第八讲交易费用(新制度经济学-华南农业大学,罗必良)

第八讲交易费用与企业理论2第一部分交易费用31.交易费用经济学的基本论点市场和企业是两种可以相互替代的交易机制企业取代市场实现交易有可能降低交易的费用市场交易费用的存在决定了企业的存在企业在内化（internalization）市场交易的同时，会产生额外的管理费用。当管理费用的增加与市场交易费用节省的数量相当时，企业的边界趋于平衡（企业规模稳定）交易费用经济学认为交易费用的存在及企业节省交易费用的努力，是企业经济组织演变的根本动力42.交易费用经济学的起源新古典经济学（1）把企业简单地看作是一个生产方程。这个生产方程是由一个给定的生产技术定义的；（2）假设市场竞争是完全的，不存在交易费用。交易费用在新古典的经济模型中被当作“噪音”而假设掉了问题：–在何种情况下企业对它所需要的生产要素——如一种零件——是自己直接生产，还是从市场上购买？–如果企业可以节省交易费用而替代市场，为什么市场交易仍然存在？为什么所有的生产不由一个大企业去进行？–存在的企业为什么有时扩大，有时缩小？同一行业为什么存在大小不同的企业？科斯在《企业的性质》中首次提出了“企业为什么会存在”的问题，从而创立了用交易费用理论来研究成本并在此基础上探讨经济组织形式的分析框架53.交易费用的内涵：四类定义比较交易费用也叫作交易成本,产权经济学家把它定义：与转让、获取和保护产权有关的成本。包括:(1)搜集有关价格分布、产品质量和劳动投入的信息,寻找潜在的买者和卖者,了解他们的行为和所处的环境;(2)当价格可以商议时,为确定买者和卖者的真实要价而进行的讨价还价的过程;(3)起草、讨论、确定交易合同的过程;(4)监督合同签订者,看其是否遵守合同上的各项条款;(5)当合同签订者不履行他们所承诺的义务时,强制执行合同;一旦这种违约行为对另一方造成损害,则受害方将提起诉讼,要求赔偿;(6)保护产权,防止第三方侵权6交易费用可以从四个角度说明：1）从契约（contract）过程说明：以达尔曼（C.J.Dahlman，1979）和威廉姆森（1985）为代表。达尔曼认为，交易双方欲达成协议，必须相互了解，将可能的交易机会告知对方，这种信息的获得与传递要耗费成本。如果交易的一方有多个代理人，则在决定交易条件时，还会产生做出决策的成本。相互同意的条件确定后，还有协议的执行成本、以及控制和监督他方履约的成本。因此，从契约过程来看，交易成本包括信息成本、谈判成本、决策成本、执行和控制成本。威廉姆森将交易费用分成事前与事后两个部分。事前部分包括协议的起草、谈判和维护等成本。其中维护费用与一般所有权、可信承诺与诚实、契约争端的法律裁决等有关。事后部分包括交易偏离一致性的不适应成本、矫正偏差的谈判成本、规制结构的设立与运行成本、实现承诺的保证费用等。72）从交易维度考察：以威廉姆森为代表为解决交易费用概念在操作性上的不足，他将交易做为基本分析单位。认为交易有三个维度（margin）：交易发生的频率、交易的不确定性、资产专用性。由此对事后机会主义行为、规制结构的选择以及其成本的补偿等方面，间接地说明了交易维度与交易费用数量的关系。与“契约过程”相比，“维度”概念的可操作性要强。尤其是资产专用性具有明显的技术含义。83）以设立参照系来说明：Jensen、Meckling、张五常为代表。詹森和麦克林：与企业高层管理者拥有全额企业资本的情况相比，当高层管理者拥有的资本不足100%时，他们对待货币性与非货币性收益的态度将有明显的变化，由此产生代理成本（agencycost）。（代理成本是交易费用的一种具体形式）张五常认为“鲁滨逊经济”只有生产成本，而现实世界才发生交易成本。在现实世界的总成本中除去物质生产成本，剩余的可归入交易费用之列。94）从生产过程说明：以D.C.North为代表。诺斯认为，将生产要素组织起来进行生产，要受制度和技术两个方面的约束，付出转化费用（transformationcost）和交易费用（transactioncost），二者之和就是生产费用。界定、保护产权和实施合约要耗费资源，制度及所利用的技术，决定了其交易费用；将土地、劳动和资本等投入转化为产品或劳务也耗费资源，其技术及所依赖的制度，决定了转化费用。技术和制度与上述两种费用不是一一对应关系，相互有交差，转化费用和交易费用都是技术与制度的函数。10案例：张震将军的煮鸡蛋理论张震将军任军委副主席时，要求保证士兵一天吃一个鸡蛋，并规定必须是煮鸡蛋，炒、蒸、煎均不行。有认为如此规定过于死板，将军答曰：“一煮鸡蛋营养价值高；二可防止干部偷工减料，克扣士兵的鸡蛋。”这个故事对我们理解交易费用的概念有何启发？114交易费用的性质与成因4.1交易费用的性质（1）交易费用是机会成本。在科斯指出市场与企业间的相互替代关系后，交易费用自然地就被赋予了机会成本的含义，因而才能被纳入新古典框架，用边际和替代概念加以处理和分析。由于资源的稀缺性，人们自然要对交易的方式进行选择，交易费用也因而具有了机会成本的性质。根据经济理性原则，生产者总是按照自己的约束集，选择对他来说交易费用最小的组织生产的制度结构。12（2）交易费用是经济主体之间知识、信息不对称的结果，是利益冲突与调和过程中损耗的资源。经济主体之间不仅在信息上具有不对称性，而且由于分工和时空上的差异，从主观和客观上导致了知识和经验的个体差异，这就使得任何经济主体都难以完全理解和无成本地知道其他经济主体的劳动性质和所生产的产品的性质。经济主体间的利益冲突，还使经济主体间信息、知识和经验的差异被机会主义地利用，交易费用陡然放大。因此，使信息变得便宜的制度、使时空得以缩小的政策和技术以及人们意识形态的改善，都能起到降低交易费用的作用。13（3）交易费用是无法彻底消除的。其原因是，人类社会的分工总是不断深化的，知识和经验的个体差异无法彻底消除；人们的认识在时间上具有不一致性，对于这种不一致，任何措施只能有限地将其缩小而无法彻底地消除它；科学技术的进步尽管不断地克服时间和空间对人类交往造成的困难，但终归存在一个限度，科学技术无论如何都难以完全消除（无成本地）空间和时间给交易带来的障碍；经济个体的利己心，尽管可以用法律等正式制度或习俗、习惯等非正式制度来约束和引导，但只要资源的稀缺性还存在，利己之心就不会从根本上消除，机会主义行为就会合乎经济理性地存在。14（4）由于事件的概率性以及不确定性的存在，对于任意一项经济活动，人们只能在事前根据不完备的知识和经验对交易费用的种类和数量进行估计，准确的计量只有在事后才能进行。由于人们难以在事前就对生产的制度结构和生产的技术条件的各种可能的搭配进行详细的比较，交易费用的机会成本性质将变得令人难以捉摸。正因为如此，在现实经济生活中，人们的经验、意识形态、习惯等会左右其决策并进而影响经济的发展。154.2交易费用的成因威廉姆森将其归结为两类：一是交易特性要素，主要由资产专用性、不确定性和交易频率等组成，决定了交易——协约的方式及协约关系中应采用的规制结构。当我们为所要完成的交易选择了恰当的规制结构，所需要的交易费用就会最少，否则就要付出较高的交易费用，甚至导致交易失败资产专用性是用来描述资产的可调配性的，是指在不牺牲其生产经营价值的条件下，某项资产能够被重新配置于其他替代用途或是被替代使用者重新调配使用的程度。为完成一项交易一般需要进行投资，并形成一定的资产。这种投资在技术上有两种选择：采用通用技术或采用专用技术。由此，相应地形成通用型资产或专用型资产。16威廉姆森将资产专用性(assetspecificity)划分为五类：地理区位的专用性(sitespecificity)、人力资产的专用性(humanassetspecificity)、物理资产专用性(physicalassetspecificity)、完全为特定协约服务的资产(devotedassetsspecificity)以及名牌商标资产的专用性(brandassetspecificity)交易的不确定性是指与交易特性有关的各种内外部条件的不确定性质。交易频率是指同类交易的重复发生的次数。17二是人的因素，主要是指人的有限理性和机会主义行为倾向。这是交易费用产生的根本原因。由此产生的交易费用主要依靠各种制度提供的激励约束机制来降低。市场的不确定性意味着有关价格、质量、品种、交易对手及供求双方的搭配等方面的情况是难以预料的，这使得交易的难度增大。交易双方为使自己免受或少受未来市场变化的不利影响，会尽可能完善地了解合同的一切细节，将未来价格的变动因素考虑在内，从而就必须预测价格的变动趋势。这自然会增加谈判和达成合约的费用。另外，为了避免因有限理性和机会主义行为带来的消极影响，人们不得不依赖于长短期不同的各类合约，进行组织制度安排，这也必然导致交易费用的上升。185交易费用经济学的一些应用5.1纵向联合理论纵向联合理论探讨的是导致企业纵向扩张的原因。纵向联合是指企业将许多纵向生产阶段（如原料、加工、组装成品到市场销售的各个阶段）之一内化为企业的一部分，是企业在“买”或“做”之间选择“做”。“买”就是依赖市场，就有市场上的买卖双方关系；“做”就是纵向扩大生产范围，包括企业内部关系。在交易费用理论问世之前，纵向联合理论可以归为两大类：“技术决定论”和“市场缺陷论”。19“技术决定论”认为，许多生产阶段在技术上紧密相联，属于同一企业经营范畴是技术经济的需要，是顺理成章的事。最常见的例子就是钢铁生产中冶炼和轧钢两个生产阶段：冶炼出的火红的钢锭，运到轧钢车间，稍许加热或不需加热就可开轧。假如这两个阶段的生产分属两个不同的企业，很难设想两个企业之间的协调如此密切。冶炼企业铸出钢锭就完事大吉，轧钢企业还要将钢锭重新加热，消耗大量能源。因此，技术上的需要使两个生产阶段同属一个企业更为合理，更为经济。概念：核心技术20市场的“缺陷”包括垄断、寡头、不完全竞争等市场模式。其中，最典型的是“变量比例”说。比如，一家纺织公司需要两种原料织布：化纤和棉纱。假定化纤和棉纱各占50%比例混合织出的布质量最佳，市场利润最高。但化纤的生产控制在一家垄断集团手中，化纤的垄断价格大大高出生产成本。纺织公司为了控制成本，只好忍痛割爱，重新确定化纤与棉纱的比例，比如棉纱80%，化纤20%。20%的化纤只能使产品达到最低强度要求，但增加比例则会大大增加成本，这是一种经济上不合理无效率的现象。解决的办法是或者化纤公司纵向化纺织公司，恢复棉纱化纤各50%的比例，提高成本价格，把垄断势力推向成本市场；或者纺织公司纵向扩大，自己生产化纤，绕过垄断市场。无论哪一种方式的纵向联合都使生产更为合理，经济中的扭曲现象减少，社会经济效益提高。21威廉姆森从交易费用的角度来解释纵向联合现象，认为纵向联合的基本动力仍是现有的和潜在的交易费用，用交易费用理论可以重新解释上述两类理论。他认为，纵向联合问题的关键在于“资产专用性”，资产专用性越高，市场交易的潜在费用越大，纵向联合的可能性就越大。比如，如果一座炼油厂设计成只能加工墨西哥原油，而不能加工其它来源的石油，因为它们含硫和蜡的成份不同，那么这座炼油厂就对墨西哥石油有很大的依赖性，或者说这座炼油厂是“特定”墨西哥原油而设计的，其资产专用性就很高，一旦墨西哥原油供应商“卡脖子”，要高价供应原油，炼油厂的老板要么忍气吞声，接受高价，要么重新设计炼油设备，以使其能加工其它来源的石油；要么关闭。后两者都会给炼油企业造成很大的经济损失。22换言之，炼油企业由此随时处于被讹诈的地位，这就是潜在的交易费用。另一方面，如果炼油设备设计成可以加工各种来源的石油，炼油厂资本的专用性就很低，依赖市场的风险、潜在交易费用就很小，炼油企业可以按竞争价格购买任何来源的石油，任何供应商都无法“卡脖子”——但存在质量问题。当资产专用性达到一定高度，市场交易的潜在费用就会阻止企业继续依赖市场。这时纵向联合就会出现。炼油企业就会去“内化”石油生产这个环节。当石油生产成为企业内部的一个生产过程，炼油设备的原