上市公司财务报表分析大全 清晰版

功能提供企业在某一特定时点所拥有的全部资产、负债和所有者权益（自有资本）的存量及其结构关系资产=负债+股东权益作用有助于管理者了解某一时点上各类资产和负债的规模、结构及其数量对应关系，明确个人和企业受托责任及义务，作出基于优化结构、降低风险和提高运营效率的判断和决策资产负债表资产负债表结构资产负债及所有者权益流动资产流动负债长期投资长期负债固定资产负债合计在建工程实收资本／股本无形资产和其他资产未分配利润资产负债表反映的财务管理内容-1资产财务管理核心现金现金流管理短期投资证券价值管理应收帐款收款质量与客户信用政策管理存货存货数量与周转效率管理长期投资企业对外投资及证券投资固定资产资本性投资管理资产管理的核心是通过资产的优化配置提高资产的营运效率资产负债表反映的财务管理内容-2负债及所有者权益财务管理（融资）核心短期借款银行信用应付帐款商业信用长期负债负债融资（资本结构）实收资本／股本权益融资（资本结构）未分配利润股利分配（留存收益）融资结构与所投资的各类资产之间的现金流规划损益表（利润表）功能提供企业在某一特定期间内所实现的利润或发生亏损数量关系当期收入及收益-当期成本及费用=当期损益作用有助于管理者了解本期取得的收入和发生的产品成本、各项期间费用及税金（不含增值税），了解盈利总水平和各项利润来源及其结构，把握经营策略项目一、主营业务收入减：主营业务成本营业税金及附加二、主营业务利润加：其他业务利润减：期间费用三、营业利润加：投资收益营业外收支净额四、利润总额减：所得税五、净利润企业净利润来自三个方面：1、营业利润2、投资收益3、营业外收支净额税后净利润的计算净利润利润总额=所得税营业利润投资收益+营业外收支净额+销售利润=管理费用--财务费用-销售成本=销售收入--销售税金销售费用-损益表反映的财务管理内容项目财务管理销售收入销售规模及市场风险减：变动成本固定成本（付现部分）经营杠杆固定成本（非付现部分）息税前利润经营风险减：费用化利息财务杠杆税前利润投资收益资本运营减：所得税税务规划税后利润股东收益和风险现金流量表功能提供企业在某一特定期间内有关现金及现金等价物的流入和流出的信息关系现金流入量-现金流出量=当期现金持有量的变动作用有助于管理者了解净收益质量、取得和运用现金的能力、支付债务本息和股利的能力和预测未来现金流量现金流量表结构项目金额一、经营活动产生的现金流量经营活动现金流入经营活动现金流出经营活动产生的现金流量净额二、投资活动产生的现金流量投资活动现金流入投资活动现金流出投资活动产生的现金流量净额三、筹资活动产生的现金流量融资活动现金流入融资活动现金流出筹资活动产生的现金流量净额四、汇率变动对现金的影响五、现金及现金等价物净增加额各类现金流入和流出销售商品和提供劳务营业活动现金流入购买商品和支付劳务销售及管理费用所得税营业活动现金流出收回投资取得利息、股利或利润出售固定资产投资活动现金流入发行股票取得权益性投资发行债券或取得借款筹资活动现金流入购建固定资产和并购支出长期权益与债权投资投资活动现金流出偿还长期或短期借款分配股利和利润偿还借款利息筹资活动现金流出现金．经营活动产生的现金流量营业现金及其盈余产生能力：可用于支持经营性流动资产的规模、偿还债务本息和支持长期投资的内源融资2．投资活动产生的现金流量投资于实物资产、权益性及债权性证券和这类投资的本金与收益的回收。如为负值意味着需要内外源融资3．筹资活动产生的现金流量外源融资能力：吸收投资、发行股票，分配利润、支付股利、偿付债务本息、返还股本或投资。四、汇率对现金的影响五、现金净增加额一、经营现金净流量二、投资现金净流量三、筹资现金净流量利润分配表的结构项目一、净利润加：年初未分配利润盈余公积转入二、可供分配的利润减：提取法定盈余公积提取法定公益金三、可供股东分配的利润减：应付优先股股利提取任意盈余公积金应付普通股股利转作股本的普通股股利四、未分配利润利润分配表所反映的财务管理内容项目财务管理一、净利润加年初未分配利润剩余索取权加：盈余公积转入弥补亏损二、可供分配的利润减：分配利润/股利股利政策转增权益企业积累三、未分配利润期末剩余索取权资产负债表资产现金应收帐款存货长期投资固定资产其他资产负债短期借款应付款项所有者权益未分配利润利润表销售收入销售成本期间费用营业利润……利润总额所得税税后净利润利润分配表税后净利润期初未分配利润提取公积公益金分配股利未分配利润现金流量表经营活动投资活动筹资活动现金变化额期初现金余额期末现金余额财务分析的基本方法•经营战略分析•会计处理分析•财务技术分析•前景预测分析财务报表体系反映资产状况资产负债表、现金流量表反映损益状况损益表反映损耗状况成本与费用类报表反映控制状况预算与分析类报表三大活动三大报表经营资产负债表投资现金流量表融资损益表-3-1、资产负债表●反映企业在某一特定日期财务状况的报表●理论依据：“资产=负债+所有者权益”●时点报表,静态报表●报表内的项目按流动性大小排列。（1）资产负债表提供的信息●公司所掌握的经济资源●公司所负担的债务●公司的偿债能力●公司所有者所享有的权益●公司未来的发展趋势（2）资产负债表的结构和形式●表头：报表名称、编报单位、编制日期、货币计量。●表体：资产负债表具体内容●脚注：对报表补充说明●结构形式：报告式、帐户式资产负债表结构资产负债表年月日单位：万元流动资产流动负债货币资金短期借款短期投资应付帐款应收帐款其他应付款坏帐准备预提费用其他应收款长期负债存货长期借款待摊费用长期应付款长期投资应付债券固定资产所有者权益--累计折旧实收资本无形资产资本公积递延资产盈余公积未分配利润合计合计（4）资产负债表阅读资产分为：流动资产长期投资固定资产无形资产其他资产资产资产：是过去的交易、事项形成并由企业拥有或控制的资源，该资源预期会给企业带来经济利益。流动资产流动资产——企业的“王牌军”现金、银行存款、应收帐款、应收票据、存货。现金——锁在保险柜里的资产银行存款——写在存折上的资产，存在银行里的钱应收帐款——别人欠你的钱，他知你知，除发票外再无其他证据，防君子不防小人。“一个都不能少”。应收票据——别人欠你的钱，他知你知，白纸黑字，盖章加印。存货——公司里的库存，“还有多少隔夜粮”固定资产固定资产——企业的硬件固定资产折旧——给固定资产买份养老保险固定资产的改良——医疗保险固定资产的处置——旧的不去，新的不来。无形资产无形资产——不具有实物形态的资产，也就是那种看不见漠不着，但确实存在的，一般很难用多少钱来衡量的资产，只有在特定情况下才能计算其价值。负债●负债：是指过去的交易或事项形成的现时的义务，履行该义务预期会导致经济利益流出企业。●负债分为：流动负债长期负债风水轮流转，我也欠人钱——企业负债通融才能融通——短期融通资金（应付帐款、应付票据、短期借款）肥了小家，别忘大家——应付工资及福利“税税”平安——应交税金不怕一万，就怕万一——或有负债举债经营可不是赌博——长期负债国有企业的“国库券”——公司债券所有者权益●所有者权益是企业所有者对企业净资产的要求权。净资产=资产-负债。●所有者权益分为：股本（实收资本）资本公积盈余公积未分配利润所有者权益老板权益的支点——所有者权益的构成我和投资有个约会——实收资本天上掉下个大馅饼——资本公积厚积才能薄发——盈余公积、未分配利润我是股东我怕谁——股份公司股东2、损益表（利润表）●反映公司在一定期间的经营成果及其分配情况的报表。●理论依据：“收入-费用=损益”。●动态报表、期间报表●报表内项目按收入、成本、费用、利润排列（1）利润表提供的信息●反映公司获利情况●反映公司利润的构成●反映税金交纳情况●预测公司未来发展趋势（2）利润表的结构和形式●表头：报表名称、编制单位、编制日期、货币计量等●表体：损益表具体项目●结构形式：单步式损益表多步式损益表利润表基本结构2.表结构利润表一、主营业务收入减：主营业务成本主营业务税金二、主营业务利润加：其他业务利润减：营业费用管理费用财务费用三、营业利润加：投资收益营业外收入减：营业外支出四、利润总额减：所得税五、净利润“问君焉的富如许，为有源头活钱来”——营业收入“人无横财不富，马无夜草不肥”——营业外收入“不经历风雨，怎么见彩虹”——成本费用“无心插柳柳成荫”——利润（4）净利润的计算过程●净利润=利润总额-所得税●利润总额=主营业务利润+其他业务利润+投资净收益+营业外收支净额●主营业务利润=销售利润-管理费用-销售费用-财务费用●销售利润=销售净收入-销售成本-销售税金及附加销售净收入=销售收入-销售折扣折让-销售退回（5）损益表的阅读●表达公司在一定期间的经营成果。●赚了多少？赔了多少？●成本多少？费用多少？●毛利多少？上交税金多少？3、现金流量表●反映公司一定会计期间内有关现金和现金等价物流入和流出的信息。●理论依据：现金净流量=现金流入—现金流出●动态报表，期间性报表（1）现金流量表提供的信息●反映净收益与现金余额的关系●预测未来现金流量●评价企业取得和运用现金的能力●确定企业支付利息、股利及到期债务能力●表明公司生产性资产组合的变化情况（2）现金流量表的结构和形式●表头：报表名称、编制单位、编制日期、货币计量等。●表体：现金流量表具体项目。●结构形式：直接法间接法现金流量表结构5-2表结构现金流量表(直接法)一、经营活动的现金流量+销售商品、提供劳务所得的现金-购买商品、接受劳务支付的现金经营活动产生的现金流量净额二、投资活动的现金流量+投资收益所得的现金+处置固定资产、无形资产所得现金净额-购建固定资产、无形资产所支付的现金-投资支付的现金投资活动产生的现金流量净额三、筹资活动的现金流量+吸收投资所得的现金+借款所得的现金-偿债支付的现金-支付利息、股息的现金融资活动所产生的现金净额当期企业现金净流入（4）现金流量表的阅读●反映公司净收益的质量●反映公司运营现金的能力●反映公司的偿债能力●反映公司未来支付股利的能力●现金流量表起着利润表和资产负债表之间的纽带和桥梁作用（5）三大主表之间的相互关系损益表利润分配表资产负债表现金流量表期初期间期末资产负债表财务分析基本方法趋势分析法比率分析法因素分析法差额分析法趋势分析法●趋势分析法：趋势分析法又称水平分析法，是通过对比两期或连续数期财务报告中的相同指标，确定其增减变动的方向、数额和幅度来说明企业财务状况和经营成果的变动趋势的一种方法。1、分析引起变化的原因2、变动的性质3、预测企业未来发展前景趋势分析法一、重要财务指标的比较。重要财务指标的比较。是将不同时期财务报告中的相同指标或比率进行比较，直接观察其增减变动情况及变动幅度，考察其发展趋势，预测其发展前景。1、定基动态比率=分析期数值/固定基期数值。2、环比动态比率=分析期数值/前期数值趋势分析法二、会计报表比较会计报表比较是将连续数期的会计报表的金额并列起来，比较其相同指标的增减变动金额和幅度，据以判断企业财务状况和经营成果发展变化的一种方法。1、资