-X年中国量化投资论坛系列报告之六_9f437383abf6

2012年中国量化投资论坛系列报告之六渐飞研究报告-类型数量上市A份额数量上市B份额数量A份额份额（亿份）B份额份额（亿份）总份额（亿份）基金净值（亿元）股票类主动型76735.9736.51123.6997.90股票类指数型171717155.25171.23430.26353.66债券类18818222.2889.72334.63355.07合计423142413.51297.46888.57806.63资料来源：申万研究渐飞研究报告-资料来源：申万研究注：未上市分级基金包括已发行、已获批、待批的分级基金051015202530354045股票类主动型股票类指数型债券类合计已上市数量未上市数量渐飞研究报告-资料来源：申万研究0123456中证500沪深300深证100中证创业成长中证100中小板指数深证300中证内地资源中证等权重90中证800中证200中小板综指中小板300深成指中证大宗商品指数中证基本面400深证100等权重沪深300成长全部数量(包括未上市）已上市数量渐飞研究报告-资料来源：申万研究基金公司分级规模（亿元）分级数量股票类分级数量债券类分级数量分级资产占比银华180.324426.3%富国71.042210.1%长盛51.802220.5%天弘51.742240.2%国投瑞银50.482214.8%申万菱信43.342233.5%博时42.22113.5%国联安38.252223.9%大成32.35114.7%鹏华32.10115.5%万家28.831112.0%银河25.861115.7%泰达19.422117.9%建信17.28113.8%中欧14.5021122.4%南方13.48111.0%兴业全球12.69113.9%嘉实12.38110.8%诺安11.02112.2%国泰10.402112.6%信诚10.37227.0%浦银安盛9.961138.3%长信6.97113.4%金鹰5.12117.4%广发4.69110.4%诺德4.211110.4%工银2.76110.4%海富2.47110.8%长城0.55110.2%总计806.63422418渐飞研究报告-【研究报告】最多+最快+最便宜【RICH金股池】独家手机彩信早盘前预告+平均收益率远超大盘【免费试用】全部为web版：不用下载、安装、维护、升级、卸载，不绑电脑，方便尽在RICH资讯官方网站：、看：最快level-2+最多最快研究报告+邮箱研报+所有文档类产品，请点击网站首页上方相应入口，公用帐号密码都是：RH1001682、若需独用的专用帐号，或试用手机彩信研报，或试用RICH金股池，敬请联络RICH资讯：QQ：1078174455；电话：4006680581———————————————————————————————————————————《RICH资讯》系列产品介绍○ＨRICH资讯主要内容主要特点表现形式发布时间更多的顶级信息研究报告1、日均更新600～800篇2、历史报告近100万篇【数量最多+每天更新速度最快】1、每日更新的研究报告数量多过所有同行；2、研究报告的更新速度快过所有同行；3、使用最方便：可以通过web方式。web每天7*24小时流水发布全年不休更实用的特色服务投资内参机构内参：每交易日22份完全取材于当天研究报告、点评、资金数据等，流水制作、流水传递，最适合券商服务客户使用。PDF每天7：00-17：30流水制作，流水发送核心内参：每交易日2份【早报告+晚汇报】1、早报：主要是超前传递各主要研究机构当天全天即将要发布的主要研究报告的主要内容，及财讯点评；2、晚报：主要是盘点主要机构当天所发布的主要观点汇总+当天的全体资金动向早报：9：30前晚报：17：30前核心研究周刊：周末1份汇总一周来中金中信申万的主要宏观策略观点+本周股票池精华周日资金统计午间和盘后共4份证监会23个行业和当天活跃个股的资金动向EXCEL11：30-12：0015：00-15：30股票池基础股票池当天机构发布的个股盈利预测和评级汇总17：00-18：00金股池机构看好且即将公开发布研报的潜力个股彩信/EXCEL7：00-9：30群信息QQ群或MSN群流水传递当天主要机构的最新研报群共享文档流水上传邮箱研报专用邮箱收阅研究报告每个交易日流水传递当天最新研报邮件流水发送彩信研报财讯通1、研报早知道：预告当天机构即将发布的主要报告列表2、机构攻略：预告当天主要宏观、策略、行业报告的主要内容手机彩信7：00-9：30金股池u金股池：预告当天机构最看好的潜力个股，表现超棒彩信/EXCEL7：00-9：30其他服务机构调研计划、电话会议独家提供部分研究所调研计划、各类会议邀请函、电话会议密码邮件/群文档流水发送RICH简介RICH资讯，成立于2008年，是专门提供中国证券研究报告、上市公司盈利预测数据及投资评级和系列细化的投资资讯产品的领先品牌。我们的主要产品：最多最快的研究报告+最全最快的个股EPS和评级+最实用的内参+最有价值的金股池和彩信研报等。我们的主要客户群：证券公司总部和营业部、基金公司、保险公司、银行、私募、个人投资者和其他机构等。我们的目标：做中国的金融资讯之集成者！研究创造价值，RICH传递财富！联络RICH；QQ：1078174455；MSN/Mail：[e-mail]地址：上海市虹口区欧阳路568号庐迅大厦19楼E座，邮编：200081，全国统一咨询电话：4006680581RICH资讯-最多最快的研究报告1999～2012提供：最多最快的研究报告+彩信预告的研报早知道金股池：每日早盘前彩信预告当天机构最看好的潜力个股Mail/MSN：[e-mail]；QQ：1078174455全国免费咨询电话：4006680581资料来源：申万研究分级基金总份额（亿份）规模（亿元）A日均成交额（2012年上半年）B日均成交额（2012年上半年）银华中证等权重90111.5580.43465015940银华深证100110.3393.67368417957申万菱信深证成指分级54.5636.4522896604长盛同庆中证80053.0350.9639815474国联安双禧中证10035.7432.4511155121信诚中证500分级11.908.587222671诺安中证创业成长11.3411.024260申万菱信中小板7.156.89257397国联安双力中小板5.985.80260451广发深证100分级4.954.69246457银华中证内地资源主题4.414.224832279工银瑞信睿智中证5002.832.761041信诚沪深300分级1.861.80287298泰达宏利中证5001.661.6873131长盛同瑞中证2000.810.84113200长城久兆中小板3000.580.5557172渐飞研究报告-•杠杆较低•三类份额归一定期折算方式压抑B份额估值水平：B份额净值为0.762元，定期折算时如B份额净值明显低于1元，对B份额是利空资料来源：申万研究资料来源：申万研究0.0020.0040.0060.0080.00100.00120.002010年4月16日2010年6月16日2010年8月16日2010年10月16日2010年12月16日2011年2月16日2011年4月16日2011年6月16日2011年8月16日2011年10月16日2011年12月16日2012年2月16日2012年4月16日2012年6月16日国联安双禧中证100银华深证100申万菱信深证成指分级信诚中证500分级银华中证等权重90分级基金国联安双禧中证100银华深证100申万菱信深证成指信诚中证500银华中证等权重90初始份额（亿份）9.8222.047.123.7432.40当前份额（亿份）35.74110.3354.5611.90111.552012年增长率-33.7%26.8%69.6%140.2%248.9%过去1年增长率-23.6%105.8%173.9%301.9%285.5%渐飞研究报告-资料来源：申万研究中证100中证200中证500中证800内地资源创业成长中证等权重90沪深300深成指深证100中小板指中小300中小板综价值成长大小盘渐飞研究报告-•内地资源•中证500、中小板综、中小300、创业成长•中证100、沪深300、中证800资料来源：申万研究指数名称240日波动率2012年上半年涨幅内地资源27.74%5.16%中证50025.07%6.25%中小板综24.39%4.97%中小30024.22%3.57%创业成长24.06%14.91%中证20023.76%3.67%中小板指P23.50%4.23%深证100R23.10%7.03%等权9022.50%5.55%深成指22.37%6.52%中证80021.73%5.26%沪深30021.01%4.94%中证10020.06%5.58%渐飞研究报告-资料来源：申万研究资料来源：申万研究分级基金国联安双禧中证100银华深证100申万菱信深证成指信诚中证500银华中证等权重90中值-0.38%-0.04%-0.15%-0.31%-0.07%均值-0.24%-0.03%-0.08%-0.02%-0.06%max3.31%3.84%3.65%4.76%3.60%min-1.29%-1.41%-1.32%-1.45%-2.72%峰度8.993.254.976.253.81偏度2.501.121.502.190.95大于1%4.43%7.24%6.41%11.99%6.67%小于-1%1.66%3.06%3.34%7.26%3.67%0102030405060-1.00%-0.80%-0.60%-0.40%-0.20%0.00%0.20%0.40%0.60%0.80%1.00%1.20%1.40%1.60%1.80%2.00%大于2%渐飞研究报告-•B份额是深度价内期权•设置分级期限，意味分级期限到期，B份额如有泡沫，泡沫将自动破灭资料来源：申万研究份额母基金A份额B份额无分级期限0.18%-13.83%20.81%有分级期限-0.36%2.04%-2.53%渐飞研究报告-资料来源：申万研究0.00%20.00%40.00%60.00%80.00%100.00%120.00%2010-11-82010-12-82011-1-82011-2-82011-3-82011-4-82011-5-82011-6-82011-7-82011-8-82011-9-82011-10-82011-11-82011-12-82012-1-82012-2-82012-3-82012-4-82012-5-82012-6-80.400.500.600.700.800.901.001.10申万进取溢价率申万菱信深证成指分级分级基金相关系数银华深证100-0.932申万菱信深证成指-0.961信诚中证500-0.837银华中证等权重90-0.887资料来源：申万研究渐飞研究报告-资料来源：申万研究0.00