2018全球零售力量转型变革复兴之道

HeadlineVerdanaBold2018全球零售力量精华概览2©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。全球零售力量3©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。2016财年全球250强数据快览250强平均零售收入176亿美元数据来源：德勤有限公司、《2018全球零售力量》以及基于公司年度报告、PlanetRetail数据库和其他公开来源得出的截至2017年6月各财年财务绩效和运营分析。2011至2016财年零售收入复合年增长率4.8%4.4万亿美元250强总零售收入3.2%复合净利润率上榜250强零售收入门槛36亿美元250强境外业务零售收入占比22.5%零售收入复合同比增长率4.1%复合资产回报率3.3%250强零售业务平均分布国家数量10250强跨境经营零售商占比66.8%4©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。沃尔玛继续蝉联全球最大零售商十大零售商e：估计#1#2#3#4#5#6#7CostcoWholesaleCorporationTheKrogerCo.SchwarzGroupWalgreensBootsAlliance,Inc.Amazon.com,Inc.TheHomeDepot,Inc.Wal-MartStoresInc.AldiGroupCarrefourS.A.CVSHealthCorporation#8#9#10美国美国美国德国美国美国美国德国法国美国$485.8$118.7$115.3$99.2$97.0$94.6$94.5$84.9e$84.1$81.1+4-1-2+2关键亮点前五大零售商继续保持领先优势有机增长、兼并收购和汇率波动影响前十大零售商中其余五家的排名次序亚马逊排名上升，而CVS跻身十强前十大零售商的行业销售额占比进一步加强，占250强总收入的30.7%（去年占比为30.4%），2016财年零售收入（十亿美元）所在地区排名变化#：2016财年全球250强排名5©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。全球250强销售收入按地区和主要国家分布情况地理分布北美洲47.8%欧洲33.8%拉丁美洲1.4%亚太地区15.4%非洲/中东1.5%美国45.7%中国大陆/香港3.7%日本7.2%其他亚太国家4.6%法国7.9%德国9.6%英国4.9%其他欧洲国家11.4%6©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。子行业分布9.8%服装和配饰快速消费品66.4%耐用及休闲品17.0%多元化经营6.8%%销售额占比关键亮点服装和配饰零售商的销售增长四年来首次未能领军行业，但仍保持最高营利水平快速消费品零售商在250强中数量最多并且销售额最大，平均零售额为217亿美元，共计135家，占250强总数的54%250强按子行业分类的企业数431355121电子商务巨头亚马逊和京东的强劲增长带动了整个耐用及休闲品子行业的增长——抵消了该子行业共51家企业中13家企业的负增长多元化经营子行业经历了持续的低增长——因为四分之三的最大型多元化经营企业营收呈现负增长，从而导致整个子行业的复合收入下降全球250强销售收入按子行业分布情况7©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。2011至2016财年复合年增长率十大增长最快零售商e：估计#1#2#3#4#5#6#7AlbertsonsCompanies,Inc京东ZalandoSERelianceIndustriesLimited/RelianceRetailSoutheasternGrocers,LLCAxelJohnsonAB/Axfood,Axstores唯品会Hudson’sBayCompanySproutsFarmersMarket,Inc.LentaGroup#8#9#10关键亮点2011至2016财年，50家增长最快零售商零售收入的复合年增长率为20.9%——是250强整体增长率的四倍以上50家增长最快企业中的38家也出现在2015财年增长最快50强的榜单中前四家增长最快的企业中，有三家主攻电子商务：中国零售电商唯品会与京东¹以及德国服装电商Zalando。京东和唯品会都有腾讯投资并开始考虑和线下结合，2016财年零售收入（十亿美元）所在地区2011至2016财年销售额复合年增长率#：增长排名**收入包括批发和零售业务中国美国中国德国印度美国瑞典加拿大美国俄罗斯$7.9$59.6$35.7$4.0$4.9$10.5e$6.0**$10.9$4.0$4.5103.8%74.0%62.6%48.1%34.5%31.7%31.6%30.3%29.6%27.8%12117282271899216487226207250强排名复合年增长率¹唯品会与京东两家都有腾讯的投资，这些电商如今开始积极考虑线上和线下业务的结合，这会是未来几年零售业发展的重要趋势。8©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。10家零售商首度跻身或重新回归250强榜单250强新上榜2016财年零售收入增长率（%）所在地区250强排名RelianceIndustriesLimited/RelianceRetailIndia189超市59.2%印度Save-A-Lot198折扣店ne美国42.3%ZalandoSE227电商23.0%德国SugiHoldingsCo.,Ltd.231药店4.2%日本HeiwadoCo.,Ltd.236大卖场/购物中心/超级市场0.1%日本BassProGroup,LLC240其他专卖店22.4%美国EastJapanRailwayCompany(JREast)241便利店-0.1%日本MigrosTicaretA.Ş.247超市17.8%土耳其IntersportDeutschlandeG250其他专卖店4.5%德国主要经营业态ne：不存在（业务剥离或兼并）JBHi-FiLimited电子产品专卖店澳大利亚2189©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。零售趋势10©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。转型变革，复兴之道零售趋势培养一流的数字化能力全球零售商正快速形成共识，即对于消费者而言，购物无关实体店与网店之间的博弈，亦非不同渠道之间的角逐。相反，消费者对渠道并不在意。线上线下整合，弥补错失时机起初，许多零售商持观望态度，未有效跟进数字化趋势，因而错失了增长良机。如今，这些零售商正奋起直追。最新研究表明，过去一年中，全球杂货店铺通过电商渠道销售额上升了30%。基于人工智能技术的声控电子设备正颠覆人们的购物方式，如AmazonEcho、EchoDot以及GoogleHome。打造独具特色的店内体验全球90%的零售额仍来自实体门店，因此实体零售店并不会黯然没落。然而，相较于种类繁多、方便快捷的线上购物，有趣的客户体验和品牌互动才是实体店制胜的关键。把握前沿技术，重塑零售内涵每家零售商均应实时跟进物联网、人工智能、增强与虚拟现实以及机器人技术。德勤《2016年全球零售力量：跨越新数字化鸿沟》报告发现，在实体店每消费1美元就有56美分受数字化交互作用的影响，而三年前该影响仅为36美分。电商收入增长主要来自以下六个国家：中国(+52%)、韩国(+41%)、英国(+8%)、法国(+7%)以及日本与美国(均为+5%)。美国连锁超市Hy-Vee携手橙式（OrangeTheory）健身中心，在部分门店开放健身场所，并整合了健身与营养服务。11©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。我们采访了来自伦敦皮尔森学院(PearsonCollegeLondon）的年轻消费者，旨在了解年轻一代的购物方式以及他们对未来零售的看法年轻消费者的零售观关键亮点年轻消费者购物时，最看重的因素是全渠道、持续货源、客户服务以及性价比男性与女性消费者在网购时存在差异，女性消费者的选择范围更广，而男性消费者则更倾向于看到实物后再购买更倾向于在网上购买电子产品、书籍、音像制品等杂货及小额物品网购的主要动因在于货品种类繁多、购物便捷以及价格实惠网购的障碍在于无法体验产品，以及网站信任问题未来零售未来支付系统将更多地支持加密数字货币（如比特币、以太坊与IOTA），而其使用率则取决于国家发达程度。用户友好型的创新体验店将作为零售展厅，消费者可通过增强现实/虚拟现实技术自行打造个性化购物体验。智能标签与智能结账等新兴技术将成为购物体验的根本基石，而非购物的辅助手段。支付系统发生改变采纳增强现实/虚拟现实技术智能标签与智能结账当前支付系统未来支付系统加密数字货币现金信用卡苹果支付贝宝安卓支付12©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。下图回顾了过去15年内250强的变化历程回顾过往，分析现状实现增长已成为一大挑战十强榜单差异显著2001财年1.沃尔玛2.家乐福3.Ahold4.HomeDepot5.Kroger6.麦德龙7.Target8.Albertson’s9.Kmart10.Sears2016财年1.沃尔玛2.Costco3.Kroger4.SchwarzGroup5.沃博联6.亚马逊7.HomeDepot8.AldiGroup9.家乐福10.CVSHealth沃尔玛连续20多年蝉联零售商排行榜榜首。2016财年十大零售商中仅四家名列2001财年十强榜单。2016财年，亚马逊凭借近1,000亿美元的零售收入，从2001财年的157名一跃升至第六名。2006财年2011财年2016财年2006财年2011财年2016财年250强的五年零售收入复合年均增长率高成长50强的五年零售收入复合年均增长率2016财年，250强经币值调整后的平均增长率约为十年前的一半。甚至高成长50强零售商的增速也在放缓。13©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。全球经济展望14©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。•劳动年龄人口增长放缓•部分市场的劳动力人口持续减少•尽管技术实现飞跃发展，但生产率增长仍较缓慢全球性问题发达经济体平稳增长0123456GermanyJapanKoreaUnitedKingdomUnitedStates数据来源：经合组织/HaverAnalytics三大经济复苏时期的生产率增长年均百分比1992-19992002-20072010-2015德国日本韩国英国美国15©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。•劳动力市场紧俏并未促使工资加速上涨•产能过剩抑制价格上行•通胀紧缩情绪蔓延全球性问题劳动力市场紧俏难阻低通胀核心通胀率走低，英国除外欧元区美国日本英国同比16©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。全球性问题资产价格泡沫与货币政策全球股票指数英国富时100指数（美元）•股票、债券和不动产价格飙升•原因之一在于利率水平极低•另一原因是从众心理导致泡沫形成•未来紧缩性货币政策可能刺破泡沫，并促使信贷市场收紧指数数据来源：17©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。•出口和消费支出推动增长加速•通胀率持续走低，但美联储开始收紧货币政策•收入增长缓慢，但消费者消费热情高涨•风险包含较高利率和贸易战美国经济强劲，风险犹在美国民众花费超支？实际可支配收入实际消费支出年数据来源：牛津经济研究院/HaverAnalytics失业率百分比10月18©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。中国增长稳定，债务累增•增长保持强劲态势，部分来自于政府激励措施的推动•消费支出占经济比重仍旧较低•债务推动增长，引发对财政稳定性的担忧•人口结构呈不良增长比率趋势中国数据来源：牛津经济研究院/HaverAnalytics全球：总抚养率日本印度印尼中国15-64岁人口相对于64岁以上及15岁以下人口之和的比例实际固定资产投资增长1/（百分比，同比）国企总体非国企受固定资产投资价格抑制，政府发布季度指数以及员工预计月度指数。2017.519©2018。欲了解更多信息，请联系德勤有限公司。欧元区增长强劲，政局不稳•德国、西班牙和荷兰实力雄厚•法国经济回暖•风险：政局紧张•增长