XX企业发展战略规划项目咨询报告(pdf99)

0初稿仅供讨论用东方亿泰-企业发展战略规划报告移动通信业务寻呼业务传输业务其他业务内部状况分析总结分析与启示1初稿仅供讨论用业务组合分析‰‰股份公司股份公司zz基站基站zz机架机架zz手机手机zz手机增值配件手机增值配件zz车载防盗系统车载防盗系统zz传输接入设备传输接入设备zzGPSGPS控制盒控制盒zz激光照排激光照排zzATMATM柜员机柜员机‰‰亿泰公司亿泰公司zzGPSGPSzzGISGISzzTBMTBMzz系统集成系统集成‰‰集团公司集团公司zzPONPON机机zz寻呼机寻呼机zz高速寻呼发射机高速寻呼发射机zzSIMSIM卡卡zz会议汇接机会议汇接机zz接插件接插件zz磁件磁件zz移动智能网移动智能网2初稿仅供讨论用业务组合分析**亿泰以数据难以整理为由，没有提供其业务数据；PON机和移动智能网业务才开展，尚无销售。故以上产品均不纳入分析。05001,0001,5002,0002,5003,0003,5004,0004,500123456789101112单位：百万元各产品线销售额，1999平均销售额5.94亿元超过5.94亿元东信仅基站及手机超过平均销售额，说明这两类产品贡献较大；同时东信对于它们依赖较大，存在一定的商业风险1.基站2.手机3.ATM柜员机4.激光照排机5.传输类产品6.寻呼机7.高速发射机8.会议汇接9.机架10.系统配套产品11.接插件12.SIM卡3初稿仅供讨论用业务组合分析-1000100200300400500600700800900123456789101112单位：百万元各产品线毛利，1999毛利亏损1.基站2.手机3.寻呼机4.ATM柜员机5.高速发射机6.激光照排机7.SIM卡8.系统配套产品9.接插件10.传输类产品11.机架12.会议汇接机架及会议汇接在去年毛利亏损，分别为21万元及99万元。其中会议汇接2000年上半年毛利有较大提高4初稿仅供讨论用业务组合分析-140%-120%-100%-80%-60%-40%-20%0%20%40%123456789101112各产品线毛利率，1999超过14.4%1.ATM柜员机2.激光照排机3.接插件4.基站5.寻呼机6.SIM卡7.高速发射机8.系统配套产品9.手机10.传输类产品11.机架12.会议汇接东信产品的毛利率较低，大多数产品的毛利率低于集团平均毛利率。其中毛利率昀高的ATM柜员机及激光照排机均与主营业务无关集团平均毛利率14.4%5初稿仅供讨论用业务组合分析613.174.512.73.83.02.50.7-0.4-0.6-0.8-1.0-1.1-1000100200300400500600700123456789101112各产品线息税前利润，1999单位：百万元7.1亿元0.04亿元1.基站2.手机3.寻呼机4.高速发射机5.系统配套产品6.ATM柜员机7.SIM卡8.激光照排机9.机架10.传输类产品11.会议汇接12.接插件前七类产品线去年盈利，但主要贡献来自于基站、手机与寻呼机。激光照排、机架、传输类产品、会议汇接及接插件亏损，东信应予以考察6初稿仅供讨论用业务组合分析516.668.062.412.72.51.80.70.4-1.4-1.8-5.7-4.0-1000100200300400500600123456789101112各事业部息税前利润，19991.系统营销部2.终端营销部3.移动系统部4.寻呼机事业部5.灵通6.通字7.珠海和平8.华通9.传输设备部10.机械制造部11.电子设备部12.移动电话制造部传输设备部、机械制造部、电子设备部、移动电话制造部去年亏损单位：百万元7初稿仅供讨论用业务组合分析业务组合评估模式竞争地位高低中高吸引力维持或建立竞争地位低吸引力收割或撤资中等吸引力维持或重组行业吸引力高中低业务组合评估模式可用以考察公司应投资、保留和撤出何种业务8初稿仅供讨论用价值链分析－研究与开发研发费用投入研发费用占营运收入比例，199913.3%11.7%11.6%10.0%9.8%8.8%0.6%0.0%2.0%4.0%6.0%8.0%10.0%12.0%14.0%EricssonLucenthuaweizhongxinMotorolaNokiaEastcom爱立信朗讯华为中兴摩托罗拉诺基亚东信资料来源：爱立信、朗讯、摩托罗拉、诺基亚1999年年报及东信内部资料比较跨国电信制造企业的研发投入而言，东信过少；这意味着东信在技术需仰仗他人的鼻息，这在以技术领先为重要竞争优势的移动通信行业是非常危险的9初稿仅供讨论用价值链分析－研究与开发人力资源投入资料来源：华为、大唐网站及东信内部资料研发人员占人员总数比例，200040.0%38.0%21.0%0.0%5.0%10.0%15.0%20.0%25.0%30.0%35.0%40.0%45.0%huaweidatangEastcom华为大唐东信比较国内电信制造领先企业的人员投入，东信也较落后10初稿仅供讨论用目前东信的各个研发中心的项目有重复之处，造成资源的浪费；同时，由于各个项目涉及的技术和知识也存在一定的关联，存在着协同效应价值链分析－研究与开发机构设置东方通信东方通信手机研究所手机研究所美国同步公司美国同步公司东信科技公司东信科技公司技术中心技术中心各事业部各事业部主要职责•GPRS协议软件开发•移动模块应用•PDA手机开发•CDMA基站研发•手机开发•传输与接入设备•CDMA2000交换机•WCDMA交换平台预研•研发项目产业化11初稿仅供讨论用价值链分析－研究与开发内部管理概念产品初步产品昀终产品市场调研产品设想报告评审市场部门缺乏充分参与，包括产品概念、需求分析、市场定位及经济效益评估等，存在研发与市场脱节的风险项目立项缺少技术、市场、生产、财务等在内的综合性决策机构和牵头人，决策周期长缺少市场及生产参与，评估市场与生产可行性，并根据评估结果进一步完善设计因项目立项周期过长，使某些研发工作如外协合同签订延误，造成在开发中难以与供应商协同工作，提高效率缺乏昀终的产品性能与质量等测试，可能造成生产部门不必要的工作及潜在的市场风险东信在研发过程中缺少相关各方的充分参与和完善的作业流程，造成产品研发周期长及研发与市场和生产脱节12初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运产品毛利率比较59.30%53.20%49.40%42%38.60%36.90%14.5%14.4%38.3%35.8%0.0%10.0%20.0%30.0%40.0%50.0%60.0%70.0%199719981999zhongxinMotoroladatangeastcom中兴摩托罗拉大唐东信资料来源：摩托罗拉、大唐、中兴年报、东信内部资料及安达信分析产品毛利率比较，1997－1999相对而言，东信的毛利率过低，主要是由于在采购方面缺乏控制权13初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运产品成本104,721112,267102,5205905694341,2451,1922,056020,00040,00060,00080,000100,000120,000199819992000EmaterialAvelaboroverhead基站单位材料成本、人工成本及制造费用，1999－2000E单位材料成本单位人工成本单位制造费用资料来源：东信内部资料及安达信分析材料成本占成本的绝大部分，由于90％材料采购由摩托罗拉控制，东信较难通过自身努力取得很大改善。但东信应在人工成本及制造费用方面进一步努力，将其降低14初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运期间费用6.0%5.0%11.0%0.0%2.0%4.0%6.0%8.0%10.0%12.0%199819992000E期间费用占营运收入比例，1999－2000E东信今年的期间费用占营运收入的比例有较大升高，考虑到今年营运收入大幅下降，东信应努力在成本费用上挖潜资料来源：东信内部资料及安达信分析15初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运人员投入资料来源：华为、大唐网站及东信内部资料29.0%23.0%10.0%0.0%5.0%10.0%15.0%20.0%25.0%30.0%35.0%eastcomdatanghuawei东信大唐华为生产人员占人员总数比例，2000相对大唐和华为而言，东信的生产人员比例过高，说明人工成本还有继续挖潜的余地16初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运基站生产技术含量摩托罗拉控制程度MOT策略GSM基站部件大类金加工件低允许国产化电缆、插头、插座等较低允许自采购电路板较高向摩托罗拉指定供应商采购载频较高必须向摩托罗拉采购较高必须向摩托罗拉采购射频滤波器摩托罗拉严格控制国产化进程，维护其在技术方面的要价能力17初稿仅供讨论用价值链分析－制造与营运手机生产•摩托罗拉对天津独资厂和东信2个生产基地进行统一管理，并通过对芯片等核心技术对东信进行控制•摩托罗拉对产品进行控制，只把成熟机型转移至合资厂生产，一方面避免了内部竞争并昀大程度获取利润，另一方面也控制了生产技术18初稿仅供讨论用价值链分析－销售与市场营销营运收入5,9407,4145,7924,1742,82801,0002,0003,0004,0005,0006,0007,0008,000199819992000E东信营运收入，1998－2000E资料来源：东信内部资料及安达信分析东信今年的销售业绩可能会有一定的滑坡,主要由系统造成19初稿仅供讨论用价值链分析－销售与市场营销销售人员投入资料来源：华为、大唐网站及东信内部资料35.0%24.0%19.0%0.0%5.0%10.0%15.0%20.0%25.0%30.0%35.0%40.0%huaweieastcomdatang华为东信大唐销售及工程服务人员占人员总数比例，2000相对而言，东信还是比较注重在销售及服务方面的人力资源投入，但投入尚不如华为大20初稿仅供讨论用价值链分析－销售与市场营销系统销售－办事处分布及销售业绩99年收入24,862万元99年收入588万元99年收入75,918万元福建江西浙江上海江苏山东四川甘宁青黑龙江辽宁吉林河北/天津湖北安徽河南湖南广东/海南山西/内蒙陕西新疆99年收入无99年收入11,883万元99年收入138万元99年收入无99年收入46,268万元99年收入12,760万元99年收入2,274万元99年收入无99年收入54,377万元99年收入无99年收入73,679万元99年收入33,184万元99年收入无99年收入无99年收入11,620万元99年收入1,200万元99年收入18,613万元北京联通部99年收入无贵州/云南99年收入无99年收入6,963万元北京广西目前系统销售部在全国共有23个办事处，其中8个办事处在99年没有销售收入，说明东信可考虑关闭无销售的办事处，实现大区办事处统一管理区域内销售的方式21初稿仅供讨论用价值链分析－销售与市场营销营销管理•东信传统上主要从事系统产品，其手机产品以生产和代理摩托罗拉产品为主，对于消费类产品的市场营销管理缺乏一定的经验•市场部门对于产品研发缺少参与，包括前期的客户需求调研、产品概念形成以及后期的产品测试和市场推广工作，往往造成产品不对路等现象发生•目前公司总经办主管公司形象，投资部管理在投资类媒体的公司形象管理，终端市场部主管产品品牌策略，互相之间缺乏协调，造成消费者品牌认知的误差•目前东信手机作为消费类产品，其品牌认知度较低，消费者对于其尚存在一定的顾虑如手机质量22初稿仅供讨论用价值链分析－内部管理业绩评估•指标体系−绩效指标过于单一，停留于营运收入与利润以及成本费用的安排，缺乏根据具体的战略安排设定相应的绩效评估指标来保障具体战略的实施，如根据保留人才的人力资源策略规定员工流动率的指标−对职能部门的业绩评估指标普遍缺乏衡量的标准，难以进行量化；部分考核指标仅仅描述了部门职责，缺乏明确的效果评估目标•目标值−由于缺乏对市场增长、竞争状况、未来发展趋势及内部资源保证的细致分析，目标值的制定缺乏可靠的依