第三章资产负债表

第三章资产负债表的重要报表单元分析唐松莲商学院会计系[e-mail]第三章资产负债表的重要报表单元分析第三节负债与所有者权益类重要会计科目第一节资产负债表中的内容及结构第二节资产类重要会计科目第一节上市公司的财务报表基础知识第一节资产负债表中的内容及结构一、资产负债表的内容•资产负债表是指反映公司在某一特定日期财务状况的会计报表。它反映公司在某一特定日期所拥有或控制的经济资源、所承担的现时义务和所有者对净资产的要求权。二、资产负债表的结构•在我国，资产负债表采用账户式结构，报表分为左右两方，左方列示资产各项目，反映全部资产的分布及存在形态；右方列示负债和股东权益各项目。反映全部负债和股东权益的内容及构成情况。“资产=负债+股东权益”第二节资产类重要会计科目一、流动资产•（一）货币资金•（二）金融资产•（三）应收款项•（四）存货二、非流动资产•（一）投资性房地产•（二）长期股权投资•（三）固定资产类•（四）无形资产•（五）资产减值问题流动资产——货币资金•货币资金是公司资产的重要组成部分，是公司资产中流动性较强的一种资产，反应了其基本的生存和发展能力。•货币资金（期末货币资金余额－期初货币资金余额）＝现金流量净额（现金流量表中的数字）有些公司由于现金流量表中的“现金及现金等价物”与资产负债表中的“货币资金”的统计口径不一致，导致货币资金≠现金流量净额（现金流量表中的数字）的情况，流动资产——货币资金•持有过多的现金反映公司对资金利用的不充分，现金过少又不利于公司及时把握投资机会和支付日常费用，因此持有恰当比例的货币资金是公司未来价值体现的关键所在。•一方面，货币资金是应对经济危机（特别是流动性危机与债务危机）的最佳资产。•另一方面，货币资金又是持有其它资产的机会成本。流动资产——金融资产•金融资产包括现金、银行存款、应收款项、贷款、股权投资、债权投资；•金融资产主要包括：交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资、长期股权投资四类。交易性金融资产和可供出售金融资产•当可供出售金融资产存在资产减值情况，即当可供出售金融资产满足一定条件时，需要计提资产减值损失。交易性金融资产可供出售金融资产持有目的公司为了近期内出售而持有的金融资产指公司不准备近期内出售而持有的金融资产计量方法以公允价值计量，以“公允价值变动损益”反应在利润表中以公允价值计量，公允价值变动不反映在利润表中转换两类金融资产一旦确定不得互换流动资产——应收款项•应收账款是公司因销售商品、产品或提供劳务等，应向购货单位或接受劳务单位收取的款项。•资产负债表中的应收账款账面净额为应收账款账面余额减去坏账准备后的净额列示。•坏账准备：在新会计准则下，第一，坏账准备计提基础由制度由“应收账款”和“其他应收款”计提坏账准备扩大到对全部的应收款项和预付账款等。第二，已确认为坏账的应收账款又收回，可直接借记“银行存款”科目，贷记“坏账准备”科目。第三，坏账准备的计提方法不再是余额百分比法、赊销百分比法和账龄百分比法，而是对于单项金额重大的应收款项，应当单独进行减值准备。也可以与经单独测试后未减值的应收款项一起按类似信用风险特征划分为若干组合，再按资产负债表日这些款项组合余额的一定比例计算确定减值损失，计提坏账准备。练习题1.上市公司A资产总额中的债权已经超过了资产总额的75%。而其债权总额中，应收母公司款项就已经达到了80%以上。2004年7月，A公司的母公司由于严重资不抵债而面临破产清算的危险。要求：请对A公司在此情形下的债权质量以及这种债权质量对A公司未来的影响作出分析和评价流动资产——存货•存货是指公司在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。•资产负债表中“存货”是以历史成本反映，资产负债表的“存货”与利润表中的“销售成本”存在如下的关系：期末存货＝期初存货＋本期采购（生产）增加的存货－本期销售（领用）减少的存货•“销售成本”核算方法：个别计价法、加权平均法、移动加权平均法、先进先出法等。存货发出采取不同的计价方法，会导致利润表中的“销售成本”存在差异，从而对存货的计价产生影响。练习题2.有人说，存货积压对近期财务状况的表现将是积极的促进作用。但从长期来看，存货积压一定是不好的，极有可能造成来年的亏损。要求：请分析存货积压可能带来的财务后果。非流动资产——投资性房地产•投资性房地产是以赚取租金或资本增值、或者两者兼有而持有的房地产（土地使用权及建筑物和构筑物）。•目前在我国，投资性房地产范围具体包括：①已出租的土地使用权；②已出租的建筑物（并不是准备出租的建筑物）；③持有并准备增值后转让的土地使用权（按照国家有关规定认定的闲置土地，不属于投资性房地产）。非流动资产——投资性房地产•计量模式：成本模式&公允价值模式•成本模式：与固定资产的处理基本一致•公允价值模式：不对投资性房地产计提折旧或进行摊销，应当以资产负债表日投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益•实践中，目前在我国上市公司中只有极少数上市公司的投资性房地产采取公允价值模式计量，绝大部分采取成本计价模式。这一方面由于有些投资性房地产达不到采取公允价值计量模式的条件，另一方面由于运用公允价值在政策上带来很大的被动，缺乏灵活性。非流动资产——长期股权投资•初始成本确认：•合并方式：同一控制下长期股权投资的取得是以对方账面价值份额确认，非同一控制下长期股权投资的取得则是以对方净资产公允价值份额确认。•非合并方式下取得的长期股权投资计量则是以自身付出资产的公允价值计价。•长期股权投资后续计量方法有两种，成本法核算和权益法核算。•成本法核算：只有当被投资单位实际宣告分配现金股利时，公司才确认投资收益，是已实现利得，基本上在现金流量表中也能得以反映；•权益法核算：一旦被投资单位实现利润或亏损，投资单位则按照投资比例确认投资收益，该部分收益是未实现利得，这种投资收益无法在现金流量表中得以反映，权益法核算相当于投资单位按比例合并被投资单位的净利润，同时调整长期股权投资的账面价值，当分配现金股利时，冲减长期股权投资的账面价值。长期股权投资核算方法：•成本法核算：①能对被投资单位实施控制②对被投资单位不具有共同控制或重大影响，且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量•权益法核算：投资单位对被投资单位具有共同控制或重大影响。•案例：辽宁成大p97非流动资产——固定资产类•固定资产的计价基础总体上是采取历史成本，即资产负债表中的“固定资产”账面净值（扣除折旧后的）总体上是以实际形成的净价值，而不是以重置成本或市场价值来计价。•固定资产财务分析：固定资产相关支出是费用化还是资本化？固定资产折旧问题：折旧方法（平均折旧法、加速折旧法）•固定资产在处置时，固定资产处置的净收入或亏损计入资产负债表中的营业外收入（或支出），属于非经常性损益科目。非流动资产——无形资产•无形资产，是指公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。包括商标权、知识产权、专利技术等。•自创无形资产：分为研究阶段和开发阶段，则规定只有开发阶段发生的支出符合一定条件时才予以资本化。外购无形资产：根据购买价格确认无形资产价值。•无形资产账面值（净值）=原价-无形资产摊销•土地使用权：一类特殊的无形资产•按照取得时所支付的价款及相关税费确认为无形资产•土地使用权用于自行开发建造厂房等地上建筑物时，土地使用权的账面价值不与地上建筑物合并计算其成本，而仍作为无形资产入账。土地使用权与地上建筑物分别进行摊销和提取折旧。但下列情况除外：①商品房用地的土地使用权。②工业用地的土地使用权。③用于出租或增值（出售）的土地使用权。•资产减值迹象：•①资产的市价当期大幅度下跌。•②企业经营所处的经济、技术或法律等环境发生重大变化。•③市场利率或者其他市场投资回报率在当期已经提高。④有证据表明资产已经陈旧过时或其实体已经损坏。⑤资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置。•⑥企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期。•⑦其他表明资产可能已经发生减值的迹象。非流动资产——资产减值问题•资产减值损失的确定：资产的可收回金额低于其账面价值的，应当将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。非流动资产——资产减值问题•一、负债类重要会计科目（一）流动负债（二）非流动负债第三节负债与所有者权益类重要会计科目•二、股东权益类重要会计科目（一）股本（二）资本公积（三）留存收益流动负债——短期借款•短期借款是企业向银行或其它金融机构等借入的款项，期限在一年（含）以内。•一般情况下，短期借款形成的利息增加利润表中的财务费用（或利息支出），从而影响利润。流动负债——应付款项•由双方在购销活动中由于取得物资与支付贷款在时间上不一致而产生的负债。•应付账款的偏多一般体现了公司的信誉较好或者公司的市场地位较高，这两种情况从侧面肯定了公司的投资价值。同时说明公司的资本运作能力强，能有效运用资金。•预收账款：是指公司按照合同规定向购买单位预收的款项。•预收账款虽然也是一种负债，但大部分情况下是需要用商品或劳务去偿还，这种偿还本身就是一种销售，是未来实现销售收入的一种负债。从某种意义上说，对公司而言，预收账款总是越多越好。非流动负债•长期借款是指公司从银行或其他金融机构借人的期限在一年以上(不含一年)的借款。在分析上市公司的长期借款时，需要特别注意长期借款导致高的财务费用，从而影响未来的公司利润表。•应付债券：公司为筹集长期资金而实际发行的债券及应付的利息二、股东权益类重要会计科目（一）股本•股本规模基本反映公司注册资本大小，从投资价值角度看，股本最主要反映了公司的股份数量，而股份数量是决定每股收益的重要变量。股份数量＝股本÷股票（份）面值。•在某些法律法规（如证券法、保险法等）中，规定公司的股本规模必需达到一定规模，才能获准开业或从事其特殊业务。•案例：苏泊尔•公司增加股本的途径一般有三条：一是将资本公积转为股本，二是将盈余公积转为股本。三是所有者(包括原所有者和新投资者)投入，主要途径为增发股份（含定向增发）、配股、可转债等衍生金融工具转换成股份。（二）资本公积•资本公积的来源主要包括：①股本溢价。②其他资本公积。情形一，采用权益法核算的长期股权投资情形二，以权益结算的股份支付情形三，存货或自用房地产转换为用公允价值计量的投资性房地产情形四，可供出售金融资金公允价值的变动情形五，金融资产的重分类（二）资本公积•资本公积的主要用途：资本公积代表净资产的一部分，主要用于转赠股本。如果每股资本公积很高，则意味着未来转赠股本的可能性和转赠股本的次数将较多。则股本扩大，资本公积相应减少，股票价格下跌，存在除权现象。（三）留存收益•留存收益由盈余公积和未分配利润两部分组成。•企业提取的盈余公积，无论是用于弥补亏损还是转赠资本，只不过是在所有者权益内部结构上的调整，并不引起企业所有权益总额的变动。•这点与资本公积转赠资本时是一致的，只是资本公积不能弥补亏损，而盈余公积可以弥补亏损。•盈余公积：公司提取盈余公积主要可以用于：①弥补亏损；②转增资本；③扩大公司生产经营。资产负债表中的留存收益直接反映了公司进一步发展的能力。•未分配利润：未分配利润的用途主要是可以用来当年分配现金股利或股票股利，也可以以后年度分配现金股利或股票股利。派发股票红利时，所有者权益总额不变，但所有者权益结构发生了变化，股本扩大，未分配利润减少。留存收益的投资价值判断：•用未分配利润进行股票股利的分配：总权益不变，没有增加股东的现金流与投资收益。•用未分配利润进行现金股利的分配：需要支付红利税，因此现金分红会降低所有者权益，但增加了股东的现金流及股东的投资收益。