建立你的交易系统

交易系统的建立及原理没有一个可以让你稳定收益的交易系统，还是随自己的分析判断来进行买卖股票的，那么你的水平还是处于业余级，哪怕你的技术和手气很好，之前也赚到了很多钱。资金做大的根本规则在于复利，复利的恐怖，无需我多言，大家都明白。复利的难度在于，如何稳定的产生利润，也就是说，每年下来，你的资金的运动方向是正数而不是负数，你的资金线是一条稳定的上升的线图。人是有弱点的，贪婪和恐惧是操作的大敌，这是废话，却无时不刻不在起作用，左右着你的操作。克服人性的弱点，仅仅靠技术水平和心理素质的修炼，是远远不够的，因为你不知道什么时候会犯错，而且有时候，哪怕你前面赢了再多，只要输一次，你就会被打回原形，甚至被市场所消灭。这一点，经历从998点开始到6124点赚得盆满钵满，然后又到1664点全部吐出来甚至还断手断脚的人，一定深有体会。所以，需要一个紧箍咒，套在自己的头上，使自己在犯错的时候，以最快的时间脱离错误的操作。说到底，交易系统就是用来对付自己的工具。一个完善交易系统能做什么呢？它能告诉你，买什么？它能告诉你，买多少？它能告诉你，分几次买？它能告诉你，什么时候该离场了？它能告诉你，分几次离场？它能告诉你，如果买错了怎么办？总而言之，交易系统就是一个不需要你每天心神不安如坐针毡担心自己的投资，也能稳定赚钱的机器。我可以告诉你，世界上任何一个顶级的交易员，都有一套属于自己的交易系统，而他们严格按照交易系统来进行买入和卖出的操作，按部就班有条不紊地积累着自己账户里的资金。交易系统不是指标公式，但会与某些指标公式有关，因为需要进行数据的分类。一个最简单的交易系统，包含了一个过滤器，和一个提示买入信号和卖出信号的指令，以及相应的仓位配备规定。过滤器的作用是过滤掉那些不可搞的操作品种，只剩下符合你要求的目标，然后在此基础上，根据买卖指令进行操作。所以说过滤器是灵魂，比如用MA5和MA10金叉死叉作为买入卖出的指令，你一定会发现，大多数时候指令都是错误的，这种情况基本发生在盘整走势的时候，非常容易吃2面巴掌，但是一个明显的趋势移动中的信号，无论上涨和下跌，金叉买死叉卖，都是相当准确的。过滤器的作用就是过滤掉其中的盘整走势，只剩可以操作的趋势。一个最有效的交易系统不可能是从别人那里获得的，一定是自己开发出来的，因为每个人的资金量，性格，操作时间，以及市场的选择都不同，而一个最有效的操作系统必定是符合你所有的这些特点而进行开发的，如此，你才能对这个系统有足够的信心，能够严格按照其发出的信号进行操作，哪怕有时候系统的指令和你的技术判断相反。简而言之，系统是机械的，但又是有生命的。使你产生对自己开发的系统的绝对信赖的源泉，不是来自于你对于自己建立系统所设想的思路的信心，而是需要经过严格的历史数据统计测试，证明你的这套系统，在过去的足够长时间（a股好像也就20年左右吧），可以为你稳定的，不断的赚取利润。这种最直面最过硬的数据统计，才是最可信赖的。否则，由于人需要证明自己的想法是正确的这种无意识的偏好，总是会保留那些有效的信号，而对那些失败的信号无视，俗话说，就看到吃肉的，看不到挨打的。很多MS思路不错的系统，在残酷而真实的数据测试面前惨不忍睹。一个好的交易系统，不需要太高的成功率，但一定是有很好的盈利能力和风险抵御能力。它可能在10次交易中只有四次盈利，其余6次都是亏损的，但它会使这种亏损截断在非常小的可以承受的范围内，而捕捉到的盈利交易所产生利润，刨除交易成本外，足可以抵消6次的亏损，还有多余的利润，而这种抵消后的利润率越高，就说明你的系统盈利能力越强大。作为交易系统的一些基本概念，差不多就这些，如果你想在投机操作上有稳定而优秀的成绩，现在开始就尝试开发你的交易系统吧，而开发是否成功的唯一标准，就是盈利能力的正负强弱，任何技术，任何指标，任何理论都可以作为你构建系统的思路来源，记住，开放你的大脑，法无定法，只要抓得到老鼠就是好猫。交易系统几个核心内涵1：心态核心。在交易系统没有提出可交易的个股时期，心态如何摆正，并且做到行与心合一，是交易系统能够发挥系统交易的首要条件。如果，一套很好的交易系统，但心态急噪，无法忍耐空仓或者视那些持续飚升但不知道如何控制风险才为合理而又强行介入，那么，作为脱离交易系统控制，导致的失败，就不能归咎于交易系统程序失败，是心态失败导致了交易失败。因此，偶认为，心态是最重要的，决定了交易系统的成败。2：得失核心。不同的资金起点，有不同的得失。如100万与3万，年一倍，其交易次序是一致的，但掌握100万的个体，其将收益目标降低到年50%，其收益高于3万翻倍许多，其心理要求和技术要求就会大幅度的降低。因此，导致了不同的交易系统100万的个体很有可能看重中线交易系统，3万的个体很有可能看重短线交易系统。3：技术核心。市场获利模式就三种，超跌反弹、高抛低吸、强势追高。1》超跌反弹，超，超到什么程度必反？弹，弹到什么程度必跌？2》高抛低吸，高，高到什么程度为高？低，低到什么程度为低？吸，吸是一次还是多次？3》强势追高，强，什么时期可以追，什么时期不能追？追，高到什么程度还可以追？超跌反弹，不同的人有不同的分析基点，那么，定义这个超，就可以采用历史统计来实现。例如，高点下降超过60%，并且在形态、成交量分布等等技术，都达到适当，那么，这个超，就是必反的定义。历史统计应该成功率非常高才对，如果，还是很低，那么，这个就不是超。高抛低吸，偶认为，从形式上，它应该是某种通道的产物，达到通道的上轨，抛出，达到通道的下轨，低吸(在你的系统中有使用布林线进行操作，但必须分析整个趋势处在什么状态，如果处在整理趋势之中是很可行的一种技术分析指标，但如果明显处在一个上升或下降的趋势之中，那么使用趋势线与通道线是明智的选择——当然在整理趋势中也适用，这样避免使用布林线等摆动指数所发出的模糊或错误信号）。通道的下轨永远都都在K线之下，出现小概率在之上，应该是抄底系统信号。通道的上轨永远都在K线之上，出现小概率在之下，应该是逃顶系统信号。——与布林线有同曲异工之妙。强势追高，当指数形成中级行情的时候，才追高，这种是比较安全的。也可以在下降通道中追高，但这要取决于历史统计，实际上，强势追高是一种不理性的操作手法。在追高的选股时期，可以肯定手中有资金，行情在上涨，这部分资金踏空，那么，如果有上面两种交易系统，就不存在踏空。只存在速度上的不同。4：控制核心在交易系统出现信号时期，因为必然存在不确定性，就需要资金管理来将不确定性（偶称为风险）降到最大可控程度，这个并不是技术交易系统的内容。假设，一个可以达到70%成功率的技术交易系统，如果加入资金管理，可以提升到80%，那么，这个技术交易系统的成功率就是80%，而不是70%。5：跟踪核心在交易系统出现信号时期，并交易介入。后市趋势跟踪系统是否有转市的可能存在，如果存在，即立刻止赢。因此，好的交易系统，还应该有一个配套的好的趋势跟踪系统存在，以决定趋势的终结，以便于，让利润奔跑。6：空仓核心当交易系统没有信号时期，是否能够达到空仓所需要的心理素质，这也是交易系统成败的重大问题。由此，可以清晰看到，技术交易系统只是交易系统的一个部分，而不是全部。当技术交易系统出现信号时期，并不是系统在做决策，实际上是人在综合做出行为决策。一份好的交易系统，包含了心态、技术、要求、忍耐、控制等等。所以，交易系统是综合分析系统。来解决在正确的什么时机、选择正确什么对象、进行正确的行为的决策系统。自己的交易系统。1：交易流程图及注意事项。2；资金管理及应对事项。3：指数顶底分析方法。4：各股顶底分析方法。5：交易系统复利统计。（以控制空仓心态）6：交易系统信号分布。（以控制等待心态）说流程之前，先说说股市的本质是什么？股市的本质是博弈；A）从参与股市的人员看，股市博弈的本质是多方博弈；B）从参与人员的目标看，『股市博弈的本质是两方博弈』，即看跌卖出的空方和看涨买入的多方进行博弈；C）股市博弈的本质和下棋很相似，有人说股市如棋，此言甚是；D）多空双方在『不同的时间等级上』进行厮杀和纠缠，正如没有两盘完全相同的棋局一样，股市也是一样，过去不能预见未来，没有完全相同的股价走势，有的只是『相似的博弈原理和盈利模式』；建立交易系统总体流程步骤一：『明确交易系统的依据』；A）说完股市本质，我们就应该知道建立交易系统的依据了；B）建立交易系统的依据就是：『在股市博弈总体不确定性的大环境下，要发现和分离出股价运动的确定性因素』，也就是要建立自己的『科学交易观和正确交易方法论』；建立交易系统总体流程步骤二：『构造交易系统』；A）要明确交易系统的目的：『克服人性弱点，便于知行合一』；B）要明确交易系统的特性：『整体性和明确性』；C）交易系统随时间和证券市场外部环境变化，『本身要能够修改和进行参数调整』；D）交易系统的一些基本子系统：『行情判断、板块动向、风险管理、人性控制』；建立交易系统总体流程步骤三：『检验交易系统』A）检验交易系统包括：『统计检验、外推检验和实战检验』；B）要考虑交易成本；C）要考虑建仓资金量大小造成的回波效应；D）要考虑小概率事件（统计学上的胖尾）对交易系统的影响；建立交易系统总体流程步骤四：『执行交易系统』；A）日常操作主观要服从客观，『交易有依据、欲望要消除』；B）模拟操作不可少，即使不交易，依然要『仔细看盘、仔细复盘、揣摩多空主力的思路、勤动脑多实践』，最终做到『正确地知行合一』系统交易，即按照一套交易系统进行交易。系统交易者的时间和精力主要放在交易系统的开发中。证券市场中，对于采用趋势型策略的系统交易者来说，成功开发一套交易系统的要素及其重要性比重，不妨设计大致如下范围：买点，5%；卖点，10%；止损，20%；对系统的理解、洞察、应变与创新，25%；资金管理，40%。可见，资金管理是最重要的要素。在系统交易中，资金管理主要体现在以下三个层次上：（一）仓位。即帐户中股票市值/（股票市值＋债券市值＋现金）＊100%。据道氏理论及后人的多次统计，一个市场中约75%的个股的走势是与大盘高度正相关的。因此，根据大盘风险系数来决定仓位高低，应该是一个不错的稳健的选择。举例说，如果当前大盘风险系数是70%，那么仓位就应该是30%。当然，大盘风险系数的判断是有很大难度的。这里推荐三个方法，一个是台湾张松龄先生的表格打分法，把影响大盘的各个因素列出来并赋予权重，设计一张表格，每日打分；一个是某基金投资总监、《K线黄金定律》作者股乐先生提出的R28定律，即用R28与A股指数对照；第三个是最简单的，就是当前指数在最近一个显著运行周期内所处的位置，应用的原理就是周朝国立图书馆馆员老子先生提出的物极必反，反的高度可以根据历史统计取值。（二）组合。即持有多只个股时，每只个股占用多少资金。这里说的组合与CAPM、APT基本无关。每只个股占多少资金，取决于交易系统对每只个股所处位置的判断。如果同时运用多个策略不同的系统，则还取决于每个系统的目标预期年均回报率。另外，同一个系统又给出新的个股信号时是否换股，也是系统应该考虑到的问题。（三）分段。即同一只个股的买卖分段进行。基于趋势型策略的系统交易者，一般需要设立多个买入、卖出点。比如说系统设定了有三个可能的买入点，那么每个买入点各应投入多少资金，这也是属于资金管理的内容。当然，更多的情况下，这个问题也同时属于买点、卖点、止损这几个要素的范围。仓位、组合、分段这三个层次，其实是交织在一起的。例如，当判断大盘风险系数增加，须降低仓位时，组合与分段常常也同时受到影响。理想的情况是系统本身对所有问题都定出明确的规则，但由于软件平台的限制，实际上是不可能做到的。对于中小资金的投资者来说，运用手工方法每日进行一下处理，逐步建立起自己的一套方法，相信也能达到基本的效果。当然，不管是指标公式、选股公式、交易公式，还是交易系统，其生命都源于交易策略。交易策略是根据对股市的基本原理和运行的非随机性特征及规律性进行深入研究后制订的作战原则和总体思路。我们经常见到很多大资金管理人和操盘手并不去编什么公式，他们之所以成功，就是因为对交易策略