中级财务会计 投资

第五章投资第一节投资概述第二节交易性金融资产投资第三节持有至到期投资第四节可供出售金融资产投资第五节长期股权投资第一节投资概述一、投资及其特征二、投资的目的三、投资的分类一、投资及其特征（一）投资的性质广义的投资包括对外的权益性投资、债权性投资、期货投资、房地产投资，以及对内的固定资产投资、存货投资等。狭义的投资包括对外的权益性投资、和债权性投资等。本章仅涉及狭义的投资如购买股票、债券、基金，与其他企业共同创办联营企业或子公司等。一、投资及其特征（二）投资的基本特征让渡资产取得另一种形式的资产（通常是收益权利）所获得的资产具有一定的风险性二、投资的目的充分利用暂时闲置资金在资金利用暂时受到限制的情况下，寻求更多的创利机会为了扩大生产经营规模而积累所需的整笔资金为了控制其他企业的经营管理为了建立良好的市场氛围，寻求更好的合作伙伴为了实现经营的多元化，分散经营风险三、投资的分类（一）按投资的性质分类P137债权性投资权益性投资混合性投资（如：优先股、可转换公司债券）（二）按管理层持有意图（投资的目的）分类以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产投资持有至到期投资可供出售金融资产长期股权投资第二节交易性金融资产投资一、金融工具概述二、金融资产的定义与分类三、交易性金融资产投资一、金融工具概述金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。金融工具包括：金融资产、金融负债和权益工具。金融工具包括金融资产通常指：现金、银行存款、应收账款、应收票据、贷款、股权投资、债券投资等。金融负债通常包括：应付账款、应付票据、应付债券等。权益工具：从发行方看指企业发行的普通股、认股权等。金融工具可以分为：基础金融工具和衍生金融工具。基础金融工具：包括企业持有的现金、存放于金融机构的款项、普通股，以及代表在未来期间收取或支付金融资产的合同权利或义务等。如：应收账款、应付账款、其他应收款、其他应付款、存出保证金、存入保证金、客户贷款、客户存款、债券投资、股权投资、应付债券等。衍生金融工具：指具有下列特征的金融工具或其他合同。其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动；不要求初始净投资，或要求很少的初始净投资；在未来某一日期结算。二、金融资产的定义与分类基础金融资产包括：库存现金、银行存款、应收账款、应收票据、其他应收款项、股权投资、债权投资等。金融资产的分类与其计量密切相关。企业应当在初始确认金融资产时，将其划分为：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产；（2）持有至到期投资；（3）可供出售金融资产。（4）长期股权投资金融资产的分类一旦确定，不得随意改变。（持有至到期投资与可供出售金融资产之间在符合条件的情况下可以重分类）三、交易性金融资产投资以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，可以进一步划分为交易性金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（一般是衍生金融资产，不要求）；交易性金融资产指企业为了近期内出售的金融资产。通常是企业利用闲置资金从二级市场购入的有价证劵，如：股票、债券、基金等。交易性证券投资的目的是为了赚取差价，如利息、股利和市值的增加（如果情况良好的话）。一项投资划为交易性证券投资并报告为流动资产应当满足下列条件：（1）有活跃市场并有明确市价（2）持有投资是利用闲置资金，并意图在近期出售从中获利。交易性金融资产投资的科目设置交易性金融资产投资的初始计量交易性金融资产投资的后续计量（一）交易性金融资产核算内容与特点1.内容短期债券投资短期股票投资短期其他投资2.特点以公允价值计量，且其变动计入当期损益（二）交易性金融资产的科目设置“交易性金融资产”科目“公允价值变动损益”科目。“应收股利”科目。核算股票投资应收的现金股利。“应收利息”科目。核算债券投资而应收取的利息。本科目按交易性金融资产的类别和品种，分别“成本”、“公允价值变动”等设置明细账，进行明细核算（三）交易性金融资产的初始计量购入(付款时入账)借：交易性金融资产--债券/股票（成本）（取得时的公允价值）投资收益（相关交易费用）应收利息/应收股利（支付的价款中包括已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的利息/注意如果是到期一次还本付息的，则债券内所含利息全部进成本）贷：银行存款（实际支付的价款）交易费用：是指可直接归属于购买、发行或处置金融工具新增的外部费用。外部费用：是指企业不购买、发行或处置金融工具就不会发生的费用。交易费用包括：支付给代理机构、咨询公司、券商等的手续费和佣金及税金等其他必要支出，不包括债券溢价、折价、融资费用、内部管理成本及其他与交易不直接相关的费用。企业为发行金融工具所发生的差旅费等，不属于交易费用。甲公司于2007年12月1日购入乙公司于2006年7月1日发行的面值为500元的公司债券600张,债券三年期，年利率3%，每年1月1日付息一次,到期一次还本，甲公司准备近期内出售。共支付价款310250元，其中购买价格300000元,债券利息8250元，佣金和其他费用2000元。2007年12月31日借：应收利息750贷：投资收益7502008.1.1收到乙公司利息时借：银行存款9000贷：应收利息9000购入时：（12月1日）借：交易性金融资产--债券（成本）300000投资收益2000应收利息8250贷：银行存款310250P141例7-27-3（三）交易性金融资产投资的后续计量1、交易性金融资产投资收益的计量在持有期间被投资单位宣告发放的现金股利在资产负债表日按分期付息、一次还本债券投资的票面利率计算的利息借：应收股利/应收利息贷：投资收益P141例4、5A公司于2007年3月21日以银行存款购入C公司股票30000股，每股单价6.21元，相关税费1500元。2007年5月6日，C公司宣告于6月15日发放股利，每股派0.16元的现金股利，每10股派2股股票股利（1）5月6日借：应收股利－C公司4800贷：投资收益－股票4800（2）6月15日收到现金股利，分录如下：借：银行存款4800贷：应收股利－C公司4800（3）分派的股票股利，A公司不作分录，只作备查登记，即A公司拥有C公司的股数从30000股增加到36000股。2、交易性金融资产投资的期末计量指期末投资在资产负债表上反映的交易性金融资产价值。我国：交易性金融资产的期末价值以公允价值计量。基本准则规定，企业在对会计要素进行计量时，一般采用历史成本、重置成本、可变现净值、现值、公允价值计量。公允价值：指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。公允价值运用的三个级次：第一，资产或负债等存在活跃市场的，活跃市场的报价应当用于确定公允价值；第二，不存在活跃市场的，参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格或参照实质上相同或相似的其他资产或负债等的市场价格确定其公允价值；第三，不存在活跃市场，且不满足上述两个条件的，应当采用估值技术等确定公允价值。（现值计量是较普遍的一种估值方法）考虑到我国尚属新兴和转型的市场经济国家，准则体系引入公允价值是适度、谨慎和有条件的。如果不加限制地引入公允价值，有可能出现公允价值计量不可靠，甚至借机人为操纵利润的现象。金融工具、投资性房地产和生物资产等具体准则中规定，只有在公允价值能够取得并可靠计量的情况下，才能采用公允价值计量。公允价值与账面余额的差额（所形成的利得或损失），计入当期损益。（1）公允价值高于账面余额的差额借：交易性金融资产－公允价值变动贷：公允价值变动损益（2）公允价值低于账面余额的差额借：公允价值变动损益贷：交易性金融资产－公允价值变动（四）处置计量交易性证券投资的处置是指企业根据经营管理的需要，将持有的交易性金融资产在证券市场上出售。处置交易性金融资产实际取得的价款可能高于或低于其账面余额，发生的损益确认为当期损益。借：银行存款（扣除交易费后实得金额）交易性金融资产－公允价值变动（也可能是贷方）投资收益（差额，也可能是贷方）贷：交易性金融资产－成本同时结转交易性金融资产的公允价值变动损益：借：投资收益贷：公允价值变动损益或：借：公允价值变动损益贷：投资收益两笔分录也可以合并如下面的例题。A企业于20×8年1月1日从二级市场支付价款1020000元（含已到付息期但尚未领取的利息20000元）购入某公司发行的债券，另支付交易费用20000元。该债券面值1000000元，剩余期限为2年，票面年利率为4%，每半年付息一次。A企业将其划分为交易性金融资产。其他资料如下：20×8年1月5日，收到债券20×7年下半年利息20000元20×8年6月30日，债券公允价值为1150000（不含利息20×8年7月5日，收到债券半年利息20×8年12月31日，债券公允价值为1100000（不含利息20×9年1月5日，收到债券20×8年下半年利息20000元20×9年3月31日，A企业将债券出售，取得价款1180000元（含1季度利息10000元）20×8年1月1日，购入债券借：交易性金融资产—债券(成本)100应收利息2投资收益2贷：银行存款10420×8年1月5日，收到债券利息借：银行存款2贷：应收利息220×8年6月30日借：交易性金融资产—公允价值变动15贷：公允价值变动损益15借：应收利息2贷：投资收益220×8年7月5日，收到债券利息借：银行存款2贷：应收利息220×8年12月31日借：公允价值变动损益5贷：交易性金融资产—公允价值变动5借：应收利息2贷：投资收益220×9年1月5日，收到债券利息借：银行存款2贷：应收利息220×9年3月31日，出售债券：借：银行存款118贷：交易性金融资产－成本100交易性金融资产－公允价值变动10投资收益8同时结转公允价值变动损益：借：公允价值变动损益10贷：投资收益1020×9年3月31日，出售债券：也可以把上页两个分录合并：借：银行存款118公允价值变动损益10贷：交易性金融资产－成本100交易性金融资产－公允价值变动10投资收益18【作业】本章习题业务题1、2、第三节持有至到期投资一、界定与说明二、持有至到期投资的账户设置三、持有至到期投资的初始计量四、持有至到期投资的后续计量五、持有至到期投资的处置一、界定与说明主要是指债权投资。本课程主要以长期债权投资为对象讲解持有至到期投资的核算。持有至到期投资是指对到期日固定、回收金额固定或可确定、且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。通常情况下，企业持有的在活跃市场上有公开报价的国债、企业债券、金融债券等。长期债权投资按其发行者划分政府债券（政府）公司债券（工商企业）金融债券（金融机构）按还本付息方式划分到期一次还本付息债券分期付息到期还本债券分期还本付息债券二、持有至到期投资的账户设置明细核算按类别和品种，分别“面值成本”、“利息调整”、“应计利息”等进行明细核算持有至到期投资——面值成本持有至到期投资——利息调整持有至到期投资——应计利息三、持有至到期投资的初始计量1.投资成本公允价值和交易费用即取得时支付的全部价款，包括税金、手续费等交易费用。企业取得持有至到期投资（分期付息）时：借：持有至到期投资—面值成本（面值）—利息调整（差额）应收利息（到购买日）贷：银行存款（实付）企业取得持有至到期投资（到期还本息）时：借：持有至到期投资—面值成本（面值）—利息调整（差额）—应计利息（到购买日）贷：银行存款（实付）■具体情况说明一到期一次还本付息债券价款中包含的发行日至购买日止的利息■举例一（假设购入三年期、到期还本付息债券）投资●●●●★发行日2000.1.12001.1.1购买日2001.2.1到期日2003.1.12002.1.1尚未到期的利息级会计学中IntermediateAccounting