预计财务报表模型

销售增长率10%2000其他流动资产/销售收入18%(1100)流动负债/销售收入10%(5)固定资产净值/销售收入60%6销售成本/销售收入55%(180)固定资产年折旧率10%(100)长期负债的利息率8%(35)货币资金与交易性金融资产的利息率6%586其他变动性期间费用/销售收入5%(147)所得税税率25%440股利支付率30%(132)308年012345销售收入200022002420266229283221减：销售成本(1100)(1210)(1331)(1464)(1611)(1772)负债的利息费用(5)(5)(5)(5)(5)(5)加：货币资金与交易性金融资产的利息收入61328446282减：年折旧(180)(147)(175)(208)(246)(290)其他变动性期间费用(100)(110)(121)(133)(146)(161)其他固定性期间费用(35)(35)(35)(35)(35)(35)税前利润5867077818619481041减：所得税(147)(177)(195)(215)(237)(260)税后净利440530586646711781减：支付股利(132)(159)(176)(194)(213)(234)未分配利润308371410452497547年012345货币资金与交易性金融资产10033559588311991546其他流动资产360396436479527580固定资产原值133316001907226126673133减：累计折旧(133)(280)(455)(664)(910)(1200)固定资产净值120013201452159717571933资产总计166020512483295934834059流动负债（无息）200220242266293322长期负债606060606060股本100010001000100010001000累计未分配利润4007711181163321302677负债和股东权益总计166020512483295934834059年012345销售收入货币资金与交易性金融资产减：销售成本流动资产已知条件（金额单位：万元）X公司有关的比率指标X公司基期的利润表（2008年）X公司基期的资产负债表（2008年末）减：年折旧固定资产净值其他变动性期间费用资产总计负债的利息费用固定资产原值加：货币资金与交易性金融资产的利息收入减：累计折旧减：所得税股本税后净利累计未分配利润其他固定性期间费用流动负债（无息）税前利润长期负债X公司的预计利润表（金额单位：万元）X公司的预计资产负债表（金额单位：万元）X公司自由现金流量的计算（金额单位：万元）减：支付股利负债和股东权益总计未分配利润调节变量：货币资金与交易性金融资产税后净利530586646711781加：年折旧147175208246290减：其他流动资产增加额(36)(40)(44)(48)(53)加：流动负债增加额2022242729减：固定资产原值增加额(267)(307)(354)(406)(466)加：新增的债务税后利息44444减：货币资金与交易性金融资产的税后利息(10)(21)(33)(47)(62)自由现金流量3884194514865231003601333(133)120016602006010004001660货币资金与交易性金融资产流动资产已知条件（金额单位：万元）X公司基期的资产负债表（2008年末）固定资产净值资产总计固定资产原值减：累计折旧股本累计未分配利润流动负债（无息）长期负债负债和股东权益总计调节变量：货币资金与交易性金融资产销售增长率20%3000其他流动资产/销售收入35%(1650)流动负债/销售收入10%(80)固定资产净值/销售收入80%6销售成本/销售收入55%(180)固定资产年折旧率10%(150)长期负债的利息率8%(35)货币资金与交易性金融资产的利息率6%911其他变动性期间费用/销售收入5%(228)所得税税率25%683股利支付率30%(205)478年01234销售收入30003600432051846221减：销售成本(1650)(1980)(2376)(2851)(3421)负债的利息费用(80)(136)(139)(144)(149)加：货币资金与交易性金融资产的利息收入630(0)(0)减：年折旧(180)(251)(252)(289)(334)其他变动性期间费用(150)(180)(216)(259)(311)其他固定性期间费用(35)(35)(35)(35)(35)税前利润9111021130216061971减：所得税(228)(255)(326)(402)(493)税后净利68376697712051478减：支付股利(205)(230)(293)(361)(444)未分配利润4785366848431035年01234货币资金与交易性金融资产1006(0)(0)(0)其他流动资产10501260151218142177固定资产原值26672362268630883584减：累计折旧(267)(518)(770)(1059)(1393)固定资产净值24002880345641474977资产总计35504146496859627154流动负债（无息）300360432518622长期负债17001700176618311884股本10001000100010001000累计未分配利润5501086177026133648负债和股东权益总计35504146496859627154年01234Y公司的预计利润表（金额单位：万元）Y公司的预计资产负债表（金额单位：万元）Y公司自由现金流量的计算（金额单位：万元）减：支付股利未分配利润税前利润减：所得税税后净利减：年折旧其他变动性期间费用其他固定性期间费用减：销售成本负债的利息费用加：货币资金与交易性金融资产的利息收入已知条件（金额单位：万元）Y公司有关的比率指标Y公司基期的利润表（2008年）销售收入税后净利76697712051478加：年折旧251252289334减：其他流动资产增加额(210)(252)(302)(363)加：流动负债增加额607286104减：固定资产原值增加额305(324)(403)(496)加：新增的债务税后利息102104108111减：货币资金与交易性金融资产的税后利息(2)(0)00自由现金流量1271829983116810010502667(267)2400355030017001000550355057465(4106)(152)(0)(389)(373)(35)2410(602)1807(542)12655(0)26134191(1781)5972858574619251000491385855Y公司的预计利润表（金额单位：万元）Y公司的预计资产负债表（金额单位：万元）Y公司自由现金流量的计算（金额单位：万元）负债和股东权益总计调节变量：长期负债长期负债股本累计未分配利润固定资产净值资产总计流动负债（无息）流动资产固定资产原值减：累计折旧已知条件（金额单位：万元）Y公司基期的资产负债表（2008年末）货币资金与交易性金融资产1807389(435)124(607)11401393销售增长率10%3000其他流动资产/销售收入25%(1650)流动负债/销售收入10%(80)固定资产净值/销售收入60%6销售成本/销售收入55%(180)固定资产年折旧率10%(150)长期负债的利息率8%(35)货币资金与交易性金融资产的利息率6%911其他变动性期间费用/销售收入5%(228)所得税税率25%683股利支付率50%(342)342年012345销售收入300033003630399343924832减：销售成本(1650)(1815)(1997)(2196)(2416)(2657)负债的利息费用(80)(68)(67)(64)(63)(66)加：货币资金与交易性金融资产的利息收666666减：年折旧(180)(220)(263)(313)(370)(435)其他变动性期间费用(150)(165)(182)(200)(220)(242)其他固定性期间费用(35)(35)(35)(35)(35)(35)税前利润91110031093119112951403减：所得税(228)(251)(273)(298)(324)(351)税后净利6837528208939711052减：支付股利(342)(376)(410)(447)(486)(526)未分配利润342376410447486526年012345货币资金与交易性金融资产100100100100100100其他流动资产75082590899810981208固定资产原值200024002861339140014699减：累计折旧(200)(420)(683)(996)(1365)(1800)固定资产净值180019802178239626352899资产总计265029053186349438334207流动负债（无息）300330363399439483长期负债850858806802783859股本1000841730560393120累计未分配利润5008761286173322182744负债和股东权益总计265029053186349438334207目标长期负债/权益0.570.50.40.350.30.3年012345税后净利7528208939711052加：年折旧220263313370435减：其他流动资产增加额(75)(83)(91)(100)(110)加：流动负债增加额3033364044减：固定资产原值增加额(400)(461)(530)(609)(699)加：新增的债务税后利息5150484849减：货币资金与交易性金融资产的税后利(5)(5)(5)(5)(5)自由现金流量574618665715768销售收入货币资金与交易性金融资产减：销售成本流动资产已知条件（金额单位：万元）Z公司有关的比率指标Z公司基期的利润表（2008年）Z公司基期的资产负债表（2008年末）减：年折旧固定资产净值其他变动性期间费用资产总计负债的利息费用固定资产原值加：货币资金与交易性金融资产的利息收入减：累计折旧减：所得税股本税后净利累计未分配利润其他固定性期间费用流动负债（无息）税前利润长期负债Z公司的预计利润表（金额单位：万元）Z公司的预计资产负债表（金额单位：万元）Z公司自由现金流量的计算（金额单位：万元）减：支付股利负债和股东权益总计未分配利润调节变量：长期负债/权益100年份负债/权益75020080.57200020090.5(200)20100.4180020110.35265020120.330020130.385010005002650货币资金与交易性金融资产流动资产已知条件（金额单位：万元）Z公司基期的资产负债表（2008年末）目标长期负债权益比固定资产净值资产总计固定资产原值减：累计折旧股本累计未分配利润流动负债（无息）长期负债负债和股东权益总计调节变量：长期负债/权益销售增长率20%3000其他流动资产/销售收入35%(1650)流动负债/销售收入10%(80)固定资产净值/销售收入80%6销售成本/销售收入55%(180)固定资产年折旧率10%(150)长期负债的利息率8%(35)货币资金与交易性金融资产的利息率6%911其他变动性期间费用/销售收入5%(228)所得税税率25%683股利支付率30%(205)478年01234销售收入30003600432051846221减：销售成本(1650)(1980)(2376)(2851)(3421)负债的利息费用(80)(136)(136)(136)(136)加：货币资金与交易性金融资产的利息收入63(2)(6)(9)减：年折旧(180)(251)(252)(289)(334)其他变动性期