人民银行2017人民币国际化报告20171043页

人民币国际化报告2017年THEPEOPLE'SBANKOFCHINA2017RMBINTERNATIONALIZATIONREPORT责任编辑：李　哲责任校对：潘　洁责任印制：程　颖图书在版编目(CIP)数据　2017年人民币国际化报告(2017NianRenminbiGuojihuaBaogao)/中国人民银行著.—北京：中国金融出版社，2017.10　ISBN978-7-5049--　I.①2…II.①中…III.①人民币－金融国际化－研究报告－2017IV.①F822　中国版本图书馆CIP数据核字(2017)第号出版发行社址　北京市丰台区益泽路2号市场开发部　[phone]，63805472，63439533(传真)网上书店　　[phone]，63365686(传真)读者服务部　[phone]，62568380邮编　100071经销　新华书店印刷　北京侨友印刷有限公司装订　平阳装订厂尺寸　210毫米×285毫米印张　字数　千版次　2017年10月第1版印次　2017年10月第1次印刷定价　32.00元ISBN978-7-5049--如出现印装错误本社负责调换　联系电话[phone]目录第一部分　概要第二部分　人民币国际使用概况 一、跨境人民币收付业务二、人民币作为储备货币三、人民币国际债券四、非居民持有境内人民币金融资产五、人民币外汇交易六、人民币现钞境外流通七、双边本币互换八、人民币跨境使用基础设施第三部分　相关改革及进展一、资本项目可兑换二、利率市场化改革三、人民币汇率形成机制改革第四部分　趋势展望一、人民币支付货币功能将不断增强二、人民币投资货币功能将不断深化三、人民币储备货币功能将逐渐显现四、双边货币合作将继续稳步开展五、人民币国际化基础设施将不断完善附录　人民币国际化大事记　133101012131416161818191922222222222324目录1专栏专栏一人民币国际使用新政策专栏二沪港通与深港通专栏三人民币正式加入SDR专栏四境外机构境内发行人民币债券规模大幅增加专栏五人民币跨境现钞调运业务专栏六全口径跨境融资宏观审慎管理专栏七人民币汇率中间价形成机制不断完善图图1月度经常项目人民币收付金额图2经常项目人民币收付金额及比例图3月度跨境直接投资人民币收付金额图42016年人民币跨境收付金额国别（地区）分布情况图5境外机构在中国境内银行间债券市场托管品种分布情况图6RQFII国家和地区额度构成情况图72009~2016年商业银行跨境调运人民币现钞金额图8人民币对主要国际货币汇率表表1年度经常项目人民币收付金额表2年度跨境直接投资人民币收付金额表32016年分地区跨境人民币收付情况表4非居民持有境内人民币金融资产情况表5境外人民币业务清算行分布情况3710111418204569111314205691217目录2第一部分　概　要12016年，人民币国际使用稳步推进，人民币在全球货币体系中保持稳定地位。据环球银行金融电信协会（SWIFT）统计，2016年12月，人民币成为全球第6大支付货币,市场占有率为1.68%。2016年10月1日，人民币正式纳入国际货币基金组织特别提款权（SDR）货币篮子，这是人民币国际化的重要里程碑。人民币稳居中国跨境收付第二大货币。2016年，跨境人民币收付金额合计9.85万亿元，占同期本外币跨境收付金额的比重为25.2%，人民币已连续六年成为中国第二大跨境收付货币。其中，经常项目人民币收付金额52274.7亿元，对外直接投资（ODI）人民币收付金额10618.5亿元，外商直接投资（FDI）人民币收付金额13987.7亿元。截至2016年末，使用人民币进行跨境结算的境内企业约24万家。人民币国际使用稳步发展。截至2016年末，中国境内（不含港、澳、台地区，下同）银行的非居民人民币存款余额为9154.7亿元，主要离岸市场人民币存款余额约为1.12万亿元，人民币国际债券未偿余额为7132.9亿元。截至2016年末，共有18个国家和地区获得人民币合格境外投资者（RQFII）额度，合计人民币1.51万亿元；共有407家境外机构获准进入银行间债券市场，入市总投资备案规模为1.97万亿元。据不完全统计，截至2016年末，共有60多个国家和地区将人民币纳入外汇储备。人民币资本项目可兑换稳步推进。2016年，将全口径跨境融资宏观审慎管理试点范围扩大至全国；进一步开放和便利境外机构投资银行间债券市场，简化人民币合格境外机构投资者管理，完善沪港通机制，取消总额度限制，启动深港通。人民币国际合作成效显著。截至2016年末，人民银行与36个国家和地区的中央银行或货币当局签署了双边本币互换协议，协议总规模超过3.3万亿元人民币；在23个国家和地区建立了人民币清算安排，覆盖东南亚、欧洲、中东、美洲、大洋洲和非洲等地，便利境外主体持有和使用人民币。人民币跨境使用基础设施进一步完善。2016年，进一步推动人民币跨境支付第一部分概要2017年人民币国际化报告2系统（CIPS）系统建设和直接参与者扩容。进一步规范和完善人民币跨境收付信息管理系统（RCPMIS）业务规则，提高数据报送质量。人民币正式加入SDR货币篮子标志着人民币国际化进入新的发展阶段。2017年，将继续以服务实体经济为出发点和落脚点，积极有为、扎实推进人民币国际化，保持人民币在全球货币体系中的稳定地位。第二部分　人民币国际使用概况3一、跨境人民币收付业务2016年，跨境人民币收付金额合计9.85万亿元，同比下降18.6%，占同期本外币跨境收付总额的比重为25.2%，比上年下降3.5个百分点，其中收款3.79万亿元，付款6.06万亿元，净支出2.27万亿元，收付比为1∶1.6。第二部分人民币国际使用概况专栏一2016年以来人民币国际使用新政策2016年1月，调整境外机构人民币银行结算账户资金使用规定，境外机构人民币银行结算账户内的资金可以转存为定期存款，利率按人民银行相关规定执行。2016年1月，扩大全口径跨境融资宏观审慎管理试点范围。建立宏观审慎规则下基于微观主体资本或净资产的跨境融资约束机制。2016年2月，进一步便利符合条件的境外机构投资银行间债券市场，取消投资额度限制，简化管理流程。2016年5月，在全国范围内实施全口径跨境融资宏观审慎管理。中国境内的非金融企业（不包括政府融资平台和房地产企业），以及经中国人民银行、中国银监会、中国证监会和中国保监会批准设立的各类法人金融机构，均可在以其资本或净资产为基准计算的跨境融资风险加权余额上限内自主开展本外币跨境融资。2016年8月，进一步简化RQFII申请程序，优化额度管理方式。实行基础额度内自主投资和基础额度外审批相结合的方式，放宽锁定期限制，开放式基金继续免于锁定期管理，对其他产品和资金锁定期要求由原来的1年缩短至3个月。2016年11月，进一步完善内地与香港股票市场交易互联互通机制。2016年11月，进一步规范境内企业人民币境外放款业务。对境内企业人2017年人民币国际化报告4民币境外放款业务实行宏观审慎管理。2016年12月，构建关于熊猫债的数据统计监测和宏观审慎管理体系，统一熊猫债账户开立、资金存管、跨境汇划和数据报送的规则。2017年1月，进一步完善全口径跨境融资宏观审慎管理政策，提高跨境融资便利化水平，降低实体经济融资成本。（一）经常项目2016年，经常项目人民币收付金额合计5.23万亿元，同比下降27.7%，其中，货物贸易收付金额4.12万亿元，同比下降35.5%，占同期货物贸易本外币跨境收付金额的比重为16.9%；服务贸易及其他经常项目收付金额1.11万亿元，同比增长31.2%（见图1和表1）。2016年，经常项目人民币收款2.15万亿元，付款3.08万亿元，净支出9273.7亿元，收付比为1∶1.43（见图2）。①历史数据根据现行国际收支统计口径相应调整，下同。图1月度经常项目人民币收付金额①数据来源：中国人民银行。货物贸易(左轴)服务贸易及其他(左轴)经常项目同比增速(右轴)亿元%200150100500-50-10090008000700060005000400030002000100002012.012012.042012.072012.102013.012013.042013.072013.102014.012014.042014.072014.102015.012015.042015.072015.102016.012016.042016.072016.10第二部分　人民币国际使用概况5表1年度经常项目人民币收付金额数据来源：中国人民银行。货物贸易服务贸易及其他合计单位：亿元19.5303413810.726039.841368.458946.563911.441209.4248339.76.14672078.62757.54999.46563.78432.211065.436369.925.6350115889.328797.346367.865510.272343.652274.7284709.52009年2010年2011年2012年2013年2014年2015年2016年累计图2经常项目人民币收付金额及比例数据来源：中国人民银行。经常项下收款(左轴)经常项下付款(左轴)经常项下付款/经常项下收款(右轴)亿元2.52.01.51.00.5060005000400030002000100002012.012012.042012.072012.102013.012013.042013.072013.102014.012014.042014.072014.102015.012015.042015.072015.102016.012016.042016.072016.10（二）资本和金融项目2016年，资本项目人民币收付金额合计4.62万亿元，同比下降5.1%；其中人民币收款1.63万亿元，付款2.98万亿元，净支出1.35万亿元，收付比为1∶1.83。2017年人民币国际化报告6跨境直接投资业务。2016年，对外直接投资（ODI）人民币收付金额1.06万亿元，同比增长44.2%；外商直接投资（FDI）人民币收付金额1.4万亿元，同比下降11.9%（见图3和表2）。图3月度跨境直接投资人民币收付金额数据来源：中国人民银行。亿元外商直接投资对外直接投资250020001500100050002013.012013.032013.052013.072013.092013.112014.012014.032014.052014.072014.092014.112015.012015.032015.052015.072015.092015.112016.012016.032016.052016.072016.092016.11表2年度跨境直接投资人民币收付金额数据来源：中国人民银行。对外直接投资外商来华直接投资合计单位：亿元56.8265.9311.9866.82244.17361.710618.521725.7223.61006.82591.94570.99605.515871.013987.747857.4280.31272.72903.85437.611849.623232.724606.269582.92010年2011年2012年2013年2014年2015年2016年累计时间第二部分　人民币国际使用概况7跨境双向人民币资金池业务。截至2016年末，全国共设立跨境双向人民币资金池1716个。其中，1052个资金池发生了资金跨境收付，收款总额为8766.6亿元，付款总额为8758.9亿元，净流入7.7亿元。沪港通和深港通业务。2016年，沪股通和深股通资金流入总金额为1105.5亿元，流出总金额为528.5亿元，净流入577.0亿元；港股通资金流入276.1亿元，流出2287.6亿元，净流出2011.5亿元①。专栏二沪港通与深港通一、开通背景2014年4月，李克