一建经济公式汇总

一建经济公式汇总公式1：利息原理公式PFII---为利息F---债务人应收总金额（为本息总额），终值P---借贷金额，现值公式2：单利利息计算公式nin单PInI---为n个计息周期利息和公式3：单利本利和公式)1(n单inPIPF本利和=本金+利息和例题1：甲施工企业年初向银行贷款流动资金200万元，按季度计算并支付利息，季度利率1.5%，则甲企业一年应付的该项流动资金贷款利息为（）万元解析：按季度计算并支付利息，暗示采用单利计算；一年为4个季度，季度利率1.5%，计息周期为4期依据公式2，nin单PI得：万元）年(124%5.1200I例题2：甲公司从银行借入1000万元，年利率为8%，单利计算，借期4年，到期一次还本付息，则该公司第四年末一次偿还的本利和为（）万元。解析：依题意采用公式3：)1(n单inPIPF万元）(1320)4*%81(1000F公式4：复利计算公式1-ttiFIi---复利利率1tF---表示第（t-1）期末复利本利和公式5：终值计算公式（本利和）ni1(）PFF---本利和（终值）P---初始借贷金额（现值）i---复利利率n---计息期数例题3：某公司借款1000万元，年复利利率i=10%，试问5年末连本带利一次需还本利和为（）万元。解析：依据公式5：ni1(）PF=5%1011000）（=1610.51（万元）公式6：现值计算公式（由F求P）niFP)1(=niF)1(例题4：某公司希望所投资项目5年末有1000万元资金，年复利率10%，试问现在一次需要投资（）万元。解析：依据公式6niFP)1(=niF)1(=5%1011000）（=620.9（万元）公式7：等额年金终值计算公式（已知A求F）i1i1(n）AFA---为等额年金n---为A的个数注意：F要与最后一个A在同一个时间点，才可利用本公式。例题5：某投资人若10年内每年末存10000元，年利率8%，问10年末本利和是（）。解析：10年共存10个10000元，最后F与A在同一时间点，依据公式7：i1i1(n）AF=%81%)811000010（=144865.62（元）公式8：等额年金现值计算公式（已知A求P）nnniiiAiFP)1(1)1()1((公式8=公式6+公式7）注意：现值P需要在第一个A的前一时间点，才可使用公式8例题6：某投资项目，计算期5年，每年年末等额回收100万元，问在利率为10%时，开始需要一次投入（）万元。解析：每年等额回收100万元，即A为100万元，n为5根据公式8nnniiiAiFP)1(1)1()1(=（万元））（）（08.379%101%101%10110055公式9：名义利率mirr---名义利率（计息周期利率乘以一年内的计息周期数）i---计息周期利率m---一年内的计息周期数公式10：计息周期有效利率公式mri公式11：年有效利率公式1)1(ieffmmrPI例题7：每半年内存款1000元，年利率8%，每季复利一次。问五年末存款金额为（）元。半年存款A为1000元，年利率8%为名义利率r，所以每季利率%24%8mri季与A对应的存款实际利率%04.41%211mr1i2meff）（）（半由公式7：i1i1(n）AF得4.12028%04.41%)04.41(100010F注意：本题中半effi中计息周期利率就是季度利率公式12：投资收益率公式%100IARR---投资收益率A---技术方案净收益额或年平均净收益额（正常年份即达到设计生产能力的年份即达产期）I---技术方案投资额公式应用于判定技术方案的可行性判断，引入行业基准率cR，当该技术方案投资收益率CRR时，认为该方案收益超过行业基准收益，是可行的；反之，低于行业基准收益，不可行。公式13：总投资收益率（ROI）%100TIEBITROIEBIT---技术方案正常年份的年息税前利润或运营期内平均息税前利润即，达产期的毛利润）TI---技术方案总投资（包括建设投资、建设期贷款利息、全部流动资金）公式14:资本金净利润率(ROE)%100ECNPROENP---技术方案正常年份的年净利润或运营期内年平均净利润（净利润=利润总额-所得税）EC---技术方案资本金（即自己自有资金）注意：以上公式13、公式14均是衡量技术方案的获利能力的公式，分别在于：总投资收益率（ROI）是整个技术方案的获利能力，资本金净利润率（ROE）是衡量自有资金的获利能力。差别在于自有资金不足的情况下怎么考虑筹资问题，筹资后负债运营是否有利。公式15：静态投资回收期公式（概念公式）t0tt0)PCOCI（Pt---技术方案静态投资回收期CI---技术方案现金流入量CO---技术方案现金流出量（CI-CO）t技术方案第t年净现金流量公式16：静态投资回收期（应用公式）AIPtI---技术方案总投资A---技术方案每年净收益（即A=(CI-CO)t）例题8：某技术方案估计总投资2800万元，技术方案实施后各年净收益320万元，则该技术方案的静态投资回收期为（）年解析：依据公式1675.83202800tAIP注意：与行业基准收益率相似，引入基准投资回收期CP,与技术方案的tP进行比较，对技术方案进行取舍。当tP短于行业基准投资期，方案可以接受；反之方案不可行。公式17：财务净现值公式（FNPV）n0c)1()(tttiCOCIFNPV(CI-CO)t---技术方案第t年的净现金流量（净现金流量可以是流出，也可以是流入，有+，-号区别）ci---基准收益率n---技术方案计算期注意：该公式是反应技术方案盈利能力的动态评价指标，当FNPV0时，说明该技术方案除达到基准收益外，还有超额收益.FNPV=0时，该技术方案达到基准收益，以上两种财务上可行。FNPV0时，该技术方案达不到基准收益，该方案不可行。例题9：已知某技术方案有如下现金流量（详见下表），设ci=8%，试计算财务净现值（FNPV)年份1234567净现金流量（万元）-4200-470020002500250025002500解析：依据公式17，将每年净现金给流量折现到目前累加求和。7654321%)81(2500%)81(2500%)81(2500%)81(2500%)81(2000%)81(4700%)81(4200FNPV=242.76（万元）0说明该技术方案可行,除达到行业基准收益外还有242.76万元的超额收益。公式18：财务内部收益率（FIRR）本公式是公式17的变种，令公式17结果为0，计算出的ci即是财务内部收益率（FIRR）n0)1()(0tttFIRRCOCI注意：实际上财务内部收益率（FIRR）即是折现率，该折现率是令FNPV=0时的折现率，用以与行业基准收益率ci相比较，判断技术方案的可行性，当ciFIRR时，技术方案可行；反之，不可行。财务内部收益率（FIRR）与财务净现值（FNPV)评价结论是一致的。公式19：借款偿还期公式（概念公式）d0ttr0d)(PBRDBIPd---为借款偿还期（从借款年开始计算；当从投产年计算式须注明）Id---投资借款本息和（不包括自有资金）B---第t年可用于还款的利润D---第t年可用于还款的折旧和摊销费Ro---第t年可用于还款的其他收益Br---第t年企业留利公式20：借款偿还期（计算公式）余额盈余当年可用于还款的盈余当年应偿还借款额）年份借款偿还开始出现盈余1(P注意：当Pd小于贷款期限时，认为技术方案有偿还贷款能力。公式21：利息备付率(ICR)PIEBRTICREBRT--息税前利润，利润总额与计入总成本费用的利息费用之和PI---计入总成本费用的应付利息注意：正常情况下利息备付率（ICR）应该大于1，表示企业有能力偿还利息，反之表示企业没有足够资金支付利息，风险较大。在实际我国企业历史数据统计中，一般情况利息备付率（ICR）不宜小于2。公式22：偿债备付率(DSCR)PDTEBITDADSCRAXEBITDA---企业息税前利润加折旧和摊销AXT---企业所得税PD---应还本付息的金额，包括当期应还贷款本金额及计入总成本费用的全部利息。融资租赁费用可视同借款偿还；运营期内的短期借款本息也应纳入计算注意：运行期内有维持运营的投资，扣除维持运营的投资；正常情况下偿债备付率(DSCR)应当大于1，表示企业有资金保证偿还借款本息；反之，表示企业当年资金来源不足以偿付当其债务。公式23：总成本公式（C）QCCCUFFC---固定成本uC---单位产品变动成本Q---产量（或者工程量）公式24：销售收入公式（S）QTQSupP---单位产品售价Tu---单位产品营业税及附加Q---销量公式25：盈亏平衡点公式（BEP(Q)）uuur1pp)(CCTCCQBEPFF）（FC---固定成本uC---单位产品变动成本P---单位产品销售价格uT---单位产品营业税及附加r---营业税金及附加的税率例题10：某技术方案年设计生产能力为10万台，年固定成本为1200万元，产品单台销售价格为900元，单台产品可变成本为560元，单台产品营业税及附加为120元。试求盈亏平衡的产量。解析：依据公式25（台）545465.5454512056090012000000p)(uuTCCQBEPF注意：盈亏平衡点反应的是技术方案对市场变化的适应能力、抗风险能力，所以盈亏平衡点越低，技术方案投产后的盈利越大，坑风险能力越强。公式26：敏感系数公式（AFS）FFAASAF//FF/---不确定因素F的变化率（%）AA/---不确定因素F发生变化时，评价指标A的相应变化率（%）注意：AFS0，表示评价指标与不确定因素同方向变化AFS0，表示评价指标与不确定因素反方向变化AFS越大，表示评价指标A对于不确定因素F越敏感，从中可以找出哪些因素是最关键因素。公式27：总成本费用公式总成本费用=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利费+修理费+折旧费+摊销费+财务费用（利息支出）+其他费用其中1.外购原材料、燃料及动力费=应单价原材料、燃料及动力供年消耗量2.工资及福利费=企业职工定员数*人均年工资及福利费3.修理费=固定资产原值*计提比例（%）=固定资产折旧额*计提比例（%）公式28：经营成本公式经营成本=总成本费用-折旧费-摊销费-利息支出（减法公式）=外购原材料、燃料及动力费+工资及福利+修理费+其他费用（加法公式）公式29：沉没成本公式沉没成本=设备账面价值-当前市场价值=（设备原值-历年折旧费）-当前市场价值注意：沉没成本是由于无形磨损决定的，沉没成本永远损失掉了，不可挽回。公式30：租金计算公式（R）（附加率法）)1()1(riNPrPNiNPRP---租赁资产的价格（设备价值）N---租赁期数（可以按年、月、季、半年）i---与租赁期数相对应的利率r---附加率例题11：租赁公司拟出租给某企业一台设备，设备的价格为68万元，租期为5年，每年年末支付租金，折现率为10%，附加率为4%，问每年租金（）万元。解析：依据公式12.23%4%105168)1(）（riNPR（万元）注意：i要与租赁期数对应公式31：租金计算公式（R）（年金法）期初支付公式期末支付公式1)1()1(1)1()1(1baNNNNiiiPRiiiPRaR---每期期末支出的租金bR---每期期初支出的租金P---租赁资产的价格N---租赁期数i---与租赁期数对应的利率公式32：价值公式（概念公式）CFVV---价值（工程的价值、技术方案