2008年搜狐理财市场现状与发展趋势研究报告

112008年搜狐理财市场现状与发展趋势2008.12研究报告2233第一部分项目说明第二部分主要结论现状盘点未来展望附录contents442008年，理财已涉及百姓生活方方面面，大到国家财政政策的微小变化，小至理财产品的年收益率，无不牵动着百姓的神经。可以说，理财生活的质量已关系到我们每个人的生活质量。特别是这几年，股市的涨跌，百姓财富的增长使中国中小投资者的队伍空前壮大，虽然美国次贷危机越演越烈，使我们的经济形势更加扑朔迷离，但从长期来看，投资者群体的不断增长和成熟是不可逆转的大趋势。为此，2008年11月月搜狐财经与数字100市场咨询有限公司再次携手，利用数字100公司独立开发的网上调查平台——100调查网（），进行此次“金融理财网络调查”,旨在客观反映投资者理财现状与发展趋势。调查背景与目的55所有有效问卷经本公司系统逻辑自动检查功能查错。数据的统计分析在SPSS12.0下进行，所作分析包括频数分析、交叉分析、均值分析、多重应答分析、显著性检验。在线调查：采用网民随机自愿调查的在线调查方式调查对象样本量调查对象与分析方法大众理财人群调查方法66contents第一部分项目说明第二部分主要结论现状盘点未来展望附录77一、投资者对投资市场判断和对策882008年，投资者市场信心普遍遭受宏观经济形势的不利影响，其中股市下跌的影响最为深重。有影响38.1%影响一般22.9%影响较大25.9%完全没有影响8.2%不确定4.9%08年宏观经济形势对个人理财的影响22.3%23.8%30.5%31.7%32.6%68.9%-20%0%20%40%60%80%中国GDP增速放缓房市低迷央行连续降低利率美国次贷危机国家宏观调控，收紧银根A股股市的持续下跌08年影响个人理财的重大经济事件99面对目前的金融危机，中国投资者的策略是保持资金流动性、分散投资。10.4%15.5%19.2%21.0%25.3%27.4%30.5%47.3%0%20%40%60%80%100%卖掉股票套现尽量套现各种理财产品购买债券增加购买保险抄底股市综合配置各种理财产品增加储蓄，保持流动性投资者目前应对当前金融危机的投资理财策略增加货币性、债券型基金的购买，减少股票型，指数型基金1010这种策略体现在对理财产品的选择中,就是更加看重理财产品的风险控制、稳定性和保本。8.5%21.0%23.5%29.3%46.3%50.6%52.4%0%20%40%60%80%宣传及广告高回报率风险提示及时\到位产品的公司背景及实力保本增值长期稳定风险控制功能好，回报率稳定08年经济形势下投资者最看重理财产品的因素1111从资金动向来看，在投资金额比例上，08年储蓄有所增长，基金投资比例大幅缩水，受股市套牢影响，股票投资比例没有变化。26.3%40.4%28.6%25.1%21.4%16.2%18.2%21.1%18.7%20.9%13.1%13.5%15.0%17.6%6.7%40.8%0%20%40%60%房屋等不动产购买基金人民币储蓄股票人民币理财产品投资公司或企业国债委托给他人管理企业债券商业保险黄金收藏外汇理财产品外币储蓄期货购买彩票08年投资金额比例07年投资金额比例各种理财方式占总投资额的比例不动产仍然是投资者投资比例最高的理财方式1212目前投资者对各种理财方式的收益预期不高，一方面反映熊市下市场信心不足，另一方面也反映投资者市场的日趋成熟。08年投资者理财收益期望5%-10%32.0%5%以内10.6%比同期银行定期存款或国债收益高就可以20.8%30%以上6.9%20%-30%8.6%10%-20%21.1%1313投资者对投资市场判断和对策小结小心谨慎一夜暴富投资心态市场机会产品需求风险小、稳定、保本；保险投资的需求增加；多样化产品需求；投资策略保守,储蓄增长,收益预期不高,保本需求高；分散投资；牛市泡沫破灭宏观经济对投资者影响深重双重压力1414二、投资者投资行为特征（理财渠道和理财方式）15151投资者理财渠道选择1616银行成为投资者购买理财产品的主要业务渠道。6.7%10.1%15.5%19.2%33.8%45.1%46.0%0%20%40%60%80%100%电话银行基金公司投资理财中心证券公司营业厅基金公司网站证券公司股票交易系统银行网点银行柜台08年投资者个人理财的主要渠道1717相对07年,投资者在银行办理各种理财业务的比例有所增加,尤以基金增长最为明显。07-08年投资者在银行办理理财业务种类的变化走势80.7%18.9%9.6%8.5%6.7%6.7%5.3%2.8%65.1%22.3%15.9%18.0%11.3%8.6%38.8%7.6%0%20%40%60%80%100%人民币储蓄人民币理财产品国债商业保险黄金/纸黄金外币储蓄基金外汇理财产品07年在银行办理的业务08年在银行办理的业务1818投资者在选择银行办理基金业务时,对于四大国有商业银行和全国性股份制商业银行有更高的偏好。四大国有商业银行全国性股份制商业银行区域性城市商业银行邮政储蓄银行外资银行人民币储蓄79.2%63.1%68.8%85.7%60.0%基金46.4%46.5%37.5%33.9%20.0%人民币理财产品23.9%21.7%18.8%26.8%40.0%商业保险23.0%24.8%43.8%26.8%20.0%国债18.7%21.5%25.0%17.9%0.0%黄金/纸黄金12.4%15.2%6.2%5.4%0.0%外币储蓄8.0%14.2%12.5%5.4%20.0%外汇理财产品5.5%13.5%18.8%5.4%0.0%委托银行管理6.4%9.8%0.0%5.4%0.0%投资者在不同类型银行办理的理财业务办理基金业务时对于建设银行、兴业银行、广东发展银行、光大银行更为偏好办理商业保险业务时偏好本地的城市商业银行；办理国债时偏好华夏、中信和城市商业银行1919便捷仍是投资者选择银行的首要考虑，但产品、服务、专业性等“软件”因素日益成为更为重要的决定因素。59.1%55.4%38.8%25.7%20.3%13.7%12.6%11.2%10.1%10.1%40.7%45.9%35.5%24.5%12.8%18.3%12.5%9.5%14.1%14.1%0%20%40%60%80%工资卡在这银行离家近电/网银很发达服务态度好理财产品多手续简便人员专业知识丰富不用排队理财产品有特色手续费低07年投资者选择办理理财业务银行的原因08年投资者选择办理理财业务银行的原因投资者选择办理理财业务银行的原因2020招商银行在理财业务方面树立了良好的企业印象，产品有特色，手续简便得到投资者认同。17.4%17.1%15.3%6.4%4.6%4.6%4.3%4.3%4.0%3.7%0%10%20%30%招商银行建设银行工商银行中国银行农业银行民生银行光大银行邮政储蓄浦东发展银行交通银行投资者认为在理财业务方面最好的银行工商银行农业银行中国银行建设银行招商银行交通银行理财产品多24.0%20.0%19.0%19.6%21.1%33.3%理财产品有特色16.0%26.7%19.0%16.1%26.3%8.3%人员专业知识丰富22.0%60.0%33.3%21.4%21.1%8.3%手续简便40.0%13.3%28.6%39.3%47.4%33.3%手续费低24.0%13.3%19.0%17.9%19.3%41.7%网上银行发达52.0%40.0%33.3%44.6%57.9%58.3%熟人推荐18.0%6.7%28.6%1.8%3.5%25.0%投资者认为某家银行比其他银行在理财业务做的好的方面21212投资者理财方式偏好2222从新增理财方式来看:新增股民和基民速度放缓，人民币储蓄比例增加，投资方式呈现出更加保守和多样化。0%20%40%60%80%人民币储蓄购买基金股票国债房屋等不动产购买彩票商业保险黄金人民币理财产品收藏期货企业债券委托给他人管理外币储蓄外汇理财产品投资公司或企业08年新增理财方式07年新增理财方式投资者新增理财方式2323商业保险跻身成为继储蓄、基金、股票之后四大投资理财方式之一，当前形势下国债和黄金市场增幅也比较明显。81.5%79.0%53.0%23.9%23.6%20.1%13.2%8.8%8.2%32.0%15.3%12.8%44.8%17.7%17.7%10.4%22.3%24.1%60.7%45.1%0%20%40%60%80%100%购买基金人民币储蓄股票购买彩票房屋等不动产商业保险人民币理财产品国债收藏黄金2007年2008年投资者目前的投资理财方式前十名其他…注:其他方式都低于10%保险受到关注储蓄方面：虽然新增储蓄投资者比例出现增长，但受投资多样化影响，储蓄者数量仍出现整体下滑2424商业保险方面：养老险、意外伤害险、健康险是投资者目前主要购买的险种。40.8%40.5%38.1%28.1%19.0%16.9%0%10%20%30%40%50%养老险意外伤害险健康大病险投资分红险儿童教育险万能险投资者目前购买的保险类型2525人寿、平安仍是投资者主要选择的保险公司品牌。24.8%22.1%15.7%11.8%9.4%6.6%5.7%4.8%3.9%3.6%3.6%3.3%0%10%20%30%40%中国人寿保险股份有限公司中国平安人寿保险股份有限公司中国人民人寿保险股份有限公司中国太平洋人寿保险股份有限公司太平人寿保险有限公司新华人寿保险股份有限公司泰康人寿保险股份有限公司民生人寿保险股份有限公司国寿养老保险股份有限公司阳光人寿保险股份有限公司中国人民健康保险股份有限公司太平养老保险股份有限公司目前投资者选择的保险公司2626基金方面：相对07年,投资者在基金持有的种类上更加分散,更为稳定的债券型、保本型增长迅速，资金来源也更为分散。货币型15.6%指数型（含ETF）9.7%混合型/平衡/配置型18.2%股票型27.6%保本/避险型14.2%债券型14.7%投资者目前购买的基金类型投资者购买基金的资金来源22.8%23.1%44.1%51.4%18.6%30.3%36.4%70.9%0%20%40%60%80%100%以前用于其它投资的钱定期存款活期存款工资或奖金2007年来源2008年来源(2007年:39.3%)(2007年:24.4%)(2007年:6.4%)(2007年:4.3%)(2007年:1.7%)(2007年:13.8%)一旦市场出现大的波动，这些人是否还会留在基金市场？2727排名07年最看重的因素1收益2基金公司整体业绩3基金以往业绩4风险5基金公司知名度6该基金的投资组合7整体的市场行情8基金经理的专业性9基金的类型9购买是否方便11基金公司的口碑12基金公司的背景12宏观政策14信息是否透明15手续费多少15他人的推荐17基金公司的规模17申购/赎回的效率排名08年最看重的因素1收益2基金公司整体的业绩3基金以往的业绩4基金公司知名度5基金公司的口碑6整体市场行情7基金公司的规模8该基金公司的背景9风险9基金类型11购买是否方便12信息是否透明13该基金的投资组合14基金经理的专业性15他人的推荐16手续费多少17申报/赎回的效率18宏观政策收益之外，基金公司的品牌形象逐渐成为投资者购买基金的重要考虑因素。07年大家把基金当股票买，对风险关注大，08年基民对基金机构投资有了更为成熟的认识，对机构关注度提升。2828股票方面：目前一半以上的股民采取长期持有的策略，投资偏好较为明显。已经抛售14.1%短线操作投机30.0%长期持有55.9%目前股民投资股票的方式19.5%28.3%36.5%51.7%0%20%40%60%80%100%定期存款以前用于其它投资的钱活期存款工资或奖金投资者股票投资的资金来源2929上市公司业绩、股票收益以及整体市场行情是左右股票投资者的主要因素。40.1%34.3%34.3%22.8%22.5%21.9%20.4%17.9%17