2011中级金融第一章讲义

2011年《金融专业知识与实务》（中级）考情分析一、历年试卷分析（一）题型、题量全国经济专业技术资格考试金融专业知识与实务（中级）试卷的题型和题量基本固定。题量为100题，其中单项选择题60题，多项选择题20题，案例分析题20题；单选每题1分，多选和案例分析每题2分，卷面分数合计为140分。其中：单项选择题共60题，每题1分，每题的备选项中，只有一个最符题意的，不选、错选均不得分；多项选择题共20题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得0.5分；案例分析题共20题，每题2分。由单选和多选组成。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得0.5分。（二）试题覆盖面广，章节分布均匀2008年《金融专业知识与实务》考题分值分布章节一二三四五六七八九十十一十二单选465554563665多选24244446244案例10101010分值162079989125162092009年《金融专业知识与实务》考题分值分布章节一二三四五六七八九十十一十二单选555555555555多选242244444442案例6828682分值79137179111715171172010年《金融专业知识与实务》考题分值分布章节一二三四五六七八九十十一十二单选555555555555多选422462424244案例88888分值171571711797171599从历年考试来看，试题单选题和多选题基本上均匀分布在每一章，要求考生在复习时要尽可能把每章知识点都要掌握。从历年考题分析，每年考试的试题有30%左右是历年试题的原题或简单变形，所以历年真题的练习很重要。此外，试题中有15%左右是教材课后练习题的原题或简单变形，因此建议考生将教材课后习题掌握。二、教材章节变化情况今年教材在旧版教材基础上进行了重新修订，从总体上来看教材结构和内容变化并不大。主要的改变在两个方面，一是教材编写小组变成了人力资源社会保障部人事考试中心；二是原教材每章节后附的章节练习全部删除，增加了一套模拟题。同时，辅助出版了一本《金融专业知识与实务同步训练与全真模拟测试》，建议大家购买。2010年章节名称2011年重大变化内容第一章金融市场与金融工具第一节金融市场与金融工具概述第二节传统的金融市场及其工具第三节金融衍生品市场及其工具第四节我国的金融市场及其工具无第二章利率与金融资产定价第一节利率及其决定第二节货币的时间价值把原第一节利率及其决定拆成利率计算及利率第三节收益率第四节金融资产定价第五节我国的利率及其市场化决定理论，删除了货币的时间价值一节，降低难度了！第三章金融机构与金融制度第一节金融机构第二节金融制度第三节我国的金融机构与金融制度无第四章商业银行经营与管理第一节商业银行经营与管理概述第二节商业银行经营第三节商业银行管理第四节改善和加强我国商业银行的经营与管理无第五章投资银行业务与经营第一节投资银行概述第二节投资银行的主要业务第三节全球投资银行的发展趋势无第六章金融创新与发展第一节金融创新第二节金融深化第三节金融深化与经济发展第四节我国的金融改革与金融创新无第七章货币供求及其均衡第一节货币需求第二节货币供给第三节货币均衡无第八章通货膨胀与通货紧缩第一节通货膨胀概述第二节通货膨胀的治理第三节通货紧缩及其治理无第九章中央银行与第一节中央银行概述无货币政策第二节货币政策体系第三节货币政策的实施第十章金融风险与金融危机第一节金融风险及其管理第二节金融危机及其管理无第十一章金融监管及其协调第一节金融监管概述第二节金融监管的框架和内容第三节金融监管的国内协调第四节金融监管的国际协调无第十二章国际金融及其管理第一节汇率第二节国际收支及其调节第三节国际储备及其管理第四节国际货币体系第五节离岸金融市场第六节外汇管理与外债管理无三、教材重点、难点内容1．今年教材进行了一些微调，总体来说结构和内容变化不大。考试的重点内容仍是过去经常强调的一些重要内容，如货币时间价值、投资银行业务、商业银行经营与管理、金融监管措施、中央银行货币政策、通货膨胀及通货紧缩的治理、金融危机管理、金融监管协调、国际收支调节等；2．金融学科重点内容。利率、存款货币制造、货币供求、货币政策、金融体系、金融市场等；3．难点内容。金融衍生工具（期货、期权、远期合约、互换）、存款货币制造、基础货币与货币乘数、货币供求及其均衡、货币政策体系、金融资产定价等。教材要点概览第一章金融市场与金融工具1.金融市场的构成要素、结构、交易主体，金融工具的性质、特点和类型；2.货币市场，资本市场，外汇市场；3.金融衍生品市场概述，主要产品，发展演变过程；4.我国的金融市场及其发展，我国的货币市场，我国的资本市场，我国的外汇市场。第二章利率与金融资产定价（难点）1.“利率决定理论”；2.收益率的计算；3.金融资产定价：票据、债券和股票的定价方法4.有效市场理论、资本资产定价模型和期权定价模型。第三章金融机构与金融制度（2009新增章节）1.金融机构的性质与职能、种类，金融体系构成；2.金融制度概念，中央银行制度，商业银行制度，政策性金融制度，金融监管制度；3.我国的金融监管体系和监管制度第四章商业银行经营与管理（重点、难点）1.商业银行的存款经营、贷款经营和中间业务经营；2.商业银行的负债管理、资产管理和资产负债管理理论；3.商业银行风险的种类；4.“巴塞尔新资本协议”主要内容。第五章投资银行业务与经营（2009新增章节）（重点）1.投资银行概述，涵义，业务，投资银行和商业银行的比较；2.证券发行与承销业务，证券经纪业务；3.08年金融危机中美国投资银行的变化，我国投资银行的发展状况及趋势。第六章金融创新与发展1.“中间业务的创新”的几个方面；2.金融创新与金融深化的关系，金融深化与金融抑制，金融自由化、放松管制与金融约束论；3.金融深化与经济发展的关系，金融深化与经济增长的国际比较。第七章货币供给及其均衡1.货币需求的几个方程式；2.货币供给政策。第八章通货膨胀与通货紧缩（重点）1.通货膨胀的治理；2.通货紧缩的治理。第九章中央银行与货币政策（重点、难点）1.中央银行的产生和独立性，性质与职能；2.我国的货币政策目标；3.2010年以来的金融宏观调控操作。第十章金融风险与金融危机1.风险的涵义与要素，金融风险的涵义与要素、类型，“信用风险”、“市场风险”、“流动性风险”、“操作风险”、“国家风险”等；2.“金融风险的管理”，“巴塞尔新资本协议”，“我国的金融风险管理”；3.金融危机的概念，成因，管理。第十一章金融监管及其调节（重点）1.金融监管的基本原则，金融监管的内容；2.金融监管的国内监管机制；3.金融监管国际协调的背景、方式与机制。第十二章国际金融及其管理1.汇率的概念，主要种类，决定与变动，汇率理论2.浮动汇率制，盯住汇率制；3.国际收支与国际收支平衡，国际收支均衡与不均衡，国际收支不均衡的调节，国际收支理论，我国的国际收支不均衡及其调节；4.国际储备的概念，功能，管理；5.国际金本制，布雷顿森林体系，牙买加体系；6.离岸金融市场概述，欧洲货币市场；7.货币可兑换的相关内容，我国的外汇管理体制，外债管理概述，我国外债管理体制。四、学习方法1．紧扣大纲，适当展开。考生复习应当以考试大纲为基础，紧扣大纲要求，构建知识树，并适当展开，把大纲上提到但未展开说明的知识补充完整，这样在考试时能够顺利回忆学习过的知识并找到相应的知识点。2．加强练习。要通过考试，适当的练习是必要的也是必须的。考生应当将教材练习及历年试题至少做过两遍，做到心中有数，再辅之以适当辅导练习，通过考试的几率就会大增。3．多阅读教材。教材是试题的根本来源，平时应抽取一切有空的时间翻阅教材，熟悉的内容迅速过一遍可以加深记忆，不熟悉或不理解的内容多看几遍自然也会有印象，对于以客观题为主的考试来说，有印象的内容基本上都可以拿分。第一章金融市场与金融工具目录第一章金融市场与金融工具..........................................................1第一节金融市场与金融工具概述......................................................8一、金融市场的涵义与构成要素......................................错误!未定义书签。二、金融市场的类型...............................................................11三、金融市场的功能...............................................................13第二节传统的金融市场及其工具.....................................................14一、货币市场.....................................................................14二、资本市场.....................................................................19三、外汇市场.....................................................................21第三节金融衍生品市场及其工具.....................................................23一、金融衍生品市场概述...........................................................23二、主要金融衍生品...............................................................24三、金融衍生品市场的发展演变.....................................................27第四节我国的金融市场及其工具.....................................................28一、我国的金融市场及其发展.......................................................28二、我国的货币市场...............................................................28三、我国的资本市场...............................................................29四、我国的外汇市场...............................................................30五、我国的金融衍生品市场.........................................................................................................................30考试目的：通过本章的考试，测查应考人员是否掌握有关金融市场和金融等金融基本知识，并能够分析不同金融市场和金融工具的特性，在有关金融市场上运用相应的金融工具进行投资。第一节金融市场与金融工具概述第二节传统的金融市场及其工具（重点）第三节金融衍生品市场及其工具（重点）第四节我国的金融市场及其工第一节金融市场与金融工具概述考试内容：金融市场的构成要素、金融市场的结构、金融市场的功能和金融市场的交易主体。金融工具的性质、特点和类型。本章近年来考题题型及分值情况年份单选题多选题案例题总分值20084210162009527201054817一、金融市场的涵义与构成