我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析

我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析摘要近年来，我国银行业尤其是国有商业银行频频暴露操作风险损失事件，这对我国商业银行在操作风险管理方面提出了严峻考验。为此，银监会于2007年发布了《关于加大防范操作风险工作力度的通知》，2009年2月，银监会印发了《中国银行业实施新资本协议指导意见》，同年5月14日又印发了《商业银行操作风险管理指引》。在这一背景下，本文通过利用不完全信息静态博弈原理，采用混合战略模型，以内部欺诈、外部欺诈为例的博弈分析对我国商业银行所发生的操作风险主要影响因素进行研究分析，探寻了影响我国商业银行操作风险爆发的几个主要因素。研究结果表明：作案人员的作案成本，职位高低以及对其的处罚力度；稽核人员的检查成本，对未来的期望以及对其的奖赏程度；案件被查出的时间距案发时间的时间间隔等一系列因素都影响着操作风险的爆发频率。关键词：商业银行操作风险博弈分析我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析目录1、引言.........................................................................................................................31.1选题背景及研究意义.......................................................................................31.2文献综述...........................................................................................................41.2.1国外学者对银行操作风险的研究..........................................................41.2.2国内学者对商业银行操作风险的研究..................................................52操作风险的介绍........................................................................................................52.1操作风险的定义...............................................................................................52.2操作风险的分类...............................................................................................63影响我国商业银行操作风险的主要因素——基于博弈论....................................73.1模型的构建.......................................................................................................73.1.1模型的理论分析......................................................................................73.1.2模型的假设条件及符号设定..................................................................83.2模型的均衡分析.............................................................................................93.3模型的进一步分析.......................................................................................113.3.1对作案人员的处罚的进一步分析........................................................113.3.2对银行工作人员作案成本的进一步分析............................................123.3.3对稽核人员的奖赏的进一步分析........................................................123.3.4对核人员的检查成本的进一步分析....................................................133.3.5对稽核人员查出银行损失的时间距案发时间的间隔的进一步分析133.3.6对银行工作人员的职位的进一步分析................................................143.3.7对贴现因子的进一步分析....................................................................144研究结论及展望......................................................................................................154.1研究结论.......................................................................................................154.2、研究展望....................................................................................................15参考文献......................................................................................................................16我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析1、引言1.1选题背景及研究意义操作风险作为银行面临的三大主要风险之一，已经引起了监管当局与业界人士的高度关注。Halperin(2001)指出，随着金融产品的不断创新，操作风险逐渐成为银行风险管理过程中必须考虑的一类风险。实际上，巴塞尔委员会早在1999年就表达了必须对操作风险进行量化与管理的观点。Blunden(2003)认为操作风险完全可以导致银行破产。但是，纵观所有已经发生的损失事件，绝大部分完全可以通过管理加以避免。因此，加强对操作风险研究具有重要的现实意义。同时，随着金融体系国际化程度的不断加深，新的交易技术层出不穷，银行内部竞争以及银行与非银行金融机构的竞争日益激烈，在金融创新的浪潮中，新型的金融衍生工具大量涌现，这些变化对银行经营过程中面临的操作风险产生了更加深远的影响。如何提高防范操作风险的能力已经引起了各国政府及学术界的高度重视，许多国家及国际大银行开始探索防范操作风险的方法与框架。自本世纪初以来，中国的商业银行，尤其是国有商业银行先后发生了多起严重的金融大案，引起了社会各界的广泛关注，也得到了监管部门的高度重视。为此，银监会于2007年发布了《关于加大防范操作风险工作力度的通知》。在此项通知中，银监会明确提出了操作风险的概念，并要求各家商业银行加大对操作风险的防范和控制力度。2009年2月，银监会又印发了《中国银行业实施新资本协议指导意见》，指出商业银行应对操作风险计提资本，强调要加快操作风险资本监管的研究和规制的进程；为了加强商业银行的操作风险管理水平，提升风险管理能力，银监会又于2009年5月14日印发了《商业银行操作风险管理指引》。由此可见，加大我国商业银行操作风险的研究力度刻不容缓。而且，我国银行业正处于改革发展的关键时期，一些资银行以各种形式进入我国金融市场，加剧了国内商业银行的市场竞争。同时，我国商业银行在内部控制、风险管理等方面还不能适应现代金融市场的内在要求，这在银行业改革过程中很可能引发较大的操作风险。所以，我国商业银行迫切需要加强对操作风险的研究，以提升其国际竞争力，并为将来实施巴塞尔新资本协议做好准备。我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析1.2文献综述1.2.1国外学者对银行操作风险的研究Fontnouvelle，JordanRosengren(2003)在他的研究中利用从公开媒体收集的损失数据度量了美国大型跨国银行的操作风险，研究结果表明这些银行面临的操作风险往往大于市场风险。JunjiHiwatashi(2003)运用商业银行监管者和欺诈者（员工）之间的博弈模型，介绍了同本一些银行的最新操作风险的影响因素，并在此基础上总结了这些银行的经验。这些经验对其它国家的银行关于操作风险的管理有一定的借鉴意义。Wei在一系列的文献中研究了银行业的操作风险。Wei(2003)应用来自OpVar操作损失数据库的数据从博弈论的基础上对商业银行的操作风险进行实证研究，研究发现商业银行操作风险主要受到作案成本，处罚力度以及监管力度等一系列因素的影响。2006年他又使用从OpVar数据库得来的数据，考察了是否披露操作损失事件，对美国金融机构的市场价值的影响是否产生不一致的影响。研究结果表明，宣布了操作损失会对股价产生巨大的负面影响，市场价值下降的幅度比单纯的操作风险引起的下降幅度要大，这一论断支持了Cumminseta1．(2006)提出的观点。deFontnouvelle等(2006)运用SASOpRisk和FitchOpVar的数据进行了实证研究，研究结果显示，操作风险是银行业目前面临的一项重要风险，其对资本的要求远大于市场风险对资本的要求，并对操作风险的影响因素做了概括性的描述，并未进一步分析。因为研究操作风险的目的是为了对其加强管理，而管理的前提是准确度量，因此随着对操作风险研究的进一步深入，越来越多的学者把研究的兴趣都集中在度量上，ElenaMedova(2000)讨论了极值理论在金融机构操作风险中的拟合程度，并提出了度量过程中存在的一些问题及相应的解决方。Mesova，Kyriacou(2002)首次把极值理论用于操作风险管理，通过对1998年俄罗斯金融危机前后一家欧洲投资银行的交易数据进行实证分析，并与其它方法进行比较，验证了极值理论在度量操作风险上的准确性。PaulEmbrechts(2006)详细地分析了极值理论应用于操作风险高分位数估计时的估计效果与实用性。我国商业银行的操作风险影响因素及其博弈分析1.2.2国内学者对商业银行操作风险的研究与国外相比，我国学者对银行操作风险的研究要落后许多，基本上只是介绍并讨论银行操作风险的相关理论与实践经验，并在此基础上研究操作风险的度量方法在我国的适用情况以及模型的实证研究。介绍操作风险的主要文献包括：魏海港(2002)介绍了几种操作风险比较常用并具有代表性的定义，他们分别是英国银行家协会给出的定义、巴塞尔委员会给出的定义以及商业银行在实际操作中运用的定义。巴曙松(2003)阐述了新资本协议中操作风险的发展演变以及对操作风险相关规定的演变，分析了操作风险的特点、影响因素以及对我国银行业可能带来的影响。张吉光(2005)对操作风险的实务操作进行了研究，针对我国操作风险管理尚处于起步阶段，对操作风险基础知识做了系统介绍，并根据实务中可能出现的影响操作风险的因素做了简要的分析。任有泉(