我国钢铁需求增长情况分析测算

我国钢铁需求增长情况分析测算（cad论坛乐乐110）我国钢材需求增长与国内经济发展紧密相关，由于我国是一个相对落后的国家，经济发展一直处在工业化进程中，而近几年我国经济发展进入了重工业化提升阶段，这是经济过程发展中消费钢材最多的时期。为了对未来国内钢材市场需求形势有个初步的判断，我们通过对前二十年国内钢材消费增长与国内经济发展关系的分析，对“十一五”时期国内钢材市场需求做以展望，见以下图表。注：1992年前为重工业占工业总产值比重从投资率（投资总额/国内生产总值）和重工业产值占工业总产值比重这两个指标二十年来的走势可以看出，整体上处于上升趋势，这表明我国在这二十年里的经济发展一直处在不断提高工业化程度的进程当中。在这个经济阶段中的主要表现就是大规模的投资建设与重工业的不断增长，这个阶段也是经济发展过程中大量消费钢材的阶段。从图中可以看出，国内钢材消费增长与固定资产投资增速走势相一致。在这二十年里的工业化进程中，有两次提速期，一次是在1990-1993年，另一次就是从2001年开始持续到现在的这轮提速期。这两次提速期国内钢材消费都出现了大幅增长的情况，不过第一次提速期出现人为政治因素较强，持续时间短，经济波动大；而第二次提速期主要是由市场消费结构所推动的，其运行持续时间和平稳度均远超过第一次提速期。下面我们分阶段对各个时期经济运行与钢材消费情况做以分析。1990-2010年我国钢材需求与国内经济发展形势年份当期国内经济发展特点国内钢材消费年均增长国内钢材产量年均增长1990-1993工业化进程加速期26%15%1994-1998工业化进程调整期0.50%6.50%1998-2001工业化进程恢复期8%8%2001-2004工业化进程加速期23%22%2004-2006工业化进程高峰期16%23%2007-2011工业化进程调整期4%5%1、1990-1993年是我国工业化和重工业化进程快速提升阶段。在政治因素推动下，这几年我国投资大幅增长，这期间我国的投资率从25.6%提高到37.3%，上升11.7个百分点，重工业在工业总产值当中的比重从49.3%上升到59.3%，提高了10个百分点，提升幅度非常之大。这期间新开工项目多，投资增长过快，大量的新项目开工导致投资膨胀，投资结构也不合理，其中1992、1993年房地产开发投资的增长速度分别为117.5%和165%。由此，经济进入严重过热状态，产业结构出现失衡。在投资过热带动下，国内钢材需求增长异常增劲，我国钢材表观年消费量从5300万吨增加到1.06亿吨，年均增长率为26%，国内钢材产量也从5100万吨增加到7700万吨，年均增幅达到15%。2、1994-1998年是我国工业化和重工业化进程调整阶段。受前期产业结构失衡的影响，这期间我国固定资产投资增长持续下滑，国内投资率一直维持在32%左右。同时我国重工业发展受到较大抑制，重工业总产值增速大幅度下降，轻工业增速相对提高，1993-1998年期间我国重工业总产值年均增速只有5%左右（轻工业总产值增速为9.54%）。1998年重工业增加值占工业总增加值的比重降到35%。这期间我国经济增长中的消费比例相对加大，电视等各类消费品开始大范围普及，带动了我国轻工业发展，但这些行业用钢量有限，所以1994-1997年我国钢材表观年消费量从1.06亿吨仅增加到1.09亿吨，年均增长率不足1%，钢材需求增长异常软弱。国内钢材产量年均增幅为6.5%，1997年国内钢材产量1亿吨。3、1998-2001年是我国工业化和重工业化进程调整恢复阶段。这期间受东南亚金融危机影响，我国工业化和重工业化进程恢复速度受到影响，只能是在调整中进行恢复，我国投资率仍维持34%左右，而重工业产值占工业总产值的比重开始小幅上升。这几年我国以家电为代表的消费品在城市全面普及并向农村延伸，同时城市住宅消费增长开始显露出来，这使得钢材需求增长从前期的低迷中逐步恢复，2000年国内钢材需求为1.41亿吨，1998-2000年国内钢材需求年均增长恢复到8%，同期国内钢材产量年均增幅为8%左右。4、2001-2004年，我国经济再次进入工业化和重工业化进程加速提升阶段。从2001年开始，前期发展受到抑制的重工业供给能力不足开始显现，国内重工业发展开始加速，2002年重工业增加值占工业总增加值的比重和投资率都超过了第一次提速期的高峰值。到2003年全社会固定资产投资增长率由1999年的5.1%提高到29.7%，重工业增加值增速也首次开始超过轻工业增加值增速，即我国工业化进程进入到了最高峰期。这期间我国居民消费的日用耐用品已相对普及和饱和，国内电视等行业已出现了过剩现象，国内消费开始从日用耐用品向汽车、住宅方向转变，这带动了这些用钢量较大的行业发展。2004年我国钢材表观年消费量增加到2.66亿吨，2001-2004年国内钢材年均消费增长率提高到23%，国内钢材产量增加到2.4亿吨，年均增幅为22%。5、2004-2006年我国经济仍处在工业化和重工业化进程的高峰阶段。这期间国内固定资产投资仍保持很高增速，2004年为25.8%，2005年在26%，2006年前五个月在30%,考虑到后期受国家调控政策影响,预计2006年实际增长率应该在26-27%。2005年国内投资率已达到48.6%，较2001年上升15个百分点，重工业增加值在工业总增加值当中的比重上升到69%，较2000年提高31个百分点，同时今年1-5月份我国重工业增加值在工业总增加值的比重仍保持在69%，即这三年我国仍处在工业化进程的高峰期，不过考虑到价格上涨因素，2004-2006年我国固定资产投资实际增长速度应该较2003年有所降低。虽然这几年我国经济仍处在工业化进程高峰期，但进一步提速的动力有所不足，2006年前五个月国内钢材消费增幅为17%，已较2001-2003年回落了6个点左右，而国内钢材产量增幅却为24.6%。6、2007-2010年我国重工业化可能再次进入一个调整时期。虽然受投资惯性作用，我国固定投资增速不会过快下降，但在国家不断出台各种调控政策影响下，特别是我国投资率已超过50%的情况下，再依靠投资拉动经济增长的困难会越来越大，因为投资是当期的消费，而远期的供给，前几年过快的投资增长从今年开始就要大规模释放，市场需求空间很可能消化不了这么大的产能释放。同时，2006-2007年我国重工业增速很难再超过前年水平，重工业快于轻工业的增速差距可能缩小，而到2008年以后我国重工业增加值在工业总增加值当中的比重将会有所下降。从投资上看，在固定资产投资中，2004年以前，我国房地产开发投资一直高于全社会固定资产投资，但2006年1-5月份，我国全社会固定资产投资同比增长为30.3%，而房地产开发投资增长只为22.2%，房地产开发投资已低于全社会固定资产投资8个百分点，这里可能暗含着未来国内市场供给能力将超过消费能力，即远期国内市场将转向过剩。所以预计从2007年开始，我国重工业化进程将进入从高峰期向下的调整阶段，当年国内投资增幅会有回落，但受投资惯性作用仍将处在高位，钢材需求也将保持增长。不过由于钢铁、水泥、房地产等用钢较大的行业投资增幅下降较多，所以钢材需求增幅还将有明显下降。按前文分析，2006年我国重工业化进程仍将处在高峰期阶段，投资增速仍处于高位，而房地产业在国家调控政策下，可能仍不会高于固定资产投资，即国内供应能力将超过需求能力增长。预计从2007-2008年开始，随着大量投资所形成的产能释放并形成过剩，将抑制国内新投资的增长，随着我国投资增幅的降低，重工业需求也将受到抑制，我国重工业化进程将从高峰期再次进入一个调整时期。参照前期历史，这个调整时期可能持续到2011年以后。与此相对应，我国钢材消费量增长也将进一步减缓。7、2006-2010年我国钢材需求增长形势分析从钢材需求减少的幅度上看，1990-1993年经济过热后，国内采用了急刹车政策，调整时期内的国内投资需求大幅减弱，钢材需求增长从1990-1993年的26%猛降到1994-1997年的1%以下。2006年我国钢材需求增幅将继续减弱，而从2007年开始，我国重工业化进程将可能再次进入一个调整时期，不过目前的国内政治经济形势与上次调整时期已大不相同，这一轮重工业化有坚实的需求基础，投资快速增长不会引发产业结构的严重失衡。首先目前我国经济的市场化程度已经远高于90年代初，市场自我调节能力正在加强。在我国经济的工业化进程中，历次工业化程度的快速提升均引致产业结构的严重失衡，其根本原因是工业化或重工业化的快速提升不是建立在需求结构提升的基础上，而是片面追求工业化和重工业化的政策导向的结果。经过多年来的经济结构调整和经济体制的市场化改革后，我国经济的工业化进程已逐步纳入以市场需求为基础的轨道，政府为提升产业结构、促进经济持续快速增长所采取的宏观调控政策和产业政策，也是建立在市场配置资源的基础之上。实际上从2003年开始，国家就已着手进行宏观调控，这已使得后期市场风险提前消化掉了一部分，而许多企业自身或多或少也能根据市场进行自我调节。目前国内钢铁、焦化、水泥等行业投资的减慢，煤炭、铁路等行业投资加速同样反应出这轮投资扩张期受市场调节因素影响较大，人为政治因素影响减小。其次，此轮工业化和重工业化进程的加快，有较好的需求基础。一方面，目前我国居民的消费结构正在提升，消费热点已从家电转向住房和汽车等高档消费品，如近年来持续快速增长的房地产投资主要是由住宅投资的快速增长拉动的。而住房和汽车的普及速度并不会比家电快，所以这种需求是具有长期性的。另一方面，近年来我国出口产品结构也快速提升，机械运输设备等重工业产品出口额占出口总额的比重从1997年的24%提高到40%以上。出口产品结构的提升，特别是重工业化产品出口的快速增长，对我国工业，特别是重工业的快速增长起到了重要的拉动作用。总之，本轮工业化和重工业化程度的大幅度提升有比较坚实的需求基础，这种由消费结构和出口结构升级拉动的产业结构升级和投资快速增长，不会导致产业结构的过度失衡。通过以上分析可以看出，虽然未来我国重工业化进程将进入调整期，钢材需求增长将逐步减弱，但减弱幅度不会象上次调整时期那样剧烈，初步预计钢材消费的年增长率应该与1998-2000年我国工业化和重工业化进程恢复阶段的速度接近，即在6%左右。如果按2007年国内钢材消费增长降到10%，2008-2011年降到4%计算，则到2011年我国粗钢消费量（考虑钢材有重复材因素，所以按粗钢消费来计算）将达到4.8亿吨（按2005年消费3.4亿吨计算），较2005年增加1.4亿吨，考虑到我国钢铁净出口量的增长，预计届时国内粗钢产量可以达到5亿吨以上。而从国内钢铁产能上看，按我们统计，截止2005年底，全国可实现粗钢产能为4.3亿吨，目前在建并将于2006-2008年投产的项目有1亿吨产能，同时部分钢厂还有6000万吨的规划项目。若全部完全，即到2011年，我国钢铁产能可以达到5.9亿吨。考虑到2007-2011年国内钢铁行业低迷运行期间会至少有6000万吨落后产能被淘汰，预计实际产能可以达到5.3亿吨，考虑设备开工率因素，那时的钢铁市场是可能实现大体平衡的。从此分析中就可以看出，在“十一五”期间，国内市场仍然给国内有实力的钢铁企业提供了1.5亿吨的产量增长空间。从另一方面看，在国内工业化进程调整时期，我国国内产业结构和消费结构都将发生较大变化和升级。受这一形势影响，在此期间国内钢材消费增长在减速的同时，钢铁需求结构也同样将进行调整升级，这将刺激国内钢铁企业提高技术水平，增产和开发目前国内产能严重不足的高端钢材产品。而随着2011年左右这轮调整期结束后，国内钢铁行业将再次增长，但增长方式将从本轮的规模扩张型转向产值增加型，即以高端产品产量增长和附加值增长为特点，不再是简单的钢产量的增长，而在2015年前后，我国钢产量可能将达到一个饱和峰值。