第二章交易费用理论

2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics1第二章交易费用理论•第一节交易费用的发现•第二节交易费用的含义•第三节交易费用的决定因素与性质•第四节交易费用理论的应用2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics2第一节交易费用的发现•一、科斯以前的交易理论（一）亚里斯多德对交易的论述1、三种“致富技术”①畜牧业②矿冶和木材采伐业③交易2、三种交易形式①商业交易②贷钱取利③雇佣制度3、交易与生产的区别交易反映人与人之间的经济活动，生产反映人与自然之间的经济活动。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics3（二）康芒斯对交易的论述•1、交易的内涵•①“生产”活动是人对自然的活动；“交易”活动是人与人之间的活动；“生产”活动与“交易”活动共同构成人类的全部经济活动。•②交易的实质：是以财产权利为对象，是人与人之间对自然物的权利的出让和取得关系，是人与人之间的关系。•③交易是人类经济活动的基本单位，是制度经济学的最小单位，具有“冲突、依存和秩序”三个基本特征。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics5•2、交易的类型•①买卖的交易：平等人之间以财富分配为目的的交换关系，对应于市场关系。•②管理的交易：上下级之间以财富生产为目的的交易关系，对应于企业制度。•上级是少数个人或少数个人的特权组织。•③限额的交易：上下级之间对财富或购买力的限额配给为目的的关系，对应政府与个人的关系。•上级是集体的上级或它的正式代表人。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics6（三）马克思论流通费用流通费用：在流通中所耗费或支出的各项费用。保管费用运输费用纯粹的流通费用买卖所费的时间簿记费用货币磨损费用流通费用还不是现代意义上的交易费用概念，但表明马克思已认识到交易存在费用的问题。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics7•二、科斯对交易费用的“发现”（《企业的性质》）1、科斯的反思：市场里为什么存在企业？•关于新古典理想社会的一个思想试验：•假定某人相信市场上对手工缝制的皮手套有一定的需求。虽然他对制造皮手套的工作一窍不通，但是，他还是准备进入该行业。于是：–第一步，他用签定合同的方式请来专家，为他购买一定数量的皮；2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics8–第二步，他与制皮的工匠取得联系，约定工匠每销一张皮可以得到一定的报酬；–第三步，他用同样的方法与裁缝和那些缝纫皮手套的工人签定加工合同；–第四步，他把缝制好的皮手套以一定价格售给一家商人。•问题：•这个人以什么样的方式来生产皮手套的？•利用市场方式生产皮手套需要花费哪些费用呢？2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics9•2、科斯的回答：利用价格机制不是免费的，要花费交易费用。企业能节约市场交易费用。•交易费用：发现相对价格的费用，谈判、签约费用，监督履约的费用等等。•企业为什么能节约市场交易费用呢？•企业是用一个长期契约替代了一系列的短期契约，减少了契约的数量。•企业契约的特征：长期契约权利义务条款事前不可能完全界定清楚，企业家（要素的购买方）有权在合约执行过程中有权实施命令、指挥（权威）。•企业内部用企业家的“有形之手”替代了市场的“无形之手”，企业是市场价格机制的替代物。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics10•3、科斯的进一步思考：既然企业可以节约市场交易费用，为什么还会存在市场呢？企业的边界在哪里？•4、科斯的进一步回答•企业家权威配置资源也不是免费的，要花费组织成本。•组织成本：企业家的决策费用、监督费用及考核费用，及监督不力造成的损失（代理成本）。•企业边界的确定：一个交易由企业进行的组织成本小于市场上的交易费用，企业规模会扩大；反之，企业规模会缩小，二者在边际上相等时，决定企业规模。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics11第二节交易费用的含义•一、交易与费用•1、费用（成本）•从事一定经济活动必须付代价的代价（包括用金钱和难以用金钱表示的代价）。•2、交易•①法律上所有权的转移•康芒斯：人与人之间对自然物的权利出让与取得关系。•②有形意义上资源的转移•威廉姆森：商品与服务从一种技术边界向另一种技术边界的转移(包含企业间交易和企业内交易）。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics13•3、交易的类型•康芒斯：买卖的交易、管理的交易、限额的交易•弗鲁博顿、芮切特：市场型交易、管理型交易、政治型交易•布罗姆利：制度交易、制度给定下的交易•制度是一种公共品，它也有供给和需求。因而，制度这种公共品的制订、实施、维护和变革包含着人与人、集团与集团之间极为复杂的交易活动。这样，自然也可以把交易分成制度交易和给定制度条件下的交易两种类型。交易的类型按康芒斯、弗鲁博顿和芮切特交易分类市场型交易管理型交易政治型交易按布罗姆利的交易分类制度交易制度给定下的交易市场型制度交易管理型制度交易政治型制度交易市场型制度给定下的市场交易管理型制度给定下的管理交易政治型制度给定下的政治交易2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics15•二、交易费用的含义•（一）狭义的交易费用•搜寻信息、谈判、签约、监督履约及强制实施契约的费用。•市场制度给定下的具体交易费用。•（二）广义的交易费用•指制度费用。交易总离不开相应制度的建立、运行与维护的费用（任何竞争准则依赖于相应的规则才能成立）。•国有国法（还有道德习俗）；家有家规，企业有规章，黑社会还有江湖规矩……2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics16•一些新制度经济学家从广义的角度定义交易费用•科斯：利用价格机制的成本。•阿罗：经济制度操作的成本。•威廉姆森：经济系统运转所要付出的代价或费用。•张五常：所有那些在鲁宾逊经济中不可能存在的成本。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics18第三节交易费用的决定因素和性质•一、威廉姆森关于交易费用决定因素的分析交易费用1、人的因素有限理性机会主义2、与特定交易有关的因素资产专用性交易的不确定性交易的频率3、市场环境因素2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics201、人的因素（1）有限理性人们要寻找交易对象→搜寻成本；人们不知交易对象的出价→谈判成本，签约成本；人们不知道交易对手在签约后是否会从事机会主义行为→监督成本；人们签约时不可能把可能发生的所有不确定事件都考虑到，不测事件发生时→纠纷产生及协商成本；一方从事了机会主义行为→仲裁成本，诉讼成本。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics21（2）机会主义•增加搜寻、甄别成本；•增加监督成本；•增加仲裁、诉讼成本；•增加防范成本。•思考：如果人仅有有限理性而没有机会主义行为倾向，交易费用会如何变动？哪些可能存在？哪些会消失？2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics222、与特定交易有关的因素•（1）资产专用性•①资产专用性的含义：在不牺牲生产价值的条件下，资产可用于不同用途和由不同使用者利用的程度。•一项资产用于不同用途和由不同使用者使用，价值损失越大，资产专用性越强，反之越弱。•例如：一块荒芜的土地与在其上建设了厂房的土地的资产专用性不一样；一个火箭专家与一个中文教师的专用性肯定不一样。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics23•②资产专用性的类型•场地专用性(sitespecificity)•物质资产专用性(physicalassetspecificity)•人力资产专用性(humanassetspecificity)•为特定协约服务的资产专用性(devotedassetspecificity)•品牌商标资产专用性(brandassetspecificity)2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics24③资产专用性与交易费用：资产专用性越强→交易的一方被另一方“敲竹杠”的机会主义可能性越大→交易费用越高。一个假想的例子：粉笔的故事假定嘉兴学院与一家生产粉笔的厂家签订一项生产特殊粉笔的协议。这种特殊的粉笔比原来的粉笔长2倍，粗3倍。为了生产这种粉笔，粉笔厂就要进行投资，购进新的设备，这种新的设备就是一种专用性资产。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics25假定原协议中规定的是新粉笔一支0.10元，但由于市场上石灰的价格下降，嘉兴学院要求0.05元一支，否则，一支粉笔也不购买。假定此时的粉笔预付金远远不足以抵偿新购买设备的价值，进行了专用性资产投资的粉笔厂就会成为嘉兴学院机会主义行为的受害者。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics26于是粉笔生产厂可能：忍气吞声，按照0.05元一只销售，专用性资产的租金被嘉兴学院榨取；双方重新谈判修正契约条款：要耗费时间、资源。请仲裁机构、法院裁定：仲裁费用和诉讼费用。粉笔厂调整生产设备，生产普通粉笔，重新寻找交易伙伴：原有投资贬值，再搜寻、谈判、签约成本。粉笔厂关闭。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics27•（2）交易的不确定性•①不确定性的类型：•原发的不确定性：自然无序的行为和无法预测的消费者偏好的变化造成的不确定性；•继发的不确定性：信息不对称造成的不确定性。•②不确定性与交易费用•不确定性→执行合约时会发生原来未预料到的不测事件→事后事件发生时双方要重新谈判，做出新的合约安排→交易费用提高。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics28（3）交易的频率•①交易的频率：指交易发生的次数。•②交易的频率与交易费用•交易的频率决定为某一交易建立专门的治理结构（制度安排）是否经济。•例如：短期的家务，人们可能请家政公司的钟点工服务；而长期的家务，人们会雇一个专职的保姆。企业短期需要较多的劳务会雇临时工，长期则雇佣专职职工。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics293、市场环境因素•①交易的市场环境：指潜在的交易对手的数量。•②市场环境因素与交易费用•潜在的交易对手越多，机会主义行为受到“大数目条件”（完全竞争）制约越强，交易费用越低。•但是，一些交易开始时有大量的供应商参加竞标的条件，并不意味着此后这种条件还会存在。•如果交易存在了专用性投资，最初的完全竞争市场就被垄断市场所代替。•处于垄断一方的机会主义行为的可能性大增。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics30•威廉姆森强调了有限理性、机会主义和资产专用性对交易费用的决定作用：•如果人们是完全理性，那么无须耗费交易成本就可以使合同完备；•在不存在机会主义的情况下，由于有限理性造成的合同的疏忽及欠妥之处，不会引起另一方的钻空子的行为，因此，由机会主义引起的交易成本将消失；•假定将专用性因素不存在时，资产可以无成本地自由进出，另一方的机会主义行为无从产生。2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics31•二、诺思关于交易费用决定因素的分析交易费用1、商品和服务的多维属性2、信息不对称与人的机会主义动机3、交易的人格化特征2020年9月15日星期二NewInstitutionalEconomics331、商品和服务的多维属性•交易对象商品和服务的多维属性→交易时精确度量，→交易费用高昂•例如：我们购买钻石就