报表分析1

成都世纪精英培训学校资产负债表资产负债表反映个人资产和负债在某一时点上的基本情况。主要包括资产、负债、净资产。资产包括金融资产主实物资产两大类，其中金融资产按照其流动性高低又可分为现金和现金等价物与其它金融资产。现金与现金等价物流动性高，收益低。金融资产流动性低，但收益相对较高。负债一般情况下表现为各种货款、信用卡透支和其它负债。净资产是总资产减去负债后的余额，是家庭真正拥有的财富。提高净资产规模是家庭理财的重要目标之一。成都世纪精英培训学校现金流量表反映一定时期的收入和支出情况，通常分为收入、支出、结余或超支三栏。收入和支出说明家庭现金来源和去向，结余则表明家庭的储蓄和支付能力。通常情况下，收入应大于支出，如果出现需变卖资产或负债才能维持正常开支的情况，家庭净资产规模会逐渐缩小直到破产。改善这种情况需通过开源和节流，增加收入，减少支出。成都世纪精英培训学校、结余比率结余比率=结余/税后收入是一定时间内结余和收入的比值，通常为一年。反映家庭提高净资产水平的能力。比如，某家庭年税后收入10万元，年结余3万元，则其结余比率为3万/10万=0.3，家庭除支出外，留了30%的税后收入用于投资或者储蓄。结余比率应保持在10%以上。成都世纪精英培训学校、投资与净资产比率投资与净资产比率=投资资产/净资产是投资资产与净资产的比值，反映家庭通过投资提高净资产规模的能力。投资资产包括资产负债表中的其它金融资产和以投资为目的的实物资产。投资与净资产比率应在50%左右为宜，在50%的水平下，即可保持适当的投资收益，又不会面临太高风险。对于年轻人，由于资产积累时间短，投资能力较低，此率在20%左右属正常情况。成都世纪精英培训学校、清偿比率清偿比率=净资产/总资产反映家庭或个人综合偿债能力。清偿比率应高于50%，保持在60%到70%为宜。如果低于50%，说明对外债务是资产主体，一旦出现收入下降或者债务急需偿还情况，很容易面临损失资产甚至资不抵债的困境，比如拥有50万的总资产，其中35万是房贷，净资产为15万，清偿比率为30%，一旦收入下降，无力负担贷款，就面临房产被收回的风险。清偿比率高于70%，负债很少或者没有负债，说明没有合理利用应债能力提高个人资产规模，财务结构需要进一步优化。成都世纪精英培训学校、负债比率负债比率=负债总额/总资产负债比率是负债总额与总资的比值，与清偿比率为互补关系，同样是用来反映综合偿债能力的。应低于50%，保持在30%至40%，过低表明没有利用负债提高资产，过高则面临较大的还债压力，也不适合。成都世纪精英培训学校、即付比率即付比率=流动资产/负债总额即付比率是流动资产与负债总额的比值，反映家庭或个人利用可随时变现资产偿还债务的能力。即付比率应保持在70%左右，即付比率偏低，在经济形势出现不利变化时，无法迅速减轻负债以规避风险。即付比率过高，过于注重流动资产，会使资产综合收益率低，财务结构不合理。成都世纪精英培训学校、负债收入比负债收入比=负债/税后收入负债收入比是到期需支付的债务本息与同期收入的比值，反映家庭或者个人在一定时期财务状况良好程度的指标。通常以一年为测算周期。即付比率应保持在40%以下，高于40%容易发生财务危机。需要注意的是，此处的负债是一定时期内的负债，而不是总负债，比如，某家庭贷款30万元，每年还贷3万元，年税后收入12万元，则家庭负债收入比=3万/12万=0.25，负债收入比为25%，较为适宜。成都世纪精英培训学校、流动性比率流比性比率=流动资产/每月支出流动性比率是流动资产与每月支出的比值，反映家庭或个人支出能力的强弱，流动资产是资产负债表中的“现金与现金等价物”项。如果工作稳定，流动性比率应保持在3左右，工作不稳定者，流动性比率应稍高，保持在3-6更合适。大多数情况下，我们更容易出现流动性比率过高的情况，流动性高的资产一般收益较低，应将一些流动资产用于投资，以取得更高收益。成都世纪精英培训学校最后，还有两个重要的比率供参考，即住房贷款月支出应保持在家庭月收入的25%-30%，家庭各项总贷款月支出应保持在月收入的33%-38%成都世纪精英培训学校案例李先生和李太太家庭，现有银行存款5万元，现金1万元，基金5万元，年收益4000元，股票5万元，年收益6000元，自住房一套，价值35万元，用于投资的房产一套，市场价40万元，年租金2万元。尚余25万元房贷未还，每年还房贷本息约4万元。李先生年税后收入8万元，李太太年税后收入4万元，家庭日常生活支出每年6万元，保险支出1万元。据以上提供的数据，填制两个报表：成都世纪精英培训学校资产负债表李先生李太太家庭日期：2007-06-01资产负债现金与现金等价物60,000信用卡透支其它金融资产100,000房贷250,000自用房产350,000车贷投资用房产400,000其它贷款资产总计910,000负债总计250,000净资产660,000成都世纪精英培训学校现金流量表李先生李太太家庭日期：2006-06-01至2007-05-31收入支出工资和奖金（税后）120,000.00房贷40,000.00投资收入10,000.00其它还款房租收入20,000.00日常生活支出60,000.00其它收入保险支出10,000.00年总负债40,000.00总收入150,000.00总支出110,000.00结余或超支40,000.00成都世纪精英培训学校投资与净资产比率76%50%清偿比率73%50%负债比率27%50%即付比率24%70%负债收入比率27%40%流动性比率6.53成都世纪精英培训学校，参考值为10%，反映出家庭有较强储蓄和投资意识。投资与净资产比率为76%，参考值为50%，投资比例较高，虽然有很强投资意识，但投资比例越高，风险越大，建议降低投资比例至50%左右。清偿比率为73%，常值保持在50%以上，反映李先生家庭综合偿债能力很强，资产负债安全。负债比率27%，通常控制在50%以下，这一比率较低同样说明李先生家庭综合偿债能力强，同时，还可以更好地利用杠杆效应，适当负债，以提高家庭资产的整体收益。成都世纪精英培训学校，正常值为70%左右，反映李先生家庭随时变现资产偿还债务的能力较不强，一旦出现不利变化，无法迅速减轻负债以规避风险。负债收入比率27%，临界值为40%，一般应保持在40%以下，李先生家庭短期偿债能力可以保证。流动性比率为6.5，常值为3左右，说明流动性资产可以支付未来6.5个月的支出，支出能力较强。可以适当拿出一部分流动性资产用于投资，以提高资产收益。成都世纪精英培训学校难点：资产负债表：要求填入住房贷款(未还贷款本金)，现金流量表：要求填入房屋按揭贷款李先生家人目前居住的住房购于2005年1月，李先生当年首付16万元，贷款24万元，从购买当月即开始还款。考虑到女儿的教育支出会越来越高，为减少后期开支所以选择了以等额本金方式还款，还款期限15年。提示：信息收集时间为2006年12月31日。贷款利率为4.59％。成都世纪精英培训学校资产负债表：住房贷款(未还贷款本金)：240000/15/12=1333.33240000-（1333.33*24）=208000现金流量表：房屋按揭贷款（第二年贷款本息支出）本金还贷：1333.33*12=15,999.96利息：1333.33*(4.59%/12)=5.15.1*(168+167+166+…+157)=5.1*(168+157)*12/2=9945本息合计：15999.96+9945=25945等额本息如何计算呢？