亚当理论ppt课件 刘纪元

亚当理论刘纪元中心思想•从事交易不需要了解的太多，比你看到的还要少。•作者付给吉姆、斯罗曼100万美元学习亚当理论学到的第一件事是——“从事交易所要了解的比大部分人想象的还要少”。亚当理论是——•亚当理论是关于在市场中操作获利的理论——世界上任何自由交易的市场。亚当理论指导人们用特殊的方式观察市场，并用比较简单的方法进行市场操作。亚当理论是最纯粹、最简单、并且最容易用于在市场上操作获利的方法——仅仅利用了市场本身所透露的信息。•但亚当理论的作用不仅限于此。亚当理论指明了市场未来最可能运行的方向。运用亚当理论的技术，交易者能够预测并确实看到进行的路线。亚当理论适用于任何分析周期，日线图、周线图、月线图、小时线图、5分钟线图等。亚当理论是可以用眼看到的东西。亚当理论核心•为了在市场中成功，我们必须——•投降•向市场投降•在某种意义上意味着放弃。这表示我们要放弃对市场怀有的一切意见、判断和结论。交易不需要懂太多•在市场上获得成功的第三大障碍并非我们对市场不够了解，而是我们懂得太多。我们要忘记自以为懂得的一切知识，才能更好地“看”清楚真正发生的事情。•换句话说，我们必须愿意投降，跟随市场的脚步——而不是试图把它纳入我们的意见和“知识”的框架中。•能预测固然好，但当预测与现实背离时，我们必须跟着现实走。那么什么是现实？很简单，就是市场目前实际的走向。“应该”•我们的思想一直围绕着什么事情应该发生，市场应该怎么做。但是在市场，这些事都不重要，重要的是正在发生什么事——意思是说，我们要注意价格当前正在有什么变化。避免武断•辞典上对“武断”的定义是“妄下决定或任意决定”。最单纯简单的交易方式就是避免武断。•举例：假设我们称任意一笔交易都不会亏损超过300美元。为什么是300呢？为什么不是200或400呢？这可能是我们做的最武断的事了。300美元的止损在某些市场可能太多，但在其他市场上可能根本不够。•比较不武断的作法是，根据平均每日波幅设定止损位。如果市场因波动而使高低价差增大，那么视情况拉远或拉近止损点。但如此以来，又面临一个问题：我们要用多少天来计算平均波幅？深究到底，我们所做的每一件事几乎都含有武断的成分。•最不武断的事就是让市场告诉我们何时获利了结。其中一种方法就是顺着交易的方向不断移动止损点，直到触发止损出场为止。•这里可以看出，如果我们用最简单单纯的方法进行交易，任何最不武断的事情我都会愿意尝试。我们会愿意让市场告诉我们应该如何操作。•我们不想做的事，是把我们的意见加诸市场之上——我们不会去告诉市场它应该怎么做，我们愿意屈服在它目前的走势之下。如果我们目前所做的正是市场正在做的事，那么我们肯定会赚钱····而这正是进出市场最重要的事。市场上关键是什么？•最终，市场上关键是每天的获利。•市场上最基本的是价格。•市场上另一件关键的事是趋势。•趋势是关于价格的一切。•何谓趋势？我们如何定义趋势——任何种类的趋势？例如：有一阵子流行穿白皮鞋，我们都会随身带着一小袋粉笔末以便随时随地保持鞋子洁白如新。每一个讲究体面的人都得有一双这样的鞋子。这就是一种趋势。到底是怎么一回事呢？•大家看法一致？不见得。•大家的行动相似？有这么一点味道。•大家都想着跟别人一样？能更具体点吗？•大家行动一致？接着说——•这是一种群体行为？再猜一次！•人有模仿天性？很接近答案了。何谓趋势？•趋势就是一再重复的事。•重复的最基本形式是什么？•猜下最能代表C点合理位置的数字。一再重复的最基本形式的什么样子？•精确重复。•换种方式说，假设我们坐飞机追踪一艘潜艇，唯一的信息是这艘潜艇最先出现在A点，接下来在B点。这是我们获得的所有信息。接下来潜艇最有可能的位置是在何处呢？答案是C点。精确重复会产生什么情况？•对称。•精确重复导致了对称。•图中哪个数字是C点第二个最有可能的位置？最强烈对称，就是过去的最可能未来映像。什么事会造成最完美的对称？•1，与“现在”时点的接近程度。一个点越接近“现在”时点，对称性越好。•2，该点的速率。一条由许多点构成的直线，这些价格点都是随着时间而产生的。直线越陡，市场移动的速度就越快，因此，速率越高。市场的速率就称作趋势线，所以说，趋势线越陡，对称性就越好。•好的，这一切导致了什么呢？这样：•中心对称点是市场本身预测它将来最有可能走到的地方——在不断更新中。•市场越接近“现在”时点，移动的速度越快，那么市场本身预测的未来走向就越准确。每次新的收盘价出现，“现在”时点必须移动到新的收盘价，且过去所有的点都必须再次映射到未来。用简单的方法画出中心对称图透明胶片哪种市场才适合交易？•首先，我们进行交易的理由只有一个，就是要具有获利潜力。市场选择只是这个问题答案的一半。在你所选的市场中如何操作是另一半答案。•如果获利潜力是选择市场进行交易的唯一标准，那么我们必须放下对于市场的个人感觉。为使获利最大化，我们不应该偏爱某些市场。市场是一堆数字，是纸上的一些线条。至于那些线条的名字是什么并不重要。我们关心的是趋势。•我们想一想，在市场上唯一赚钱的方法是顺势交易。“低买高卖”这是老生常谈了。大部分交易者这么做了。大部分交易者也都亏了！亚当理论做了截然不同的陈述。亚当理论会说“买高，卖得更高”。•我们根据亚当理论来检验一句古老的市场名言。“务必在火车离站之前上次坐好”。•这句话的意思是，我们必须在市场开始上涨之前买进。为什么会有人想这么做？你怎么知道市场要开始上涨了？它同样有可能下跌，也可能横向整理。•流浪汉想搭上向西去的火车最好的办法是，当火车已经开动的时候。他会等到火车正往西驶离月台的时候跳上火车。•再根据亚当理论来看一句古老的名言。我猜你也听过这句话。•“千万别追赶市场。”•这句话意思是，如果市场已经上涨，我们不应该再去追高，我们应该等待另一次机会，或另一个市场。这句名言的前提是我们不够聪明，没法在市场上涨之前就置身其中，因此现在不应该去追高，试图跳进市场。•（1）等候反转，用较低价格买进。•这个理由也假设人有先见之明。你怎么知道市场很快就会反转，可以让你及时上船。•（2）现在是寻找顶部的时间了。•这是另一个假设。为什么市场应该反转下跌——此刻他正在上涨。为什么不趁着现在上涨的时候买进？至于顶部、底部，那是交易者永远抓不准的东西。•亚当理论会说，是的，无论如何要追赶市场，市场绝对不会涨到不能买进的地步，也不会跌到不能卖出的地步。回顾市场选择的问题•1，所以市场都只是图上的线条。线条的名称并不重要。不能偏爱某些市场。•2，只有顺势交易，才能在市场中获利。因此，我们必须等到趋势出现后再进场。这意味着我们必须跳入正在波动的市场。•3，忘记便宜，忘记昂贵。市场绝不会涨到不能买进的地步，也不会跌到不能卖出的地步。顶部和底部在哪里？•顶部和底部是技术型交易者的敌人。它是一种武断的作法，落入了“应该”的窠臼，而且不甘屈服于市场。抓住顶部和底部等于宣告：“我知道的比市场知道的更多，我知道比其他交易者知道的更多，我比其他人聪明。”这未免太自大了。那些到年底赚到钱的人，都是对市场抱着谦卑态度的人。事实上我们所有的钱都是在C点和E点两个区间赚到的。关于市场最重要的声明•认赔小钱，坐赚大钱。•避免发生巨额损失的唯一方法就是承受小损失。交易时只有一种错误无法原谅——让小损失演变成大损失。亚当理论会告诉你怎么设定止损点。不同的交易者止损点的设定也许不尽相同，因为止损点是根据“我到哪一点才不要作这笔交易”这个问题来设定的。我们这里要讨论的重点不是止损点，重点要说的是：不总是会做这件事吗？如果你不做——只要有一次不做——你就会有覆巢的风险。做赚大钱•人们交易时所做的最武断的事情，莫过于太早了结，或见好就收。试图这么做的话就等于落入“应该”的窠巢。我们等于在说市场涨的足够高了，那里应该要反转，我们应该要接近顶部了，等等。•我们的问题是“何时获利了结？”最不武断的作法是让市场告诉我们怎么做。如果我们试着反应市场，跟随市场，那么何时出场就会变得很明显。我们只要一直往上移动止损点，直到市场转而对我们不利，把我们带出场为止。•请记住，使用止损指令且从不贸大风险，我们的亏损次数会跟获利次数一样多，甚至可能是损失次数多于获利次数。因此，到年终结算时我们能够获利的唯一办法就是，我们交易的平均获利金额高于平均亏损金额。只有我操作了几笔获利非常可观的交易时，这种事才会发生。而只有跟着长期趋势交易直到趋势结束，才能大赚一笔。•“我们在何处退场？答案可能看起来很不可思议：•“别去决定何时退场。让市场去决定。•“我们所犯的最大错误是每次都不肯认赔小钱。如果不止损，我们根本无法生存。•“我们所犯的第二大错误是不跟随趋势。•“我们所犯的第三大错误是不去赚大钱。”止损出场怎么办？•即使是非常完美的趋势，往往也会有相当显著的反转足以让我们跳下车。这时我们该怎么办？•这就是亚当理论的美妙之处——它是如此简单。只要不断更新你每天的中心对称图，市场会告诉你何时或是否应该重新上车。若预测显示市场最可能做的事的继续原来的趋势，那么请上车。•被害怕太快下车，或太快重新上车。•增加头寸好不好？•考虑要不要加仓，应该跟最初考虑要不要建仓一样。你怎么知道是不是要加仓了？只要看看你的中心对称图，根据市场本身透露的信息，然后问自己：我要不要增加头寸？•我们要为每一个新头寸单独设定止损点。•我们要记住一件事：任何时候加码操作的头寸，绝对绝对不要超过最初买进的头寸。纪律•你可以长时间严守纪律，但仅仅有一次发现了绝佳的交易机会——千载难逢的一次机会，于是你交易时难免意气用事。这本来将会是一笔赚大钱的交易——它“应该”是一笔赚大钱的交易。•这种情形迟早会呈现在每一位交易者面前。务必要留意提防，做好一切准备。最重要的是，严守纪律。回顾亚当理论•1，何谓亚当理论？•亚当理论是一套理论——关于如何在市场上成功的理论。亚当理论说，市场上关键是每天的获利。•2，为了在市场上成功，我们必须______。•屈服于它。•3，市场上关键是什么？•⑴价格。价格包含了一切。价格就是现实。•⑵趋势。趋势是价格反映的一切。•4，何谓趋势？•精确重复的事。•5，一再重复的最基本形式是什么样子？•精确重复。•6，精确重复会产生什么情形？•对称。•7，何谓最强烈的对称？•映像说等于维数，在时间/价格函数中，即为中心对称。•8，什么事会造成最完美对称？•⑴最快的趋势速率。•⑵与现在时点的接近程度。•9，得到中心对称图最简单方法是什么？•将复制了所要追踪图形的透明胶片翻两番。•10，中心对称图代表什么？•市场本身预测未来最可能到达的地方，且在不断更新中。•11，预测包含了哪些内容？•市场已知的所有信息——这些信息已经足够，再也找不到遗漏的部分。•为什么亚当理论不同于其他各种交易系统和方法？•⑴亚当理论没有武断限制。•⑵亚当理论说的是“是”，而不是“应该”。•⑶亚当理论很简单。何时进场交易？•我们会寻找三天线索，暗示我们要运用中心对称图的时间并作出入场的决策！•线索1，突破。当发生下列情况时，运用中心对称图作进场决策：市场已经涨过在图形上看到的许多或所有以往高点。突破的时间范围越长，波动就越有意义。•线索2，趋势改变。当发生下列情况时，运用中心对称做进场决策：•市场已经突破明确的长期下跌趋势，并且已经攻克新的上升趋势中前面几个高点。要扭转市场长期的下跌趋势需要很大的力量。当市场一再涨过新高，新一轮上涨趋势确立时，这是有意义的。•线索3，缺口或当日高低价差大。•市场本来相当沉闷，但突然之间跳空向上，或当日高低价差明显增大，表明市场已经苏醒，正蓄势待发。特别是与线索1、2同时发生时，尤为有意义。交易十大守则•1，实例——伊士曼·柯达公司线索1和3已经确立，中心对称图显示，上涨很可能持续下去。11.10日第一次反转结束，因为60美元出现低点。中心对称图显示，可能的反转几乎不会跌到60以下，因此我们把止损点移到59美元处。11.18日，第二次反转结束，在64美元上方做了个低点。中心对称图上显示，市场不太可能会跌到61.50以下，所以我们移动止损点到61美元附近。11.30日，另一次