关于积极发展混合所有制经济的基本构想

关于积极发展混合所有制经济的基本构想作者：时间：2014-03-06浏览次数：99次实现一个目标，涵盖两个方面，引入三种资本，采取四种方式，打破五种界限，把握六个原则十八届三中全会以后，全面深化改革成为时代的主旋律。经济体制改革是全面深化改革的重头戏，国企改革又是经济体制改革的中心环节，因此，国企国资如何深化改革，其基本方向与重点何在，备受社会各界关注，也是各种议论、猜测与建议最多的话题之一。笔者认为，积极发展混合所有制经济，是我国深化国有企业改革的重要内容，也是深化国企改革的基本方向与重头戏。十八届三中全会《决定》提出：积极发展混合所有制经济。国有资本、集体资本、非公有资本等交叉持股、相互融合的混合所有制经济，是基本经济制度的重要实现形式，有利于国有资本放大功能、保值增值、提高竞争力，有利于各种所有制资本取长补短、相互促进、共同发展。作为一个研究国资国企改革的专家学者，本文对如何积极发展混合所有制经济提出初步思考与基本构想。发展混合所有制经济是当前深化国企改革的基本方向《决定》指出，混合所有制经济是我国基本经济制度的重要实现形式。发展混合所有制，实质上就是企业产权多元化，这应该成为当前深化国企改革的基本方向。（一）发展混合所有制经济可以实现公有制为主体、多种所有制经济共同发展。私有制是社会生产力发展过程中的产物，即社会生产力发展到出现社会剩余产品但产品又不是极大丰富的阶段而产生了私有制。私有制的出现促进了社会生产力的发展。但是，随着生产力的巨大发展，生产力社会化的空前发展，生产关系的社会化趋势同样不可避免，这就是马克思主义原理中生产力决定生产关系规律。事实上，私有化也不是现代市场经济发展的方向。现代市场经济发展的方向既是生产的社会化、国际化、全球化，也是产权（资本）的社会化、国际化、全球化。当今世界，经济的社会化、国际化、全球化潮流不可阻挡。如果我们现在还看不清这种大趋势，那么可以预测，按照当前这种科技与生产力的加速发展势头，未来短则50年即可显示这个苗头，也可能100年这种趋势会显现，长则200年这种趋势无疑会实现。在人类的漫长历史长河中，200年时间只是短短的瞬间。现代市场经济，是跨越国界的市场经济，更是大鱼吃小鱼的经济。国家的竞争力，很大程度上体现在大企业的竞争力上。现阶段，把国有企业全部私有化，对我们国家、民族、广大人民来说，无疑会是一场前所未有的大灾难；当然对发达国家、跨国公司、少数土豪来说，却是市场的盛宴，是财富的大源泉。中国特色社会主义建设实践证明，坚持公有制为主体、多种所有制经济共同发展的基本经济制度非常正确。公有制可以有多种实现形式。传统的公有制经济主要有国有经济和集体经济两种形式。随着生产力社会化和市场经济的发展，混合所有制中的国有控股经济也将成为公有制的重要实现形式，即通过积极发展混合所有制经济，使我国基本经济制度在社会主义市场经济体制新的历史条件下找到新的有效实现途径。（二）发展混合所有制经济可以克服国有独资企业的弊端。国内外对国企不满人士攻击国企弊端主要有：政企不分、机制不活、效率不高、易发腐败。这些弊端对于传统的国有独资企业来说的确存在较普遍。经过30多年的改革，传统国企逐步改造成了新国企，这些弊端正在逐步消除，有些还需要通过全面深化改革来进一步解决。治病先探根，对症下药方能治本。从深层次看，产生国企弊端的根源主要有两个方面：一方面，来自企业外部的干扰，主要是有关部门对国有企业日常经营管理自主权的干预，如投资审批权、人事管理权、收入分配权等，其中有些是必要的、合理的，有些是不必要的、不合理的。比如，当企业内部本身的激励机制与约束机制没有真正建立起来之前，没有相关部门的必要的、合理的干预，将会出现严重不良后果，不仅会出现大量国有资产流失，而且国有企业也会被搞垮。另一方面，从企业内部看，产生国企弊端的最终根源是：找不到准确的第一委托人，都是代理人委托代理人，出现所谓的“所有者缺位”，缺乏高效的动力机制与约束机制，而且委托代理链条长，客观上很难进行有效监管。外部因素是条件性的，内部因素却是决定性的。外部改革主要是通过深化政府机构改革，进一步实现政企分开、政资分开、资产所有权与企业经营权分开，以减少并最终消除对企业不必要、不合理的干预。而企业内部的改革至关重要，通过企业内部的改革，会使外部目前必要的、合理的干预逐步变成不必要、不合理的干预，从而最终使企业成为真正的独立市场主体。因此，企业内部改革至关重要。企业最深层次的改革是产权层面的改革，这也是最根本的改革。经过30多年的改革，我国国有企业改革已经到了产权之核心层面。如前所述，我国的基本经济制度是公有制为主体、国有经济为主导，所以我国产权改革的基本方向不可能是产权私有化，而应该是产权多元化，混合所有制经济的本质特征就是产权多元化，因此，积极发展混合所有制经济是当前我国国有企业深化改革的基本方向。（三）混合所有制可以发挥国有经济的主导作用。现代市场经济的健康发展，面临二律背反的矛盾：一方面客观上要求国家对经济运行进行必要的宏观调控；另一方面市场经济又要求尽量减少国家对经济运行的直接干预。这个矛盾在西方发达的市场经济国家中事实上也并没有得到很好解决，这次发生的世界范围内的国际金融危机就是一个有力证明。为了有效解决这个矛盾，通过发挥国有经济在国民经济中的主导作用来实现国家宏观调控的目标，这样既可以充分发挥企业作为市场主体的作用，又可以减少政府对经济运行的直接干预，应该说是一个有效的路子。中国成功应对这次国际金融危机有不少有效经验，其中发挥国有经济的主导作用就是很重要的一条。国有企业通过发展混合所有制经济，可以放大国有资本功能，从而可以放大国有经济主导作用。（四）积极发展混合所有制经济可以实现国民共进。从我国习惯称谓看，国家所有的经济叫国有经济，私人所有的经济叫民营经济。但是，从其本源来看，国有经济本质上就是全体人民的经济，受益的应该是全体人民，即人民所有经济，故可简称民有经济。民营经济，本质上是局部或少数个人私有的经济，受益的是私人，即私人所有经济，故可简称私有经济。当然，私有经济同样是国民经济的重要组成部分，是社会主义经济的重要组成部分，是构成基本经济制度的重要基石，因此必须毫不动摇地支持和引导发展。所以，按习惯称谓，国有经济和民营经济应该共同发展。国有经济与民营经济相互依存、共同发展，主要通过三种途径：一是深层次参股融合，即通过产权的相互渗透而结成新的共同体；二是产业链互补衔接，即通过上下游产业链条的配套合作直接提供市场供需；三是广泛性市场拓展，即通过增加民众收入、改善消费条件或提供新的消费产品来间接提供市场需求。上面三种途径中，第一种是实现国民共进最直接的途径。发展混合所有制经济就是第一种。在混合所有制经济中，通过企业运作，国有资本与民有资本已经形成了一个有机整体，两者的利益及发展是完全联系在一起的，同生死、同兴衰、同进退，所以实现国有经济与民营经济共同发展最直接。（五）发展混合所有制经济可以实现优势互补。世界上所有的事物都有其两面性，都有其优势和劣势，国有企业和民营企业同样如此。国有企业的劣势在前面弊端中已分析过，其主要优势通常是：企业规模较大，设备技术较先进，人才队伍力量较强，内部管理较规范，品牌信誉较好。国有企业的上述优势通常也就是民营企业的劣势。但是，民营企业通常也有自己的优势：经营机制更加市场化、更加灵活，特别是经营业绩与经营者利益直接挂钩，激励机制与约束机制更加到位；相对而言，有较高效的决策、较有力的管理和较到位的监督。通常看，民营企业的这些优势同样也就是国有企业的劣势。发展混合所有制经济，国有经济与民营经济有机融合为一体，能够把国有企业和民营企业的优势很好地结合起来。远亲结合，一般可以形成杂交优势，可以实现取长补短、扬长避短、优势互补。积极发展混合所有制经济的基本思路国资委成立以来，积极推动国有企业在改制中引入民间投资，在通过产权多元化发展混合所有制经济方面做了不少积极探索，取得了很大成就。目前，民间资本投资国有企业已经取得了积极进展。据统计，中央企业及其子企业引入非公资本形成混合所有制企业已占总企业户数的52%。2005年至2012年，国有控股上市公司通过股票市场、发行可转债引入民间投资累计638项，数额累计15146亿元。截至2012年底，中央企业及其子企业控股的上市公司共378户，上市公司中非国有股权比例已超过53%。地方国有企业控股的上市公司681户，上市公司非国有股权比重已超过60%。当前面临的问题，主要是竞争领域大型集团公司总部层面产权多元化比例过低，需要进一步加快推进。十八届三中全会后，国资委认真学习领会三中全会精神，正在研究制定贯彻落实《决定》有关深化国资国企改革问题的具体政策措施。发展混合所有制的基本思路，作为专家观点，笔者认为可以概括为“123456构想”，即：实现一个目标，涵盖两个方面，引入三种资本，采取四种方式，打破五种界限，把握六个原则。（一）实现一个目标：使混合所有制经济成为基本经济制度的重要实现形式。基本经济制度是关系到社会经济基本性质的经济制度，由于经济是社会的基础，经济性质决定社会性质，所以，基本经济制度是关系到社会基本性质的根本制度。中国之所以是一个社会主义国家，最根本的是由其基本经济制度所决定的，即由于坚持公有制经济的主体地位，中国才始终保持社会主义制度。中国特色社会主义基本经济制度主要有三个特点：一是公有制主体地位，二是国有经济的主导作用，三是非公有制经济共同发展。什么是公有制经济？过去，公有制经济主要有国有经济和集体经济两类，目前传统的集体经济所占比重已经很小，所以从中国国情来看，现阶段的公有制经济主要指国有经济。按通常观念，国有经济也包括国有控股经济，所以，国有控股的混合所有制经济应该属于国有经济范畴。什么叫主体？主体就是主要部分，从数量比例来看，至少超过一半以上才能称得上主体。经过35年来的深化改革，国有经济占国民经济的比重已经逐步下降到了较低水平，目前占比不到五分之一（GDP占比19.2%）。可见，国有企业改革的大方向，绝不是什么国退民进的问题，而是通过改革如何增强国有经济的活力、控制力和影响力的问题，要通过发展混合所有制来实现公有制为主体、多种所有制经济共同发展的基本经济制度，这就是发展混合所有制经济的重要目的。国企深化改革的具体目标有三个：一是大部分国有企业逐步发展成混合所有制企业；二是混合所有制企业逐步降低国有股权比重；三是大力支持非公资本参与国企改革重组（当然，国有资本也可以参与到非公经济中）。这样，可以转换国有企业经营机制，放大国有资本功能，增强国有经济的活力、控制力和影响力。（二）涵盖两个方面：存量与增量的产权多元化。国有企业通过产权多元化发展混合所有制，具体体现在两个方面：一方面，存量产权多元化。要大力鼓励非公有制经济参与国有企业改革。中央企业母公司层面股权结构，主要有四种形式及其考虑：——国有独资：少数涉及国家安全的企业；——国有绝对控股：关系国民经济命脉的重要行业和关键领域；——国有相对控股：部分支柱产业和高新技术产业；——国有参股或退出：国家不需要控股的企业。另一方面，增量产权多元化。新的投资要允许非公有制经济参股：——新设企业允许非公有制经济参股；——新投资项目允许非公有制经济参股。在增量产权多元化的新设混合所有制中，国有资本是否控股、参股或不参与，也参照上面存量多元化的考虑原则。（三）引入三种资本：非公企业资本、自然人资本及员工持股。一是引入民营资本或外国资本。民营企业或外资企业等非公企业可按照自愿、平等、互利的原则，通过多种渠道和方式，参与现有国有企业的改制重组或国有企业新投资的项目。二是国内外自然人资本。公开上市的二级市场上，购买股票的多数是自然人。此外，与企业产业链价值链密切相关外部自然人，如供应商、销售商等外部骨干人物，投入资本参与国有改制重组或新投资项目。三是内部员工持股。员工持股形式通常有企业高管持股、业务骨干（包括中层管理人员、技术骨干、营销骨干等）持股和全员持股。通过员工持股，使企业员工的命运与企业的命运捆绑联系在一起。（四）采取四种方