货币供给理论答案：C15、按有关规定确已无法收回，需要冲销呆帐准备金的贷款属于（）A、逾期贷款B、呆滞贷款C、可疑类贷款D、呆帐贷款答案：D三、多选题1、商业银行的现金资产包括（）A、库存现金B、在中央银行中的存款准备金C、同业存款D、托收过程中的资金答案：ABCD3、下列可开立支票的存款是（）A、定期存款B、活期存款C、储蓄存款D、货币市场存款帐户答案：AD4、商业银行贷款业务按担保形式分，可分为（）A、贴现贷款B、质押贷款C、抵押贷款D、信用贷款答案：ACD5、商业银行的资产业务包括（）A、现金B、贷款C、证券投资D、资本答案:ABC7、下列属于在金融创新中出现的新型金融工具的有（）A、票据发行便利B、信托业务C、远期利率协议