《图解缠论》-书稿

图解缠论核心理论由浅入深实战图解前言：股票市场存在100%安全的买点吗？存在100%安全无风险的交易系统吗？答案当然是否定的。100%安全的买点要剔除单边下跌的情况，100%安全无风险的交易系统要通过持续的操作将成本将为零。缠论所探讨的，就是如何通过交易，将持仓成本降为零。缠论，横亘于其他股票分析方法之外的理论系统，在理论中没有偶然、没有概率、没有随机，完全以逻辑、定义、推导的方式将任何走势图形分解，最终达到“阅读”，而不是“分析”股票走势的境界。从这种意义上来讲，缠论是一种语言，是将看似杂乱无章的股票走势翻译为可读文字的语言。交易，反映为动作，就是买与卖，而股票交易最终要达成的理想化境界就是买点买、卖点卖，缠论的作用就是把买点与卖点，经过严谨的推导，精确的揭示。而买点与卖点本身，构成了走势的各个关节点，所谓庖丁解牛，也就是把握住牛的整体结构，并将其拆解，顺着关节点下刀。股票操作理应是一种机械化的程序，但被机械化的不仅是程序，更是操作者自身，人的机械化才是真正决定操作成绩的关键因素，但在此之前，首先要有机械化的操作程序，本书的目的，就是给出机械化操作的编程语言。缠论的原文，因为事先没有经过整体的编排，写的比较随意，造成了很多看似前后矛盾的地方，以及一些模糊的概念，更因为缺少实际图形的辅助，使学习者感觉晦涩难明。其实缠论的学习只需要抓住两个重点就可以，一是整体性，通篇的阅读之后，需要站在理论系统全局的角度去理解；二是实践，没有经过实践的理论学习是不足以笑傲股市的，而事实上对理论的深刻理解，往往都建立在实践的基础上。完整的缠论包含动力学与几何学两个部分，二者不一不异。本书只涉及围绕中枢的股票动力学部分，笔与线段看原文就可以，那没有任何难以理解和模糊的地方。而中枢部分最重理解，完全从定义出发相信很多人都觉得复杂而难以掌握，本书从最简单的“缠论之用”出发，由浅入深的逐步将中枢理论配合大量实际图例加以介绍，目的就是为了让更多初学缠论的操作中，以及学了很久但总有一些点没有突破的学习者提供辅助性的参考。很多人都说股市80%的亏损，20%的人盈利，并根据这一原则怀疑所有技术系统，认为所有的股票技术都改变不了82定律这一事实。从概率层面上，这并没有错，但造成82定律的原因并不是因为技术是82的，而是学技术、用技术的人是被82的。这和其他行业并没有本质的区别，同样的生意，20%的人赚其他80%人的利润总额，这是一定要有清楚认识的。如果没有一番刻苦的学习、长期的总结、丰富的实践，想学好任何东西都是空中阁楼。但缠论的特别之处就在于从中可以提炼出一些固定的买入准则，而这些买入方式是完全看图对照就可以立马上手操作的，并不需要有太深的理论基础。当然，想要在无论牛熊的环境中都稳定获利，那是必须对理论掌握的非常透彻之后的事情了。本书包含了笔者在实际操作中总结出来的内容，可能与其他理解存在不同之处，疏漏之处亦难免，请见谅并恳请指正。第一章：入门篇——从简单的操作方法开始第一节：必然盈利的中短线买点打开股票行情软件，将时间周期调整到30分钟行情或者5分钟、10分钟、15分钟行情，寻找目前符合以下特征的股票：从K线图上看，股价目前已经下跌了一段时间，并且呈现下跌、横盘、下跌、横盘、下跌的特征，如下图（中航重机2013年3月4日13:45—2013年3月13日13:15；15分钟）：把符合这种特征的走势先找出来，然后加上均线指标，均线的参数设置默认的就好，线的数量中等，即以5、10、20、60、120、250日均线为均线系统。如下图：然后开始筛选，把走势中两个盘整的最右边在相同均线区间内的挑选出来。比如上图中，两个盘整的最右边都在20日线上、60日线下，且靠近20日均线。然后把挑选出来的股票走势配上MACD指标：可以发现，在上图中，走势的第二次盘整之后的下跌，相对应的MACD向下的柱子无论是面积还是长短都比前一个下跌要小和短，并且两根线的高度比前一次下跌要高。而每次盘整区域的走势都会把MACD的黄白线拉到0轴附近。符合以上走势特征的股票，在第二次盘整之后的下跌中，选择5日线即将金叉10日线时，或者MACD的白线向上拐头即将金叉黄线的时候买入。其后的走势百分之百会回到第二次盘整的区间内。如下图：总结一下，这种买入方法是在某一段下跌的结束点买入，下跌的过程要符合下跌+盘整+下跌+盘整+下跌的特征；两个盘整的时间和空间相差不大；第二个盘整之后的下跌相较与前一个下跌而言力度更小，力度更小的直观表现就是MACD的绿柱子面积更小、柱长更短、黄白线更高。而买入的节点就是5日均线金叉10日均线、MACD的绿柱子缩短到没有、MACD的黄白线金叉。再看几个例子：例一：福晶科技201303061015—201303151015，15分钟无均线福晶科技201303061015—201303151015，15分钟含均线在这个例子中，第二次盘整后的下跌几乎是一闪而过，但也有两根K线30分钟的时间，这个时间是足够判断操作的。例2：精艺股份201303081000—201303142500,15分钟例3：中航重机201303041400—201303131330,30分钟关于本节的一些说明上面的方法非常简单，属于看图识字的幼儿班阶段，毫无炒股经验的人，只要够勤奋，都可以用这种方法来赚到利润，并且是毫无风险的利润。这种方法的缺陷在于符合标准的图形并不太好找，当然这种方法的变形可以解决任何买点的问题，但那需要对本书后面内容更好的理解，这里先给出最简单易行的方法，不需要动太多脑筋，但需要动手。从这种层面上来看，在股市赚钱原来是个体力活！先干起来再说吧。上面是短线的操作，从买进到盈利一般不会超过三天。从上面的图例也可以看出，有些涨的快，有些涨的慢，有的涨幅大，有的涨幅小，如何判断自然也会有相应的方法，本节只解决短线操作赚钱的问题，先把盈利确定了，多少、快慢，那在逻辑上是后面的事情了。值得注意的是，周期越小，可能的盘整次数越多，比如1分钟的走势，可能在第三个、第四个盘整之后才出现背驰也是有的，那需要更精准的操作与更严格的判断方法，但在10分钟、15分钟、30分钟、日线上，基本不会出现两个以上的盘整，相对而言，10到30分钟的比较普遍一点，日线的就较少了。第二节：必然盈利的中长线买点中长线的买点指的是日线、周线、月线、季线行情图上的买点，与中短线买点一样，盈利是必然的，只是时间可能更长一点而已。必然盈利的终端线买点买进后，两三天的时间可能获利不到10%，当然运气好30%也说不定，而必然盈利的中长线买点进入后，盈利的空间很可能是数倍。二者的区别在于劳动强度与盈利的快慢、多少，是呈正比关系的。先从季线开始。将行情图设置成“不复权”，在一个季度为一根K线的图中，寻找符合以下特征的图形：1、之前的走势经历过上涨、下跌、上涨、下跌的过程，这样的循环可以有多个；2、目前的股价处于下跌中，并且这次下跌创造的低点比上一次下跌创造的低点更低；3、目前的下跌所对应的MACD绿柱子比前一次下跌要短、面积更小，对应的黄白线比前一次下跌时要高。如果找到了，那么恭喜你，翻倍的黑马就在你眼前，你要做的就是买入，然后等待。如下图：万科A-000002万科在2005年第二个季度，创造出了3.12元的新低，于此同时，相对应的MACD的绿柱子比前一个更短、面积更小，同时黄白线比前一个要高。其后的10个季度，即两年半的时间，股票的涨幅加上分红扩股填权带来的利润是1300%。当然这里还涉及何时卖出的问题，后面会深入探讨，我们先找百分百盈利的买点，买了先放着，该学习学习，该吃饭吃饭。这样的长线买点，同样适用于月线与周线，但级别越低稳定性越差。再来几个例子：号百控股-600640再来看周线。在周线图上寻找符合以下特征的股票，平安银行-000001深振业A-000006这种图例举多了很乏味，不再多举了，自己可以在老的股票里面找找，看看是不是所有符合特征的股票都是长线大牛股。如000007、000017、000050、000012等等。还有，看这种图是非常直观的事情，我不太喜欢把同一种句式的语言重复N次，所以后面的几个图都没有说明，但只要掌握了方法，看图是一目了然的事情。至于什么时候卖出，最简单的判断方法是看上涨过程中的红柱子，当红柱子伸长到前面一次上涨对应的红柱子高度的时候，就要时刻准备清仓出局，再迟一点就是红柱子开始缩短的时候。精确的卖点需要本书后面的知识。下面举几个失败的例子。深圳华强-000062该股同样创了新低，同样MACD绿柱子缩短，同样黄白线更高，虽然也有不小的涨幅（一年360%），但无论是从上涨的空间上还是从上涨的时间上，都没有上面的那些大牛股来得空间大、跨度长。两相比较可以发现，该股在中间的那个上涨，相对于前面下跌而言，反抗的力度小的多，这涉及到走势级别的问题，也会在下文中逐渐揭示。但这种长线买点的盈利性是必然的，之所以说失败，是因为以季线为操作周期的利润率与时间不成正比。再来一个周线的。同样把行情软件设置成“不复权”，然后寻找符合以下条件的股票：1、股价经过长期下跌，伴随着股价下跌的是MACD的黄白线长期运行在零轴以下；2、当前的走势由于股价的回升，MACD的黄白线已经走上零轴，并且柱子翻红；3、目前走势是一种横盘震荡，震荡的同时MACD黄白线浅浅的浮在零轴附近；如下图：常山股份-000158-20010302—20061117图中黄线之前的走势，在13.87的高点跌下来之后，MACD一直在零轴以下徘徊，从图中可以看出曾经四次反击失败，而在黄线所在的那个横盘区域，MACD走上零轴，并且随着股价的横盘开始在零轴上方不远处悬浮波动。下图是全部走势：例2：冀东水泥（000401）20040326—20070615冀东水泥股价起飞之前的周线图：很多人在总结牛股走势的时候，会用已经涨起来的图形，而实际上那种图形对当下的操作并没有太大帮助，因为各种指标、图形随着价格区间的拉大而变形，上面的两幅图就是典型的例子。这种周线级别买点买入的方法，要注意的是前期的下跌一定要是长期的，具体表现在MACD上市黄白线始终在零轴之下运行，并随着下跌过程中的反弹有让柱子翻红的时候。再举几个例子，不用加文字说明了ST泰复（000409）：周线合肥百货（000417）：20010608—20070601，周线合肥百货20020322—20070112，周线图不再举了，都是制式的，关于MACD的黄白线在零轴上方悬浮，有各种各样的形态，不一而足的，自己也可以找找看，当然最典型的就是上图中的两次回抽确认。还有一种是持续以横线的形式悬浮的。第三节：盘整中的操作股票的走势中，盘整的时间一定是占一多半的，不懂得盘整如何在盘整中操作赚取利润，始终是不行的，总不能指望每天都在主升浪中。盘整还有一个好处是可以让中长线的炒股降低成本。比如上面提到的季线、周线买点，就可以在买点买入后，用一部分如1\3的资金在日线、30分钟的盘整中不断来回操作，这样成本会越来越低。盘整操作好了，是可以比上涨还赚钱的。照例，上图：宝新能源（000690）20130104—20130306，日线黄色方框内是个盘整区间，历时两个月，不懂得盘整的操作方法，这两个月坐电梯上上下下一番也就算了，会操作盘整就可以在这两个月赚出利润来。盘整的出现是可以当下判断的，也就是说走势走到了什么样的情况下，就应该出现盘整了，这有一整套的判断程序，不再这里讨论。简单一点的判断方法是：在中长线的买点买入后，股价缓慢向上推升的过程中，遇到前期的筹码集中区就很容易发生盘整，当然这不是绝对的，比如有些股票就选择连续的涨停冲过筹码集中区，总体而言，发生盘整的概率是比较大的。把行情图调整到60分钟或者30分钟，具体是什么周期根据情况来，以呈现出下图中走势与MACD脉冲的一对一关系为准，方法其实很简单，注意第一个上涨与下跌所对应的MACD柱子和黄白线，后面的所有上涨在MACD红柱子与黄白线超过第一个的高度与面积之前，都要跌回；后面的所有下跌，在MACD红柱子与黄白线低于第一个下跌的高度、面积小于第一个下跌的绿影，都要再涨回。这种方