中商：拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理

武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》湖北资产评估公司第1页众众联联资资产产评评估估有有限限公公司司ZHONGLIANASSETSAPPRAISALCO.,LTD武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目评估报告鄂众联评报字[2010]第090号湖北众联资产评估有限公司二○一○年七月三十一日武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司1目录第一部分注册资产评估师声明...........................................1第二部分评估报告摘要.................................................4第三部分评估报告正文.................................................9一、委托方、被评估单位和委托方以外的其他评估报告使用者.............10二、评估目的.......................................................14三、评估对象和评估范围.............................................14四、价值类型及其定义...............................................14五、评估基准日.....................................................15六、评估依据.......................................................15七、评估方法.......................................................18八、评估程序实施过程和情况.........................................25九、评估假设.......................................................27十、评估结论.......................................................30十一、特别事项说明.................................................32十二、评估报告使用限制说明.........................................33十三、评估报告日...................................................33第四部分附件.........................................................35一、评估对象所涉及的主要权属证明资料...............................36二、委托方和相关当事方的承诺函.....................................37三、评估机构及签字注册资产评估师...................................40四、评估对象涉及的财务资料.........................................41五、评估明细表.....................................................42武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司1第一部分注册资产评估师声明武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司2注册资产评估师声明武汉中商集团股份有限公司：受贵公司的委托，我们对贵公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权所涉及武汉中商团结销品茂管理有限公司股东全部权益进行了认真的清查核实和评定估算，并形成了评估报告，注册资产评估师及资产评估机构声明如下：1、我们在执行本资产评估业务中，遵循国家有关法律、法规和资产评估准则，恪守独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中收集的资料，评估报告中陈述的事项是客观的。并对评估结论合理性承担相应的法律责任。2、评估对象涉及的资产、负债清单由委托方、被评估单位申报并经其签章确认；提供必要的资料并保证所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责任。3、我们与评估报告中的被评估对象没有现存的或预期的利益，同时与委托方和相关当事方没有个人利益关系，对委托方和相关当事方不存在偏见。4、我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场查勘；我们已对评估对象的法律权属状况给予了必要的关注，评估对象的法律权属及其证明资料系委托方和被评估企业提供，对评估对象法律权属的确认或发表意见超出注册资产评估师执业范围，本评估报告不应当被认为是注册资产评估师对评估对象的法律权属提供保证。5、我们出具的评估报告中的分析、判断和结论受评估报告中假设和限定条件限制，评估报告使用者按本报告所列明的评估目的使用时，应充分考虑本报告中载明的假设、限定条件、特别事项说明及其对评估结论的影响。6、本评估结论仅在评估报告中载明的评估基准日有效。评估报告使用者应当根据评估基准日后的资产状况和市场变化情况合理确定评估报告使用期限。7、注册资产评估师及其所在评估机构具备本评估业务所需的执业资质和相关专业评估经验。8、注册资产评估师执行资产评估业务的目的是对评估对象价值进行估算并发表武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司3专业意见，并不承担相关当事人决策的责任。评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的保证。9、本评估报告仅供委托方、被评估单位和本评估报告载明的其他评估报告使用者为本报告所列明的评估目的和送交资产评估主管机关审查使用，不得用于其他目的和用途，因使用不当造成的后果与签字注册资产评估师及其所在评估机构无关。10、本评估报告的使用权归委托方所有，未经委托方许可，评估机构不得随意向他人提供或公开。未征得评估机构同意，评估报告的内容不得被摘抄、引用或披露于公开媒体，法律、法规另有规定的除外。11、本评估报告含有若干附件，所有附件均为本报告书的正式组成部分，与正文具有同等法律效力。注册资产评估师签字（盖章）：湖北众联资产评估有限公司二○一○年七月三十一日武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司4第二部分评估报告摘要武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司5武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目评估报告鄂众联评报字[2010]第090号摘要湖北众联资产评估有限公司接受武汉中商集团股份有限公司的委托，对武汉中商团结销品茂管理有限公司的股东全部权益进行了评估工作，对委托评估的资产在2010年5月31日这一评估基准日所表现的市场价值发表了专业意见。在评估过程中，我们依据国家关于资产评估的有关政策、法规和资产评估基本准则，以委托方和被评估单位提供的资料为基础，评估执业过程中坚持勤勉尽责的工作原则和独立性、客观性、公正性的原则，强调评估程序的科学性、取价标准的公正性、资产状态确认的现实性；依据确定的价值类型，公正、客观、科学地对评估对象在评估基准日之市场价值进行评定估算。武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司的股权，本次资产评估目的是对该经济行为所涉及的武汉中商团结销品茂管理有限公司股东全部权益在2010年5月31日这一基准日所表现的市场价值进行分析、估算，并发表专业意见。本次资产评估对象为武汉中商团结销品茂管理有限公司的股东全部权益，评估范围为武汉中商团结销品茂管理有限公司股东全部权益所涉及经审计后的资产负债表所列示的全部资产及相关负债，包括流动资产、投资性房地产、固定资产（房屋建筑物和设备）、无形资产及相关负债（流动负债和非流动负债）。具体范围为被评估单位提供的审计后“各类资产及负债评估申报明细表”上所列内容。本次资产评估价值类型为市场价值。即是指自愿买方和自愿卖方在各自理性行事且未受任何强迫的情况下，评估对象在评估基准日进行正常公平交易的价值估计数额。武汉中商集团股份有限公司拟收购武汉团结集团股份有限公司所持武汉中商团结销品茂管理有限公司股权价值评估项目《评估报告》________________________________________________________________________________________________湖北众联资产评估有限公司6依据评估特定目的和持续经营的基本假设，以及评估对象资产特征，本次分别采用资产基础法和收益法对武汉中商团结销品茂管理有限公司股东全部权益价值进行评估。在评估过程中，我们对委托方和被评估单位提供的法律性文件与会计记录以及相关资料进行了验证审核；对委托评估资产进行了实地查勘、核对；对重要设备进行了技术鉴定；对公开市场的价格资料进行了收集、整理、对比、分析，按照评估工作的规范要求，我们已经完成了资产评估必要实施的工作程序。在实施了上述资产评估程序和方法后，武汉中商团结销品茂管理有限公司股东全部权益价值在评估基准日（2010年5月31日）的评估结论如下：（一）资产基础法评估结论股东全部权益（净资产）账面价值8,416.70万元，评估值69,752.63万元，评估增值61,335.93万元，增值率728.74%；总资产账面价值90,477.91万元，评估值151,813.84万元，评估增值61,335.93元，增值率67.79%；总负债账面价值82,061.21万元，评估值82,061.21万元。资产评估结论汇总表（金额单位：人民币万元）：账面价值评估价值增减值增值率％项