保险公司偿付能力监管规则第5号：保险风险最低资本(寿险业务)

5-1保险公司偿付能力监管规则第5号：保险风险最低资本（寿险业务）5-2目录第一章总则................................................................................3第二章损失发生风险最低资本...............................................4第三章费用风险最低资本.......................................................7第四章退保风险最低资本.......................................................8第五章寿险业务保险风险最低资本.....................................10第六章附则..............................................................................115-3第一章总则第一条为规范保险公司寿险业务保险风险最低资本的计量，制定本规则。第二条本规则所称保险公司，是指经中国保险监督管理委员会（以下简称保监会）批准，依法设立的人身保险公司（含健康保险公司和养老保险公司），但不包括再保险公司及其分公司。第三条本规则所称寿险业务，是指保险公司经营的以人身为保险标的的保险，包括长期寿险（含年金保险）业务、长期健康险业务及长期意外险业务，但不包括短期意外险、短期健康险和短期寿险。第四条本规则所称保险风险，是指由于损失发生、费用及退保相关假设的实际经验与预期发生不利偏离，导致保险公司遭受非预期损失的风险。第五条保险公司寿险业务保险风险包括损失发生风险、费用风险和退保风险。第六条寿险业务保险风险最低资本采用情景法计算，即分别在基础情景假设和不利情景假设下计算评估日的现金流现值，最低资本等于两种情景下的现金流现值之差，且不得为负。各类保险风险最低资本计算公式为：MC保险=Max（PV不利情景–PV基础情景，0）其中：MC保险为保险风险各类子风险的最低资本；5-4PV基础情景为基础情景假设下，按《保险公司偿付能力监管规则第3号：寿险合同负债评估》考虑再保因素后计算得到的寿险业务现金流现值；PV不利情景为不利情景假设下，按《保险公司偿付能力监管规则第3号：寿险合同负债评估》考虑再保因素后计算得到的寿险业务现金流现值；基础情景假设是指保险公司在计算最优估计准备金时所采用的假设；不利情景假设=基础情景假设（1+SF），其中SF为不利情景因子，表示不利情景对基础情景假设上浮或者下浮一定比例，保监会另有规定的除外。第七条保险公司确定保险风险最低资本适用的不利情景，应以单个保险产品或具有同质风险的保险合同组合在评估日的所有有效保单作为计量单元，保监会另有规定的除外。第二章损失发生风险最低资本第八条本规则所称损失发生风险，包括死亡发生率风险、死亡巨灾风险、长寿风险、疾病发生率风险、医疗及健康赔付损失率风险、其他损失发生率风险。第九条死亡发生率风险是指死亡发生率的实际经验高于预期而使保险公司遭受非预期损失的风险。死亡发生率风险不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内死亡发生率上浮一定比例。5-5SF适用只包含疾病死亡责任或同时包含疾病死亡和意外死亡责任的产品。SF根据含死亡发生率风险暴露的全部寿险业务主险的保单件数N确定，赋值如下：其中，N的计量单位为万件，团险保单件数以被保险人数确定。保险公司死亡发生率风险最低资本为全部寿险业务死亡发生率风险最低资本的算术加总。第十条死亡巨灾风险是指由于巨灾事件（如流行病、地震、海啸等）的发生导致短期内死亡发生率大幅上升而使保险公司遭受非预期损失的风险。死亡巨灾风险不利情景为在基础情景假设的基础上，评估日后的12个月内年度死亡发生率增加绝对数额0.0018。保险公司计量死亡巨灾风险最低资本，应以评估日全部寿险业务的有效保单作为计量单元。第十一条长寿风险是指死亡发生率改善的实际经验高于预期而使保险公司遭受非预期损失的风险。长寿风险的不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内每个年度死亡发生率下浮一定比例。SF根据评估日后的年度确定，赋值如下：5-6其中：t为整数，表示评估日后第t个年度。保险公司长寿风险最低资本为全部寿险业务长寿风险最低资本的算术加总。第十二条疾病发生率风险是指由于疾病发生率实际经验高于预期发生率而使保险公司遭受非预期损失的风险。疾病发生率风险不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内疾病发生率上浮一定比例。SF赋值为20%。保险公司疾病发生率风险最低资本为全部寿险业务疾病发生率风险最低资本的算术加总。第十三条医疗及健康赔付损失率风险是指由于医疗或健康赔付成本（含意外医疗、意外死亡、护理、失能收入等赔付责任）的实际经验高于预期而使保险公司遭受非预期损失的风险。医疗及健康赔付损失率风险不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内医疗及健康赔付损失率上浮一定比例。SF赋值为20%。保险公司医疗及健康赔付损失率风险最低资本为全部寿险业务医疗及健康赔付损失率风险最低资本的算术加总。第十四条本规则第九条至第十三条未涵盖的其他损失发生率风险的SF赋值为20%。第十五条寿险业务的损失发生风险最低资本计算公式为：损失发生向量相关系数向量5-7其中：MC损失发生为保险公司损失发生风险的最低资本；MC向量为一个行向量，由（MC死亡,MC死亡巨灾,MC长寿,MC疾病,MC医健,MC其他）组成；MC死亡为保险公司死亡发生率风险最低资本；MC死亡巨灾为保险公司死亡巨灾风险最低资本；MC长寿为保险公司长寿风险最低资本；MC疾病为保险公司疾病发生率风险最低资本；MC医健为保险公司医疗及健康赔付损失率风险最低资本；MC其他为保险公司其他损失发生率风险最低资本；M相关系数代表相关系数矩阵；向量为向量的转置。第十六条损失发生风险最低资本汇总相关系数矩阵为：MC死亡MC死亡巨灾MC长寿MC疾病MC医健MC其他MC死亡1.000.25-0.250.250.250.25MC死亡巨灾0.251.0000.250.250.25MC长寿-0.2501.00000MC疾病0.250.2501.000.250.25MC医健0.250.2500.251.000.25MC其他0.250.2500.250.251.00第三章费用风险最低资本第十七条本规则所称费用风险，是指由于保单维持费5-8用的实际水平高于预期而使保险公司遭受非预期损失的风险。第十八条费用风险不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内各年度维持费用（不含续期佣金、保险保障基金、监管费）上浮一定比例。SF赋值为10%。第十九条保险公司费用风险最低资本为全部寿险业务费用风险最低资本的算术加总。第四章退保风险最低资本第二十条本规则所称退保风险，是指由于退保的实际经验与预期发生偏离而使保险公司遭受非预期损失的风险。退保风险包括退保率风险和大规模退保风险。第二十一条退保率风险是指退保率的实际经验与预期偏离而使保险公司遭受非预期损失的风险。退保率风险不利情景因子SF为在基础情景假设的基础上，未来剩余保险期间内各年度退保率上浮或下浮一定比例，上浮和下浮的比例分别为SF1和SF2。保险公司应按照以下方法确定退保率风险的PV不利情景：（一）根据全部寿险业务主险的保单件数N确定不利情景因子SF1和SF2，赋值如下：5-9其中，N的计量单位为万件，团险保单件数以被保险人数确定。（二）分别采用不利情景因子SF1和SF2确定相应的退保率假设（以100%为上限），进而计算现金流现值PVSF1和PVSF2。（三）按照本规则第六条和第七条的要求确定各产品或具有同质风险的保险合同组合的PV不利情景，计算公式为：PV不利情景=Max（PVSF1，PVSF2）保险公司退保率风险最低资本为全部寿险业务退保率风险最低资本的算术加总。第二十二条大规模退保风险是指由于特殊事件（如金融危机、声誉危机等）导致短期内退保率大幅上升而使保险公司遭受非预期损失的风险。大规模退保风险不利情景为在基础情景假设的基础上，评估日后的12个月内年度退保率上浮150%（退保率以100%为上限），上浮后的月度退保率假设不低于2.4%或年度退保率假设不低于25%。保险公司大规模退保风险最低资本应以评估日所有寿险业务的有效保单（不含评估日现金价值为0的保单）作为计量单元。第二十三条保险公司退保风险最低资本的计算公式为：MC退保=Max（MC退保率，MC大规模退保）5-10其中：MC退保为保险公司退保风险最低资本；MC退保率为保险公司退保率风险最低资本；MC大规模退保为保险公司大规模退保风险最低资本。第五章寿险业务保险风险最低资本第二十四条保险公司寿险业务的保险风险最低资本计算公式为：寿险保险向量相关系数向量其中：MC寿险保险为保险公司寿险业务保险风险的最低资本；MC向量为一个行向量，由(MC损失发生,MC费用,MC退保)组成；MC损失发生为保险公司损失发生风险最低资本；MC费用为保险公司费用风险最低资本；MC退保为保险公司退保风险最低资本；M相关系数为相关系数矩阵；向量为向量的转置。第二十五条寿险业务保险风险最低资本汇总相关系数矩阵为：MC损失发生MC费用MC退保MC损失发生10.405-11MC费用0.410.5MC退保00.51第六章附则第二十六条本规则由保监会负责解释和修订。第二十七条本规则施行日期另行规定。